Exchange Traded ETF Fund – Tipoj, Investoj, Profito

Interŝanĝa ETF-fonduso – kio estas en simplaj vortoj pri la komplekso.ETF-oj (interŝanĝaj fondusoj) estas formo de kolektiva investo. Aĉetante parton de tia fonduso por nur 4 000 rubloj, vi fariĝas posedanto de malgranda parto de akcioj en kompanioj kiel Microsoft, Apple, MasterCard, Tesla, Facebook, Google, McDonald’s kaj multaj aliaj. La plej diversigita fonduso de VTI inkluzivas pli ol 3,900 akciojn. Por ripeti tian diversigon en ilia konto, privata investanto postulus tro da kapitalo. Por plej multaj invetiloj, ĉi tiu diversigo ne disponeblas. Estas indeksaj interŝanĝo-komercaj fundoj, kiuj ĝuste kopias la konsiston kaj proporciojn de akcioj de mondaj indeksoj, varoj kaj valormetalaj fundoj, ETF-oj por obligacioj kaj monmerkataj instrumentoj. Estas pli ol 100 malsamaj interŝanĝaj fundoj en la usona merkato, kiuj efektivigas malsamajn strategiojn. Ekzemple,
Ray Dalio ” (investoj en akcioj, obligacioj kaj oro kun perioda malekvilibro), investoj en akcioj de specifa sektoro de specifaj landoj. Kun la helpo de ETF-paperaro, vi povas kolekti diversigitan biletujon laŭ industrio kaj lando de investantoj kun tre modesta deponejo. Estas pasive administritaj ETF-oj, kiuj precize sekvas la dinamikon de indekso aŭ varo, kaj aktivaj administradfondusoj, en kiuj enspezoj kaj malaltiĝo estas reguligitaj de administrantoj. La plej oftaj financoj estas pasiva administrado – ili havas pli malaltajn kotizojn kaj ilia dinamiko ne dependas de la homa faktoro.

Diferencoj inter ETF-oj kaj reciprokaj fundoj

La rusa analogo de la ETF estas reciproka fonduso (investa fonduso). Malgraŭ la similecoj, estas iuj diferencoj

1. Plej multaj ETF-oj estas pasive administritaj per malferma strategio . Ĉi tio donas avantaĝon al la investanto, ĉar estas klare en kiuj instrumentoj en kiuj proporcioj la mono estas investita. Investanto povas esti certa, ke investante en ETF-oj por oro, liaj investoj ĝuste ripetos la dinamikon de la valora metalo.
2. Reciprokaj investfondusoj estas aktivaj administradfondusoj . La financa rezulto dependas plejparte de la agoj kaj eraroj de la administranto. Vera situacio estas kiam la dinamiko de la reciproka fonduso estas negativa en forta taŭro-merkato. Sed en la aŭtuno de la merkato, reciprokaj fundoj povas esti pli bonaj ol la merkato.
3. ETFoj permesos vin kolekti diversigitan biletujon laŭ lando, industrio aŭ strategio.
4. ETF-oj pagas dividendojn se ili estas pagitaj per la akcioj de la indekso, kiun ili sekvas. Plejofte, dividendoj estas reinvestitaj ĉe la origina proporcio.
5. ETF -oj estas komercitaj en interŝanĝo , kaj merkatisto konservas likvidecon. Ne necesas kontakti la administran kompanion por aĉeto. Sufiĉas havi kurtaĝan konton kun iu ajn licencita makleristo.
6. ETF-komisionoj estas plurajn fojojn pli malaltaj kompare kun reciprokaj fundoj .

