Apa itu perdagangan HFT, strategi dan risiko, algoritme

Perdagangan frekuensi tinggi – apa itu, cara kerja HFT, strategi utama untuk perdagangan frekuensi tinggi. Jika Anda sebelumnya telah mempelajari fitur
perdagangan algoritmik , maka Anda mungkin pernah mendengar yang namanya perdagangan HFT. Statics mengklaim bahwa setengah dari semua perdagangan di pasar AS terjadi melalui HFT. Jadi apa itu perdagangan frekuensi tinggi? Pertimbangkan dalam artikel ini.

Perdagangan HFT – apa itu, informasi umum

Perdagangan Frekuensi Tinggi adalah jenis perdagangan algoritmik yang ditandai dengan periode penahanan yang singkat, kecepatan tinggi, dan perputaran modal. Komputer yang kuat digunakan untuk perdagangan, yang melakukan sejumlah besar transaksi setiap detik. Biasanya ini adalah volume kecil yang memungkinkan Anda menguji pasar. Perdagangan HFT berhubungan langsung dengan kecepatan. Metode ini memungkinkan Anda untuk melacak bahkan perubahan harga yang minimal, serta perbedaan antara harga di beberapa bursa. Perdagangan frekuensi tinggi digunakan di pasar saham, mata uang, dan pasar lainnya. Namun baru-baru ini juga telah digunakan dalam perdagangan kripto, karena memungkinkan Anda melakukan beberapa transaksi hanya dalam satu detik, yang memberi Anda peluang investasi tanpa batas. Ada layanan khusus yang menyediakan platform perdagangan HFT mereka kepada investor.

Cara kerja sistem HFT

Kunci untuk perdagangan HFT berkualitas tinggi adalah otomatisasi penuh. Namun, ini tidak berarti bahwa metode ini cocok untuk semua orang. Komputer yang digunakan dalam proses perdagangan diprogram untuk meng-host algoritma yang kompleks. Mereka terus-menerus menganalisis lonjakan harga hingga milidetik. Algoritma dibuat oleh para ahli sehingga komputer dapat mendeteksi pemicu dan tren pertumbuhan atau penurunan waktu. Biasanya dorongan seperti itu tidak terlihat oleh pedagang lain, bahkan mereka yang memiliki pengalaman luas. Berdasarkan analisis, program secara otomatis membuka lebih banyak posisi dengan kecepatan tinggi. Tujuan utama seorang pedagang adalah menjadi yang pertama mendapat untung dari tren yang terdeteksi oleh algoritme.

Penting! Kami tidak berbicara tentang lonjakan harga yang besar, melainkan fluktuasi jangka pendek yang muncul ketika pemain besar memasuki pasar.

Perdagangan frekuensi tinggi di bursa dapat digunakan tidak hanya di pasar saham biasa, tetapi juga di pasar cryptocurrency. Namun, tidak semua orang dapat menggunakan algoritma dengan benar. Kemungkinan menggunakan NFT di sini sama seperti di pasar reguler. Tetapi perlu diingat bahwa harga cryptocurrency lebih fluktuatif, sehingga ada lebih banyak risiko di pasar crypto. Tetapi, karenanya, ada juga lebih banyak peluang untuk menghasilkan. Catatan! Kolokasi adalah salah satu metode NFT yang memungkinkan Anda menghasilkan uang dari cryptocurrency. Ini digunakan dalam kasus di mana server perdagangan terletak di dekat pusat pemrosesan data. Ada baiknya bila server terletak di tempat yang sama dengan pertukaran – ini memungkinkan Anda untuk mentransfer data hampir secara instan. Penundaan waktu bagi rata-rata trader mungkin tidak masalah.

Strategi dan algoritma apa yang digunakan dalam perdagangan HFT

Ada beberapa metode yang memungkinkan Anda menghasilkan uang dengan transaksi cepat. Mari kita pertimbangkan beberapa di antaranya.

pemasaran

Strategi ini mengusulkan untuk menghasilkan banyak pesanan di kedua sisi harga – lebih tinggi jika sahamnya dijual, dan lebih rendah jika dibeli. Berkat ini, likuiditas pasar muncul, dan pedagang swasta menemukan “titik masuk” dengan lebih mudah. Adapun pedagang NFT, dalam hal ini ia mendapat untung dari spread penawaran dan permintaan. Jika instrumen keuangan populer, maka mereka sudah memiliki likuiditas tinggi di pasar. Tetapi dengan likuiditas yang lebih sedikit, tidak mudah bagi seorang pedagang untuk menemukan pembeli.
Jika seorang investor membeli sekuritas likuid rendah, dia tidak akan bisa menjualnya dengan cepat. Kita harus menunggu pembeli. Atau berikan kertas dengan harga lebih rendah kepada pedagang HFT, tetapi sekarang juga. Berkat ini, pedagang HFT memperoleh sekuritas. Juga, pembuat pasar dapat menerima komisi tambahan dari pertukaran untuk menciptakan likuiditas di pasar.

