Iza moa i Ray Dalio, tantaram-piainany, fomba ary fitsipika fototra amin’ny fampiasam-bola

Ray Dalio dia tompon’andraikitra amin’ny hedge fund amerikanina miliaridera ao amin’ny Bridgewater Associates.

Iza moa i Ray Dalio, ny fiainana sy ny asa, ny fitsipiny fototra amin’ny fampiasam-bola

Ray Dalio dia iray amin’ireo olona manankarena indrindra eto an-tany ankehitriny. Tsy ny fahaizany mahazo tombony ihany no ahafantarana azy, fa ny fomba fiasa manokana amin’ny fandraharahana. Ity lehilahy ity dia teraka tao amin’ny fianakavian’ny mpitendry jazz tany New York tamin’ny 1949. Nampahafantarina tamin’ny securities izy tamin’izy 12 taona. Tamin’io fotoana io dia nividy ny anjarany voalohany izy. Niasa tapa-potoana tao amin’ny klioba golf ilay zatovo ary nandre resadresaka mifandraika amin’ny lohahevitra fifanakalozana. Nanangom-bola 300 dolara izy ary nampiasainy hividianana tahiry ao amin’ny Northeast Airlines. Rehefa nisafidy izy dia notarihin’ny fitsipika roa:

1. Tsy maintsy orinasa malaza izy io.
2. Ny sandan’ny anjara iray dia tsy mihoatra ny $5.

Nandritra ny telo taona dia tsy nanao hetsika manokana izy. Nahazo tolotra fampivondronana ilay orinasa namoaka avy eo, ary avy eo ny vidin’ny fizarana dia niakatra avy amin’ny $300 ka hatramin’ny $900. Izany dia nampiseho an’i Ray Dalio tanora fa azo atao ny mahazo vola tsara amin’ny tsenan’ny securité, ary izany dia namaritra bebe kokoa ny lalan’ny fiainany. Na dia tamin’ny fahatanorany aza, ny mpampiasa vola lehibe amin’ny ho avy dia nanaiky ho an’ny tenany ho toy ny foto-kevitra fototra amin’ny asa ny ilàna ny hitsara tsy miankina, hikatsaka ny fahamarinana amin’ny sainy. Nandritra ny asany dia handinika ny hanana saina misokatra, fahavononana hanaiky hevitra vaovao momba ny asa, fepetra takiana amin’ny fahombiazana amin’ny fandraharahana. Tamin’ny 1971 dia nanomboka ny fianarany tao amin’ny Harvard Business School izy. Nandritra izany fotoana izany dia niasa ho mpitantsoratra tao amin’ny New York Stock Exchange izy. Nanao varotra petra-bola, vola ary entana entana izy. Ity farany dia nitranga nandritra ny internship niaraka tamin’ny talen’ny Merrill Lynch. Tamin’izany fotoana izany dia tsy nalaza ny hetsika fifanakalozam-bola ary maro no nihevitra izany ho tsy azo antoka. Tamin’ny 1974, Ray Dalio dia lasa talen’ny entam-barotra tao amin’ny Dominick & Dominick LLC, tsy ela dia nifindra niasa ho mpivarotra sy mpivarotra tao amin’ny Shearson Hayden Stone. Rehefa niala tao amin’ny 1975 izy, dia nahatsapa fa nanangona fahalalana sy traikefa ampy mba hanombohana ny orinasany manokana – Bridgewater Associate. Tamin’io fotoana io dia efa nahazo MBA tao amin’ny Harvard Business School izy. Tamin’ny 1974, Ray Dalio dia lasa talen’ny entam-barotra tao amin’ny Dominick & Dominick LLC, tsy ela dia nifindra niasa ho mpivarotra sy mpivarotra tao amin’ny Shearson Hayden Stone. Rehefa niala tao amin’ny 1975 izy, dia nahatsapa fa nanangona fahalalana sy traikefa ampy mba hanombohana ny orinasany manokana – Bridgewater Associate. Tamin’io fotoana io dia efa nahazo MBA tao amin’ny Harvard Business School izy. Tamin’ny 1974, Ray Dalio dia lasa talen’ny entam-barotra tao amin’ny Dominick & Dominick LLC, tsy ela dia nifindra niasa ho mpivarotra sy mpivarotra tao Shearson Hayden Stone. Rehefa niala tao amin’ny 1975 izy, dia nahatsapa fa nanangona fahalalana sy traikefa ampy mba hanombohana ny orinasany manokana – Bridgewater Associate. Tamin’io fotoana io dia efa nahazo MBA tao amin’ny Harvard Business School izy.
Foibe Bridgewater Associate [/ caption] Mbola mivoatra ity orinasa ity, lasa iray amin’ireo tahirim-bola lehibe indrindra eran-tany. Tamin’ny taona 2018, nitantana 160 lavitrisa dolara ny orinasa. Nandritra izany fotoana izany dia nihoatra ny 18 miliara dolara ny haren’i Ray Dalio manokana. Tamin’ny voalohany dia nanana fotoan-tsarotra io orinasa io. Tsy maintsy nandroaka ny mpiasa rehetra i Dalio ary nangataka 4.000 dolara tamin’ny rainy mba handoavana ny trosany. Taorian’ny fanombohana ratsy, ny mpampiasa vola dia nieritreritra indray ny toe-tsainy teo amin’ny fiainana ary tonga tamin’ny filana hanaraka fitsipika sasany.

