Die VIX Fear and Volatility Index – wat dit is, hoe om dit te regverdig en hoe om dit te voorspel.
VIX-indeks – wat is dit
Die VIX-indeks is ‘n aanwyser wat die wisselvalligheid van die ekonomie weerspieël
. Andersins word dit ‘n aanduiding van beleggersentiment genoem. Hoë waardes van die VIX-indeks dui op die ooreenstemmende vrese van spelers op die aandelemarkte, terwyl lae waardes, inteendeel, ‘n bevredigende toestand van deposante aandui.
Wat is die CBOE-volatiliteitsindeks
Die CBOE-volatiliteitsindeks is ‘n aanwyser wat verwagtinge in die effektemark weerspieël. Dit verander na gelang van die jongste veranderinge in die
S&P 500 -indeks, die hoofindeks van die Verenigde State se ekonomie. Die wisselvalligheidsvoorspelling vir die afgelope 30 dae word in ag geneem. Sulke tydelike beperkings is te wyte aan die feit dat die vervaldatums op die SPX-indeks in ag geneem word.
Verstaan die VIX-aanwyser
Die VIX-grafiek weerspieël die verwagtinge van deposante oor die volgende 365 dae. Afwykings en inkonsekwenthede word ook in ag geneem, byvoorbeeld vir die S&P 500-indeks. Die belangrikste afwyking is die beweging in die waarde van bates wat onder die 68 persent reeks val. Kom ons kyk na ‘n eenvoudige voorbeeld. As die VIX-grafiek vandag 15 lees, is die getal gelyk aan ‘n persentasie van die huidige waarde van die S&P wat gelyk is aan die voorheen bespreekte reeks.
Hoe VIX bereken word
Jy moet begin met die feit dat die betrokke indeks nie gewone sekuriteite is nie, maar opsies. Dit wil sê, ‘n belegger kan in die toekoms aandele of effekte teen ‘n voorafbepaalde prys verhandel. ‘n Verhoging in die waarde van opsies vind plaas op ‘n tydstip wanneer die mark in afname is of voortdurend in beide rigtings wissel. Groei vind nie altyd plaas nie, maar die meeste van die tyd, so sommige beleggers beskou opsies as ‘n goeie versekering om hul bates te beskerm. Die grootste winste vind plaas wanneer sekuriteite swig voor diep wisselvalligheid.
Hoe die VIX die toekoms kan voorspel
Die aandelemark kan aanbied om nie net sekuriteite teen ‘n voorafbepaalde prys te koop nie, maar ook opsies op die S & P 500-indeks. Die nommer in die titel dui die aantal Amerika se grootste maatskappye aan wat feitlik nie deur die staat gereguleer word nie – hulle is privaat . Spesialiste wat indekse saamstel, neem die werklike koste van opsies vir die afgelope maand in ag. Die gedrag van die S&P 500 kan gebruik word om toekomstige wisselvalligheid te bereken deur beide toegang en uitgang te ontleed.
Wat beteken ‘n lae telling?
Die VIX-indeks kan beide die mate van vrees en moontlik die bui van beleggers weerspieël. Dit gebeur deur die verwagte wisselvalligheid te ontleed. Hoe hoër die oorweegde aanwyser, hoe meer paniek en angs in die mark, en ‘n lae aanwyser dui die teenoorgestelde aan – die kalmte en tevredenheid van beleggers.
Hoe om handel te dryf VIX
VIX kan nie direk gekoop word nie, maar niemand verbied beleggers om in die betrokke opsies handel te dryf nie. Dit is genoeg om ‘n posisie in die betrokke mark oop te maak, beide opsies en termynkontrakte is geskik. Handel is die voorkeur manier vir beide beleggers en handelaars. Deur hierdie instrument te gebruik, kan jy ‘n bestaande portefeulje verskans, asook verdien op ‘n verandering in die waarde van die indeks, as ‘n skerp daling in bates in die portefeulje in die nabye toekoms verwag word. Die VIX Fear and Volatility Index kan aanlyn bekyk word by: https://www.google.com/finance/quote/VIX:INDEXCBOE?sa=X&ved=2ahUKEwjyz6qymvP5AhUv_7sIHS8kARIQ3ecFegQIHxAg
Hoe om geld te verdien op VIX
In 2008, toe die wêreldwye ekonomiese krisis plaasgevind het, het die belangstelling van spelers in die aandelemarkte om geld te verdien op skommelinge in die effektemark aansienlik toegeneem. Dit was die voorloper van weddery op veranderinge in die waarde van bates. Die gevolg van die gebeure van 2008 is nuwe markte en produkte wat jou toelaat om in die VIX-indeks te belê. Dit kan gedoen word deur gebruik te maak van
ETF’s en ETN’e.
- Sommige beleggers gebruik die oorweegde instrumente vir korttermyninkomste op spekulatiewe aksies – indeksveranderings.
- Die res verskans – verseker bestaande bates op die beurse tydens ‘n afname in waarde om een of ander rede. Die resultaat van sulke manipulasies sal vergoeding vir onttrekkings wees, aangesien die ooreenstemmende indeks sal groei.
