Kini awọn owo-ifowosowopo, awọn ilana ti iṣẹ ati idoko-owo

Owo inawo (owo-inawo idoko-owo) – kini o jẹ ni awọn ọrọ ti o rọrun, Awọn owo Ibaṣepọ-ipin-iṣiro ati awọn owo-ipin-ipin-ipinpin Awọn owo-ipinnu Ibaṣepọ. Awọn owo idoko-owo ti ara ẹni jẹ iwulo pataki si awọn oludokoowo kekere ati alabọde. Ọna yii jẹ ki o ṣee ṣe lati ṣe idoko-owo ni ọpọlọpọ awọn ohun-ini ati gba owo-wiwọle palolo.

Awọn owo Ibaṣepọ: imọran ati awọn ilana ti iṣiṣẹ ti Awọn owo Ibaṣepọ

Awọn owo idoko-owo tabi apapọ ni ipilẹṣẹ ni ipilẹṣẹ pẹlu ero ti fifamọra awọn abẹrẹ owo sinu eto-ọrọ aje lati ọdọ awọn oludokoowo pẹlu owo-wiwọle apapọ. Iru awọn owo ti n wọle ati ilana ti iṣakojọpọ wọn fun idoko-owo ni awọn iṣẹ akanṣe nla gba laaye idagbasoke ti iṣelọpọ kapitalisimu ni awọn orilẹ-ede Yuroopu ni ibẹrẹ bi ọrundun 19th.

US pelu owo ọjọ pada si 1924. Iru awọn ẹya han ni Russia ni opin ti awọn 20 orundun.

Ero ati awọn ilana ti ibaraenisepo laarin oludokoowo ati ile-iṣẹ idoko-owo jẹ adaṣe kanna fun gbogbo awọn iru owo. Ti ko ni oye ati awọn ọgbọn pataki ni ọja idoko-owo, awọn oludokoowo kekere fi awọn orisun inawo wọn le awọn owo idoko-owo alamọdaju. Wọn ti ni igbẹkẹle pẹlu idagbasoke ilana kan, ihuwasi ti awọn igbese eleto, ati atunṣe akoko ti awọn iṣe ti o da lori awọn ipo ọja.

Awọn Owo Ibaṣepọ, Awọn ETF, Awọn Owo Ijọpọ: Wọpọ ati Awọn Iyatọ

Gẹgẹbi isunmọ akọkọ, gbogbo awọn owo idoko-owo wọnyi jẹ aṣoju ohun kanna. Nitootọ, wọn ti kọ lori awọn ilana kanna, ṣugbọn awọn iyatọ nla wa. Sunmọ si iru labẹ ero ni ETF – index mutual Fund. Ẹya yii kọ awọn iṣẹ ṣiṣe rẹ sori awọn itọka ọja titọpa. Pelu awọn ilana igbega olu palolo diẹ sii, awọn ETF n gba olokiki ni okeokun. Eyi jẹ nitori akoyawo nla, awọn idiyele kekere ati ẹrọ itọka itọka ti n ṣiṣẹ daradara.
Owo-ifowosowopo jẹ owo-ifowosowopo ni Russia. Eto naa n ṣiṣẹ ni akọkọ lori ọja aabo Russia. Nikan awọn ẹya nla diẹ, gẹgẹbi VTB Capital Investments tabi Sberbank Investor, ṣiṣẹ ni awọn sikioriti ajeji. [akọsilẹ id = “asomọ_12094” align = “aligncenter” width = “565”]
Kini owo-ifowosowopo ni awọn ọrọ ti o rọrun[/akọle]

Pataki! Nitori iyipada ti iṣelu ati agbegbe ti ọrọ-aje, awọn idoko-owo ni awọn owo ifọwọsowọpọ Russia wa ni eewu nla nitori ipele giga ti aidaniloju. Ibaraẹnisọrọ ti awọn ile-iṣẹ idoko-owo pẹlu Central Bank of Russia, awọn paṣipaarọ ọja iṣura akọkọ, gba ọ laaye lati ṣe iṣowo bi igbagbogbo, ṣugbọn pẹlu awọn ihamọ diẹ.

Ko dabi awọn owo idoko-owo ajeji, awọn ara ilu Rọsia ni a ṣẹda nikan bi awọn owo-ifowosowopo. Isanwo ti awọn ipin ni ọna iṣeto ati ofin ko pese. Ni ilu okeere, o jẹ iyọọda lati ṣẹda awọn owo idoko-owo ni irisi awọn ile-iṣẹ iṣowo-ijọpọ. Awọn mọlẹbi ti owo ifọwọsowọpọ, ti o da lori iru rẹ (ṣii tabi pipade), ti pin boya nipasẹ inawo tabi nipasẹ paṣipaarọ ọja.
Ifarabalẹ! Awọn ipin owo-ifowosowopo tabi awọn ipin le ṣee ra ni awọn ọna oriṣiriṣi: ni eniyan, ori ayelujara ni aaye inawo, nipasẹ ile-iṣẹ iṣeduro, tabi paapaa nipasẹ alagbata kan. Idoko-owo nipasẹ owo-ifowosowopo ni a gba laaye nipasẹ adehun pẹlu ile-iṣẹ iṣakoso kan. Iyatọ pataki tun wa ninu awọn owo nina ti a lo. Ikopa ninu awọn owo ifọwọsowọpọ ṣee ṣe nikan ni awọn rubles.

