Dè a th’ ann am malairt HFT, ro-innleachdan agus cunnartan, algorithms

Malairt àrd-tricead – dè a th ‘ann, mar a tha HFT ag obair, na prìomh ro-innleachdan airson malairt àrd-tricead. Ma tha thu air feartan
malairt algorithmach a sgrùdadh roimhe , is dòcha gu bheil thu air a leithid de rud a chluinntinn ri malairt HFT. Tha Statics ag agairt gu bheil leth de mhalairt ann am margaidh na SA a’ tachairt tro HFT. Mar sin dè a th’ ann am malairt àrd-tricead? Beachdaich san artaigil seo.

Malairt HFT – dè a th ‘ann, fiosrachadh coitcheann

Is e seòrsa de mhalairt algorithmach a th’ ann am Malairt Àrd-tricead air a chomharrachadh le amannan cumail goirid, astar àrd agus tionndadh calpa. Tha coimpiutairean cumhachdach air an cleachdadh airson malairt, a bhios a ‘dèanamh àireamh mhòr de ghnothaichean gach diog. Mar as trice is e meudan beaga a tha seo a leigeas leat deuchainn a dhèanamh air a’ mhargaidh. Tha malairt HFT ceangailte gu dìreach ri astar. Leigidh an dòigh leat sùil a chumail air eadhon glè bheag de dh’ atharrachaidhean ann am prìsean, a bharrachd air eadar-dhealachaidhean eadar prìsean air grunn iomlaidean. Bithear a’ cleachdadh malairt àrd-tricead anns an stoc, airgead-crìche agus margaidhean eile. Ach o chionn ghoirid chaidh a chleachdadh cuideachd ann am malairt crypto, oir leigidh e leat grunn ghnothaichean a dhèanamh ann an dìreach aon diog, a bheir dhut cothroman tasgaidh gun chrìoch. Tha seirbheisean sònraichte ann a bheir seachad na h-àrd-ùrlaran malairt HFT aca do luchd-tasgaidh.

Mar a tha siostam HFT ag obair

Is e an iuchair airson malairt HFT àrd-inbhe làn fèin-ghluasad. Ach, chan eil seo a ‘ciallachadh gu bheil an dòigh seo freagarrach airson a h-uile duine. Tha na coimpiutairean a thathas a’ cleachdadh sa phròiseas malairt air am prògramadh gus aoigheachd a thoirt do algorithms iom-fhillte. Bidh iad an-còmhnaidh a’ sgrùdadh spìcean prìsean sìos gu milliseconds. Bidh algorithms air an cruthachadh le eòlaichean gus an urrainn do choimpiutairean brosnachaidhean agus gluasadan fàis no crìonadh ann an ùine a lorg. Mar as trice chan eil an leithid de ghluasadan ri fhaicinn do luchd-malairt eile, eadhon an fheadhainn le eòlas farsaing. Stèidhichte air an anailis, bidh na prògraman gu fèin-ghluasadach a’ fosgladh barrachd shuidheachaidhean aig astar àrd. Is e prìomh amas neach-malairt a bhith mar a’ chiad fhear a gheibh prothaid bhon ghluasad a lorg an algairim.

Cudromach! Chan eil sinn a’ bruidhinn mu dheidhinn leuman mòra ann am prìsean, ach caochlaidhean geàrr-ùine a nochdas nuair a thig cluicheadairean mòra a-steach don mhargaidh.

Faodar malairt àrd-tricead air an iomlaid a chleachdadh chan ann a-mhàin air a ’mhargaidh stoc àbhaisteach, ach cuideachd anns a’ mhargaidh cryptocurrency. Ach, chan urrainn dha a h-uile duine algorithms a chleachdadh gu ceart. Tha na cothroman air NFT a chleachdadh an seo an aon rud ris a’ mhargaidh àbhaisteach. Ach is fhiach cuimhneachadh gu bheil prìsean airgead didseatach nas so-ruigsinneach, agus mar sin tha barrachd chunnartan anns a ’mhargaidh crypto. Ach, a rèir sin, tha cuideachd barrachd chothroman a chosnadh. Thoir an aire! Is e collocation aon de na dòighean NFT a leigeas leat airgead a chosnadh air cryptocurrency. Tha e air a chleachdadh ann an cùisean far a bheil am frithealaiche malairt suidhichte faisg air an ionad giollachd dàta. Tha e math nuair a tha am frithealaiche suidhichte anns an aon àite ris an iomlaid – leigidh seo leat dàta a ghluasad cha mhòr sa bhad. Is dòcha nach eil an dàil ann an ùine airson a’ mhalairtiche cuibheasach gu diofar.

