Arallgyfeirio portffolio: sut i sicrhau buddsoddiadau. Heddiw mae’r byd wedi mynd i mewn i faes ansefydlogi arall, ac ni allai hyn ond effeithio ar y farchnad stoc. Dim ond ddoe, gwarantau sy’n ymddangos yn ddibynadwy (stociau, bondiau, ac ati) sy’n costio llawer o arian ac yn dod ag elw sefydlog, heddiw yn gostwng yn sydyn yn y pris. Felly, dylai buddsoddwyr fod yn barod ar gyfer newidiadau sydyn yn amodau’r farchnad. Ac i wneud hyn, arallgyfeirio eich portffolio buddsoddi er mwyn lleihau eich risgiau ariannol. https://articles.opexflow.com/investicii/investicionnyj-portfel.htm
- Arallgyfeirio portffolio buddsoddi – beth ydyw mewn geiriau syml
- Beth yw’r portffolio buddsoddi gorau posibl
- Buddsoddwyr Ceidwadol
- Buddsoddwyr Cymedrol
- Buddsoddwyr ymosodol
- Sut i adeiladu eich portffolio buddsoddi
- Yn ôl y math o arian cyfred
- Yn ôl y wladwriaeth
- Yn ôl dosbarth asedau
- Yn ôl sector economaidd
- Gan gwmnïau
- Beth yw hanfod arallgyfeirio wrth fuddsoddi
- Arallgyfeirio Portffolio Gwrthdroad – Manteision ac Anfanteision
- Manteision Arallgyfeirio
- Anfanteision Arallgyfeirio
- A oes enghreifftiau o bortffolios buddsoddi cwbl gytbwys
- Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio parhaol”
- Math o bortffolio buddsoddi – 50 i 50
- Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio uwch”
- Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio arian cyfred”
- Mae ail-gydbwyso yn fecanwaith ar gyfer atal cynnydd mewn risgiau ar gyfer portffolio buddsoddi
Arallgyfeirio portffolio buddsoddi – beth ydyw mewn geiriau syml
Mae’r cysyniad o arallgyfeirio yn eithaf eang. Gall olygu’r broses o ehangu cwmpas y fenter er mwyn cynyddu elw. Mae arallgyfeirio’r portffolio buddsoddi yn awgrymu strategaeth ar gyfer rheoli risgiau posibl wrth gaffael asedau ar y farchnad stoc. Mae’n darparu ar gyfer dosbarthu asedau (stociau, bondiau, neu offerynnau eraill) yn y fath fodd fel bod y risgiau i berchennog y portffolio bob amser mor fach â phosibl.
Mae portffolio buddsoddi yn asedau sy’n cael eu casglu yn y fath fodd fel bod eu proffidioldeb yn bodloni’r nodau a’r amcanion a osodwyd gan ei berchennog cymaint â phosibl. Gall portffolios buddsoddi gynnwys nid yn unig set o offerynnau a ddefnyddir yn y farchnad stoc (cyfranddaliadau o gronfeydd masnachu cyfnewid,
dyfodol , stociau, bondiau, ac ati), ond hefyd arian cyfred, metelau gwerthfawr, eiddo tiriog, adneuon mewn banciau amrywiol, ac yn y blaen.
Ar yr un pryd, mae’r risg i’r buddsoddwr yn sefyllfa lle nad yw’n derbyn y lefel o incwm a gynlluniwyd ganddo wrth lunio’r portffolio, neu hyd yn oed golli rhan o’r arian a fuddsoddwyd. Mae arallgyfeirio’r portffolio buddsoddi yn caniatáu ac yn darparu ar gyfer prynu gan y buddsoddwr nid o unrhyw un offeryn, ond prynu asedau mewn categorïau gwahanol nad ydynt yn perthyn fawr i’w gilydd. Mae hyn yn eich galluogi i wneud iawn am y gostyngiad mewn incwm mewn un maes oherwydd proffidioldeb swyddi eraill. Ar yr un pryd, dylid cofio nad yw prynu asedau (cyfranddaliadau) o gwmnïau amrywiol bob amser yn arallgyfeirio. Er enghraifft, os yw buddsoddwr yn prynu cyfranddaliadau o Chevron, Gazprom a Total, yna ni fydd hyn yn arallgyfeirio, gan fod yr holl gwmnïau hyn, er gwaethaf y ffaith eu bod wedi’u cofrestru mewn gwahanol wledydd, yn gweithredu yn y farchnad olew a nwy cyffredin.A bydd ymateb y farchnad i unrhyw ddigwyddiadau o reidrwydd yn effeithio ar bob un ohonynt. Fodd bynnag, os bydd portffolio yn cael ei ffurfio o gyfranddaliadau cwmnïau amrywiol sy’n gweithredu mewn meysydd nad ydynt yn gysylltiedig, er enghraifft, cynhyrchu olew a nwy, adeiladu, technolegau TG, ac ati, yna bydd risgiau newidiadau negyddol yn y farchnad iddynt yn troi allan i ar yr un pryd. fod yn fach iawn.
