មូលនិធិ ETF ជួញដូរ – ប្រភេទ ការវិនិយោគ ប្រាក់ចំណេញ

មូលនិធិ ETF ជួញដូរ – តើវាជាអ្វីនៅក្នុងពាក្យសាមញ្ញអំពីភាពស្មុគស្មាញ។ETFs (មូលនិធិប្តូរប្រាក់) គឺជាទម្រង់នៃការវិនិយោគរួម។ ដោយការទិញភាគហ៊ុននៃមូលនិធិបែបនេះក្នុងតម្លៃត្រឹមតែ 4,000 រូប្លិត អ្នកក្លាយជាម្ចាស់ភាគហ៊ុនតូចមួយនៅក្នុងក្រុមហ៊ុនដូចជា Microsoft, Apple, MasterCard, Tesla, Facebook, Google, McDonald’s និងក្រុមហ៊ុនជាច្រើនទៀត។ មូលនិធិចម្រុះបំផុតរបស់ VTI រួមមានភាគហ៊ុនជាង 3,900។ ដើម្បីធ្វើពិពិធកម្មបែបនេះម្តងទៀតនៅក្នុងគណនីរបស់ពួកគេ វិនិយោគិនឯកជននឹងត្រូវការដើមទុនច្រើនពេក។ សម្រាប់អាំងវឺតទ័រភាគច្រើន ការធ្វើពិពិធកម្មនេះមិនមានទេ។ មានមូលនិធិជួញដូរដោយសន្ទស្សន៍ដែលចម្លងសមាសភាព និងសមាមាត្រនៃភាគហ៊ុននៃសន្ទស្សន៍ពិភពលោក មូលនិធិទំនិញ និងលោហៈដ៏មានតម្លៃ ETFs សម្រាប់មូលបត្របំណុល និងឧបករណ៍ទីផ្សារប្រាក់។ មានមូលនិធិប្តូរប្រាក់ផ្សេងៗគ្នាជាង 100 នៅក្នុងទីផ្សារសហរដ្ឋអាមេរិក ដែលអនុវត្តយុទ្ធសាស្រ្តផ្សេងៗគ្នា។ ឧទាហរណ៍,
Ray Dalio ” (ការវិនិយោគលើភាគហ៊ុន មូលបត្របំណុល និងមាសដែលមានអតុល្យភាពតាមកាលកំណត់) ការវិនិយោគលើភាគហ៊ុននៃវិស័យជាក់លាក់នៃប្រទេសជាក់លាក់។ ដោយមានជំនួយពីផលប័ត្រ ETF អ្នកអាចប្រមូលផលប័ត្រចម្រុះដោយឧស្សាហកម្ម និងប្រទេសរបស់អ្នកវិនិយោគ ជាមួយនឹងប្រាក់បញ្ញើតិចតួចបំផុត។ មាន ETFs ដែលត្រូវបានគ្រប់គ្រងដោយអកម្ម ដែលធ្វើតាមយ៉ាងពិតប្រាកដនូវសក្ដានុពលនៃសន្ទស្សន៍ ឬទំនិញ និងមូលនិធិគ្រប់គ្រងសកម្ម ដែលប្រាក់ចំណូល និងការដកត្រូវបានគ្រប់គ្រងដោយអ្នកគ្រប់គ្រង។ មូលនិធិទូទៅបំផុតគឺការគ្រប់គ្រងអកម្ម – ពួកគេមានថ្លៃសេវាទាប ហើយថាមវន្តរបស់ពួកគេមិនអាស្រ័យលើកត្តាមនុស្សនោះទេ។

ភាពខុសគ្នារវាង ETFs និងមូលនិធិទៅវិញទៅមក

អាណាឡូករុស្ស៊ីនៃ ETF គឺជាមូលនិធិទៅវិញទៅមក (មូលនិធិវិនិយោគទៅវិញទៅមក) ។ ទោះបីជាមានភាពស្រដៀងគ្នាក៏ដោយក៏មានភាពខុសគ្នាខ្លះដែរ។

