Ki sa ki se diversification pòtfolyo envestisman: sans ak egzanp

Diversifikasyon pòtfolyo: ki jan yo an sekirite envestisman. Jodi a mond lan te antre nan esfè a nan yon lòt destabilizasyon, ak sa a pa t ‘kapab men afekte mache dechanj la. Jis yè, sekirite w pèdi serye (aksyon, obligasyon, elatriye) ki koute anpil lajan ak pote pwofi ki estab, jodi a ap tonbe sevè nan pri. Se poutèt sa, envestisè yo ta dwe prepare pou chanjman byen file nan kondisyon mache yo. Epi pou w fè sa, divèsifye pòtfolyo envestisman w pou w ka minimize risk finansye w yo. https://articles.opexflow.com/investicii/investicionnyj-portfel.htm

Diversifikasyon pòtfolyo envestisman – ki sa li nan mo senp

Konsèp diversification se byen laj. Li ka vle di pwosesis pou agrandi sijè ki abòde lan antrepriz yo nan lòd yo ogmante pwofi yo. Divèsifikasyon nan pòtfolyo envestisman an implique yon estrateji pou jere risk posib lè w ap achte byen sou mache bousye a. Li bay pou distribisyon byen yo (aksyon, obligasyon, oswa lòt enstriman) nan yon fason ke risk pou pwopriyetè pòtfolyo a toujou rete minim ke posib.

Yon pòtfolyo envestisman se byen ki kolekte nan yon fason ke rentabilité yo satisfè objektif ak objektif pwopriyetè li fikse otank posib. Pòtfolyo envestisman yo ka gen ladan pa sèlman yon seri enstriman ki itilize nan mache dechanj la (aksyon lajan echanj,
avni , aksyon, obligasyon, elatriye), men tou, lajan, metal presye, byen imobilye, depo nan divès bank, ak sou sa.

An menm tan an, risk pou envestisè a se yon sitiyasyon kote li pa resevwa nivo revni ke li te planifye lè konpile dosye a, oswa menm pèt la nan yon pati nan lajan yo envesti. Divèsifikasyon nan dosye a envestisman pèmèt ak bay pou achte a pa envestisè a pa nan nenpòt ki enstriman, men achte nan byen nan kategori diferan ki gen ti kras ki gen rapò youn ak lòt. Sa a pèmèt ou konpanse pou gout nan revni nan yon zòn akòz rentabilité nan lòt pozisyon. An menm tan an, li ta dwe kenbe nan tèt ou ke achte nan byen (aksyon) nan divès konpayi se pa toujou divèsifikasyon. Pou egzanp, si yon envestisè achte aksyon nan Chevron, Gazprom ak Total, Lè sa a, sa a pa pral divèsifikasyon, depi tout konpayi sa yo, malgre lefèt ke yo anrejistre nan diferan peyi, opere nan lwil oliv komen ak mache gaz. Ak reyaksyon an nan mache a nan nenpòt evènman pral nesesèman afekte chak nan yo. Si, sepandan, se yon dosye ki fòme nan aksyon yo nan divès konpayi ki opere nan zòn ki pa gen rapò, pou egzanp, pwodiksyon lwil oliv ak gaz, konstriksyon, teknoloji IT, elatriye, Lè sa a, risk ki genyen nan chanjman negatif sou mache yo pral ansanm vire soti nan. dwe minim.

Ki sa ki pi bon dosye envestisman an

Pa gen okenn repons klè nan kesyon an – ki sa ki pi bon dosye envestisman an? Chak envestisè gen kondisyon pwòp li yo pou dosye envestisman an, ki depann de yon gwo kantite faktè, tankou orizon envestisman an, objektif fikse, solvabilite finansye, elatriye. Se poutèt sa, li se pito pa sou pi bon an, men sou yon dosye envestisman byen balanse. Yon envestisè ka jwenn yon dosye konsa si li byen divèsifye. Lè rentabilité a ak risk nan li pral satisfè volonte yo nan envestisè a otank posib. An menm tan an, chak nan envestisè yo pral gen pwòp revni espere ak risk akseptab. Pi wo a ka ilistre pa modèl kondisyonèl sa a. Ann pran twa prensipal “kalite envestisè”:

Envestisè konsèvatif

Envestisè sa yo, premye a tout, vle prezève byen yo ak pwoteje yo kont pwosesis enflasyon. Se poutèt sa, pou yo, diversification pral konpoze de akizisyon byen ki pi serye (kosyon, aksyon, elatriye) nan ki estab, gwo konpayi yo.