Ny anton’ny olany amin’ny dingana voalohany dia hitany ny faniriana hahita ny tenany amin’ny toe-javatra rehetra. Amin’ny hoavy, araka ny filazany hoe: “Nanova ny fifaliana ho amin’ny fahamarinana aho ho fifaliana amin’ny fahazoana ny fahamarinana”. Ny fifandraisana ara-pahasalamana ao amin’ny ekipa dia mikendry ny hahazoana antoka fa ny tsirairay dia maneho ny tanjany, ary ny hevitra tsara indrindra dia mandresy, na iza na iza naneho izany.

Ny mpampiasa vola dia manome lanja lehibe ny fisaintsainana. Mino izy fa ny fahatanterahana ara-panahy no fototry ny fahombiazana ara-barotra. Araka ny heviny, ny fisaintsainana dia manome azy hery bebe kokoa noho ny torimaso, mampiroborobo fomba famoronana eo amin’ny fiainana sy ny asa.

Fomba fampiasam-bola nataon’i Ray Dalio

Ilay mpampiasa vola lehibe nampiharina tao amin’ny orinasany ny fitsipika manokana izay nanampy azy hahatratra ny fahombiazana ankehitriny ary mbola hampiharina ankehitriny. Anisan’ny tena heveriny ho fisokafana. Ray Dalio dia miezaka ny manome antoka fa ny mpiasany dia manana fampahalalana manan-danja momba ny toe-draharaha ary afaka mamaritra samirery ny fihetsik’izy ireo amin’ny orinasa.
Ny fifantohana dia amin’ny fanatsarana ny fifandraisana eo amin’ny mpiasa ao anatin’ny orinasa, ny famoronana sy ny fampivelarana ny kolontsain’ny orinasa tokana. Rehefa mandray fanapahan-kevitra dia zava-dehibe ny fiheverana fa matetika ny fisehoan-javatra dia tsy miavaka. Nisy zavatra toy izany koa taloha, ary misy lesona azo tsoahina avy amin’izany. Amin’ny fandalinana azy ireo dia azonao atao ny mamaritra ireo lamina izay mety ho fototry ny fandraisana fanapahan-kevitra amin’ny toe-javatra iray manokana. Ny orinasa dia mampiasa portfolio fampiasam-bola telo ho an’ny fitantanana fananana: Pure Alpha, Pure Alpha Major Markets ary All Weather. Ny farany amin’izy ireo, ny portfolio-ny vanim-potoana rehetra, dia ahitana ny ankamaroan’ny fananana. Ny portfolio-n’i Ray Dalio dia ahitana ireto ampahany manaraka ireto:

1. 40% fatorana maharitra;
2. 15% antoka trosa antonony;
3. 30% anjaran’ny orinasa isan-karazany;
4. volamena 7,5%;
5. 7,5% ny entana isan-karazany.