Dè na ro-innleachdan agus na h-algorithms a thathas a’ cleachdadh ann am malairt HFT

Tha grunn dhòighean ann a leigeas leat airgead a dhèanamh air cùmhnantan sgiobalta. Beachdaichidh sinn air cuid dhiubh.

Margaidheachd

Tha an ro-innleachd a ‘moladh a bhith a’ gineadh mòran òrdughan air gach taobh den phrìs – nas àirde ma thèid na h-earrannan a reic, agus nas ìsle ma thèid an ceannach. Taing dha seo, tha leachtachd margaidh a’ nochdadh, agus bidh luchd-malairt prìobhaideach a’ lorg “puingean inntrigidh” nas fhasa. A thaobh an neach-malairt NFT, anns a ‘chùis seo bidh e a’ cosnadh air sgaoileadh solair is iarrtas. Ma tha fèill mhòr air ionnstramaidean ionmhais, tha leachtachd àrd aca sa mhargaidh mu thràth. Ach le nas lugha de leachtachd, chan eil e cho furasta do mhalairtiche ceannaiche a lorg.
Ma cheannaich neach-tasgaidh tèarainteachd leaghaidh ìosal, cha bhith e comasach dha a reic gu sgiobalta. Feumaidh sinn feitheamh ris a’ cheannaiche. No thoir am pàipear aig prìs nas ìsle do mhalairtiche HFT, ach an-dràsta. Taing dha seo, bidh luchd-malairt HFT a ‘cosnadh air thèarainteachdan. Cuideachd, faodaidh luchd-dèanaidh margaidh coimisean a bharrachd fhaighinn bhon iomlaid airson cruthachadh leachtachd sa mhargaidh.

Rèiteachadh

Is e brìgh an dòigh seo eadar-dhealachadh prìsean a lorg aig diofar làraich. Is e sin, bidh neach-malairt a ‘cosnadh air neo-ionannachd phrìsean eadar ionnstramaidean no margaidhean co-cheangailte. Leigidh algorithms leat co-dhàimhean a lorg eadar diofar ionnstramaidean ionmhais, agus airgead a dhèanamh air. Is e deagh eisimpleir stoc agus àm ri teachd air. Is e roghainn ro-innleachd eile dàil arbitrage. Bidh an ceannaiche sa chùis seo a ‘cosnadh air ruigsinneachd tràth air fiosrachadh. Cothrom air fiosrachadh cudromach mionaid nas tràithe na cluicheadairean eile agus a’ toirt a’ phrìomh theachd a-steach don mhalairtiche. Gus faighinn gu fiosrachadh mar sin, tha am frithealaiche suidhichte faisg air ionadan dàta nan iomlaidean.

Pulse lasachaidh

Ann an cuid de chùisean, bidh luchd-tasgaidh HFT a’ brosnachadh chom-pàirtichean sa mhargaidh gu malairt ri teachd, a dh’ adhbhraicheas spìcean prìsean. Is e deagh eisimpleir an àrdachadh ann an làimhseachadh mòr a chaidh fhaicinn anns a’ mhargaidh stoc ann an 2012. Faodar ionnstramaidean a tha air am malairt air diofar àrd-ùrlaran a bhith eadar-cheangailte. Tha seo a ‘ciallachadh nuair a dh’atharraicheas a’ phrìs air aon iomlaid, bidh a ‘phrìs air an iomlaid eile ag atharrachadh cuideachd. Ach, chan eil fiosrachadh air a thoirt seachad sa bhad. Mar eisimpleir, tha còrr air 1200 km no 5 milliseconds eadar iomlaid stoc Chicago agus New York. Tha seo a’ ciallachadh nach bi fios aig innealan-fuadain a tha ag obair ann an New York dè tha dol air adhart ann an Chicago airson còig milliseconds. https://articles.opexflow.com/stock-exchange/nasdaq.htm Nuair a tha àrdachadh ann an gnìomhachd margaidh thar iomlaidean, tha “a-mach à sioncranachadh” sealach thairis air iomlaidean. Anns a ‘chùis seo, faodaidh prìs amannan ri teachd a bhith eadar-dhealaichte bho phrìs earrannan. A-rithist, faodaidh neach-malairt airgead math a dhèanamh air na caochlaidhean sin. Dè a th’ ann an HFT agus dè na gnìomhan a bhios luchd-leasachaidh & innleadairean a’ fuasgladh – malairt àrd-tricead ann am fìrinnean an latha an-diugh: https://youtu.be/662q9FVqp50

Dè am bathar-bog a tha a dhìth

Tha dà dhòigh air a dhol a-steach do mhalairt àrd tricead. Agus is e a’ chiad roghainn broker sònraichte a lorg. Mura h-eil an roghainn seo freagarrach agus gu bheil an neach-malairt ag iarraidh malairt àrd-tricead leis fhèin, faodaidh tu uidheamachd sònraichte a cheannach agus bathar-bog cumhachdach a chuir a-steach. Tha grunn thairgsean air a’ mhargaidh a thaobh seo.

