Khoebo ea HFT ke eng, maano le likotsi, li-algorithms

Khoebo ea maqhubu a holimo – hore na ke eng, HFT e sebetsa joang, maano a mantlha a khoebo ea maqhubu a holimo. Haeba u kile ua ithuta likarolo tsa algorithmic trading , joale mohlomong u kile ua utloa ntho e kang khoebo ea HFT. Statics e bolela hore halofo ea khoebo eohle ‘marakeng oa US e etsahala ka HFT. Joale khoebo ea maqhubu a holimo ke eng? Nahana ka sehlooho sena.

Khoebo ea HFT – ke eng, tlhahisoleseling e akaretsang

High Frequency Trading ke mofuta oa khoebo ea algorithmic e khetholloang ka nako e khuts’oane ea ho ts’oara, lebelo le phahameng le phallo ea chelete. Lik’homphieutha tse matla li sebelisoa bakeng sa khoebo, tse etsang palo e kholo ea litšebelisano motsotsoana o mong le o mong. Hangata tsena ke li-volumes tse nyane tse u lumellang hore u leke ‘maraka. Khoebo ea HFT e amana ka kotloloho le lebelo. Mokhoa ona o u lumella hore u latele esita le liphetoho tse fokolang tsa litheko, hammoho le ho se lumellane pakeng tsa litheko ka phapanyetsano e ‘maloa. Khoebo ea maqhubu a holimo e sebelisoa ka har’a setoko, chelete le limmaraka tse ling. Empa morao tjena e boetse e sebelisitsoe khoebong ea li-crypto, kaha e u lumella ho etsa litšebelisano tse ‘maloa ka motsotsoana o le mong feela, e leng se u fang menyetla e sa lekanyetsoang ea lichelete. Ho na le lits’ebeletso tse ikhethileng tse fanang ka sethala sa bona sa khoebo sa HFT ho batseteli.

Mokhoa oa ho sebetsa oa HFT

Senotlolo sa khoebo ea boleng bo holimo ea HFT ke boiketsetso bo felletseng. Leha ho le joalo, sena ha se bolele hore mokhoa ona o loketse motho e mong le e mong. Lik’homphieutha tse sebelisoang khoebong li hlophiselitsoe ho amohela li-algorithms tse rarahaneng. Ba lula ba sekaseka litheko tsa litheko ho fihlela ho milliseconds. Li-algorithms li entsoe ke litsebi e le hore likhomphutha li khone ho bona lintho tse bakang ho hola kapa ho fokotseha ha nako. Hangata maikutlo a joalo ha a bonahale ho bahoebi ba bang, esita le ba nang le phihlelo e ngata. Ho ipapisitsoe le tlhahlobo, mananeo a bula ka bohona maemo a mangata ka lebelo le phahameng. Sepheo se seholo sa mohoebi ke ho ba oa pele oa ho fumana phaello ho tsoa ho mokhoa o fumanoang ke algorithm.

Bohlokoa! Ha re bue ka ho tlola ho hoholo ha litheko, empa ho fapana le ho fetoha ha nako e khuts’oane ho hlahang ha libapali tse kholo li kena ‘marakeng.

Khoebo ea maqhubu a phahameng ka phapanyetsano e ka sebelisoa eseng feela ‘marakeng o tloaelehileng oa’ maraka, empa hape le ‘marakeng oa chelete ea crypto. Leha ho le joalo, ha se motho e mong le e mong ea ka sebelisang li-algorithms ka nepo. Monyetla oa ho sebelisa NFT mona o tšoana le oa ‘maraka o tloaelehileng. Empa ho bohlokoa ho hopola hore litheko tsa chelete ea crypto li fetoha haholo, kahoo ho na le likotsi tse ngata ‘marakeng oa crypto. Empa, ka hona, ho boetse ho na le menyetla e mengata ea ho fumana chelete. Hlokomela! Collocation ke e ‘ngoe ea mekhoa ea NFT e u lumellang ho fumana chelete ka chelete ea crypto. E sebelisoa maemong ao seva sa khoebo se leng haufi le setsi sa ts’ebetso ea data. Ho molemo ha seva se le sebakeng se le seng le phapanyetsano – sena se u lumella ho fetisetsa data hoo e ka bang hang-hang. Ho lieha ha nako bakeng sa mohoebi ea tloaelehileng ho ka ‘na ha se ke ha e-ba le taba.

