Beth yw rhagfantoli risg mewn geiriau, offer a dulliau syml

Mae sawl ffordd y gall buddsoddwyr a masnachwyr helpu i gyfyngu ar risg. Un o’r rhain yw gwrychoedd.

Beth yw hanfod gwrychoedd, beth ydyw a sut mae’n gweithio ar enghraifft go iawn

Mae rhagfantoli yn fesur i leihau’r risgiau sy’n codi yn y marchnadoedd ariannol. Yn y bôn, rydych chi’n gwneud masnach wrthdro i wneud iawn am golledion posibl ar safle a agorwyd yn flaenorol.
Enghraifft:
Gadewch i ni ddweud eich bod yn berchen ar gyfran Gazprom. Oherwydd cywiriad posibl mewn prisiau nwy a geopolitics, rydych chi’n ofni y bydd y dyfynbrisiau stoc yn gostwng. Yn yr achos hwn, gallwch droi at wrychoedd. Hynny yw, agorwch safbwynt ar gwymp y stoc. Os na fydd hyn yn digwydd, yna byddwch yn colli ychydig. Dim ond rhan fach o’r cyfalaf, a roddwyd ar y cwymp. Ond os bydd papurau Gazprom yn cwympo, yna byddwch chi’n gwneud elw ar fargen fer. Bydd yn talu am golledion ar safle a agorwyd yn flaenorol.
Pwy sy’n Defnyddio Strategaethau Gwrychoedd:

1. Cronfeydd Gwarchod . Maent yn rheoli cyfalaf pobl eraill yn broffesiynol ac yn cymhwyso amrywiol strategaethau sy’n ymwneud â chyfyngu ar risgiau’r farchnad.
2. Allforwyr a Mewnforwyr . Mae cwmnïau o’r fath yn yswirio’r risgiau sy’n gysylltiedig ag amharu ar gadwyni cyflenwi neu newidiadau yn y gyfradd gyfnewid.
3. Masnachwyr . Mae hapfasnachwyr yn agor safleoedd cefn ar yr un offeryn. Y nod yw lleihau’r risg o anweddolrwydd mewn masnachu.
4. Buddsoddwyr mawr . Maent yn yswirio risgiau portffolio yn ôl gwlad, arian cyfred a diwydiant.

Hedge ar gael nid yn unig i chwaraewyr mawr. Fe’i defnyddir hefyd gan fuddsoddwyr preifat bach heb fawr o gyfalaf.

Pam mae angen rhagfantoli risg mewn geiriau syml

Defnyddir yr offeryn diogelwch at y dibenion canlynol:

1. Diogelu safle hir rhag ofn y bydd yr ased yn cwympo. Gallwch agor masnach Fer ar yr un diogelwch. Os byddwch yn newid y gyfradd pris, ni fyddwch yn colli bron dim.
2. Yswiriant ar gyfer masnach fer rhag ofn y bydd cynnydd ym mhris yr ased. I wneud hyn, mae angen ichi agor safle hir ar yr un offeryn. Bydd hyn yn yswirio yn erbyn anweddolrwydd.
3. Gwarchod yn erbyn newidiadau yn y gyfradd gyfnewid. Mae rhagfantoli risg arian cyfred yn ffordd o amddiffyn eich arian rhag ofn y bydd amrywiadau yn y gyfradd cyfnewid tramor.
4. Lleihau risgiau gweithredol sy’n benodol i’r cylch busnes. Er enghraifft, defnyddir gwrych rhag ofn y bydd dyddiadau dosbarthu yn cael eu torri.
5. Dileu ansicrwydd. Os nad oes gennych gynllun clir ar gyfer yr hyn a fydd yn digwydd i’r farchnad yn y dyfodol agos, yna gallwch droi at wrych. Prynu offerynnau gwrthdro ac yswirio cyfalaf yn erbyn newidiadau posibl mewn gwerth.