1. ETFs ភាគច្រើនត្រូវបានគ្រប់គ្រងដោយអកម្មជាមួយនឹងយុទ្ធសាស្រ្តបើកចំហ ។ នេះផ្តល់អត្ថប្រយោជន៍ដល់វិនិយោគិនព្រោះវាច្បាស់ណាស់ថាឧបករណ៍ណាក្នុងសមាមាត្រអ្វីដែលលុយត្រូវបានវិនិយោគ។ វិនិយោគិនអាចប្រាកដថានៅពេលវិនិយោគក្នុង ETFs សម្រាប់មាស ការវិនិយោគរបស់គាត់នឹងធ្វើឡើងវិញនូវសក្ដានុពលនៃលោហៈដ៏មានតម្លៃ។
2. មូលនិធិវិនិយោគទៅវិញទៅមក គឺជាមូលនិធិគ្រប់គ្រងសកម្ម ។ លទ្ធផលហិរញ្ញវត្ថុភាគច្រើនអាស្រ័យទៅលើសកម្មភាព និងកំហុសរបស់អ្នកគ្រប់គ្រង។ ស្ថានភាពពិតគឺនៅពេលដែលសក្ដានុពលនៃមូលនិធិទៅវិញទៅមកគឺអវិជ្ជមាននៅក្នុងទីផ្សារភាគហ៊ុនដ៏រឹងមាំ។ ប៉ុន្តែនៅក្នុងការដួលរលំនៃទីផ្សារ មូលនិធិទៅវិញទៅមកអាចប្រសើរជាងទីផ្សារ។
3. ETFs នឹងអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកប្រមូលផលប័ត្រចម្រុះ តាមប្រទេស ឧស្សាហកម្ម ឬយុទ្ធសាស្ត្រ។
4. ETFs បង់ភាគលាភ ប្រសិនបើពួកគេត្រូវបានបង់ដោយភាគហ៊ុននៃសន្ទស្សន៍ដែលពួកគេធ្វើតាម។ ក្នុងករណីភាគច្រើន ភាគលាភត្រូវបានវិនិយោគឡើងវិញនៅសមាមាត្រដើម។
5. ETFs ត្រូវបានជួញដូរនៅលើការផ្លាស់ប្តូរ មួយ ហើយអ្នកបង្កើតទីផ្សាររក្សាសាច់ប្រាក់ងាយស្រួល។ មិនចាំបាច់ទាក់ទងក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងសម្រាប់ការទិញនោះទេ។ វាគ្រប់គ្រាន់ក្នុងការមានគណនីឈ្មួញកណ្តាលជាមួយឈ្មួញកណ្តាលដែលមានអាជ្ញាប័ណ្ណណាមួយ។
6. កម្រៃជើងសារ ETF គឺទាបជាងច្រើនដងបើប្រៀបធៀបទៅនឹងមូលនិធិទៅវិញទៅមក ។

ETF – របៀបវិនិយោគក្នុងមូលនិធិមិនដូចមូលនិធិទៅវិញទៅមក៖ https://youtu.be/I8yKqqO5Vdg

ប្រភេទនៃ ETFs

ETFs ដែលមានស្រាប់អាចត្រូវបានបែងចែកជាក្រុមដូចខាងក្រោម:

1. តាមប្រទេស – នៅលើផ្សារហ៊ុនអាមេរិកមានមូលនិធិដែលវិនិយោគស្ទើរតែគ្រប់ប្រទេសដែលមានទីផ្សារភាគហ៊ុន។ មាន ETFs ដាច់ដោយឡែកសម្រាប់សន្ទស្សន៍នីមួយៗនៃប្រទេសនេះ។
2. តាមផ្នែកនៃសេដ្ឋកិច្ច – មាន ETFs សម្រាប់វិស័យជាក់លាក់នៃសេដ្ឋកិច្ចដែលភាគហ៊ុននៃវិស័យជាក់លាក់នៃសេដ្ឋកិច្ចរបស់ប្រទេសជាសំណួរត្រូវបានប្រមូល។ វិនិយោគិនប្រហែលជាមិនទិញសន្ទស្សន៍ទាំងមូលទេ ប៉ុន្តែវិនិយោគតែក្នុងឧស្សាហកម្មដែលជោគជ័យតាមគំនិតរបស់គាត់ប៉ុណ្ណោះ។
3. សម្រាប់ឧបករណ៍ហិរញ្ញវត្ថុ – ETFs អាចត្រូវបានបែងចែកសម្រាប់ភាគហ៊ុន មូលបត្របំណុល ឧបករណ៍ទីផ្សារប្រាក់ (សញ្ញាប័ណ្ណរយៈពេលខ្លីរហូតដល់ 3 ខែ) រូបិយប័ណ្ណ ETFs ETFs សម្រាប់លោហៈដ៏មានតម្លៃ ទំនិញឧស្សាហកម្ម អចលនទ្រព្យ។