Beth yw’r portffolio buddsoddi gorau posibl
Nid oes ateb diamwys i’r cwestiwn – beth yw’r portffolio buddsoddi gorau posibl? Mae gan bob buddsoddwr ei ofynion ei hun ar gyfer y portffolio buddsoddi, sy’n dibynnu ar nifer fawr o ffactorau, megis y gorwel buddsoddi, gosod nodau, diddyledrwydd ariannol, ac ati. Felly, yn hytrach, nid yw’n ymwneud â’r optimaidd, ond â phortffolio buddsoddi cytbwys. Gall buddsoddwr gael portffolio o’r fath os yw wedi’i arallgyfeirio’n iawn. Pan fydd y proffidioldeb a risgiau ynddo bydd yn bodloni dymuniadau’r buddsoddwr cymaint â phosibl. Ar yr un pryd, bydd gan bob un o’r buddsoddwyr eu hincwm disgwyliedig eu hunain a risgiau derbyniol. Gellir dangos yr uchod gan y model amodol canlynol. Gadewch i ni gymryd tri phrif “math o fuddsoddwyr”:
Buddsoddwyr Ceidwadol
Mae buddsoddwyr o’r fath, yn gyntaf oll, eisiau cadw eu hasedau a’u hamddiffyn rhag prosesau chwyddiant. Felly, ar eu cyfer, bydd arallgyfeirio yn cynnwys caffael yr asedau mwyaf dibynadwy (bondiau, stociau, ac ati) o gwmnïau sefydlog, mawr.
Buddsoddwyr Cymedrol
Maent yn barod i ddechrau gwneud buddsoddiadau peryglus i gynyddu eu hincwm. Ond prif nod buddsoddwyr o’r fath yw cronni cyfalaf o hyd (o fewn y nodau a osodwyd) am 10-20 mlynedd. Felly, mae eu portffolios buddsoddi yn cael eu dominyddu gan stociau o’r farchnad eang, ac mae bron pob sector o’r economi yn cael ei gynrychioli ynddi.
Buddsoddwyr ymosodol
Mae buddsoddwyr o’r fath yn ceisio cael enillion uchel yn gyflym, ac felly’n hawdd mynd i dynnu eu portffolio buddsoddi i lawr. Ar gyfer buddsoddwyr o’r fath, bydd arallgyfeirio mewn buddsoddiadau menter.
Mae buddsoddiad menter yn fuddsoddiad lle gwneir buddsoddiad mewn sawl prosiect addawol (ond braidd yn beryglus) ar gamau cynnar eu ffurfio.
Gyda thebygolrwydd uchel, bydd 8 prosiect o’r fath allan o 10 yn methu. Ond bydd yr incwm a dderbynnir o brosiectau a weithredwyd yn llwyddiannus yn talu’r colledion yn llawn ac yn dod ag elw sylweddol.