ETF – kiel investi en financoj, male al investaj fundoj: https://youtu.be/I8yKqqO5Vdg

Tipoj de ETFoj

Ekzistantaj ETFoj povas esti dividitaj en la sekvajn grupojn:

1. Laŭ landoj – en la usona borso estas fondusoj, kiuj investas en preskaŭ ĉiuj landoj, kie ekzistas borso. Estas apartaj ETF-oj por ĉiu indekso de ĉi tiu lando.
2. Laŭ sektoroj de la ekonomio – ekzistas ETF-oj por specifaj sektoroj de la ekonomio, kie akcioj de aparta sektoro de la ekonomio de la koncerna lando estas kolektitaj. Investanto eble ne aĉetas la tutan indekson, sed investas nur en industrioj, kiuj laŭ lia opinio promesas.
3. Por financaj instrumentoj – ETF-oj povas esti asignitaj por akcioj, obligacioj, monmerkataj instrumentoj (mallongperspektivaj obligacioj ĝis 3 monatoj), valutaj ETF-oj, ETF-oj por valormetaloj, industriaj varoj, nemoveblaĵoj.

ETF ĉe MICEX

Estas pli ol 1,500 malsamaj ETF-oj haveblaj ĉe la NYSE.
La Moskva Interŝanĝo ofertas multe pli modestan liston de ETF-oj por rusaj investantoj (multaj etf-oj estas aĉeteblaj nur por kvalifikitaj investantoj). Nuntempe, 128 ETF-oj kaj BIF-oj estas haveblaj ĉe la Moskva Interŝanĝo. Finex ofertas la sekvajn ETFojn:

• FXRB – Indekso de rusaj kompaniaj obligacioj nomitaj en rubloj.
• FXRU – Indekso de rusaj kompaniaj obligacioj nomitaj en dolaroj.
• FXFA estas indekso de alt-rendimentaj kompaniaj obligacioj de evoluintaj landoj.
• FXIP – usonaj registaraj obligacioj, kun inflacia protekto kun rubla heĝo, estas nomitaj en rubloj.
• FXRD – dolaraj alt-rendimentaj obligacioj, komparnormo – Solactive USD Fallen Angel Issuer Capped Index.
• FXKZ – la fonduso investas en akcioj de Kazaĥio.
• FXRL estas investo en la rusa RTS-indekso.
• FXDE estas investo en la germana borso.
• FXIT estas investo en la usona teknologia sektoro.
• FXUS estas investo en la usona SP500-indekso.
• FXCN estas investo en la ĉina borso.
• FXWO estas investo en akcioj de la tutmonda merkato, ĝia biletujo inkluzivas pli ol 500 akciojn de 7 plej grandaj landoj de la mondo.
• FXRW estas investo en alt-ĉapelaj usonaj akcioj.
• FXIM estas investo en la usona IT-sektoro.
• FXES – akcioj de usonaj kompanioj en la videoludadsektoro kaj eSportoj.
• FXRE estas investo en usonaj nemoveblaĵoj investaj trustoj.
• FXEM – investoj en akcioj de evolulandoj (krom Ĉinio kaj Hindio).
• FXGD estas investo en oro.

Finex estas nuntempe la sola kompanio ofertanta ETF-investojn al rusaj komercistoj.

Estas similaj produktoj de Sberbank, VTB, BCS, Finam, Alfa Capital,
Tinkof Investments , Aton kaj aliaj. Sed ili ĉiuj apartenas al BPIF. Multaj administraj kompanioj ofertas similajn produktojn (la fonduso sekvanta la larĝan merkatan indicon
SP500 estas reprezentita de Sberbank, Alfa Capital kaj VTB). La dinamiko estas preskaŭ identa, sed investantoj, kiuj aĉetis Finex-akciojn, profitis iomete pro pli malaltaj komisionoj. Karakterizaĵo de la ETF ĉe la Moskva Interŝanĝo estas, ke la valuto de la ETF estas dolaroj, kaj por aĉeti tian ETF, rubloj de la konto unue estas konvertitaj en dolarojn. Estas etf nomitaj en rubloj (kun valuto-heĝo), akirante ilin la investanto estas protektita kontraŭ saltoj en la kurzo de dolaro al rublo. [Caption id=”aldonaĵo_12042″ align=”aligncenter” width=”800″