ETF នៅលើ MICEX

មាន ETFs ផ្សេងៗគ្នាជាង 1,500 ដែលមាននៅលើ NYSE ។
Moscow Exchange ផ្តល់ជូននូវបញ្ជី ETFs តិចតួចបំផុតសម្រាប់អ្នកវិនិយោគរុស្ស៊ី (etfs ជាច្រើនអាចរកបានសម្រាប់តែអ្នកវិនិយោគដែលមានលក្ខណៈសម្បត្តិគ្រប់គ្រាន់ប៉ុណ្ណោះ)។ បច្ចុប្បន្ននេះ 128 ETFs និង BIFs មាននៅលើ Moscow Exchange។ Finex ផ្តល់ ETFs ខាងក្រោម៖

• FXRB – សន្ទស្សន៍នៃមូលបត្របំណុលសាជីវកម្មរុស្ស៊ីដែលកំណត់ជារូប្លិង។
• FXRU – សន្ទស្សន៍នៃមូលបត្របំណុលសាជីវកម្មរបស់រុស្ស៊ីជាប្រាក់ដុល្លារ។
• FXFA គឺជាសន្ទស្សន៍នៃសញ្ញាប័ណ្ណសាជីវកម្មដែលមានទិន្នផលខ្ពស់នៃប្រទេសអភិវឌ្ឍន៍។
• FXIP – មូលបត្របំណុលរបស់រដ្ឋាភិបាលសហរដ្ឋអាមេរិក ជាមួយនឹងការការពារអតិផរណា ជាមួយនឹងការការពារប្រាក់រូប្ល ត្រូវបានចាត់ជារូបិយបណ្ណ។
• FXRD – មូលបត្របំណុលដែលផ្តល់ទិន្នផលខ្ពស់ជាប្រាក់ដុល្លារ ចំណុចគោល – Solactive USD Fallen Angel Issuer Capped Index។
• FXKZ – មូលនិធិវិនិយោគលើភាគហ៊ុនរបស់កាហ្សាក់ស្ថាន។
• FXRL គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងសន្ទស្សន៍ RTS របស់រុស្ស៊ី។
• FXDE គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងទីផ្សារភាគហ៊ុនអាល្លឺម៉ង់។
• FXIT គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងវិស័យបច្ចេកវិទ្យារបស់អាមេរិក។
• FXUS គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងសន្ទស្សន៍ SP500 របស់សហរដ្ឋអាមេរិក។
• FXCN គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងទីផ្សារភាគហ៊ុនចិន។
• FXWO គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងភាគហ៊ុននៃទីផ្សារពិភពលោក ផលប័ត្ររបស់វារួមមានភាគហ៊ុនជាង 500 មកពីប្រទេសធំៗចំនួន 7 នៃពិភពលោក។
• FXRW គឺជាការវិនិយោគលើភាគហ៊ុនអាមេរិកដែលមានដើមទុនខ្ពស់។
• FXIM គឺជាការវិនិយោគនៅក្នុងវិស័យព័ត៌មានវិទ្យារបស់សហរដ្ឋអាមេរិក។
• FXES – ភាគហ៊ុនរបស់ក្រុមហ៊ុនអាមេរិកក្នុងវិស័យហ្គេម និង eSports ។
• FXRE គឺជាការវិនិយោគលើការជឿទុកចិត្តលើការវិនិយោគអចលនទ្រព្យរបស់សហរដ្ឋអាមេរិក។
• FXEM – ការវិនិយោគនៅក្នុងភាគហ៊ុននៃប្រទេសកំពុងអភិវឌ្ឍន៍ (លើកលែងតែប្រទេសចិន និងឥណ្ឌា)។
• FXGD គឺជាការវិនិយោគលើមាស។

បច្ចុប្បន្ន Finex គឺជាក្រុមហ៊ុនតែមួយគត់ដែលផ្តល់ការវិនិយោគ ETF ដល់ពាណិជ្ជកររុស្ស៊ី។

មានផលិតផលស្រដៀងគ្នាពី Sberbank, VTB, BCS, Finam, Alfa Capital,
Tinkof Investments , Aton និងផ្សេងៗទៀត។ ប៉ុន្តែពួកគេទាំងអស់ជាកម្មសិទ្ធិរបស់ BPIF ។ ក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងជាច្រើនផ្តល់ជូននូវផលិតផលស្រដៀងគ្នា (មូលនិធិបន្ទាប់ពីសន្ទស្សន៍ទីផ្សារទូលំទូលាយ
SP500 ត្រូវបានតំណាងដោយ Sberbank, Alfa Capital និង VTB) ។ សក្ដានុពលនេះគឺស្ទើរតែដូចគ្នា ប៉ុន្តែវិនិយោគិនដែលបានទិញភាគហ៊ុន Finex ទទួលបានអត្ថប្រយោជន៍បន្តិចបន្តួចដោយសារតែកម្រៃជើងសារទាប។ លក្ខណៈពិសេសមួយនៃ ETF នៅលើការផ្លាស់ប្តូរទីក្រុងម៉ូស្គូគឺថារូបិយប័ណ្ណនៃ ETF គឺជាដុល្លារ ហើយដើម្បីទិញ ETF បែបនេះ រូប្លិងពីគណនីត្រូវបានបំប្លែងជាប្រាក់ដុល្លារ។ មាន etf កំណត់ជាប្រាក់រូពី (ជាមួយការការពាររូបិយប័ណ្ណ) ដោយការទទួលបានពួកគេ វិនិយោគិនត្រូវបានការពារពីការលោតជាប្រាក់ដុល្លារទៅអត្រាប្តូរប្រាក់រូបល។