Arbitrasi

Arti dari metode ini adalah untuk menemukan perbedaan harga di lokasi yang berbeda. Artinya, seorang pedagang memperoleh ketidaksetaraan harga antara instrumen atau pasar terkait. Algoritme memungkinkan Anda menemukan korelasi antara berbagai instrumen keuangan, dan menghasilkan uang darinya. Contoh yang baik adalah saham dan kontrak berjangka di atasnya. Pilihan strategi lainnya adalah penundaan arbitrase. Pedagang dalam hal ini memperoleh akses awal ke informasi. Akses ke informasi penting sesaat lebih awal dari pemain lain dan memberi trader penghasilan utama. Untuk mengakses informasi tersebut, server terletak di dekat pusat data bursa.

pulsa pengapian

Dalam beberapa kasus, investor HFT memprovokasi pelaku pasar ke dalam perdagangan berjangka, yang menyebabkan lonjakan harga. Contoh yang baik adalah lonjakan manipulasi skala besar yang diamati di pasar saham pada tahun 2012. Instrumen yang diperdagangkan pada platform yang berbeda dapat saling berhubungan. Ini berarti bahwa ketika harga di satu bursa berubah, harga di bursa lain juga berubah. Namun, informasi tidak diberikan segera. Misalnya, ada lebih dari 1200 km atau 5 milidetik antara bursa saham Chicago dan New York. Ini berarti robot yang beroperasi di New York tidak akan tahu apa yang terjadi di Chicago selama lima milidetik. https://articles.opexflow.com/stock-exchange/nasdaq.htm Ketika ada lonjakan aktivitas pasar di seluruh bursa, ada “tidak sinkron” sementara di seluruh bursa. Dalam hal ini, harga futures mungkin berbeda dengan harga saham. Sekali lagi, seorang pedagang dapat menghasilkan banyak uang dari fluktuasi ini. Apa itu HFT dan tugas apa yang diselesaikan pengembang & insinyur – perdagangan frekuensi tinggi dalam realitas modern: https://youtu.be/662q9FVqp50

Perangkat lunak apa yang dibutuhkan

Ada dua cara untuk memasuki Perdagangan Frekuensi Tinggi. Dan opsi pertama adalah menemukan broker khusus. Jika opsi ini tidak cocok dan pedagang ingin menguasai perdagangan frekuensi tinggi sendiri, Anda dapat membeli peralatan khusus dan menginstal perangkat lunak yang kuat. Ada beberapa penawaran di pasar ke arah ini.

1. Pertama, pilih strategi mana yang akan Anda ikuti. Pengembang perangkat lunak hanya akan menjual program itu sendiri kepada Anda. Tetapi Anda harus berurusan dengan sinyal, algoritme, dan strategi Anda sendiri.
2. Bersiaplah untuk biaya tinggi. Kemungkinan besar, Anda harus membayar untuk layanan broker, Internet stabil, kolokasi.

Sebelum Anda mulai menghasilkan uang, program perlu dikonfigurasi. Sebagai peralatan, para ahli merekomendasikan untuk membeli sakelar berkecepatan tinggi – misalnya, Arista 24-port. Jika peralatan tersebut digunakan, maka penundaan port-to-port akan menjadi 350 nanodetik. Anda juga dapat menggunakan sakelar dari Jaringan Blade, yang memiliki harga anggaran lebih, tetapi pada saat yang sama berfungsi pada Fulcrum ASIC. Trader juga memerlukan kartu jaringan yang memiliki driver bypass kernel. Misalnya, ini bisa berupa adaptor jaringan 10G-PCIE2-8C2-2S dari Myricom untuk lalu lintas UDP. Sistem Chronos direkomendasikan sebagai perangkat lunak ultra-cepat. Gentoo Linux versi “kustom” cocok untuknya. Di antara broker, ITI Capital sangat populer. Koneksi dimungkinkan dengan dua cara:

1. Koneksi langsung (DMA).
2. SMARTgate.

Untuk menggunakan metode pertama, Anda memerlukan perangkat lunak yang dapat terhubung ke bursa. Itu harus memiliki kekuatan perangkat keras yang sesuai. Kekuatan perangkat keras dapat dilihat di layar.
Anda dapat menggunakan metode ini dengan beberapa cara:

• Dengan VPN.
• Sewa server virtual dari ITI Capital.
• Penempatan server di zona bebas. Server klien terletak di tempat yang sama di pusat data DataSpace, tetapi tidak di tempat kolokasi, tetapi di gedung tetangga. Opsi ini jauh lebih murah.
• Penempatan server klien di zona kolokasi.