Investante en ETF-oj

La ĉefa avantaĝo de investado en ETF-oj estas la maksimuma diversigo de la biletujo por investantoj kun malgranda kapitalo. La principo de longdaŭra investado estas “ne metu ĉiujn viajn ovojn en unu korbon”. Investanto en ETF povas diversigi sian biletujon laŭ aktiva klaso (akcioj, obligacioj) – depende de la elektita strategio, ŝanĝu la proporciojn. Ene de la klaso, li povas ŝanĝi la proporciojn inter la akcioj de malsamaj sektoroj de malsamaj landoj. Havu vaste diversigitan biletujon da eŭroligoj. La minimuma loto de Eŭroobligacioj komenciĝas de $1000, por diversigo necesas havi almenaŭ 15-20 malsamajn valorojn. Ĉi tio jam estas sufiĉe palpebla kvanto. Investante en ETF por la Eŭroliga Indekso, vi povas aĉeti korbon de 25 Eŭroobligacioj por nur 1,000 rubloj. Krome, la investanto havas la ŝancon aĉeti alt-rendimentajn aktivojn por malgranda parto de la biletujo.
junk » obligacioj de Rusio kaj la mondo. Por sekurigi sian biletujon, investanto povas aldoni investojn en oro.

ETF-rendimento

ETF-rendimento estas tute dependa de merkatdinamiko. Je mallongaj intervaloj ĝis 1-3 jaroj, estas sufiĉe malfacile antaŭdiri ĝin, ĉar multaj faktoroj devas esti konsiderataj. Dum periodo de 10 jaroj, kun alta grado de probablo, valoraĵoj kostos pli ol hodiaŭ. Sed ĉi tio ne signifas, ke vi vidos pozitivan dinamikon ĉiutage dum periodo de 10 jaroj. Ni rigardu la dinamikon de la larĝa usona borso SP500:
Oni povas vidi, ke la merkato kreskas kaj je intervaloj de 10 jaroj la investanto estas en profito. Sed estas areoj kie la merkato malpliiĝas dum 2-3 jaroj. La malbonŝanca investanto, kiu aĉetis ĉe la pintoj dum longa tempo dum pluraj jaroj, estis perdo. Estas malfacile vidi la grandan bildon. La meza longtempa rendimento estas 4-5% por akcioj kaj 1-2% por obligacioj, ĝustigitaj por inflacio. ETF-bildokonstruado povas aŭ plimalbonigi aŭ plibonigi la mallongperspektivan aŭ longdaŭran revenbildon. Vi povas kompili biletujon de ETF-oj, ekzemple, en la oficiala retejo de Finex https://finex-etf.ru/products – la historia profiteco por la elektitaj parametroj estas klare pruvita en formo de diagramo.
La ĉefa postulato de investanto en la ETF estas “Mi ne scias, kien la merkato iros, sed en longa horizonto la merkatoj kreskas.” La tasko de la investanto ne estas gajni, sed savi kapitalon de inflacio kaj ŝokoj.
Investanto en indeksfondusoj rifuzas ludi la vetkuron kaj superi la merkaton. Li konsentas ricevi indeksajn revenojn, sed li ne konsentas pri la sama volatilo. Por redukti volatilon, li kolektas ETF-bileturon laŭ la elektita strategio.

Komisionoj

Krom la interŝanĝa komisiono dum aĉetado kaj vendado (laŭ la tarifo de la
makleristo , sed iuj makleristoj ne pagas komisionon aĉetante ETF), vi devas pagi administran kotizon. FINex pasive administritaj ETF-oj ŝargas 0.9% jare. Ĉi tiu sumo ne estas ŝargita rekte de la kurta konto de la investanto, sed estas ŝuldita ĉiutage kaj konsiderata sur citaĵoj. Se vi aĉetis ETF, kiu pliiĝis 10% en jaro, tio signifas, ke ĝi efektive altiĝis 10.9%.

Estas malagrable, ke la komisiono estas pagita sendepende de la rezulto de la investo. Se la indeksa fonduso suferspertus 10% perdon en jaro, vi havus 10.9% perdon.