គោលការណ៍នៃការបង្កើតផលប័ត្រ ETF

ការវិនិយោគអកម្មនៅក្នុងមូលនិធិលិបិក្រមគឺប្រហាក់ប្រហែលនឹងអ្វីដែលអ្នកគ្រប់គ្រងប្រាក់ចូលនិវត្តន៍ធ្វើ។ ការយល់ដឹងអំពីការវិនិយោគមានសារៈសំខាន់ – អ្នកមិនគួរព្យាយាមប្រមូលផលប័ត្រ ETF រយៈពេល 1-2 ឆ្នាំ។ postulate សំខាន់នៃការវិនិយោគនៅក្នុង ETFs គឺភាពទៀងទាត់នៃការវិនិយោគ ដោយមិនគិតពីស្ថានភាពទីផ្សារ។ ដើម្បីជ្រើសរើស ETFs ដែលសមស្រប គេហទំព័រ Moscow Exchange នឹងជួយវិនិយោគិន ដែលអ្នកអាចមើលឃើញបញ្ជីនៃមូលនិធិប្តូរប្រាក់ដែលបានជួញដូរទាំងអស់ – https://www.moex.com/msn/etf ។

នៅលើគេហទំព័រ អ្នកអាចស្គាល់មូលនិធិទាំងអស់ សូមមើលការពិពណ៌នាសង្ខេប និងការបង្ហាញអំពីមូលនិធិ។ គេហទំព័រនេះមិនងាយស្រួលសម្រាប់ការស្វែងរក ETF ទេ វាចាំបាច់ក្នុងការស្វែងរកតាមប៉ារ៉ាម៉ែត្រ។ ឧបករណ៍ពិនិត្យ ETF នឹងជួយនៅទីនេះ។ តោះប្រើប្រាស់សេវាកម្ម Fin-Plan RADAR។ សេវាកម្មអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកវិភាគទីផ្សារ ETF ទាំងមូលនៃការផ្លាស់ប្តូរទីក្រុងម៉ូស្គូដោយត្រងមូលនិធិដោយប៉ារ៉ាម៉ែត្រ។ ដោយជ្រើសរើសមូលនិធិដែលមានកំរៃជើងសារក្រោម 1% និងដកការស្ទួនចេញ វាមិនមានជម្រើសច្រើនទេ

1. FXMM គឺជាមូលនិធិទីផ្សារប្រាក់របស់សហរដ្ឋអាមេរិកដែលវិនិយោគលើមូលបត្របំណុលរយៈពេលខ្លីរបស់សហរដ្ឋអាមេរិកសម្រាប់រយៈពេល 1-3 ខែ។