Ke maano le li-algorithms life tse sebelisoang khoebong ea HFT

Ho na le mekhoa e ‘maloa e u lumellang ho etsa chelete ka litšebelisano tse potlakileng. A re hlahlobeng tse ling tsa tsona.

Ho etsa mmaraka

Leano lena le fana ka maikutlo a ho hlahisa litaelo tse ngata mahlakoreng ka bobeli a theko – holimo haeba likarolo li rekisoa, ‘me li fokotsehe haeba li rekoa. Ka lebaka la sena, chelete ea ‘maraka e hlaha,’ me barekisi ba ikemetseng ba fumana “lintlha tsa ho kena” habonolo. Ha e le mohoebi oa NFT, tabeng ena o fumana chelete ka phepelo le tlhokahalo e phatlalatsoang. Haeba lisebelisoa tsa lichelete li tumme, joale li se li ntse li e-na le chelete e ngata ‘marakeng. Empa ka chelete e fokolang, ha ho bonolo hore mohoebi a fumane moreki.
Haeba motjhelete a reka tšireletso ea metsi a tlaase, a ke ke a khona ho e rekisa kapele. Re tla tlameha ho emela moreki. Kapa fana ka pampiri ka theko e tlase ho mohoebi oa HFT, empa hona joale. Ka lebaka la sena, barekisi ba HFT ba fumana chelete ka matšeliso. Hape, baetsi ba ‘maraka ba ka fumana komisi e eketsehileng ho tsoa phapanyetsano bakeng sa ho theha mokelikeli’ marakeng.

Bohlale

Moelelo oa mokhoa ona ke ho fumana phapang ea litheko libakeng tse fapaneng. Ke hore, mohoebi o fumana chelete ka ho se lekane ha theko pakeng tsa lisebelisoa kapa limmaraka tse amanang. Li-algorithms li u lumella ho fumana likamano lipakeng tsa lisebelisoa tse fapaneng tsa lichelete, ‘me u etse chelete ho eona. Mohlala o motle ke stock le bokamoso ho eona. Khetho e ‘ngoe ea leano ke ho lieha arbitrage. Tabeng ena, mohoebi o fumana chelete ha a fumana boitsebiso kapele. Ho fihlella tlhahisoleseling ea bohlokoa nakoana pele ho libapali tse ling mme e fa mohoebi chelete e kenang ea mantlha. Ho fumana boitsebiso bo joalo, seva se teng haufi le litsi tsa data tsa phapanyetsano.

Pulse ea ho khantša

Maemong a mang, batseteli ba HFT ba qholotsa barupeluoa ba mebaraka khoebong ea kamoso, e bakang ho phahama ha litheko. Mohlala o motle ke keketseho ea boqhekanyetsi bo boholo bo ileng ba bonoa ‘marakeng oa setoko ka 2012. Lisebelisoa tse rekisoang ka li-platform tse fapaneng li ka hokahanngoa. Sena se bolela hore ha theko ea phapanyetsano e le ‘ngoe e fetoha, theko ea phapanyetsano e ‘ngoe e boetse e fetoha. Leha ho le joalo, boitsebiso ha bo fanoe hang-hang. Mohlala, ho na le ho feta 1200 km kapa 5 milliseconds lipakeng tsa Chicago le New York stock exchange. Sena se bolela hore liroboto tse sebetsang New York li ke ke tsa tseba se etsahalang Chicago ka li-milliseconds tse hlano. https://articles.opexflow.com/stock-exchange/nasdaq.htm Ha ho e-na le spike mesebetsing ea ‘maraka ho fapanyetsana, ho ba le “ho se lumellane” ha nakoana ho pholletsa le phapanyetsano. Tabeng ena, theko ea bokamoso e ka ‘na ea fapana le theko ea likarolo. Hape, mohoebi a ka etsa chelete e ntle ka liphetoho tsena. HFT ke eng le hore na ke mesebetsi efe eo bahlahisi le baenjiniere ba e rarollang – khoebo ea maqhubu a holimo ho linnete tsa sejoale-joale: https://youtu.be/662q9FVqp50

