Wat is diversifikasie van beleggingsportefeulje: kern en voorbeelde

Portefeuljediversifikasie: hoe om beleggings te verseker. Vandag het die wêreld die sfeer van nog ‘n destabilisasie betree, en dit kon nie anders as om die aandelemark te beïnvloed nie. Net gister, skynbaar betroubare sekuriteite (aandele, effekte, ens.) wat baie geld kos en stabiele winste bring, val vandag skerp in prys. Daarom moet beleggers voorbereid wees op skerp veranderinge in marktoestande. En om dit te doen, diversifiseer jou beleggingsportefeulje om jou finansiële risiko’s tot die minimum te beperk. https://articles.opexflow.com/investicii/investicionnyj-portfel.htm

Beleggingsportefeulje diversifikasie – wat is dit in eenvoudige woorde

Die konsep van diversifikasie is redelik wyd. Dit kan die proses beteken om die omvang van die onderneming uit te brei ten einde winste te verhoog. Diversifikasie van die beleggingsportefeulje impliseer ‘n strategie om moontlike risiko’s te bestuur wanneer bates op die aandelemark verkry word. Dit maak voorsiening vir die verspreiding van bates (aandele, effekte of ander instrumente) op so ‘n wyse dat die risiko’s vir die portefeulje-eienaar altyd so minimaal as moontlik bly.

’n Beleggingsportefeulje is bates wat so ingesamel word dat hul winsgewendheid soveel as moontlik voldoen aan die doelwitte en doelwitte wat deur sy eienaar gestel is. Beleggingsportefeuljes kan nie net ‘n stel instrumente insluit wat in die aandelemark gebruik word nie (aandele van beursverhandelde fondse,
termynkontrakte , aandele, effekte, ens.), maar ook valuta, edelmetale, vaste eiendom, deposito’s in verskeie banke, en so aan.

Terselfdertyd is die risiko vir die belegger ‘n situasie waarin hy nie die vlak van inkomste ontvang wat hy met die samestelling van die portefeulje beplan het nie, of selfs die verlies van ‘n deel van die belê fondse. Diversifikasie van die beleggingsportefeulje laat en maak voorsiening vir die aankoop deur die belegger nie van enige een instrument nie, maar die aankoop van bates in verskillende kategorieë wat min met mekaar verband hou. Dit laat jou toe om te vergoed vir die daling in inkomste in een gebied as gevolg van die winsgewendheid van ander poste. Terselfdertyd moet in gedagte gehou word dat die aankoop van bates (aandele) van verskeie maatskappye nie altyd diversifikasie is nie. Byvoorbeeld, as ‘n belegger aandele van Chevron, Gazprom en Total koop, sal dit nie diversifikasie wees nie, aangesien al hierdie maatskappye, ondanks die feit dat hulle in verskillende lande geregistreer is, in die gemeenskaplike olie- en gasmark werk. En die reaksie van die mark op enige gebeure sal noodwendig elkeen van hulle beïnvloed. As ‘n portefeulje egter gevorm word uit die aandele van verskeie maatskappye wat in onverwante gebiede bedrywig is, byvoorbeeld olie- en gasproduksie, konstruksie, IT-tegnologie, ens., dan sal die risiko’s van negatiewe markveranderinge vir hulle gelyktydig uitdraai na minimaal wees.

Wat is die optimale beleggingsportefeulje

Daar is geen onomwonde antwoord op die vraag nie – wat is die optimale beleggingsportefeulje? Elke belegger het sy eie vereistes vir die beleggingsportefeulje, wat afhang van ‘n groot aantal faktore, soos die beleggingshorison, gestelde doelwitte, finansiële solvensie, ens. Daarom gaan dit eerder nie oor die optimale nie, maar oor ‘n goed gebalanseerde beleggingsportefeulje. ’n Belegger kan so ’n portefeulje kry as dit behoorlik gediversifiseer is. Wanneer die winsgewendheid en risiko’s daarin sal voldoen aan die wense van die belegger soveel as moontlik. Terselfdertyd sal elkeen van die beleggers hul eie verwagte inkomste en aanvaarbare risiko’s hê. Bogenoemde kan geïllustreer word deur die volgende voorwaardelike model. Kom ons neem drie hoof “tipes beleggers”:

Konserwatiewe beleggers

Sulke beleggers wil eerstens hul bates bewaar en teen inflasionêre prosesse beskerm. Daarom, vir hulle, sal diversifikasie bestaan ​​uit die verkryging van die mees betroubare bates (effekte, aandele, ens.) van stabiele, groot maatskappye.