Adapun opsi kedua, SMARTgate adalah server proxy pembatas yang dipasang di antara
robot perdagangan dan gateway pertukaran. Berkat metode ini, klien dapat berdagang dari satu akun, melalui koneksi di semua pasar Bursa Moskow.
Untuk mengakses akun di bursa ini, Anda harus mengklik tombol “Buka akun” di sudut kanan atas.
Sistem akan meminta Anda untuk memasukkan nomor ponsel dan alamat email Anda. Anda juga perlu memverifikasi nomor telepon Anda.
Setelah itu, klien akan diminta untuk memasukkan data lengkap tentang dirinya – nomor telepon dan alamat email, detail paspor dan NPWP. Pada akhirnya, Anda harus menandatangani kontrak melalui SMS.
Informasi rinci tentang cara menggunakan terminal akan dikirim ke email Anda. Untuk menginstal terminal, cukup klik tombol “Unduh”. Instalasi lebih lanjut akan sederhana dan jelas.
Sistem akan meminta nama pengguna dan kata sandi – data ini akan datang bersama dengan tautan unduhan ke email Anda. Setelah itu, terminal akan diinstal pada komputer.

Keuntungan dan kerugian dari perdagangan HFT

Terlepas dari kenyataan bahwa perdagangan frekuensi tinggi telah digunakan di pasar dunia untuk waktu yang lama, sikap terhadapnya masih ambigu. Oleh karena itu, kami mempertimbangkan kelebihan dan kekurangan dari metode ini. Keuntungannya meliputi:

1. Meningkatkan likuiditas dalam proses melakukan transaksi.
2. Peningkatan volume perdagangan.
3. Menurunkan bid-ask spread.
4. Meningkatkan efisiensi harga.

Tapi ada juga kekurangannya:

1. Karena perdagangan frekuensi tinggi, volatilitas di pasar menjadi agak lebih besar, karena berkat itulah banyak pedagang HFT memperoleh.
2. Investor yang bekerja dengan perdagangan frekuensi tinggi menghasilkan dengan mengorbankan pemain kecil.
3. Terkadang jenis pendapatan ini dikaitkan dengan perdagangan yang dilarang – misalnya, layering atau spoofing.

Perdagangan terlarang melibatkan manipulasi pasar otomatis yang memungkinkan Anda menyalip pemain lain. Penipu menempatkan banyak pesanan di satu sisi buku pesanan, jadi sepertinya ada banyak investor di pasar yang ingin membeli atau menjual aset. Manipulator berlapis pertama-tama membuat sejumlah besar pesanan, dan kemudian membatalkannya – ini mengarah pada fakta bahwa harga aset naik atau turun tajam. Perdagangan frekuensi tinggi (dari bahasa Inggris “HFT, Perdagangan frekuensi tinggi”) – apa itu, algoritma dan strategi yang digunakan: https://youtu.be/Rc3GsNv1ffU

Dalam kasus apa dan siapa yang dapat menggunakan perdagangan HF

Siapa pun dapat menggunakan jenis penghasilan ini, karena algoritme kini telah muncul yang dapat dibeli oleh siapa saja. Tetapi pemula harus sangat berhati-hati. Metode ini sangat cocok untuk investor institusi yang memahami pasar dan mampu mengatasi lonjakan harga yang tidak terduga. Sebelum beralih ke perdagangan frekuensi tinggi, lebih baik mencoba tangan Anda di perdagangan biasa dan mendapatkan pengalaman untuk mulai memahami pasar. Mungkin lebih baik untuk memulai dengan
perdagangan intraday terlebih dahulu , dan baru kemudian beralih ke HFT.

Pertanyaan dan jawaban

Bagaimana Anda bisa menjadi pedagang HFT? Anda dapat membuat perjanjian dengan broker, atau membeli perangkat lunak Anda sendiri.
Bagaimana cara kerja strategi Marketmaking? Investor menciptakan generasi pesanan di kedua sisi harga. Pada perbedaan harga ini dan ada pendapatan.
Apa itu kolokasi? Ini adalah salah satu metode HFT, ketika server ditempatkan di dekat pusat data pertukaran. Ini memungkinkan Anda meminimalkan waktu yang biasanya dihabiskan untuk transfer data. Metode ini digunakan dalam banyak strategi perdagangan frekuensi tinggi.