Ke software efe e hlokahalang

Ho na le mekhoa e ‘meli ea ho kena khoebong ea High Frequency. ‘Me khetho ea pele ke ho fumana morekisi ea inehetseng. Haeba khetho ena e sa tšoanelehe ‘me mohoebi a batla ho tseba khoebo ea maqhubu a phahameng a le mong, o ka reka lisebelisoa tse khethehileng le ho kenya software e matla. Ho na le litefiso tse ‘maloa’ marakeng ntlheng ena.

1. Ntlha ea pele, khetha leano leo u tla le latela. Moqapi oa software o tla u rekisetsa lenaneo ka boeona feela. Empa u tla tlameha ho sebetsana le matšoao, li-algorithms le maano u le mong.
2. Itokisetse litšenyehelo tse phahameng. Ho ka etsahala hore ebe, o tla tlameha ho lefa bakeng sa lits’ebeletso tsa morekisi, Marang-rang a tsitsitseng, ho arola.

Pele o qala ho fumana chelete, mananeo a tla hloka ho hlophisoa. Joalo ka lisebelisoa, litsebi li khothaletsa ho reka switch e potlakileng – mohlala, Arista ea 24-port. Haeba lisebelisoa tse joalo li sebelisoa, joale tieho ea koung e tla ba li-nanoseconds tse 350. U ka boela ua sebelisa phetoho e tsoang ho Blade Networks, e nang le theko e eketsehileng ea tekanyetso, empa ka nako e ts’oanang e sebetsa ho Fulcrum ASIC. Mohoebi o tla boela a hloke karete ea marang-rang e nang le mokhanni oa kernel bypass. Ka mohlala, e ka ba adaptara ea marang-rang ea 10G-PCIE2-8C2-2S ho tloha Myricom bakeng sa sephethephethe sa UDP. Sistimi ea Chronos e khothaletsoa joalo ka software e potlakileng haholo. Phetolelo ea “tloaelo” ea Gentoo Linux e loketse eona. Ho barekisi, ITI Capital e tsebahala haholo. Ho kopanya ho ka khoneha ka litsela tse peli:

1. Khokahano e tobileng (DMA).
2. SMARTgate.

Ho sebelisa mokhoa oa pele, o hloka software e ka hokahanyang phapanyetsano. E tlameha ho ba le matla a hardware a loketseng. Matla a Hardware a ka bonoa skrineng.
U ka sebelisa mokhoa ona ka litsela tse ‘maloa:

• Ka VPN.
• Renta seva ea sebele ho tsoa ho ITI Capital.
• Ho beha seva sebakeng sa mahala. Seva sa bareki se sebakeng se le seng sa dataSpace data center, empa eseng sebakeng sa collocation, empa mohahong oa boahelani. Khetho ena e theko e tlaase haholo.
• Ho beoa ha sebatli sa moreki sebakeng sa phano.

Ha e le khetho ea bobeli, SMARTgate ke seva sa proxy se fokotsang se kenngoa pakeng tsa roboto ea khoebo le monyako oa phapanyetsano. Ka lebaka la mokhoa ona, moreki a ka rekisa ho tsoa akhaonteng e le ‘ngoe, ka ho hokahanya limmarakeng tsohle tsa Moscow Exchange.
Ho fihlella akhaonto ka phapanyetsano ena, o tlameha ho tobetsa konopo ea “Bula akhaonto” k’honeng e kaholimo ho le letona.
Sistimi e tla u kopa ho kenya nomoro ea hau ea mohala le aterese ea lengolo-tsoibila. Hape o tla hloka ho netefatsa nomoro ea hau ea mohala.
Kamora moo, moreki o tla botsoa ho kenya lintlha tse felletseng ka eena – nomoro ea mohala le aterese ea lengolo-tsoibila, lintlha tsa pasepoto le TIN. Qetellong, o tla hloka ho saena konteraka ka SMS.
Lintlha tse felletseng mabapi le mokhoa oa ho sebelisa terminal li tla romelloa ho lengolo-tsoibila la hau. Ho kenya terminal, tobetsa feela konopo ea “Download”. Ho kenya ho eketsehileng ho tla ba bonolo le ho hlaka.
Sistimi e tla kopa lebitso la mosebelisi le phasewete – lintlha tsena li tla tla le sehokelo sa ho jarolla lengolo-tsoibila la hau. Ka mor’a moo, terminal e tla kenngoa khomphuteng.