Sut i adeiladu eich portffolio buddsoddi
Felly, cyn dechrau ffurfio eich portffolio buddsoddi, rhaid i’r masnachwr / buddsoddwr yn gyntaf benderfynu ar y nodau y mae’n eu dilyn a’r strategaeth y bydd yn ei defnyddio. Gall y nodau fod yn amrywiol iawn – o gaffael eiddo (fflat, tŷ, car drud, ac ati), i dalu am addysg i blant neu gynhyrchu incwm ychwanegol ar ôl ymddeol. Er enghraifft, penderfynodd buddsoddwr 25-30 oed ffurfio cronfa bensiwn iddo’i hun. Mae ganddo 30-40 mlynedd o’i flaen. Ac felly, rhaid iddo ffurfio portffolio buddsoddi o asedau sydd eisoes wedi dangos enillion da a sefydlog dros gyfnod hir o amser. Ar yr un pryd, ni fydd hyd yn oed rhywfaint o dynnu cyfranddaliadau i lawr, am gyfnod byr, yn effeithio’n arbennig ar bortffolio o’r fath, oherwydd bydd cyfnod eithaf digonol o amser o’n blaenau,fel eu bod yn sefydlogi ac yn parhau i dyfu. Ar yr un pryd, os yw’r cyfnod buddsoddi yn gymharol fyr, 2-4 blynedd, yna mae’n well ffurfio’r portffolio ar eu cyfer o stociau â sefydlogrwydd uchel, er nad yw’r lefel uchaf o incwm (fel arfer bondiau yw’r rhain”
sglodion glas “). Ar ôl i’r nodau a’r dulliau gael eu pennu, mae’r buddsoddwr yn dechrau ffurfio portffolio, gan ddewis yr asedau sydd eu hangen arno gyda’r paramedrau priodol. Yn ystod y cyfnod hwn, gallwch droi at sawl lefel o arallgyfeirio ar unwaith:
Yn ôl y math o arian cyfred
Yn y rhan hon o’r portffolio, mae’n dda cael gwarantau sy’n cael eu masnachu mewn nifer o’r arian mwyaf sefydlog (doleri, ewros, yuan, ac ati). Yn yr achos hwn, ni fydd unrhyw, hyd yn oed gostyngiad sydyn iawn yn un o’r arian cyfred yn effeithio’n feirniadol ar werth y portffolio buddsoddi cyfan.
Yn ôl y wladwriaeth
Peidiwch â chaniatáu cronni asedau unrhyw un wlad yn eich portffolio, ond dosbarthwch nhw ar unwaith ymhlith nifer o wledydd blaenllaw’r byd. Bydd hyn yn osgoi colledion sylweddol yn achos newidiadau sydyn yn un o’r gwledydd, cwymp yn lefel ei heconomi.
Yn ôl dosbarth asedau
Yn gyntaf oll, mae’r rhain yn stociau, bondiau a gwarantau eraill. Trwy brynu cyfranddaliadau, mae’r buddsoddwr, yn gyntaf oll, yn bwriadu bod eu dyfynbrisiau, ac, yn unol â hynny, bydd y pris yn cynyddu. Wrth brynu bondiau, mae’n dibynnu ar, yn gyntaf oll, taliadau sefydlog o incwm cwpon arnynt. Yn ogystal, gallwch hefyd fuddsoddi mewn cronfeydd masnachu cyfnewid ( BPIF ,
ETF ), arian cyfred ac aur.
Yn ôl sector economaidd
Sydd, yn eu tro, er braidd yn amodol, yn cael eu rhannu’n rhai sefydledig gyda dychweliadau sefydlog. A rhai newydd, gyda lefel uchel o arloesi, sy’n cario risgiau, ond gyda buddsoddiadau llwyddiannus, gallant ddod ag incwm uchel iawn i’r rhai a welodd eu potensial mewn pryd.
Gan gwmnïau
Caffael cyfranddaliadau cwmnïau penodol. Dewis sy’n gofyn bod gan fuddsoddwr wybodaeth ddofn am amodau’r farchnad, y gallu i lywio dangosyddion a greddf dwfn. Wrth brynu gwarantau, dylech dalu sylw at y ffaith nad yw un ased yn meddiannu mwy na 10% o’r portffolio buddsoddi, ac nid yw un sector o’r economi yn fwy na 20%. Arallgyfeirio eich portffolio buddsoddi mewn termau syml: https://youtu.be/CA7d9VSi7NE
Beth yw hanfod arallgyfeirio wrth fuddsoddi
Mae’r ddamcaniaeth “portffolio” a fabwysiadwyd heddiw yn fethodoleg sy’n eich galluogi i ddewis asedau sy’n dod â’r incwm uchaf posibl gyda risgiau lleiaf posibl. Yn ôl ei, er mwyn llwyddo i reoli’r risgiau mewn buddsoddiadau, gall un fuddsoddi drwy arallgyfeirio. Felly, os ydych chi’n cyfuno asedau peryglus a sefydlog, gallwch chi greu portffolio cytbwys. Er enghraifft, ynghyd â chyfranddaliadau, gallwch hefyd brynu bondiau. Ar yr un pryd, bydd y risg gyffredinol o fuddsoddiadau yn sylweddol is nag yn achos prynu offerynnau unigol. Mae’r ddamcaniaeth hefyd yn nodi bod yn rhaid i asedau gael eu paru mewn sectorau o’r economi nad ydynt yn cydberthyn yn llwyr â’i gilydd. Er enghraifft, gadewch i ni ddweud bod gwerth rhai gwarantau yn disgyn yn sydyn oherwydd cynnydd mewn prisiau ar gyfer rhai deunyddiau crai, tra bod eraill yn codi’n sydyn.