Handel strategie wat gebruik kan word
Daar is baie handelstrategieë gebaseer op die VIX. Kom ons kyk na een van die doeltreffendste en veiligste — handel op ETN. Die afkorting kan soos ‘n klassieke instrument lyk, maar dit is nie heeltemal waar nie. Soos reeds genoem, is die afwaartse neiging van die VIX vasgestel op ‘n tyd van lae wisselvalligheid en hoë stabiliteit in die aandelemark. Dit groei egter gedurende tye van onsekerheid en vrees vir spelers, insluitend onredelike batewisselvalligheid. Die kern van die strategie is om die huidige aanwysers te evalueer, sowel as historiese data, wat ‘n meer objektiewe beoordeling van die mark sal toelaat. Daarbenewens kan die bogenoemde strategie gebruik word in samewerking met ander tegniese aanwysers. Hulle kan nuttig wees, byvoorbeeld, om die voltooiing van transaksies volgens tyd te evalueer. Om tegniese navorsing te doen,
Bollinger-band en nege-periode eenvoudige
bewegende gemiddelde .
- Die Bollinger Band is ‘n instrument wat wisselvalligheid vertoon en jou toelaat om die tydperk van ‘n verwagte prysverandering op te spoor. In die strategie wat oorweeg word, kan dit gebruik word as ‘n aanduiding van herstel na die gemiddelde.
- ‘N Twee-band bewegende gemiddelde sal help om jou inskrywings te verfyn.
Dit is die moeite werd om te sê dat hierdie strategie vir beide langtermynbeleggings en korttermynbeleggings gebruik kan word. Die inskrywing, volgens die strategie, sal uitgevoer word gedurende die tydperk van ‘n eenmalige nakoming van die voorwaardes. Oorweeg ‘n voorbeeld van voorwaardes vir lang posisies:
- VIX is in ‘n afwaartse neiging;
- die VIX-indeks val na die Bollinger-band aan die onderkant, en verkieslik laer;
- die nege-periode bewegende gemiddelde is onder die waarde van die indeks wat gebruik is;
- inskrywing geskied teen ‘n koste wat die nege-periode verhuising oorskry;
- plaas ‘n ruilbestelling met ‘n keerverlies wat laer is as die onlangse fluktuasies van die VIX-indeks;
- jy kan die posisie sluit wanneer die indeks die Bollinger-band van bo af kruis.
As jy die bogenoemde instruksies omgekeerd gebruik, sal jy die voorwaardes kry waarvolgens jy kort posisies kan betree. Oorweeg ‘n grafiek wat die situasie op die aandelemark weerspieël en ontleed die bogenoemde strategie.
Hoe beleggers geld verloor op die VIX
In krisistye kan beleggers wat belangstel in die langtermynproses om bates te belê en te hou, toekyk hoe die VIX-indeks skerp styg. Gevolglik word die portefeulje aangevul met toepaslike opsies, wat op lang termyn vir verliese behoort te vergoed. Hierdie benadering lyk baie logies, maar die aandelemark kan herstel sonder skerp veranderinge in batewaardes. Hierdie situasie sal lei tot ‘n daling in die prys van die indeks van vrees en wisselvalligheid, wat aansienlike verliese vir die belegger sal meebring. Dit is ook opmerklik dat ETF-bates geneig is om uit te brand. Dit wil sê, sulke bates kan nie op lang termyn gestoor word nie. As jy byvoorbeeld na byna enige fonds kyk wat jou toelaat om in ’n vrees- en wisselvalligheidsindeks te belê, kan jy ’n sistematiese afwaartse neiging in die waarde van so ’n bate sien. Die hoofrede hiervoor is die behoefte om nuwe te bekom en ou termynkontrakte op die S&P-indeks te verkoop. Die bates wat in ‘n sekere fonds ingesluit is, sal dus die VIX-grafiek en sy beweging naboots, afhangende van die stabiliteit van die bates. Gewoonlik word alle kontrakte vir ongeveer 1 maand by die verklaarde aanwyser gehou. Hul koste wissel na gelang van hul termyn – hoe korter die termyn, hoe goedkoper is die kontrak en omgekeerd. Die fonds moet daagliks sekere termynkontrakte verkoop en dan ander verkry. Byvoorbeeld, as die eerste termynkontrakte ‘n termyn van 15 dae het, sal dit minder kos, en as 30 of meer, dan sal dit dienooreenkomstig duurder wees. Dit wil sê, die fonds koop termynkontrakte teen ‘n hoër prys en verkoop dit baie goedkoper. Dit bring verliese vir beleggers mee. As jy opsies op die VIX-indeks koop, dan kan jy dit veilig speel in tye van langtermyn-afswaai in die mark of in die geval van ‘n skerp toename in wisselvalligheid. Spekulasie met die instrument is baie riskant, daarom is dit beter om jouself te beperk tot ‘n korttermyn-perspektief van gebruik.
