Heddumina portfoolii invastimantii maali: hundee fi fakkeenyota

Portfolio diversification: akkaataa invastimantii itti argatan. Har’a addunyaan tasgabbii dhabuu biraa keessa seentee jirti, kunis gabaa aksiyoonaa irratti dhiibbaa uumuu malee hin dandeenye. Kaleessa qofa, sekuritiiwwan amanamoo fakkaatanii (istookii, boondii fi kkf) maallaqa guddaa baasuun bu’aa tasgabbaa’aa fidan, har’a gatiin isaanii haalaan gadi bu’aa jiru. Kanaafuu, invastaroota haala gabaa irratti jijjiirama cimaa dhufuuf qophaa’uu qabu. Kana gochuufis, balaa faayinaansii keessan xiqqeessuuf jecha portfoolii invastimantii keessan adda adda godhaa. https://barreeffamoota.opexflow.com/investicii/invastimantiij-portfel.htm

Invastimantii portfolio diversification – jechoota salphaadhaan maal jechuudha

Yaad-rimeen garaagarummaa (diversification) baay’ee bal’aa dha. Adeemsa bu’aa guddisuuf jecha bal’ina hojii dhaabbatichaa babal’isuu jechuu danda’a. Poortiifooliyoo invastimantii adda addaa gochuun qabeenya gabaa aksiyoonaa irratti yeroo argannu balaa dhufuu danda’u bulchuuf tooftaa kan agarsiisudha. Qabeenya (istookii, boondii, ykn meeshaalee biroo) balaan abbaa qabeenyaa portfoolii yeroo hunda hanga danda’ametti xiqqaa ta’ee akka turu haala raabsuu ni tuma.

Poorfoolii invastimantii jechuun qabeenya bu’aan isaa hanga danda’ametti galmootaa fi kaayyoo abbaan qabeenyaa isaa kaa’e akka guututti walitti qabamuudha. Portfoolii invastimantii tuuta meeshaalee gabaa aksiyoonaa keessatti fayyadaman qofa osoo hin taane (aksiyoonaa fandii jijjiirraan daldalamu,
fuulduraa , aksiyoonaa, boondii fi kkf), maallaqa, sibiilota gatii guddaa qaban, qabeenyaa hin sochoone, kuufama baankota adda addaa keessatti, . fi kkf.

Kanuma waliin balaan invastaraaf ta’u haala sadarkaa galii yeroo portfoolii qindeessu karoorfate hin arganne, ykn illee maallaqa invastimantii godhe keessaa gartokkee dhabuudha. Poortiifooliyoo invastimantii adda addaa gochuun meeshaa tokko kamiyyuu osoo hin taane, qabeenya gosoota adda addaatiin walitti dhufeenya xiqqoo qaban bitachuuf invastaraan akka bitamu kan hayyamu fi kan tumamu dha. Kunis sababa bu’aa gitoota hojii birootiin naannoo tokko keessatti galiin gadi bu’eef beenyaa akka kaffaltu si dandeessisa. Kanuma waliin bittaa qabeenya (aksiyoonaa) dhaabbilee adda addaa yeroo hunda diversification akka hin taane yaada keessa galchuun barbaachisaadha. Fakkeenyaaf, invastimantiin tokko aksiyoona Chevron, Gazprom fi Total yoo bite, dhaabbileen kun hundi biyyoota adda addaa keessatti galmaa’anii jiraatanis gabaa boba’aa fi gaazii waloo keessatti waan socho’aniif, kun diversification hin ta’u. Akkasumas deebii gabaa taateewwan kamiifuu kennu tokkoon tokkoon isaanii irratti dhiibbaa uumuun dirqama. Yoo garuu, aksiyoona dhaabbilee adda addaa naannoolee wal hin qabanne keessatti socho’an, fakkeenyaaf, oomisha boba’aa fi gaazii, ijaarsa, teeknooloojiiwwan IT fi kkf irraa portfooliin uumame, balaan jijjiirama gabaa hamaa isaaniif dhufu yeroo walfakkaatutti gara xiqqaa ta’i.