មូលនិធិនេះគឺស្រដៀងគ្នាទៅនឹងប្រាក់បញ្ញើតាមតម្រូវការ។ លក្ខណៈ​ពិសេស​មួយ​គឺ​ក្រាហ្វ​របស់​វា​ជា​បន្ទាត់​ត្រង់​ដែល​តម្រង់​ឡើង​លើ​នៅ​មុំ 45 ដឺក្រេ។
ទិន្នផលរតនាគារអាមេរិកបច្ចុប្បន្នមានប្រហែល 0.3% ហើយខ្សែកោងទិន្នផលគឺមិនត្រង់ដូច FXMM ទេ។ ភាពរលូននៃខ្សែកោងទិន្នផលត្រូវបានធានាដោយការការពាររូបិយប័ណ្ណ។ វិនិយោគិនវិនិយោគលើមូលនិធិរូបិយវត្ថុ។ អ្នកគ្រប់គ្រងបំប្លែងរូប្លិទៅជាប្រាក់ដុល្លារ ហើយទិញប័ណ្ណរតនាគារជាមួយនឹងទិន្នផល 0.3% ។ លើសពីនេះទៀតអ្នកគ្រប់គ្រងចូលទៅក្នុងកិច្ចសន្យាប្តូរប្រាក់សម្រាប់ការផ្លាស់ប្តូររូបិយប័ណ្ណ។ នៅក្នុងខ្លឹមសារ នេះមានន័យថា មូលនិធិយកប្រាក់កម្ចីសម្រាប់គោះជាដុល្លារក្នុងអត្រា 0.25% ហើយដាក់មូលនិធិដែលទទួលបាននៅលើប្រាក់បញ្ញើក្នុងអត្រា 4-5% ។ ក្នុងពេលជាមួយគ្នានេះ មូលនិធិទទួលបានប្រាក់ចំណូល 4% និងភាពខុសគ្នានៃអត្រាប្តូរប្រាក់ដោយសារការផ្លាស់ប្តូររូបិយប័ណ្ណ (វាអាចមានទាំងវិជ្ជមាន និងអវិជ្ជមាន)។ វាគួរឱ្យកត់សម្គាល់ថាទោះបីជាតារាងគឺជាបន្ទាត់ត្រង់ឥតខ្ចោះក្នុងរយៈពេលដ៏វែងក៏ដោយក៏មានការលោតរយៈពេលខ្លីដោយសារតែពេលវេលានៃការខ្វះសាច់ប្រាក់ងាយស្រួល (កិច្ចព្រមព្រៀងធំបានកើតឡើង។ ប៉ះពាល់ដល់តម្លៃ) ។ ដូច្នេះប្រសិនបើរយៈពេលវិនិយោគនៅក្នុង FXMM ETF តិចជាងមួយខែ វានឹងផ្តល់ផលចំណេញច្រើនជាងក្នុងការបដិសេធការវិនិយោគបែបនេះ។

2. BPIF RFI “VTB – មូលនិធិសមធម៌ប្រទេសកំពុងរីកចម្រើន” (VTBE ETF) ។ ដើម្បី​ធ្វើ​ពិពិធកម្ម សូម​បន្ថែម​ទ្រព្យសកម្ម​ដែល​វិនិយោគ​ក្នុង​ប្រទេស​កំពុង​អភិវឌ្ឍន៍​ទៅក្នុង​ផលប័ត្រ។

ចូរយើងជ្រើសរើសនៅក្នុងកម្មវិធីពិនិត្យ ETF នូវទ្រព្យសកម្មទាំងអស់ដែលវិនិយោគក្នុងទ្រព្យសកម្មចម្រុះ។ ចូរផ្តោតលើ vtbe etf ។ មូលនិធិនេះវិនិយោគលើទ្រព្យសម្បត្តិនៃប្រទេសកំពុងអភិវឌ្ឍន៍តាមរយៈការទិញភាគហ៊ុនបរទេស ISHARES CORE MSCI EM។ ការវិនិយោគនៅក្នុងមូលនិធិនេះនឹងធានាបាននូវការធ្វើពិពិធកម្មនៅទូទាំងប្រទេស។ ក្នុងពេលជាមួយគ្នានេះគណៈកម្មការរបស់មូលនិធិមានត្រឹមតែ 0.71% ប៉ុណ្ណោះ។ នៅពេលទិញតាមរយៈឈ្មួញកណ្តាល VTB មិនមានកម្រៃជើងសារប្តូរប្រាក់ទេ។