Matige beleggers

Hulle is gereed om riskante beleggings te begin maak om hul inkomste te verhoog. Maar die hoofdoel van sulke beleggers is steeds om kapitaal (binne die gestelde doelwitte) vir 10-20 jaar op te bou. Daarom word hul beleggingsportefeuljes oorheers deur aandele van die breë mark, en byna alle sektore van die ekonomie word daarin verteenwoordig.

Aggressiewe beleggers

Sulke beleggers probeer vinnig hoë opbrengste kry, en gaan dus maklik na die onttrekking van hul beleggingsportefeulje. Vir sulke beleggers sal diversifikasie in waagbeleggings wees.

Waagbelegging is ‘n belegging waarin ‘n belegging gemaak word in verskeie belowende (maar eerder riskante) projekte in die vroeë stadiums van hul vorming.

Met ‘n hoë waarskynlikheid sal 8 sulke projekte uit 10 misluk. Maar die inkomste wat uit suksesvol geïmplementeerde projekte ontvang word, sal die verliese ten volle dek en aansienlike winste bring.

Hoe om jou beleggingsportefeulje te bou

Voordat u dus u beleggingsportefeulje begin vorm, moet die handelaar/belegger eerstens besluit oor die doelwitte wat hy nastreef en die strategie wat hy gaan gebruik. Die doelwitte kan baie uiteenlopend wees – van die verkryging van eiendom (‘n woonstel, ‘n huis, ‘n duur motor, ens.), tot die betaling van onderwys vir kinders of om bykomende inkomste na aftrede te genereer. ‘n Belegger wat 25-30 jaar oud is, het byvoorbeeld besluit om vir homself ‘n pensioenfonds te stig. Hy het 30-40 jaar voor hom. En daarom moet hy ’n beleggingsportefeulje vorm van bates wat reeds oor ’n lang tydperk goeie en stabiele opbrengste getoon het. Terselfdertyd sal selfs ‘n mate van onttrekking van aandele, vir ‘n kort tydperk, nie so ‘n portefeulje veral raak nie, want daar sal ‘n redelike voldoende tydperk voorlê, sodat hulle stabiliseer en aanhou groei. Terselfdertyd, as die beleggingstydperk relatief kort is, 2-4 jaar, dan word die portefeulje vir hulle die beste gevorm uit aandele met hoë stabiliteit, alhoewel met nie die hoogste vlak van inkomste nie (gewoonlik is dit effekte ”
blou skyfies “). Nadat die doelwitte en metodes bepaal is, begin die belegger om ‘n portefeulje te vorm, en kies die bates wat hy benodig met die toepaslike parameters. Gedurende hierdie tydperk kan jy terselfdertyd verskeie vlakke van diversifikasie gebruik:

Volgens ekonomiese sektor

Wat op hul beurt, hoewel taamlik voorwaardelik, in gevestigdes met stabiele opbrengste verdeel word. En nuwes, met ‘n hoë mate van innovasie, wat risiko’s inhou, maar met suksesvolle beleggings, kan hulle baie hoë inkomste bring aan diegene wat hul potensiaal betyds raakgesien het.

Deur maatskappye

Verkryging van aandele van spesifieke maatskappye. ‘n Keuse wat vereis dat ‘n belegger diep kennis van marktoestande, die vermoë om aanwysers te navigeer en diep intuïsie het. Wanneer u sekuriteite koop, moet u daarop let dat een bate nie meer as 10% van die beleggingsportefeulje beslaan nie, en een sektor van die ekonomie nie 20% oorskry nie. Diversifiseer jou beleggingsportefeulje in eenvoudige terme: https://youtu.be/CA7d9VSi7NE

Wat is die essensie van diversifikasie wanneer jy belê

Die “portefeulje”-teorie wat vandag aangeneem word, is ‘n metodologie wat jou toelaat om bates te kies wat die hoogste moontlike inkomste bring met minimale risiko’s. Om die risiko’s in beleggings suksesvol te bestuur, kan ‘n mens volgens haar belê deur diversifikasie. Dus, as jy riskante en stabiele bates kombineer, kan jy ‘n gebalanseerde portefeulje skep. Byvoorbeeld, saam met aandele kan jy ook effekte koop. Terselfdertyd sal die algehele risiko van beleggings aansienlik laer wees as in die geval van die aankoop van individuele instrumente. Die teorie stel ook dat bates ooreenstem moet word in sektore van die ekonomie wat heeltemal ongekorreleer met mekaar is. Kom ons sê byvoorbeeld die waarde van sommige sekuriteite daal skerp as gevolg van ‘n styging in pryse vir sekere grondstowwe, terwyl ander skerp styg.