Envestisè modere

Yo pare pou yo kòmanse fè envestisman ki riske pou ogmante revni yo. Men, objektif prensipal la nan envestisè sa yo se toujou akimile kapital (nan objektif yo fikse) pou 10-20 ane. Se poutèt sa, pòtfolyo envestisman yo domine pa aksyon nan gwo mache a, ak prèske tout sektè nan ekonomi an reprezante nan li.

Envestisè agresif yo

Envestisè sa yo ap eseye byen vit jwenn gwo retounen, ak Se poutèt sa fasil ale nan drawdown nan dosye envestisman yo. Pou envestisè sa yo, diversification pral nan envèstisman antrepriz.

Envestisman antrepriz se yon envestisman kote yo fè envestisman nan plizyè pwojè pwomèt (men pito ki riske) nan premye etap fòmasyon yo.

Avèk yon gwo pwobabilite, 8 pwojè sa yo sou 10 ap echwe. Men, revni yo te resevwa nan pwojè aplike avèk siksè pral konplètman kouvri pèt yo epi pote pwofi enpòtan.

Ki jan yo bati dosye envestisman ou

Se poutèt sa, anvan yo kòmanse fòme dosye envestisman ou, machann vann / envestisè a dwe premye deside sou objektif li ap pouswiv ak estrateji ke li pral itilize. Objektif yo ka trè divès – soti nan akeri pwopriyete (yon apatman, yon kay, yon machin chè, elatriye), nan peye pou edikasyon pou timoun oswa jenere revni adisyonèl apre pran retrèt. Pou egzanp, yon envestisè ki gen 25-30 ane fin vye granmoun deside fòme yon fon pansyon pou tèt li. Li gen 30-40 ane devan l ‘. Se poutèt sa, li dwe fòme yon dosye envestisman nan byen ki te deja montre retounen bon ak ki estab sou yon peryòd tan ki long. An menm tan an, menm kèk drawdown nan aksyon, pou yon peryòd kout, pa pral patikilyèman afekte yon pòtfolyo sa a, paske pral gen byen yon peryòd tan ki pi devan, pou yo estabilize epi kontinye grandi. An menm tan an, si peryòd envestisman an se relativman kout, 2-4 ane, Lè sa a, pòtfolyo a pou yo pi byen fòme nan aksyon ki gen gwo estabilite, byenke ak pa nivo ki pi wo nan revni (anjeneral sa yo se obligasyon ”
chips ble “). Apre objektif yo ak metòd yo te detèmine, envestisè a kòmanse fòme yon dosye, chwazi byen yo li bezwen ak paramèt ki apwopriye yo. Pandan peryòd sa a, ou ka ale nan plizyè nivo divèsifikasyon alafwa:

Pa sektè ekonomik

Ki, nan vire, byenke olye kondisyonèl, yo divize an etabli ak retounen ki estab. Ak nouvo yo, ak yon wo degre de inovasyon, ki pote risk, men ak envèstisman siksè, yo ka pote revni trè wo nan moun ki te wè potansyèl yo nan tan.

Pa konpayi yo

Akizisyon de aksyon nan konpayi espesifik. Yon chwa ki mande pou yon envestisè gen konesans pwofon nan kondisyon mache, kapasite nan navige endikatè ak entwisyon pwofon. Lè w ap achte sekirite, ou ta dwe peye atansyon sou lefèt ke yon sèl byen pa okipe plis pase 10% nan dosye envestisman an, ak yon sektè nan ekonomi an pa depase 20%. Divèsifye pòtfolyo envestisman ou an tèm senp: https://youtu.be/CA7d9VSi7NE

Ki sa ki sans nan diversification lè envesti

Teyori “portfolio” yo adopte jodi a se yon metodoloji ki pèmèt ou chwazi byen ki pote pi gwo revni posib ak risk minim. Dapre li, yo nan lòd yo jere avèk siksè risk ki genyen nan envèstisman, yon moun ka envesti nan diversification. Se konsa, si ou konbine byen ki riske ak ki estab, ou ka kreye yon dosye balanse. Pou egzanp, ansanm ak aksyon, ou ka tou achte obligasyon. An menm tan an, risk an jeneral nan envestisman yo pral siyifikativman pi ba pase nan ka a nan achte enstriman endividyèl yo. Teyori a di tou ke byen yo dwe matche nan sektè nan ekonomi an ki konplètman pa korelasyon youn ak lòt. Par egzanp, annou dir valer serten sekirite i tonbe sevèman akoz en logmantasyon dan pri serten matyè premyè, alòske gen lòt ki monte sevè.