Melemo le bofokoli ba khoebo ea HFT

Ho sa tsotellehe taba ea hore khoebo ea maqhubu a phahameng e ‘nile ea sebelisoa’ marakeng oa lefatše ka nako e telele, maikutlo a mabapi le eona ha a hlaka. Ka hona, re nahana ka melemo le melemo ea mokhoa ona ka bobeli. Melemo e kenyelletsa:

1. Ho eketsa chelete ea lichelete nakong ea ho etsa litšebelisano.
2. Keketseho ea boholo ba khoebo.
3. Ho theola phatlalatso ea kopo-kopo.
4. Ho eketsa katleho ea litheko.

Empa ho boetse ho na le mathata:

1. Ka lebaka la khoebo ea maqhubu a holimo, ho hloka botsitso limmarakeng ho batla ho hola, kaha ke ka lebaka leo barekisi ba bangata ba HFT ba fumanang chelete.
2. Bahoebi ba sebetsang le khoebo ea maqhubu a phahameng ba fumana chelete ka litšenyehelo tsa libapali tse nyenyane.
3. Ka linako tse ling mofuta ona oa chelete o amahanngoa le khoebo e thibetsoeng – mohlala, ho beha kapa ho senya.

Khoebo e thibetsoeng e kenyelletsa thetso ea ‘maraka e o lumellang hore o fete libapali tse ling. Li-Spoofers li beha litaelo tse ngata ka lehlakoreng le leng la buka ea liodara, kahoo ho bonahala eka ho na le bo-ramatsete ba bangata ‘marakeng ba batlang ho reka kapa ho rekisa thepa. Li-layering manipulators li qala ho theha palo e kholo ea litaelo, ebe li li hlakola – sena se lebisa tabeng ea hore theko ea thepa e nyoloha kapa e oa haholo. Khoebo ea maqhubu a holimo (ho tsoa ho Senyesemane “HFT, High-frequency trading”) – ke eng, li-algorithms le maano a sebelisitsoeng: https://youtu.be/Rc3GsNv1ffU

Ke maemong afe le hore na ke mang ea ka sebelisang khoebo ea HF

Mang kapa mang a ka sebelisa mofuta ona oa moputso, kaha li-algorithms li se li hlahile hore mang kapa mang a ka li reka. Empa ba qalang ba lokela ho ba hlokolosi ka ho khetheha. Mokhoa ona o loketse ka ho khetheha bakeng sa batseteli ba mekhatlo ba utloisisang ‘maraka mme ba khona ho sebetsana ka katleho le li-spikes tsa theko e sa lebelloang. Pele u fetela khoebong ea maqhubu a holimo, ho molemo ho leka letsoho la hau khoebong e tloaelehileng le ho fumana boiphihlelo e le hore u ka qala ho utloisisa ‘maraka. Ho ka ba molemo ho qala ka khoebo ea intraday pele , ebe joale u fetela HFT.

Lipotso le likarabo

U ka ba mohoebi oa HFT joang? U ka etsa tumellano le morekisi, kapa ua ithekela software ea hau. Leano la ‘Maraka le sebetsa joang? Motjhelete o etsa tlhahiso ea taelo mahlakoreng ka bobeli a theko. Ka phapang ea litheko tsena ‘me ho na le meputso. Kabelo ke eng? Ena ke e ‘ngoe ea mekhoa ea HFT, ha seva se behoa haufi le setsi sa data sa phapanyetsano. Sena se o nolofalletsa ho fokotsa nako eo hangata e sebelisoang ho fetisa data. Mokhoa ona o sebelisoa maqheka a mangata a holimo-limo a khoebo.