Mathau o wrychoedd ar y cyfnewid, mewn masnachu ac nid ar y cyfnewid

Mae yna nifer o ddosbarthiadau o wrychoedd. Mae pob un ohonynt yn dibynnu ar y pwnc. Gadewch i ni ystyried y rhai mwyaf sylfaenol. Yn ôl y math o offeryn:

1. Cyfnewid – contractau sy’n cael eu llunio ar y cyfnewid. Mae offerynnau gwrychoedd poblogaidd yn opsiynau a dyfodol. Maent yn helpu i yswirio risgiau ariannol. Y trydydd parti yn y trafodiad yw’r tŷ clirio. Hi sy’n gyfrifol am weithredu a chyflawni’r contract.
2. OTC – contractau sy’n dod i ben y tu allan i’r cyfnewid. Gall y prynwr a’r gwerthwr gyflawni’r trafodiad yn uniongyrchol neu gynnwys trydydd parti. Y prif offer rhagfantoli yw blaenau a chyfnewidiadau. Mae’r trafodion hyn yn rhai un-amser. Ni ellir eu gwerthu i drydydd parti. Defnyddir gwrychoedd OTC fel arfer i gyfyngu ar risgiau busnes.

Yn ôl maint y risgiau yswiriedig:

• gwrychoedd llawn – mae maint y trafodiad gwrthdro yn hafal i gyfaint y safle agored cyntaf;
• gwrychoedd rhannol – mae cyfaint y gwrth-fasnach yn llai na maint y sefyllfa a agorwyd yn flaenorol.

Yn ôl math gwrthbarti:

• Gwrych prynwr . Mae’r buddsoddwr yn yswirio’r risgiau sy’n gysylltiedig â chynnydd tebygol mewn prisiau neu ddirywiad yn nhelerau cytundebol y contract.
• Gwrych y gwerthwr . Yn yr achos hwn, mae risgiau wedi’u hyswirio yn erbyn cwymp posibl mewn prisiau neu ddirywiad yn nhelerau’r contract.

Erbyn amser y trafodiad:

• Gwrych clasurol . Yn gyntaf, maen nhw’n llunio’r brif fargen, yna’r cytundeb yswiriant.
• Gwrych Uwch . Mae popeth yn digwydd y ffordd arall. Yn gyntaf, maen nhw’n llunio bargen yswiriant, yna’r prif un.

Yn ôl y math o ased gwaelodol:

• gwrychoedd pur – mae’r ased sylfaenol yn y prif fasnachau a’r gwrthdro yr un peth;
• croes – mae’r prif safle wedi’i yswirio gan ased gwaelodol arall.

Yn ôl y math o delerau contract rhagfantoli:

• unochrog – dim ond un ochr i’r trafodiad sy’n gyfrifol am golledion ariannol ac incwm;
• dwyochrog – mae rhannu elw a threuliau yn disgyn ar y ddwy ochr.

Offerynnau Gwrychoedd

Y prif offerynnau cyfnewid ar gyfer gwrychoedd yw:

1. Safle byr . Yn y sefyllfa hon, rydych chi’n benthyca gwarantau, yn eu gwerthu, ac yna’n eu prynu ar gyfradd is. Y gwahaniaeth rhwng y pris gwerthu ac ailbrynu yw’r elw a wneir mewn marchnad i lawr. Gelwir masnachu o’r fath yn fasnachu ymyl. Rydych chi’n masnachu mewn stociau a fenthycwyd. Bydd y brocer yn cymryd comisiwn ar gyfer defnyddio gwarantau. Gall hefyd gau masnach ar gyfradd anffafriol i chi os nad yw’r sefyllfa wedi’i sicrhau.
2. Opsiwn . Mae hwn yn gontract lle gall y prynwr werthu ased ar gyfradd a bennwyd ymlaen llaw. Ac nid oes ots beth fydd y pris ar adeg gwerthu. Os ydych chi’n disgwyl gostyngiad mewn dyfynbrisiau asedau, yna prynwch opsiwn PUT. Felly, rydych chi’n pennu pris y papur. Yn y dyfodol, os bydd y cyfranddaliadau’n cwympo, yna gallwch chi werthu’r ased am y pris gwreiddiol. Os na fydd dyfynbrisiau’n disgyn, yna mae gennych yr hawl i beidio â gwerthu’r ased.
3. Dyfodol . Mae hwn yn gontract ar gyfer gwerthu ased ar ddyddiad penodol ar gyfradd a bennwyd ymlaen llaw. Os ydych chi’n meddwl y bydd y papur yn dod yn rhatach, yna rydych chi’n gwerthu contract dyfodol. Ar ddyddiad dyledus y contract, bydd y parti arall dan rwymedigaeth i brynu’r ased am bris a bennwyd ymlaen llaw.
4. Cyfnewid . Fel rhan o drafodiad ymlaen, mae’r partïon yn cyfnewid taliadau am gyfnod penodol. Mae rheolwyr cronfeydd yn troi at ragfantoli o’r fath fel arfer. Er enghraifft, y cwmni FinEx wrth reoli cronfeydd ETF.
5. ETFs gwrthdro . Mae cronfeydd o’r fath wedi’u cynllunio i adlewyrchu’r meincnodau y maent yn eu dilyn. Os bydd y prif fynegai yn disgyn, yna maent yn codi. Mae ETFs gwrthdro yn cynnig twf mewn 1x, 2x, ac ati. Hynny yw, mae masnachu gyda trosoledd ar gael.