Arallgyfeirio Portffolio Gwrthdroad – Manteision ac Anfanteision
Fel unrhyw lif gwaith, mae manteision ac anfanteision i arallgyfeirio.
Manteision Arallgyfeirio
Mae manteision diamheuol arallgyfeirio yn cynnwys:
- Lleihau risgiau i lefel dderbyniol . Mae’r tebygolrwydd y bydd y buddsoddwr yn colli swm sylweddol o arian yn cael ei leihau’n sylweddol.
- Cyfle i fuddsoddwr fuddsoddi rhan o’r arian mewn asedau peryglus ond hynod broffidiol . Mewn portffolio buddsoddi amrywiol, ni fydd asedau o’r fath yn cynyddu lefel gyffredinol y risg.
- Amddiffyn rhag anweddolrwydd uchel yn y farchnad.
- Yn y tymor hir, gall gynyddu’r adenillion cyffredinol ar y portffolio buddsoddi .
Anfanteision Arallgyfeirio
Mae anfanteision arallgyfeirio yn cynnwys:
- Ni fydd yn amddiffyn rhag risgiau systemig sy’n effeithio ar yr holl warantau yn y farchnad.
- Anawsterau wrth reoli portffolio buddsoddi, oherwydd po fwyaf o asedau sydd ynddo, mwyaf anodd yw hi i’w rheoli.
- Cynyddu comisiynau, po fwyaf o warantau y mae buddsoddwr yn eu prynu, y mwyaf o gomisiynau y mae’n rhaid iddo eu talu.
- Gall arallgyfeirio gormodol leihau enillion portffolio yn sylweddol.
- Potensial enillion cyfyngedig yn y tymor byr.
Sut mae arallgyfeirio yn effeithio ar ddibynadwyedd portffolio buddsoddi a sut i wneud y dyraniad asedau cywir: https://youtu.be/GH6e9aY2BOI
A oes enghreifftiau o bortffolios buddsoddi cwbl gytbwys
Mae gwyddonwyr a buddsoddwyr wedi bod yn ceisio creu portffolio buddsoddi “delfrydol” ers tro sy’n sicr o ddarparu enillion uchel tra’n lleihau unrhyw risgiau yn llwyr. Ond dim ond mewn byd “delfrydol” y mae portffolio o’r fath yn bosibl, a chan fod yn rhaid i fuddsoddwyr weithio gyda realiti, dim ond ar ôl deng mlynedd y bydd yn bosibl darganfod pa bortffolio fydd y mwyaf proffidiol mewn deng mlynedd. Mae economi’r byd yn newid yn barhaus ac mae rhai o’i newidiadau yn gwbl amhosibl eu rhagweld. Felly, prin y dylai buddsoddwyr dreulio eu hamser yn chwilio am y portffolio buddsoddi “delfrydol”. Ac mae’n werth casglu portffolio sy’n bodloni’r rhan fwyaf yn llawn yn union yr amodau presennol yn y marchnadoedd stoc, a dechrau gweithio gydag ef. I gael dealltwriaeth fwy cywir a chyflawn o dirnodau,Mae’n werth ystyried rhai o’r mathau mwyaf poblogaidd o bortffolios buddsoddi cytbwys.
Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio parhaol”
Ymddangosodd y math hwn yn gynnar yn 70au’r ganrif ddiwethaf a dyma’r math symlaf o bortffolio buddsoddi cytbwys
Math o bortffolio buddsoddi – 50 i 50
Yn y portffolio hwn, mae 50% o’r arian a fuddsoddir yn cael ei fuddsoddi mewn prynu cyfranddaliadau a 50% mewn bondiau. Ar yr un pryd, mae asedau a gaffaelwyd yn fewnol hefyd yn arallgyfeirio, felly os yw’r rhan fwyaf o’r cyfranddaliadau yn eiddo i gwmnïau Americanaidd, yna mewn bondiau mae’r rhan fwyaf arwyddocaol yn eiddo i fentrau Tsieineaidd neu Rwseg.