Kalite dosye envestisman – 50 a 50

Nan pòtfolyo sa a, 50% nan lajan yo envesti yo envesti nan achte nan aksyon ak 50% nan obligasyon. An menm tan an, byen akeri entèn yo tou divèsifye, kidonk si pi fò nan aksyon yo posede pa konpayi Ameriken, Lè sa a, nan obligasyon pati ki pi enpòtan se posede pa antrepriz Chinwa oswa Ris.
Pou egzanp: Aksyon nan kantite lajan senkant pousan nan dosye a:

• TSPX (US blue chips) – 30%
• TMOS (Chips ble Ris) – 5%
• VTBE (aksyon konpayi yo nan lòt peyi) -15%
• Obligasyon nan kantite lajan senkant pousan nan dosye a:
• OFZ (kosyon Ministè Finans nan Federasyon Larisi la) – 30%
• FXRU (kosyon lajan nan konpayi Ris) – 10%
• FXRB (kosyon lajan nan yon konpayi Ris ak pwoteksyon kont chanjman nan echanj pousantaj lajan an) – 10%.

Kalite pòtfolyo envestisman – “Portfolio avanse”

Kalite sa a gen yon resanblans pasyèl ak “pòtfolyo p’ap janm fini an”, men li tou gen diferans enpòtan ak li. Premye a tout, li gen ladan envestisman nan byen imobilye ak sa yo rele sa yo altènatif – cryptocurrency, pyès monnen, koupon pou, travay nan atizay, antik.
Li ka sanble tankou sa a:

• Aksyon – 25%.
• Pake kosyon – 25%.
• Metal presye – 20%.
• Byen imobilye – 20%.
• Lòt envestisman altènatif – 10%.

Kalite pòtfolyo envestisman – “Portfolio lajan”

Yon pòtfolyo envestisman konsa konsiste sèlman de lajan epi li pa apwopriye pou jenere reyèl revni adisyonèl oswa akimilasyon kapital. Men, tankou yon dosye se gwo pou ekonomize lajan envesti. Epi, si envestisè a planifye fè depans nan lavni li nan dosye sa a, Lè sa a, pa gen okenn bezwen pote soti nan konvèsyon lajan.
Ki jan yo kreye yon pòtfolyo envestisman, diversification pòtfolyo, alokasyon byen: https://youtu.be/L6AzLPWEUZI

Rebalansman se yon mekanis pou anpeche yon ogmantasyon nan risk pou yon dosye envestisman

Nan pwosesis travay la, rapò a nan byen nan dosye envestisman an ka chanje byen siyifikativman. Sa rive paske valè divès kalite byen yo nan dosye a varye inegalman. Kèk nan yo ap monte nan pri pi vit, epi si yo pa pran okenn aksyon, Lè sa a, nan kèk pwen li ka rive ke yon sèl klas avantaj pral kòmanse kont pou pi fò nan valè a nan dosye envestisman an. Ak natirèlman, kòm yon rezilta nan tankou yon move balans nan dosye a envestisman, risk yo ap ogmante. Pou evite yon sitiyasyon konsa, envestisè a bezwen detanzantan re-balanse pòtfolyo envestisman li. Poukisa li nesesè pran pwofi nan byen k ap grandi epi sèvi ak kantite lajan sa yo jwenn byen ki pa ap grandi konsa aktivman oswa menm sag jiskaske dosye a balanse ankò. Si balans lan nan dosye envestisman an chanje nan yon ti seri (1-3%), Lè sa a, pa gen anyen ki ka chanje nan dosye a. Si balans lan detounen pa plis pase 10%, Lè sa a, li nesesè re-balans dosye a ak restore li nan nivo orijinal la nan rapò a byen.
Kòm yon egzanp:
Sipoze pòtfolyo inisyal yon envestisè te gen yon rapò stock ak kosyon nan 70/30. Yon pati separe nan aksyon yo te grandi nan pri, e kounye a, rapò sa a se deja 80/20. Yo nan lòd yo retounen pòtfolyo a nan balans orijinal li, envestisè a dwe swa achte plis nan obligasyon yo oswa vann kèk nan aksyon yo. An menm tan an, li dwe sonje ke objektif la nan reekilib se pa ogmante rentabilité nan dosye a envestisman, men diminye risk posib li yo.