3. VTBH ETF ។ ឥឡូវនេះ ដើម្បីកាត់បន្ថយភាពប្រែប្រួលនៃផលប័ត្រ ចូរយើងបន្ថែមចំណង។ VTBH ETF ផ្តល់ឱកាសក្នុងការវិនិយោគលើមូលបត្របំណុលអាមេរិកដែលមានទិន្នផលខ្ពស់។ ដើម្បីធ្វើដូច្នេះ មូលនិធិជួញដូរប្តូរប្រាក់ទិញភាគហ៊ុននៃភាគហ៊ុន ETF បរទេស ISHARES HIGH YIELD CORP BOND ។
4. DIVD ETF – មូលនិធិជួញដូរប្តូរប្រាក់តាមសន្ទស្សន៍នៃភាគហ៊ុនភាគលាភរបស់សហព័ន្ធរុស្ស៊ី។ សន្ទស្សន៍រួមបញ្ចូល 50% នៃភាគហ៊ុនល្អបំផុតរបស់សហព័ន្ធរុស្ស៊ីទាក់ទងនឹង: ទិន្នផលភាគលាភ ស្ថេរភាពនៃភាគលាភ គុណភាពរបស់អ្នកចេញ។ ដោយសារតែការទូទាត់ភាគលាភ និងគុណភាពនៃគំរូអាជីវកម្ម ប្រាក់ចំណូលខ្ពស់ជាងទីផ្សារភាគហ៊ុនទូលំទូលាយត្រូវបានរំពឹងទុក (ប្រាក់ចំណូលប្រចាំឆ្នាំជាមធ្យមចាប់ពីខែមីនា ឆ្នាំ 2007 ដល់បច្ចុប្បន្ន 15.6% ទល់នឹង 9.52% សម្រាប់ទីផ្សារភាគហ៊ុនទូលំទូលាយ)
5. សម្រាប់ការវិនិយោគនៅក្នុងទីផ្សារភាគហ៊ុនអាមេរិក TECH (វិនិយោគនៅក្នុង US NASDAQ 100 index) ពី Tinkoff Investments និង FXUS ដែលចម្លងពីសក្ដានុពលនៃទីផ្សារភាគហ៊ុនអាមេរិកទូលំទូលាយ SP500 គឺសមបំផុត។
6. ការយកចិត្តទុកដាក់ក៏សមនឹងទទួលបាន TGRN ETF ពី Tinkoff Investments ។ ទិន្នផលប្រចាំឆ្នាំជាមធ្យមគឺនៅកម្រិត 22% ក្នុងមួយឆ្នាំ។ មូលនិធិនេះវិនិយោគលើអ្នកដឹកនាំបច្ចេកវិទ្យាស្អាតនៅជុំវិញពិភពលោក។
7. ETF FXRL គឺជាមូលនិធិលិបិក្រមដែលធ្វើតាមឌីណាមិកនៃសន្ទស្សន៍ RTS របស់រុស្ស៊ី។ ដែលបានផ្តល់ឱ្យថា RTS គឺជាសន្ទស្សន៍ប្រាក់ដុល្លារ etf ផ្តល់នូវការការពារមួយចំនួនប្រឆាំងនឹងការប្រែប្រួលរូបិយប័ណ្ណ។ ជាមួយនឹងការកើនឡើងនៃប្រាក់ដុល្លារសន្ទស្សន៍ RTS កើនឡើងខ្លាំងជាង MICEX ។ ភាគលាភដែលទទួលបានត្រូវបានវិនិយោគឡើងវិញនៅក្នុងភាគហ៊ុនរបស់មូលនិធិ។ មូលនិធិបង់ពន្ធលើភាគលាភចំនួន 10% ។
8. ដើម្បីការពារប្រឆាំងនឹងអតិផរណា អ្នកគួរតែបន្ថែម gold etf ឧទាហរណ៍ FXGD ។ គណៈកម្មាការមូលនិធិមានត្រឹមតែ 0.45% ប៉ុណ្ណោះ។ មូលនិធិតាមដានតម្លៃមាសរូបវន្តនៅលើទីផ្សារពិភពលោកឱ្យបានត្រឹមត្រូវតាមដែលអាចធ្វើបាន និងអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកការពារខ្លួនអ្នកពីអតិផរណាដោយគ្មានអាករលើតម្លៃបន្ថែម។
9. ដូចគ្នានេះផងដែរ, រកមើល ETFs ដែលធ្វើតាមយុទ្ធសាស្រ្តផលប័ត្រគ្រប់អាកាសធាតុ / ជារៀងរហូត – etf opnw ពី Otkritie Broker ឬ TUSD ETF ពី Tinkoff Investments ។ មូលនិធិមានភាពចម្រុះនៅខាងក្នុង វិនិយោគិនមិនចាំបាច់ខិតខំប្រឹងប្រែងបន្ថែមទេ។ អ្នកគ្រប់គ្រងវិនិយោគស្មើគ្នាក្នុងភាគហ៊ុន មូលបត្របំណុល មាស។ Etf opnw ក៏វិនិយោគលើមូលនិធិអចលនទ្រព្យរបស់សហរដ្ឋអាមេរិកផងដែរ។

គុណវិបត្តិនៃ ETFs បែបនេះគឺកម្រៃជើងសារខ្ពស់ – មូលនិធិមិនទិញទ្រព្យសកម្មដោយផ្ទាល់ទេប៉ុន្តែតាមរយៈការទិញ ETFs បរទេសដែលកម្មសិទ្ធិក៏តម្រូវឱ្យបង់កម្រៃជើងសារផងដែរ។ វាប្រែចេញ “មូលនិធិនៅក្នុងមូលនិធិ” matryoshka ហើយការចំណាយជាធម្មតាស្ថិតនៅជាមួយអ្នកប្រើប្រាស់។ វាគួរតែត្រូវបានកត់សម្គាល់ថាវាមិនចាំបាច់ក្នុងការមានគណនីឈ្មួញកណ្តាលដើម្បីវិនិយោគក្នុងផលប័ត្រដ៏អស់កល្បពី Tinkoff ទេ។ ដោយសារតែតម្លៃភាគហ៊ុនទាប – ត្រឹមតែ 6 រូប្លិត Tinkoff ផ្តល់ការវិនិយោគតាមរយៈសេវាកម្ម “ធនាគារជ្រូក” ទៅកាន់ប័ណ្ណឥណពន្ធ Tinkoff ។ តម្លៃនៃសេវាកម្មគឺ 1 រូប្លិតមិនមានកម្រៃជើងសារផ្លាស់ប្តូរទេ។ វាអាចធ្វើទៅបានដើម្បីសន្សំដោយការបង្គត់ការចំណាយ ផ្ទេរសាច់ប្រាក់មកវិញនៅលើកាត ឬការប្រាក់លើសមតុល្យ។