Portfoolii invastimantii isa gaarii ta’e maali

Gaaffii – portfoolii invastimantii gaarii ta’e maali? Tokkoon tokkoon invastaraa portfoolii invastimantiidhaaf ulaagaalee mataa isaanii kan qaban yoo ta’u, kunis wantoota baay’ee irratti kan hundaa’an yoo ta’u, isaanis haala invastimantii, galma kaa’ame, dandeettii faayinaansii fi kkf. Kanaafuu, waa’ee optimal osoo hin taane, waa’ee portfolio invastimantii madaalawaa ta’e ti. Investaraan tokko portfolio akkasii argachuu kan danda’u yoo sirnaan adda adda ta’edha. Yeroo bu’aa fi balaan isa keessa jiru hanga danda’ametti fedhii invastaraa guutu. Kanuma waliin tokkoon tokkoon invastarootaa galii mataa isaanii irraa eegamu fi balaa fudhatama qabu ni qabaatu. Kan armaan olii moodeela haalduree armaan gadiitiin ibsuun ni danda’ama. Mee “gosoota invastarootaa” gurguddoo sadii haa fudhannu:

Invastaroota konsarvaatiivii ta’an

Investarooti akkasii hunda dura qabeenya isaanii kunuunsuu fi adeemsa qaala’iinsa jireenyaa irraa eeguu barbaadu. Kanaafuu, isaaniif, adda adda baasuun qabeenya amanamaa (boondii, istookii fi kkf) dhaabbilee tasgabbaa’oo, gurguddoo ta’an argachuu kan of keessaa qabu ta’a.

Investaroota Giddugaleessaa Qaban

Galii isaanii guddisuuf invastimantii balaa qabu hojjechuu jalqabuuf qophiidha. Garuu galmi guddaan invastaroota akkasii ammallee kaappitaala (galma murtaa’e keessa) waggoota 10-20f kuufachuudha. Kanaafuu, portfoolii invastimantii isaanii aksiyoona gabaa bal’aatiin kan ol’aantummaa qabu yoo ta’u, dameewwan dinagdee hundi jechuun ni danda’ama keessatti bakka bu’aniiru.

Invastaroota aggaammii qaban

Investarooti akkasii dafanii bu’aa olaanaa argachuuf yaalaa jiru, kanaaf salphaatti gara gadi bu’iinsa portfoolii invastimantii isaaniitti deemu. Invastaroota akkasiitiif, adda adda baasuun invastimantii veenturee keessatti ta’a.

Invastimantii veenturee invastimantii pirojektoota abdachiisaa (garuu balaa guddaa qaban) hedduu irratti sadarkaa jalqabaa ijaarsa isaanii irratti invastimantii itti godhamuudha.

Carraa guddaa qabaachuun pirojektoonni akkasii 10 keessaa 8 ni kufa. Garuu galiin pirojektoota milkaa’inaan hojiirra oolan irraa argamu kasaaraa guutummaatti uwwisuun bu’aa guddaa fida.

Akkaataa portfolio invastimantii keessan itti ijaartan

Kanaafuu, daldalaan/invastimantiin portfoolii invastimantii keessan ijaaruu osoo hin jalqabin dura hunda dura galma inni hordofaa jiruu fi tarsiimoo itti fayyadamu murteessuu qaba. Galmoonni baayyee adda addaa ta’uu danda’u – qabeenya argachuu (appaartaamaa, mana, konkolaataa qaaliifi kkf), hanga barnootaa daa’immaniif kaffaltii kaffaluu ykn soorama booda galii dabalataa argachuutti. Fakkeenyaaf, invastara umriin isaa waggaa 25-30 ta’e tokko fandii sooramaa ofiif ijaaruuf murteesse. Waggaa 30-40 of dura qaba. Kanaafuu, qabeenya yeroo dheeraa keessatti bu’aa gaarii fi tasgabbaa’aa duraan agarsiisan portfolio invastimantii ijaaruu qaba. Kanuma waliin, aksiyoona tokko tokko illee, yeroo gabaabaaf, addatti portfoolii akkasii irratti dhiibbaa hin geessisu, sababiin isaas yeroon gahaan fuulduratti waan jiraatuuf, akka tasgabbaa’anii fi guddachuu itti fufaniif. Kanuma waliin, yeroon invastimantii haalaan gabaabaa yoo ta’e, waggaa 2-4, sana booda portfolio isaaniif tasgabbii olaanaa qaban irraa kan uumamu yoo ta’u, galii sadarkaa olaanaa hin qabne ta’us (yeroo baay’ee kunniin boondii “.
chiipsii bifa diimaa qabu “). Galmi fi mala erga murtaa’ee booda invastarichi qabeenya isa barbaachisu paaraameetota barbaachisoo ta’aniin filachuun portfoolii uumuu jalqaba. Yeroo kana keessatti, yeroo tokkotti sadarkaa adda addaa hedduutti gargaaramuu dandeessa:

Damee dinagdeetiin

Kan dabaree isaaniitiin, haalaan haa ta’u malee, bu’aa tasgabbaa’aa qabanitti kanneen hundeeffamaniitti qoodamu. Akkasumas kanneen haaraa, kalaqa sadarkaa olaanaa qaban, kanneen balaa qaban, garuu invastimantii milkaa’aa ta’een, warra dandeettii isaanii yeroon arganiif galii baay’ee olaanaa fiduu danda’u.

Dhaabbileetiin

Aksiyoona dhaabbilee addaa argachuu. Filannoo invastimentiin tokko haala gabaa irratti beekumsa gadi fagoo, dandeettii agarsiistota keessa deemuu fi hubannoo gadi fagoo qabaachuu gaafatu. Yeroo sekuritiiwwan bitattan qabeenyi tokko portfoolii invastimantii keessaa %10 ol akka hin qabne, akkasumas dameen dinagdee tokko %20 akka hin caalle xiyyeeffannoo kennuu qabdu. Portfolio invastimantii keessan jechoota salphaadhaan adda addaa gochuu: https://youtu.be/CA7d9VSi7NE

Yeroo invastimantii goonu hundeen diversification maali

Tiyoorii “portfolio” har’a fudhatame mala qabeenya galii olaanaa ta’e balaa xiqqaadhaan fidu filachuuf si dandeessisudha. Akka isheen jettutti, balaa invastimantii keessatti mul’atu milkaa’inaan bulchuuf, namni tokko karaa adda addaatiin invastimantii gochuun ni danda’ama. Kanaafuu, qabeenya balaa qabuu fi tasgabbaa’aa yoo walitti qabde, portfolio madaalawaa uumuu dandeessa. Fakkeenyaaf, aksiyoona waliin boondii bitachuus ni dandeessu. Kanuma waliin balaan waliigalaa invastimantii meeshaalee dhuunfaa bitachuu irraa haalaan gadi aanaa ta’a. Tiyoorii kun dameewwan dinagdee guutummaatti walitti dhufeenya hin qabne keessattis qabeenyi walsimsiisuu akka qabu ibsa. Fakkeenyaaf, gatiin sekuritiiwwan tokko tokkoo sababa gatii meeshaalee jallisii murtaa’aniif dabaluu isaatiin haalaan gadi bu’a, kaan ammoo haalaan ol ka’u haa jennu.

Gosa portfoolii invastimantii – 50 hanga 50

Portfolio kana keessatti maallaqa invastimantii godhame keessaa %50 bittaa aksiyoonaa irratti, %50 ammoo boondii irratti invast godhama. Kanuma waliin qabeenyi keessoodhaan argamuus adda addaa waan ta’eef, aksiyooniin irra caalaan isaa dhaabbilee Ameerikaa yoo ta’e, boondii keessatti kutaan guddaan dhaabbilee Chaayinaa ykn Raashiyaati.
Fakkeenyaaf: Aksiyoonota hanga dhibbeentaa shantamaa portfoolii: 1.1.

• TSPX (Chiipsii bifa diimaa Ameerikaa) – 30% .
• TMOS (Chiipsii bifa diimaa Raashiyaa) – 5% .
• VTBE (aksiyoonaa dhaabbilee biyyoota biroo) -15% .
• Boondii hanga portfoolii dhibbeentaa shantamaa ta’e:
• OFZ (boondii Ministeera Maallaqaa Federeeshinii Raashiyaa) – 30%
• FXRU (boondii maallaqaa dhaabbilee Raashiyaa) — 10% .
• FXRB (boondii maallaqaa dhaabbata Raashiyaa jijjiirama sharafa alaa irraa eegumsa qabu) – 10%.