Awọn anfani ati awọn alailanfani ti idoko-owo apapọ

Gẹgẹbi ilana eyikeyi ti idoko-owo ni awọn ohun elo inawo, idoko-owo apapọ ko ni awọn anfani nikan, ṣugbọn tun nilo akiyesi awọn “awọn ọfin” kan. Awọn owo ifọwọyi, ni awọn ofin ti oye ti o wọpọ, ni awọn anfani:

1. Iru iṣẹ ṣiṣe ti awọn ile-iṣẹ idoko-owo jẹ ilana ti o muna nipasẹ ofin ti orilẹ-ede eyikeyi . O jẹ awọn owo ti o jẹ iduro fun ilana idoko-owo. Ṣiṣe idagbasoke ilana idoko-owo ati awọn ilana jẹ iṣẹ-ṣiṣe ti inawo naa. Ni idi eyi, oludokoowo ṣe ipa ipalọlọ. Nipa idokowo awọn owo rẹ, o gba owo-wiwọle nikan. Idaabobo ti awọn oludokoowo ni a pese nipasẹ awọn ibatan adehun pẹlu ile-iṣẹ idoko-owo.
2. Oludokoowo ko nilo lati nawo awọn oye pataki . Iye ti awọn ohun-ini gbowolori le jẹ ọpọlọpọ igba ti o tobi ju agbara ti awọn oludokoowo kekere ati alabọde ti o pọju. Ipa rere fun wọn ni aṣeyọri nipasẹ gbigba apapọ ti iru awọn ohun-ini nipasẹ didapọ mọ inawo idoko-owo kan.

Ni akoko kanna, awọn oludokoowo yẹ ki o wa ni ipese fun otitọ pe iye ti dukia le ma ṣe idaniloju awọn ireti idagbasoke ni ojo iwaju. Bii eyikeyi iṣowo owo miiran, idoko-owo nipasẹ awọn owo-ifowosowopo jẹ koko ọrọ si eewu ti isonu ti owo-wiwọle. Kini awọn owo-ifowosowopo – ni awọn ọrọ ti o rọrun: https://youtu.be/k4TYFq1_zv4

Ohun ti o wa pelu owo

Awọn owo ifọwọyi ti pin si awọn oriṣi oriṣiriṣi ti o da lori awọn ibeere bii

ìmọ

Awọn iru wọnyi wa:

• awọn owo-ipin-ipin nigbagbogbo n pese awọn ipin tuntun, eyiti o pin laarin awọn oludokoowo tuntun. Ti o da lori ikojọpọ awọn igbimọ, awọn ipin-ipin meji jẹ iyatọ: inawo ti ko ni ẹru (a ko gba agbara igbimọ), inawo kan pẹlu ẹru kan (a gba agbara igbimọ). Ni eyikeyi idiyele, awọn owo idoko-owo ṣiṣi-opin le ra awọn ipin lati awọn oludokoowo. Pipin ti awọn mọlẹbi lọ nikan nipasẹ inawo naa.
• pipade -opin owo oro kan lopin nọmba ti sipo, ma ko ra tẹlẹ pin sipo. Awọn iṣowo ṣe nipasẹ awọn paṣipaarọ ọja.

Akiyesi! Rira ti awọn opin-opin sipo ṣee ṣe nikan nipasẹ awọn alagbata tabi lori iṣura paṣipaarọ. O jẹ dandan lati ṣọra nipa idoko-owo ni awọn owo wọnyi ti o ba jẹ pe portfolio ti awọn ohun-ini ko ni agbekalẹ ni kikun.

Aṣayan dukia

Awọn owo ifọwọsowọpọ kọ iṣẹ ṣiṣe lori gbigba ti awọn oriṣiriṣi awọn ohun-ini. O le jẹ:

1. Awọn igbega . O ti lo lati jere lati awọn ipin ti awọn ile-iṣẹ nla ni igba pipẹ.
2. Awọn iwe adehun . Ni akọkọ, iwulo wa ni idoko-owo ni awọn iwe ifowopamosi ijọba igba pipẹ ati awọn iwe ifowopamosi ti awọn ile-iṣẹ nla. Sibẹsibẹ, oludokoowo gbọdọ mọ pe owo-ori yoo jẹ owo-ori. Idoko-owo ni awọn iwe ifowopamosi igba pipẹ ti awọn agbegbe ni a tu silẹ lati ẹru-ori.
3. Awọn ipin ati awọn iwe ifowopamosi . Awọn owo ti o ṣiṣẹ ni awọn itọnisọna mejeeji ni a npe ni iwontunwonsi.
4. Awọn sikioriti gbese igba kukuru jẹ ijọba ati ile-iṣẹ (ti o san owo-ori) tabi ilu (ọfẹ owo-ori). Awọn owo wọnyi ni a npe ni owo-owo iṣowo owo.
5. Ohun-ini gidi fun iṣowo, awujọ tabi awọn idi ibugbe .