Kiel aĉeti ETF

La plej facila maniero aĉeti ETF-fondojn estas ĉe la Moskva Interŝanĝo. Eksterlandaj makleristoj ofertas pli grandan elekton de ETF-oj kun pli malaltaj kotizoj. Por komparo, ekzistas eksterlandaj ETF-oj kun kotizo de 0,004% kontraŭ Finex-kotizo de 0,9%. Per eksterlanda makleristo, eblas aĉeti ETF por kripta monero. Nova ilo, kiun pensiaj fondusoj kaj grandaj usonaj investantoj jam komencas investi. La Centra Banko avertas pri la danĝeroj de investado en bitcoin ETF-oj. Se ĉi tiu ilo pruvas sian stabilecon (la investa periodo estas almenaŭ 10 jaroj), rusaj provizantoj aldonos ĝin al sia vicigo. Sed ne forgesu, ke en la Rusa Federacio ETF povas esti aĉetita per
IISkaj repago de 13% impostoj. Multaj makleristoj ne pagas ajnajn kotizojn por konservado de konto kaj eblas financi la konton unufoje monate aŭ semajne en malgrandaj kvantoj. Oni rekomendas eniri eksterlandajn merkatojn, komencante per investo de $ 10-20 mil. [Caption id = “attachment_12053” align = “aligncenter” width = “666”]
ETF-riskoj[/caption]

La principo de formi ETF-paperaron

Pasiva investado en indeksaj fondusoj estas preskaŭ la sama kiel tio, kion faras emeritaj monadministrantoj. La investa horizonto gravas – vi ne provu kolekti ETF-bileturon dum 1-2 jaroj. La ĉefa postulo de investado en ETF-oj estas la reguleco de investoj, sendepende de la merkata situacio. Por elekti taŭgajn ETF-ojn, la retejo de Moskva Interŝanĝo helpos la investanton, kie vi povas vidi liston de ĉiuj komercitaj interŝanĝitaj fundoj – https://www.moex.com/msn/etf. [Caption id=”aldonaĵo_12049″ align=”aligncenter” width=”624″]
La principo de ETF-formado de biletujo[/caption] En la retejo vi povas konatiĝi kun ĉiuj fundoj, vidu mallongan priskribon kaj prezenton de la fonduso. La retejo ne estas tre oportuna por ETF-serĉo, necesas povi serĉi laŭ parametro. ETF-screener helpos ĉi tie. Ni uzu la servon Fin-Plan RADAR. La servo permesas analizi la tutan ETF-merkaton de la Moskva Interŝanĝo filtrante financojn laŭ parametroj. Elektante financojn kun komisionoj sub 1% kaj forigante duplikatojn, restas ne multaj elektoj.

1. FXMM estas usona monmerkata fonduso, kiu investas en usonaj mallongaj obligacioj dum periodo de 1-3 monatoj.

Ĉi tiu fondaĵo estas analoga al postula deponejo. Karakterizaĵo estas ke ĝia grafeo estas rekta linio direktita supren laŭ angulo de 45 gradoj.
La rendimento de la usona Trezorejo estas nuntempe ĉirkaŭ 0.3% kaj la rendimenta kurbo ne estas tiel rekta kiel FXMM. La glateco de la rendimenta kurbo estas certigita per valuta seĝo. La investanto investas en la fundrubloj. Administrantoj konvertas rublojn en dolarojn kaj aĉetas trezorajn obligaciojn kun rendimento de 0,3%. Krome, la administranto eniĝas en interŝanĝkontrakton por valuta interŝanĝo. Esence, ĉi tio signifas, ke la fundo prenas prunton por frapoj en dolaroj kun rapideco de 0,25% kaj metas la ricevitajn financojn sur rubla deponejo kun rapideco de 4-5%. Samtempe, la fonduso ricevas enspezon de 4% kaj kurzo-diferenco pro mona interŝanĝo (ĝi povas esti kaj pozitiva kaj negativa). Indas noti, ke kvankam la diagramo estas perfekte rekta linio dum longa tempo, ekzistas mallongperspektivaj saltoj pro momentoj de manko de likvideco (grava interkonsento okazis, influante prezojn). Sekve, se la investa periodo en la FXMM ETF estas malpli ol monato, estus pli profite rifuzi tiajn investojn.