1. An toiseach, tagh dè an ro-innleachd a leanas tu. Cha reic an leasaiche bathar-bog dhut ach am prògram fhèin. Ach feumaidh tu dèiligeadh ri comharran, algorithms agus ro-innleachdan leat fhèin.
2. Bi ullaichte airson cosgaisean àrda. As dualtaiche, feumaidh tu pàigheadh ​​​​airson seirbheisean broker, eadar-lìn seasmhach, collocation.

Mus tòisich thu air airgead a chosnadh, feumaidh na prògraman a bhith air an rèiteachadh. Mar uidheamachd, tha eòlaichean a ‘moladh a bhith a’ ceannach tionndadh àrd-astar – mar eisimpleir, Arista 24-port. Ma thèid an leithid de uidheamachd a chleachdadh, is e an dàil port-gu-port 350 nanoseconds. Faodaidh tu cuideachd suidse a chleachdadh bho Blade Networks, aig a bheil prìs nas buidseit, ach aig an aon àm ag obair air an Fulcrum ASIC. Bidh feum aig a’ mhalairtiche cuideachd air cairt lìonraidh aig a bheil draibhear seach-rathad kernel. Mar eisimpleir, dh’ fhaodadh e a bhith na inneal-atharrachaidh lìonra 10G-PCIE2-8C2-2S bho Myricom airson trafaic UDP. Tha siostam Chronos air a mholadh mar bhathar-bog ultra-luath. Tha tionndadh “custom” de Gentoo Linux freagarrach air a shon. De na brocairean, tha fèill mhòr air ITI Capital. Tha ceangal comasach ann an dà dhòigh:

1. Ceangal dìreach (DMA).
2. Geata SMART.

Gus a ‘chiad dhòigh a chleachdadh, feumaidh tu bathar-bog a dh’ fhaodas ceangal ris an iomlaid. Feumaidh cumhachd bathar-cruaidh iomchaidh a bhith aige. Chithear cumhachd bathar-cruaidh air an sgrion.
Faodaidh tu an dòigh seo a chleachdadh ann an grunn dhòighean:

• Le VPN.
• Màl frithealaiche brìgheil bho ITI Capital.
• Suidheachadh an fhrithealaiche ann an free zone. Tha am frithealaiche teachdaiche suidhichte san aon àite anns an ionad dàta DataSpace, ach chan ann san àite coloinidh, ach ann an togalach ri thaobh. Tha an roghainn seo tòrr nas saoire.
• Suidheachadh frithealaiche an neach-dèiligidh anns an raon collocation.

A thaobh an dàrna roghainn, tha SMARTgate na fhrithealaiche progsaidh cuibhrichte a tha air a chuir a-steach eadar
an inneal-fuadain malairt agus an geata iomlaid. Taing don dòigh seo, faodaidh an neach-dèiligidh malairt bho aon chunntas, tro cheangal air a h-uile margaidh de Moscow Exchange.
Gus faighinn gu cunntas air an iomlaid seo, feumaidh tu briogadh air a ‘phutan “Fosgail cunntas” anns an oisean gu h-àrd air an làimh dheis.
Iarraidh an siostam ort d’ àireamh fòn-làimhe agus seòladh puist-d a chuir a-steach. Feumaidh tu cuideachd an àireamh fòn agad a dhearbhadh.
Às deidh sin, thèid iarraidh air an neach-dèiligidh dàta iomlan a chuir a-steach mu dheidhinn fhèin – àireamh fòn agus seòladh puist-d, mion-fhiosrachadh cead-siubhail agus TIN. Aig an deireadh, feumaidh tu ainm a chur ris a ‘chùmhnant tro SMS.
Thèid fiosrachadh mionaideach mu mar a chleachdas tu an inneal-crìochnachaidh a chuir chun phost-d agad. Gus an inneal-crìochnachaidh a stàladh, dìreach cliog air a ‘phutan “Luchdaich sìos”. Bidh tuilleadh stàlaidh sìmplidh agus soilleir.
Iarraidh an siostam ainm-cleachdaidh agus facal-faire – thig an dàta seo còmhla ri ceangal luchdaich sìos chun phost agad. Às deidh sin, thèid an inneal-crìochnachaidh a chuir a-steach air a’ choimpiutair.