សម្រាប់ម្ចាស់គណនីឈ្មួញជើងសា ប្រភេទនៃ ETF នេះទោះបីជាមានភាពងាយស្រួលក៏ដោយ មានតម្លៃថ្លៃពេក។ វាជាការប្រសើរក្នុងការចំណាយពេលបន្តិច ហើយបង្កើតផលប័ត្រ ETF ដោយខ្លួនឯង។ ក្នុងរយៈពេល 20 ឆ្នាំ សូម្បីតែកម្រៃជើងសារ 0.01-0.05% មិនសំខាន់ប្រែទៅជាបរិមាណជាក់ស្តែង។

នៅពេលជ្រើសរើស ETFs ដ៏ជោគជ័យបំផុត អ្នកគួរតែព្យាយាមគិតបន្ថែមទៀតជាសកល។ លទ្ធផល​នៃ​ការ​វិនិយោគ​ពីរ​ឆ្នាំ​ចុង​ក្រោយ​នេះ​មិន​ធានា​ថា​នឹង​ទទួល​បាន​ជោគជ័យ​ដូច​គ្នា​នៅ​ថ្ងៃ​អនាគត​នោះ​ទេ។ ការវិនិយោគលើភាគហ៊ុនដែលបានបង្ហាញពីកំណើនយ៉ាងឆាប់រហ័សអាចនឹងក្លាយទៅជាគ្មានផលចំណេញក្នុងរយៈពេលប៉ុន្មានឆ្នាំខាងមុខ។ វិស័យនេះអាចឡើងកំដៅខ្លាំង ហើយបន្ទាប់មកសម្រាក។ ការវិនិយោគលើលិបិក្រមទូលំទូលាយគឺទទួលបានផលចំណេញច្រើនជាងព្រោះសមាសភាពនៃសន្ទស្សន៍កំពុងផ្លាស់ប្តូរជានិច្ច។ ក្រុមហ៊ុនខ្សោយត្រូវបានជំនួសដោយក្រុមហ៊ុនខ្លាំង។ ក្រុមហ៊ុនជាច្រើនដែលរួមបញ្ចូលនៅក្នុងសន្ទស្សន៍ SP500 លែងមាននៅលើទីផ្សារកាលពី 10 ឆ្នាំមុន ប៉ុន្តែថាមវន្តនៃសន្ទស្សន៍នេះមិនទទួលរងពីបញ្ហានេះទេ។ អ្នកគួរតែខិតខំគិតឲ្យបានច្រើនជាសាកល មិនមែនមើលពីសក្ដានុពលបច្ចុប្បន្ននៃមូលនិធិនោះទេ ព្យាយាមជ្រើសរើសដំណោះស្រាយដែលមានហានិភ័យតិច និងចម្រុះជាងនេះ។ ដោយបានកំណត់អត្តសញ្ញាណ ETFs ជោគជ័យបំផុតនៅក្នុងថ្នាក់ទ្រព្យសកម្មនីមួយៗ។ កន្លែងដែលវិនិយោគិនចង់វិនិយោគប្រាក់គួរតែត្រូវបានបែងចែកសម្រាប់ភាគហ៊ុននីមួយៗរបស់គាត់។ វាត្រូវបានផ្ដល់អនុសាសន៍ឱ្យប្រកាន់ខ្ជាប់នូវសមាមាត្រដូចខាងក្រោមៈ