2. BPIF RFI “VTB – Emerging Countries Equity Fund” (VTBE ETF) . Por diversiĝi, ni aldonu valoraĵon kiu investas en evolulandoj al la biletujo.

Ni elektu en la ETF-screener ĉiujn aktivojn, kiuj investas en miksitaj aktivoj. Ni koncentriĝu pri vtbe etf. Ĉi tiu fonduso investas en la aktivoj de evolulandoj per aĉeto de eksterlandaj etf ISHARES CORE MSCI EM. Investoj en ĉi tiu fondaĵo certigos diversigon trans landoj. Samtempe, la komisiono de la fonduso estas nur 0,71%. Kiam vi aĉetas per VTB-broker, ne ekzistas interŝanĝa komisiono.

3. VTBH ETF . Nun, por redukti la volatilon de la biletujo, ni aldonu obligaciojn. VTBH ETF donas ŝancon investi en alt-rendimentaj usonaj obligacioj. Por fari tion, la interŝanĝo-komerca fundo aĉetas akciojn de la eksterlanda ETF ISHARES HIGH YIELD CORP BOND.
4. DIVID ETF – interŝanĝa fonduso sekvas la indicon de dividendaj akcioj de la Rusa Federacio. La indekso inkluzivas 50% de la plej bonaj akcioj de la Rusa Federacio laŭ: dividenda rendimento, dividenda stabileco, kvalito de la emisianto. Pro la dividendpago kaj la kvalito de la komercmodeloj, pli altaj rendimentoj ol la larĝa akciomerkato estas atendataj (mezuma ĉiujara rendimento de marto 2007 ĝis nun 15.6% kontraŭ 9.52% por la larĝa akciomerkato)
5. Por investoj en la usona borso, TECH (investas en la usona NASDAQ 100-indekso) de Tinkoff Investments kaj FXUS plej taŭgas , ripetante la dinamikon de la larĝa usona borso SP500.
6. Atenton ankaŭ meritas TGRN ETF de Tinkoff Investments . La meza jara rendimento estas je la nivelo de 22% jare. La fondaĵo investas en puraj teknologiaj gvidantoj tra la mondo.
7. ETF FXRL estas indeksa fundo, kiu sekvas la dinamikon de la rusa RTS-indekso. Konsiderante ke la RTS estas dolara indekso, etf provizas iom da protekto kontraŭ valutfluktuoj. Kun la kresko de la dolaro, la RTS-indekso kreskas pli forta ol la MICEX. Dividendoj ricevitaj estas reinvestitaj en la akcioj de la fondaĵo. La Fondaĵo pagas imposton sur dividendoj de 10%.
8. Por protekti kontraŭ inflacio, vi devus aldoni oran etf, ekzemple FXGD . La fundkomisiono estas nur 0.45%. La Fondaĵo spuras la prezon de fizika oro sur la tutmonda merkato kiel eble plej precize, kaj permesas vin protekti vin kontraŭ inflacio sen AVI.
9. Ankaŭ atentu ETF-ojn, kiuj sekvas strategion de Ĉia Vetero/Eterna Portfolio – etf opnw de Otkritie Broker aŭ TUSD ETF de Tinkoff Investments . La fundo havas diversigon interne, la investanto ne bezonas fari pliajn klopodojn. Administrantoj investas egale en akcioj, obligacioj, oro. Etf opnw ankaŭ investas en usonaj nemoveblaĵoj.

La malavantaĝo de tiaj ETF-oj estas altaj komisionoj – la fonduso ne aĉetas aktivaĵojn rekte, sed per aĉeto de eksterlandaj ETF-oj, por kiuj posedo ankaŭ estas postulata por pagi komisionojn. Rezultas matryoshka “fonduso en la fonduso”, kaj la kostoj, kiel kutime, kuŝas ĉe la konsumanto. Oni devas rimarki, ke eĉ ne necesas havi kurtaĝan konton por investi en la Eterna Portfolio de Tinkoff. Pro la malalta kosto de akcioj – nur 6 rubloj, Tinkoff proponas investi per la “ŝparbanko” servo al la debetkarto Tinkoff. La kosto de servo estas 1 rublo, ne ekzistas interŝanĝa komisiono. Eblas ŝpari per rondigo de elspezoj, transdono de mono sur la karto aŭ interezo sur la saldo.