Tipe beleggingsportefeulje – “ewigdurende portefeulje”

Hierdie tipe het in die vroeë 70’s van die vorige eeu verskyn en is die eenvoudigste tipe gebalanseerde beleggingsportefeulje
In so ‘n portefeulje word al die belegger se belegde fondse in vier gelyke dele verdeel en in effekte, goud, geldeenhede en aandele belê. Terselfdertyd maak elkeen van die bates presies ‘n kwart van alle belê fondse uit. Eenvoudig gestel, as die bedrag van beleggings in beleggings 10 miljoen was, dan het elkeen van die bates onderskeidelik 2,5 miljoen uitgemaak.

Tipe beleggingsportefeulje – 50 tot 50

In hierdie portefeulje word 50% van die belegde fondse belê in die aankoop van aandele en 50% in effekte. Terselfdertyd word intern verkry bates ook gediversifiseer, so as die meeste van die aandele deur Amerikaanse maatskappye besit word, dan in effekte word die grootste deel deur Chinese of Russiese ondernemings besit.
Byvoorbeeld: Aandele in die bedrag van vyftig persent van die portefeulje:

• TSPX (Amerikaanse blou skyfies) – 30%
• TMOS (Russiese blou skyfies) – 5%
• VTBE (aandele van maatskappye in ander lande) -15%
• Effekte in die bedrag van vyftig persent van die portefeulje:
• OFZ (effekte van die Ministerie van Finansies van die Russiese Federasie) – 30%
• FXRU (valuta-effekte van Russiese maatskappye) – 10%
• FXRB (valuta-effekte van ‘n Russiese maatskappy met beskerming teen veranderinge in die wisselkoers) – 10%.

Tipe beleggingsportefeulje – “Gevorderde portefeulje”

Hierdie tipe het ‘n gedeeltelike ooreenkoms met die “ewige portefeulje”, maar dit het ook beduidende verskille daarvan. Eerstens sluit dit beleggings in vaste eiendom en die sogenaamde alternatiewes in – kriptokurrency, munte, seëls, kunswerke, oudhede.
Dit kan so lyk:

• Aandeelhouding – 25%.
• Verbandpakket – 25%.
• Edelmetale – 20%.
• Eiendom – 20%.
• Ander alternatiewe beleggings – 10%.

Tipe beleggingsportefeulje – “Geldeenheidsportefeulje”

So ‘n portefeulje van beleggings bestaan ​​uitsluitlik uit geldeenhede en is nie geskik om werklike bykomende inkomste of kapitaalakkumulasie te genereer nie. Maar so ‘n portefeulje is wonderlik om belegde fondse te spaar. En as die belegger beplan om sy toekomstige uitgawes uit hierdie portefeulje te maak, is dit nie nodig om valutaomskakeling uit te voer nie.
Hoe om ‘n beleggingsportefeulje te skep, portefeuljediversifikasie, batetoewysing: https://youtu.be/L6AzLPWEUZI

Herbalansering is ‘n meganisme om ‘n toename in risiko’s vir ‘n beleggingsportefeulje te voorkom

In die proses van werk kan die verhouding van bates binne die beleggingsportefeulje redelik aansienlik verander. Dit gebeur omdat die waarde van die verskillende bates in die portefeulje oneweredig verskil. Sommige van hulle sal baie vinniger in prys styg, en as daar nie opgetree word nie, kan dit een of ander tyd gebeur dat slegs een bateklas die grootste deel van die waarde van die beleggingsportefeulje sal begin uitmaak. En natuurlik, as gevolg van so ‘n wanbalans in die beleggingsportefeulje, sal risiko’s toeneem. Om so ‘n situasie te vermy, moet die belegger periodiek sy beleggingsportefeulje herbalanseer. Hoekom is dit nodig om wins uit groeiende bates te neem en hierdie bedrae te gebruik om bates te verkry wat nie so aktief groei of selfs sak totdat die portefeulje weer gebalanseer is nie. As die balans binne die beleggingsportefeulje in ‘n klein reeks (1–3%) verander, kan niks in die portefeulje verander word nie. As die balans met meer as 10% versteur word, is dit nodig om die portefeulje te herbalanseer en dit na die oorspronklike vlak van die bateverhouding te herstel.
As ‘n voorbeeld:
Gestel ‘n belegger se aanvanklike portefeulje het ‘n aandeel-tot-effektverhouding van 70/30 gehad. ’n Aparte deel van die aandele het in prys gegroei, en nou is hierdie verhouding reeds 80/20. Om die portefeulje na sy oorspronklike balans terug te bring, moet die belegger óf meer van die effekte koop óf van die aandele verkoop. Terselfdertyd moet onthou word dat die doel van herbalansering nie is om die winsgewendheid van die beleggingsportefeulje te verhoog nie, maar om die moontlike risiko’s daarvan te verminder.