Rehefa mitantana portfolio i Dalio dia mampihatra ny fitsipiky ny fanoharana amin’ny toe-javatra mitovy amin’izany taloha, miezaka mampihatra paikady izay efa nitondra fahombiazana. Amin’ny fampiharana, ity portfolio ity dia naneho vokatra tsara nandritra ny taona maro.
Ny fonon’ny iray amin’ireo boky malaza indrindra nosoratan’i Rey Dalio “krizy trosa lehibe” [/ caption] Mahaliana fa rehefa nandinika ny fahombiazan’ny paikady toy izany dia nodinihina ny toe-javatra isan-karazany amin’ny tsenam-bola ary nisy ny kajy mety. Ohatra, tamin’ny krizy tamin’ny 1929, ny portfolio dia ho very 20% fotsiny, fa avy eo dia manonitra an’io fihenam-bidy io. Tsara ihany koa ny manamarika fa eo amin’ny tombom-barotra, nandritra ny taona 2008-2017, dia nihoatra ny tondro S&P eo amin’ny tombom-barotra. Ny Fitsipiky ny Fahombiazana an’i Ray Dalio (ao anatin’ny 30 minitra): https://youtu.be/vKXk2Yhm58o Ny tsenan’ny Pure Alpha Major dia nifantoka bebe kokoa tamin’ny fananan-tany. Matetika ny tsena vao misondrotra no ialana eto. Mitovy be amin’ny rafitra amin’ny kitapo amin’ny toetr’andro rehetra izy io. Pure Alpha raha oharina amin’ny Pure Alpha Major Markets dia mifantoka bebe kokoa amin’ny tsena vao misondrotra, saingy tsy mitovy amin’izany ny ara-drafitra. Ny fiverenan’ny Pure Alpha dia 12% hatramin’ny 2019, saingy nihena 7.6% izany tamin’ny 2020. Ray Dalio dia nilaza fa ny portfolio dia noforonina miaraka amin’ny fiandrasana ny fampandrosoana ara-toekarena manerantany. Noho ny olana vokatry ny areti-mifindra, ny mpampiasa vola dia nanomboka nifantoka bebe kokoa tamin’ny antoka azo antoka indrindra. Ao amin’ny tafatafa nataony, Ray Dalio dia miresaka momba ny toe-tsainy amin’ny fiainana sy ny raharaham-barotra:

1. Notanisainy ho anton’ny fahombiazany ny fahalianany sy ny fihetsiny . Manao zava-baovao izy, dia miezaka ny hahatakatra izany sy hianatra ny fomba fiasa amin’izany.
2. Antsoiny hoe fitambaran’ny nofinofy sy fanombanana mahonon-tena ny zava-misy marina ny raikipolin’ny fahombiazana . Heveriny ho zava-dehibe ihany koa rehefa misy fanaintainana na tsy fahombiazana ny fahafahana mandresy ny olana amin’ny fitadiavana ny fomba mety ho vokatry ny famakafakana ny toe-javatra.
3. Rehefa manakarama mpiasa izy dia manoro hevitra ny hitandrina ny soatoaviny, ny fahaizany ary ny fahaizany . Ny fisafidianana ny ekipa mety dia azonao antoka fa ny mpiasa sasany dia mameno ny hafa, mamorona ekipa feno.
4. Ny fandraisana fanapahan-kevitra dia tokony hialana amin’ny demokrasia sy ny fitondrana jadona . Amin’ny tranga voalohany dia heverina fa mitovy ny hevitry ny tsirairay, saingy raha ny marina dia tsy izany no izy. Ny faharoa dia midika fa ny lehibeny irery no mahalala ny valin’ny fanontaniana rehetra. Ao amin’ny Dalio, ny fanapahan-kevitra dia raisina miaraka, fa ny hevitr’ireo olona izay efa nanaporofo ny tenany teo aloha dia manana lanja bebe kokoa.

Amporisihina ny tsikera ao amin’ny orinasa. Ilaina izany mba hamoronana rivo-piainana misokatra sy mamorona atmosfera mamorona indrindra rehefa mandray fanapahan-kevitra.

Famerenana ny boky nataon’i Ray Dalio

Ny mpampiasa vola dia nanoritra ny fahatakarany ny fiainana sy ny fitsipiky ny raharaham-barotra ao amin’ny boky “Principles. Fiainana sy asa. Ray Dalio dia mahita ny fototry ny fahombiazana amin’ny fiheverana marina ny zava-misy. Zava-dehibe ny miezaka mahita azy amin’ny maha-izy azy, ary tsy manadino ny fanirianao ho zava-misy. Mba hahatratrarana izany dia tsy maintsy jerena tsara ireto olana manaraka ireto:

1. Voalohany dia mila mamaritra tsara hoe inona no faniriana. Ilaina izany mba ho azo atao amin’ny hoavy ny hahatakatra tsara ny mifanitsy amin’izy ireo sy ny tsy mifanaraka amin’izany.
2. Ilaina ny mamaritra hoe iza no zava-misy manana fiantraikany lehibe indrindra amin’ny fanatratrarana tanjona. Mila mianatra azy ireo tsy tapaka ianao mba hahafantaranao: inona no afaka manampy, inona no sakana, ahoana no fiasan’izy ireo.
3. Ray Dalio dia manantitrantitra ny fahaleovantenan’ny fisainana. Heveriny fa tsy marina foana ny hevitra eken’ny maro an’isa. Ny fanapahan-kevitra noraisin’ny tena dia azo inoana fa hahomby kokoa. Raha mifanohitra amin’ny hevitra eken’ny besinimaro ny hevitry ny olona iray, dia tsy manome antony hialana amin’izany tsy misy antony marim-pototra izany.
4. Eo amin’ny fiezahana hahaleo tena amin’ny fisainana dia tsy tokony hohadinoina fa tsy ny hevitry ny tena no tena mampanantena indrindra. Zava-dehibe ny fahafahana manaiky ny hevitry ny hafa, raha marina kokoa.

Mino i Dalio fa ny fiainana rehetra dia ny fandraisana fanapahan-kevitra isan-karazany tsy tapaka. Manangona vaovao momba ny fepetra ampiharina amin’izany izy, izay antsoiny hoe foto-kevitra. Rehefa nahatsapa sy namolavola ireo fitsipika ireo izy, dia nizatra tamin’izany ary nampihatra izany tao amin’ny orinasany. Ilaina ny mianatra tsy tapaka, tsy mijanona izany. Nilaza i Ray Dalio fa mpianatra mandritra ny androm-piainany izy ary mikasa ny hanohy izany. Nohazavain’ilay boky ny fotopoto-pitsipiny izay anomezana fanazavana amin’ny antsipiriany. Izany dia ahafahan’ny mpamaky manapa-kevitra hoe mety amin’ny fiainany sy ny asany izy ireo. Ao amin’ny boky manaraka, “Principles of Success”, ny mpanoratra dia manohy miresaka momba ny fomba fijeriny an’izao tontolo izao sy ny endri-javatra amin’ny fanaovana raharaham-barotra. Izy io dia mameno ny boky voalohany, mamela anao hahatakatra bebe kokoa ny paikadin’ny fiainana sy ny orinasan’ny mpampiasa vola.
Boky vaovao nosoratan’i Ray Dalio natokana hisaintsainana ny hiafaran’ny tontolo maoderina. Antsoina hoe Ahoana ny fiovaovan’ny lamina eran-tany. Nahoana ny fanjakana no mandresy sy tsy mahomby. Araka ny voalazan’ny mpanoratra, dia nanosika azy hanoratra ilay boky noho ireto antony manaraka ireto:

1. Be dia be ny trosa maneran-tany.
2. Ny elanelana eo amin’ny ambaratonga sy ny fomba fiainana eo amin’ny manankarena sy ny olon-tsotra.
3. Fironana amin’ny fivoaran’ny fifandraisana eo amin’ny firenena izay nitarika fitomboana lehibe teo amin’ny fitaoman’i Shina.

Boky malaza an’i Ray Dalio “Ny foto-kevitry ny fiatrehana krizy lehibe” – misintona ary vakio ny ampahany amin’ny boky: Fitsipiky ny krizy amin’ny trosa lehibe Ray Dalio – Krizy trosa be manodidina ny fiolahana, famerenana boky: https://youtu.be/xaPNbYkOT- 4 Ny mpampiasa vola dia mihevitra ny zava-misy ankehitriny mitovy amin’ny nitranga tamin’ny vanim-potoana 1930-1945. Manadihady toe-javatra mitovitovy amin’izany manerana ny tantaran’izao tontolo izao izy ary mamolavola ny lamin’ny fampandrosoana izay mifehy ny tantaran’ireo firenena mandroso indrindra. Vokatry ny fandinihana amin’ny an-tsipiriany ny tantaran’ny olombelona tamin’ny vanim-potoana samihafa, dia tonga tamin’ny fiheverana sasany momba izay hiandry ny olombelona mandritra ny folo taona ho avy izy.