- TSPX (sglodion glas UDA) – 30%
- TMOS (sglodion glas Rwsiaidd) – 5%
- VTBE (cyfranddaliadau o gwmnïau mewn gwledydd eraill) -15%
- Bondiau yn y swm o hanner cant y cant o’r portffolio:
- OFZ (bondiau Gweinyddiaeth Gyllid Ffederasiwn Rwseg) – 30%
- FXRU (bondiau arian cyfred cwmnïau Rwseg) – 10%
- FXRB (bondiau arian cyfred cwmni o Rwseg gydag amddiffyniad rhag newidiadau yn y gyfradd gyfnewid) – 10%.
Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio uwch”
Mae gan y math hwn debygrwydd rhannol â’r “portffolio tragwyddol”, ond mae ganddo wahaniaethau sylweddol ohono hefyd. Yn gyntaf oll, mae’n cynnwys buddsoddiadau mewn eiddo tiriog a’r rhai amgen fel y’u gelwir – arian cyfred digidol, darnau arian, stampiau, gweithiau celf, hen bethau.
- Cyfranddaliadau – 25%.
- Pecyn bond – 25%.
- Metelau gwerthfawr – 20%.
- Eiddo tiriog – 20%.
- Buddsoddiadau amgen eraill – 10%.
Math o bortffolio buddsoddi – “portffolio arian cyfred”
Mae portffolio o fuddsoddiadau o’r fath yn cynnwys arian cyfred yn unig ac nid yw’n addas ar gyfer cynhyrchu incwm ychwanegol gwirioneddol neu groniad cyfalaf. Ond mae portffolio o’r fath yn wych ar gyfer arbed arian a fuddsoddwyd. Ac, os yw’r buddsoddwr yn bwriadu gwneud ei dreuliau yn y dyfodol o’r portffolio hwn, yna nid oes angen trosi arian cyfred.
Mae ail-gydbwyso yn fecanwaith ar gyfer atal cynnydd mewn risgiau ar gyfer portffolio buddsoddi
Yn y broses o weithio, gall y gymhareb asedau o fewn y portffolio buddsoddi newid yn eithaf sylweddol. Mae hyn yn digwydd oherwydd bod gwerth yr asedau amrywiol yn y portffolio yn amrywio’n anwastad. Bydd rhai ohonynt yn codi yn y pris yn gynt o lawer, ac os na chymerir unrhyw gamau, yna ar ryw adeg fe all ddigwydd mai dim ond un dosbarth o asedau fydd yn dechrau cyfrif am y rhan fwyaf o werth y portffolio buddsoddi. Ac yn naturiol, o ganlyniad i anghydbwysedd o’r fath yn y portffolio buddsoddi, bydd risgiau’n cynyddu. Er mwyn osgoi sefyllfa o’r fath, mae angen i’r buddsoddwr ail-gydbwyso ei bortffolio buddsoddi o bryd i’w gilydd. Pam mae angen cymryd elw o asedau cynyddol a defnyddio’r symiau hyn i gaffael asedau nad ydynt yn tyfu mor weithredol neu hyd yn oed ysigo nes bod y portffolio wedi’i gydbwyso eto.Os bydd y balans yn y portffolio buddsoddi yn newid mewn ystod fach (1-3%), yna ni ellir newid unrhyw beth yn y portffolio. Os yw’r balans yn cael ei aflonyddu gan fwy na 10%, yna mae angen ail-gydbwyso’r portffolio a’i adfer i lefel wreiddiol y gymhareb asedau.
Er enghraifft:
Tybiwch fod gan bortffolio cychwynnol buddsoddwr gymhareb stoc i fond o 70/30. Mae rhan ar wahân o’r cyfranddaliadau wedi tyfu yn y pris, ac erbyn hyn mae’r gymhareb hon eisoes yn 80/20. Er mwyn dychwelyd y portffolio i’w falans gwreiddiol, rhaid i’r buddsoddwr naill ai brynu mwy o’r bondiau neu werthu rhai o’r cyfranddaliadau. Ar yr un pryd, rhaid cofio nad pwrpas ail-gydbwyso yw cynyddu proffidioldeb y portffolio buddsoddi, ond lleihau ei risgiau posibl.