Por posedantoj de kurtaj kontoj, ĉi tiu tipo de ETF, kvankam tre oportuna, estas tro multekosta. Pli bone estas preni iom da tempo kaj konstrui ETF-bileturon memstare. Dum periodo de 20 jaroj, eĉ sensignifaj 0,01-0,05% komisionoj iĝas percepteblaj kvantoj.

Elektante la plej promesplenajn ETF-ojn, vi devus provi pensi pli tutmonde. Investrezultoj de la lastaj du jaroj ne garantias la saman sukceson en la estonteco. Investoj en akcioj, kiuj montris rapidan kreskon, eble estos neprofitaj dum la venontaj kelkaj jaroj. La sektoro povas esti trovarmigita kaj tiam preni paŭzon. Investi en larĝa indekso estas pli profita ĉar la konsisto de la indekso konstante ŝanĝas. Malfortaj kompanioj estas anstataŭigitaj per fortaj. Multaj kompanioj inkluzivitaj en la SP500-indekso ne plu estis sur la merkato antaŭ 10 jaroj, sed la dinamiko de la indekso ne suferis ĉi tion. Vi devus strebi pensi pli tutmonde, ne rigardi la nunan dinamikon de la fonduso, provi elekti malpli riskajn kaj pli diversitajn solvojn. Identifiinte la plej esperigajn ETF-ojn en ĉiu aktiva klaso, kie la investanto volas investi monon devus esti asignita por ĉiu el siaj akcioj. Oni rekomendas aliĝi al la sekvaj proporcioj:

• 40% de la biletujo estas asignita por aĉeti akciojn . Por diversigo, akcioj estas dividitaj laŭ lando kaj industrio. Ĉiu speco de ETF ricevas egalan parton ene de ĉi tiu grupo;
• 30% – obligacioj . Ĉi tio reduktos la ĝeneralan revenon de la biletujo, sed samtempe reduktos la volatilon de la kurtaĝa konto. Kio pozitive influos la nervan sistemon de la investanto en malfacilaj periodoj;
• 10% de la biletujo – investoj en oro . Kondiĉe protekta parto de la biletujo. Eble poste ĉi tiu parto de la biletujo povas esti anstataŭigita per investoj en kriptaj moneroj;
• 20% – promesplenaj areoj – altteknologiaj akcioj, investoj en “verdaj” kompanioj por promesi rapidan kreskon.

ETF-gvidilo – 15 ĉefaj demandoj: kio estas ETF-fondusoj, kiel ili funkcias, kiel gajni monon per ili: https://youtu.be/I-2aJ3PUzCE Investi en ETF-oj implicas regulecon kaj longtempe. Estas oportune replenigi la biletujon ĉiumonate – la konata postulato “pagu vin unue.” Replenigante, vi devas aliĝi al la elektita strategio, observu la proporciojn de aktivoj. Iuj valoraĵoj falos en prezo, dum ilia parto en la biletujo malpliiĝos. Aliaj valoraĵoj kreskos en valoro, ilia parto kreskos. Vi ne provu tro zorge konservi la proporciojn – devioj de 5-10% estas en la normala gamo. Estas du manieroj konservi proporciojn – vendado de valoraĵoj kiuj altiĝis en prezo kaj aĉeti tiujn, kiuj postrestis. Aŭ simple aĉeti tiujn, kiuj postrestas pro replenigo. Ne vendu ĝis la investaj celoj estas plenumitaj. Kiu el ĉi tiuj du metodoj estas elektita ne estas tiel grava. Gravas elekti investan metodon por sekvi ĝin. Kun konstanta reaĉetado de postrestinta kaj vendado de aktivoj kiuj montris kreskon, la investanto ĉiam aĉetas ĉe la fundo kaj vendas ĉe la supro. Samtempe, li ne determinos la plej favorajn prezojn, sed averaĝe la biletujo montros pozitivan dinamikon dum longa tempo, kaj ĉi tio estas la plej grava afero.