Buannachdan agus eas-bhuannachdan malairt HFT

A dh ‘aindeoin gu bheil malairt àrd-tricead air a bhith air a chleachdadh airson ùine mhòr air margaid an t-saoghail, tha am beachd a thaobh e teagmhach. Mar sin, tha sinn a ‘beachdachadh air an dà chuid buannachdan agus eas-bhuannachdan an dòigh seo. Am measg nam buannachdan tha:

1. Meudachadh leachtachd sa phròiseas dèanamh ghnothaichean.
2. Meudachadh ann an tomhas malairt.
3. A’ lughdachadh sgaoileadh tagraidh-iarraidh.
4. Meudachadh air èifeachdas prìsean.

Ach tha eas-bhuannachdan ann cuideachd:

1. Mar thoradh air malairt àrd-tricead, bidh an luaineachd anns na margaidhean a’ fàs beagan nas motha, leis gur ann air sgàth sin a tha mòran de luchd-malairt HFT a’ cosnadh.
2. Bidh luchd-tasgaidh a tha ag obair le malairt àrd-tricead a’ cosnadh aig cosgais chluicheadairean beaga.
3. Uaireannan tha an seòrsa seo de theachd a-steach co-cheangailte ri malairt toirmisgte – mar eisimpleir, layering no spoofing.

Tha malairt toirmisgte a’ toirt a-steach làimhseachadh margaidh fèin-ghluasadach a leigeas leat a dhol seachad air cluicheadairean eile. Bidh spoofers a’ cur tòrr òrdughan air aon taobh den leabhar òrduigh, agus mar sin tha e coltach gu bheil tòrr luchd-tasgaidh sa mhargaidh a’ coimhead airson maoin a cheannach no a reic. Bidh luchd-làimhseachaidh laighe an-toiseach a ’cruthachadh àireamh mhòr de òrdughan, agus an uairsin gan cuir dheth – tha seo a’ leantainn gu bheil prìs na so-mhaoin ag èirigh no a ’tuiteam gu mòr. Malairt àrd-tricead (bhon Bheurla “HFT, Malairt àrd-tricead”) – dè a th’ ann, algorithms agus ro-innleachdan air an cleachdadh: https://youtu.be/Rc3GsNv1ffU

Dè na cùisean agus cò as urrainn malairt HF a chleachdadh

Faodaidh duine sam bith an seòrsa cosnaidh seo a chleachdadh, oir tha algorithms a-nis air nochdadh gum faod duine sam bith a cheannach. Ach bu chòir do luchd-tòiseachaidh a bhith gu sònraichte faiceallach. Tha an dòigh seo gu sònraichte freagarrach airson luchd-tasgaidh institiùideach a thuigeas a’ mhargaidh agus a tha comasach air dèiligeadh ri spìcean prìsean ris nach robh dùil. Mus gluais thu air adhart gu malairt àrd-tricead, tha e nas fheàrr do làmh fheuchainn air malairt àbhaisteach agus eòlas fhaighinn gus tòiseachadh air a ’mhargaidh a thuigsinn. Is dòcha gum bi e nas fheàrr tòiseachadh le
malairt eadar-latha an toiseach , agus dìreach an uairsin gluasad air adhart gu HFT.

Ceistean agus freagairtean

Ciamar as urrainn dhut a bhith nad mhalairtiche HFT? Faodaidh tu aonta a thoirt gu crìch le broker, no am bathar-bog agad fhèin a cheannach.
Ciamar a tha an ro-innleachd Margaidheachd ag obair? Bidh an neach-tasgaidh a’ cruthachadh gineadh òrdugh air gach taobh den phrìs. Air an eadar-dhealachadh anns na prìsean sin agus tha cosnadh.
Dè a th’ ann an collocation? Is e seo aon de na dòighean HFT, nuair a thèid am frithealaiche a chuir faisg air ionad dàta an iomlaid. Leigidh seo leat an ùine a thèid a chaitheamh air gluasad dàta a lughdachadh. Tha an dòigh seo air a chleachdadh ann an iomadh ro-innleachd malairt àrd-tricead.