Gosa portfoolii invastimantii – “Poorfoolii sadarkaa olaanaa”.

Gosti kun “portfoolii bara baraa” wajjin walfakkeenya gartokkee qaba, garuu garaagarummaa guddaa isa irraas qaba. Duraan dursee, invastimantii qabeenyaa fi kanneen filannoo jedhaman – maallaqa kirpitoo, saantima, chaappaa, hojiiwwan aartii, wantoota durii of keessatti qabata.
Akkas fakkaachuu danda’a:

• Aksiyoonaa qabaachuu – 25%.
• Paakeejii boondii – 25%.
• Sibiilota gatii guddaa qaban – 20%.
• Riil isteetii – 20%.
• Invastimantii filannoo biroo – 10%.

Gosa portfoolii invastimantii – “Poorfoolii maallaqaa”.

Portfoolii invastimantii akkasii maallaqa qofa kan of keessaa qabu yoo ta’u, galii dabalataa dhugaa ykn kuufama kaappitaalaa maddisiisuudhaaf mijataa miti. Garuu portfolio akkasii maallaqa invastimantii ta’e qusachuuf guddaadha. Akkasumas, invastimentichi baasii isaa gara fuula duraa portfolio kana irraa hojjechuuf yoo karoorfate, sana booda jijjiirraa maallaqaa raawwachuun hin barbaachisu.
Akkaataa portfoolii invastimantii itti uumuu dandeessan, portfoolii adda addaa gochuu, ramaddii qabeenya: https://youtu.be/L6AzLPWEUZI

Irra deebiin madaaluun mala balaan portfoolii invastimantii tokkoof akka hin daballe ittisuuf gargaarudha

Adeemsa hojii keessatti reeshiyoon qabeenya portfoolii invastimantii keessa jiru haalaan jijjiiramuu danda’a. Kunis kan ta’u gatii qabeenya adda addaa portfoolii keessa jiran walqixa garaagarummaa waan qabuuf. Isaan keessaa tokko tokko gatii isaanii baayyee saffisaan ni ol ka’u, tarkaanfiin yoo hin fudhatamne, sana booda yeroo tokkotti gita qabeenya tokko qofti gatii portfoolii invastimantii keessaa harka caalu qabachuu jalqabuun isaa ta’uu danda’a. Akkasumas uumamaan, sababa madaallii dhabuu akkasiitiin portfoolii invastimantii keessatti mul’atu irraa kan ka’e balaan ni dabala. Haala akkasii hambisuuf invastimentichi yeroo yeroon portfoolii invastimantii isaa irra deebi’ee madaaluu qaba. Qabeenya guddachaa jiru irraa bu’aa fudhachuun hanga kana fayyadamuun qabeenya akkas dammaqinaan hin guddanne ykn illee hanga portfooliin deebi’ee madaalamutti gadi bu’u horachuun maaliif barbaachisaa ta’a. Yoo hafnaan portfoolii invastimantii keessa jiru daangaa xiqqaa (1–3%) keessatti jijjiirame, sana booda portfoolii keessatti wanti jijjiiramuu hin danda’u. Yoo hafnaan %10 ol jeeqame, sana booda portfoolii irra deebi’anii madaaluun sadarkaa jalqabaa reeshiyoo qabeenyaatti deebisuun barbaachisaadha.
Akka fakkeenyaatti:
Mee portfoolii jalqabaa invastara tokkoo reeshiyoo aksiyoonaa fi boondii 70/30 qaba haa jennu. Kutaan aksiyoonaa adda ta’e gatiin isaa guddateera, amma reeshiyoon kun duruu 80/20 ta’eera. Invastimantiin portfoolii gara hafnaan isaa jalqabaatti deebisuuf yookaan boondii baay’ee bitachuu yookaan aksiyoona tokko tokko gurguruu qaba. Kanuma waliin kaayyoon irra deebiin madaaluu bu’aa portfoolii invastimantii guddisuu osoo hin taane, balaa inni mudachuu danda’u hir’isuu akka ta’e yaadatamuu qaba.