Pwysig! Mae’r offerynnau rhagfantoli risg uchod ar gael i fuddsoddwyr cymwys yn unig.

Yn y farchnad dros y cownter, defnyddir blaenwr i wrychoedd. Mae’r contract hwn yn ymwneud â darparu’r ased sylfaenol. Pennir telerau’r contract ymlaen llaw gan y partïon eu hunain.
Offerynnau gwrychoedd cyfnewid ac OTC[/ capsiwn]

Enghraifft o Gwrychoedd

Mae gan fynegai doler yr Unol Daleithiau ac aur gydberthynas gwrthdro da. Os oes gan fuddsoddwr aur yn ei bortffolio, a’i fod yn ofni cwymp ym mhris yr ased, yna gall warchod y risgiau trwy gontract dyfodol ar gyfer mynegai doler yr UD. Gelwir y math hwn o wrychoedd yn wrychoedd croes.
Fel y gwelwch ar y siart, tyfodd y dyfodol ar fynegai doler yr UD yn ystod y flwyddyn. Roedd hyn yn ei gwneud hi’n bosibl adennill y rhan fwyaf o’r colledion a gafwyd oherwydd gwanhau aur. Dros y flwyddyn, cododd mynegai doler yr Unol Daleithiau 6.34%, gostyngodd aur 7.76%.

Camgymeriadau wrth ddefnyddio gwrych

Wrth warchod risgiau, mae buddsoddwyr a masnachwyr dibrofiad weithiau’n gwneud camgymeriadau. O ganlyniad, maent yn arwain at golli rhan o’r cyfalaf. Y camgymeriadau rhagfantoli mwyaf cyffredin yw:

• dewiswyd yr ased gwaelodol yn anghywir yn ystod gwrych croes;
• amodau gwallus y trafodiad yn cael eu gosod;
• dewisir yr offeryn masnachu anghywir ar gyfer gwrychoedd;
• dim cyfochrog ar gyfer masnachu gyda trosoledd;
• mae cyfaint y gwrth-drafodiad wedi’i gyfrifo’n anghywir.

Manteision ac anfanteision

Manteision	anfanteision
Mae strategaeth rhagfantoli yn helpu i lyfnhau cwymp ym mhris ased.	Mae angen i chi dalu comisiynau i froceriaid am wneud crefftau o chwith.
Mae cynnydd yn sefydlogrwydd incwm portffolio dros bellter hir.	Nid yw yswiriant bob amser yn talu ar ei ganfed. Yn enwedig wrth groes-wrychoedd gyda gwahanol asedau gwaelodol.
Nid oes unrhyw anfanteision mawr. Daw’r portffolio yn fwy ymwrthol i amrywiadau sydyn mewn dyfyniadau.	Gallwch ddioddef colledion difrifol os bydd cyfyngiadau cyfnewid. Er enghraifft, yn ystod masnachu ymyl gyda trosoledd neu hylifedd isel.
Mae strategaethau rhagfantoli yn berthnasol yn y farchnad gyfnewid ac mewn masnachu crypto.	Mae cynnydd yng nghyfanswm nifer y trafodion. Rhaid monitro pob safle agored. Fel arall, gallwch chi golli eiliad dda i adael.
Mae’r holl drafodion yn ddiogel.	I gael mynediad at ystod eang o offer, mae angen statws buddsoddwr cymwys arnoch chi.

Mae gwrychoedd yn weithrediad cymhleth i leihau risgiau trwy ddefnyddio offer arbennig. Fe’u defnyddir gan gyfranogwyr proffesiynol y farchnad yn unig. Felly, cyn gwneud trafodion o’r fath, deall yr egwyddor o weithredu pob deilliad. Bydd hyn nid yn unig yn arbed cyfalaf, ond hefyd yn arallgyfeirio buddsoddiadau yn y dyfodol.