• 40% នៃផលប័ត្រត្រូវបានបែងចែកដើម្បីទិញភាគហ៊ុន ។ សម្រាប់ការធ្វើពិពិធកម្ម ភាគហ៊ុនត្រូវបានបែងចែកតាមប្រទេស និងឧស្សាហកម្ម។ ប្រភេទ ETF នីមួយៗត្រូវបានផ្តល់ចំណែកស្មើគ្នានៅក្នុងក្រុមនេះ។
• 30% – មូលបត្របំណុល ។ នេះនឹងកាត់បន្ថយការត្រឡប់មកវិញទាំងមូលនៃផលប័ត្រ ប៉ុន្តែក្នុងពេលតែមួយកាត់បន្ថយភាពប្រែប្រួលនៃគណនីឈ្មួញកណ្តាល។ អ្វីដែលនឹងជះឥទ្ធិពលជាវិជ្ជមានដល់ប្រព័ន្ធសរសៃប្រសាទរបស់អ្នកវិនិយោគក្នុងរយៈពេលដ៏លំបាក;
• 10% នៃផលប័ត្រ – ការវិនិយោគលើមាស ។ ផ្នែកការពារតាមលក្ខខណ្ឌនៃផលប័ត្រ។ ប្រហែលជាក្រោយមកផ្នែកនៃផលប័ត្រនេះអាចត្រូវបានជំនួសដោយការវិនិយោគនៅក្នុងរូបិយប័ណ្ណគ្រីបតូ។
• 20% – តំបន់ដែលមានការសន្យា – ភាគហ៊ុនបច្ចេកវិទ្យាខ្ពស់ ការវិនិយោគនៅក្នុង ក្រុមហ៊ុន “បៃតង” សម្រាប់ការរីកចម្រើនយ៉ាងឆាប់រហ័ស។

មគ្គុទ្ទេសក៍ ETF – សំណួរសំខាន់ៗចំនួន 15៖ តើអ្វីជាមូលនិធិ ETF តើពួកគេដំណើរការយ៉ាងដូចម្តេច របៀបរកលុយលើពួកគេ៖ https://youtu.be/I-2aJ3PUzCE ការវិនិយោគក្នុង ETFs បង្កប់ន័យភាពទៀងទាត់ និងរយៈពេលវែង។ វាងាយស្រួលក្នុងការបំពេញផលប័ត្រជារៀងរាល់ខែ – ប្រកាសល្បី “បង់ប្រាក់ឱ្យខ្លួនឯងជាមុន” ។ នៅពេលបំពេញបន្ថែម អ្នកគួរតែប្រកាន់ខ្ជាប់នូវយុទ្ធសាស្ត្រដែលបានជ្រើសរើស សង្កេតមើលសមាមាត្រនៃទ្រព្យសកម្ម។ ទ្រព្យសកម្មមួយចំនួននឹងធ្លាក់ចុះក្នុងតម្លៃ ខណៈពេលដែលភាគហ៊ុនរបស់ពួកគេនៅក្នុងផលប័ត្រនឹងធ្លាក់ចុះ។ ទ្រព្យសម្បត្តិផ្សេងទៀតនឹងកើនឡើងនៅក្នុងតម្លៃភាគហ៊ុនរបស់ពួកគេនឹងកើនឡើង។ អ្នកមិនគួរព្យាយាមដោយប្រុងប្រយ័ត្នពេកដើម្បីរក្សាសមាមាត្រ – គម្លាតពី 5-10% ស្ថិតនៅក្នុងជួរធម្មតា។ មានវិធីពីរយ៉ាងដើម្បីរក្សាសមាមាត្រ – លក់ទ្រព្យសកម្មដែលឡើងថ្លៃ និងទិញទ្រព្យសម្បត្តិដែលយឺតយ៉ាវ។ ឬគ្រាន់តែទិញអ្នកដែលយឺតយ៉ាវដោយសារការបំពេញបន្ថែម។ កុំលក់រហូតដល់គោលដៅវិនិយោគត្រូវបានសម្រេច។ វិធីសាស្រ្តទាំងពីរនេះមួយណាដែលត្រូវជ្រើសរើសគឺមិនសូវសំខាន់ទេ។ វាមានសារៈសំខាន់ណាស់ក្នុងការជ្រើសរើសវិធីសាស្រ្តវិនិយោគដើម្បីធ្វើតាមវា។ ជាមួយនឹងការទិញឡើងវិញឥតឈប់ឈរនៃការយឺតយ៉ាវ និងការលក់ទ្រព្យសម្បត្តិដែលបង្ហាញពីកំណើន វិនិយោគិនតែងតែទិញនៅខាងក្រោម ហើយលក់នៅកំពូល។ ក្នុងពេលជាមួយគ្នានេះគាត់នឹងមិនកំណត់តម្លៃអំណោយផលបំផុតនោះទេប៉ុន្តែជាមធ្យមផលប័ត្រនឹងបង្ហាញពីសក្ដានុពលវិជ្ជមានក្នុងរយៈពេលយូរហើយនេះគឺជារឿងសំខាន់បំផុត។