Ipo pataki kan wa nipasẹ awọn ti a npe ni owo ti awọn owo. Wọn ṣe idoko-owo ni awọn ipin ti awọn owo-ipinnu miiran.

Awon lati mọ! Ni awọn orilẹ-ede ti o ni idagbasoke ti ọrọ-aje, awọn owo idoko-owo ti ara ẹni ni ipa ninu mimu awọn eto ifẹyinti ti gbogbo eniyan. Awọn oluranlọwọ akọkọ jẹ awọn ifẹhinti, awọn ohun-ini ti a lo jẹ awọn bulọọki ti awọn mọlẹbi ti o gbẹkẹle ti awọn ile-iṣẹ nla pẹlu owo oya ti o duro. Awọn owo ti wa ni idoko-owo fun igba diẹ, akoko ti o pọju jẹ ọdun 5. Awọn owo ifẹhinti pẹlu awọn abuda kanna ni a pe ni awọn owo ifẹhinti. Ri pinpin jakejado ni USA, Canada, Japan.

Ere ati awọn ewu ti idoko-owo apapọ

Gbigba eyikeyi package ti awọn sikioriti tabi nọmba kan ti awọn mọlẹbi ninu inawo idoko-owo kan jẹ ifọkansi lati ṣe ipilẹṣẹ owo-wiwọle. Oludokoowo nifẹ si bawo ni iru owo-wiwọle ṣe gbẹkẹle. O da lori aṣeyọri ti inawo idoko-owo apapọ funrararẹ, ilana rẹ. Ikẹkọ iriri iṣaaju ti iru eto kan yoo dinku awọn eewu ti sisọnu owo-wiwọle yii. Oludokoowo inawo-ifowosowopo gba apakan palolo ninu jijẹ owo-wiwọle, ṣugbọn o gbọdọ ni oye ti o yege ti awọn eewu pipadanu. Awọn ewu wọnyi pẹlu:

1. Ewu ti idinku ninu iye awọn ohun-ini. Ni ọja iṣowo tabi ọja ohun-ini gidi, awọn ipo ko ni pase nigbati iye owo dukia le “ṣubu”. Bi abajade, oludokoowo npadanu lori olu ti a ṣe idoko-owo ni awọn ipin owo-ifowosowopo.
2. Ewu oṣuwọn anfani, i.e. idinku ninu awọn oṣuwọn iwulo, eyiti yoo yorisi idinku ninu ikore ti ipin.
3. Ewu olomi, i.e. didara sikioriti. Eyi le ja si isonu ti iye wọn.
4. Ewu ti owo insolvency. Bi abajade ti ibẹrẹ ti idaamu, ọpọlọpọ awọn oludokoowo le beere ipadabọ lori idoko-owo. Eyi yoo nilo awọn orisun inawo nla, eyiti inawo naa ko ni ni irọrun.

Pataki! Nigbati o ba ṣe iṣiro eto idoko-owo ni awọn ofin ti ere ati eewu, ọkan ko yẹ ki o gbagbe nipa awọn igbimọ ati awọn sisanwo si inawo idoko-owo naa. Awọn ile-iṣẹ oriṣiriṣi ni awọn idiyele oriṣiriṣi. O gbọdọ ni oye pe awọn owo pẹlu awọn eso ti o ga julọ ni awọn idiyele pataki ati awọn idiyele giga.

Bawo ni lati nawo

Nigbati o ba pinnu lati ṣe idoko-owo nipasẹ awọn owo-ifowosowopo, o nilo lati ṣe itupalẹ gbogbo awọn aṣayan ti o ṣeeṣe. Nigbati o ba n ra awọn ipin (awọn ipin) ti inawo-ifowosowopo ajeji, o ṣe pataki lati ni oye pe iwọ yoo nilo lati ṣii akọọlẹ kan pẹlu banki ajeji kan. O tun jẹ dandan lati sọ fun ọfiisi owo-ori. Ti ibaraenisepo pẹlu awọn ẹya ajeji fa awọn iṣoro, lẹhinna o dara lati yan yiyan ile.
Yiyan eyikeyi ninu awọn aṣayan, o nilo lati tọpa itan-akọọlẹ ati aṣeyọri ti inawo-ifowosowopo. O yẹ ki o ṣọra fun awọn ile-iṣẹ ti o pese awọn ipadabọ giga tabi ti jẹ awọn olukopa ọja fun o kere ju ọdun 3. Ko ṣoro lati kọsẹ lori ile-iṣẹ arekereke pẹlu yiyan didara ti ko dara.

Gẹgẹbi apẹẹrẹ, ṣe akiyesi ipo naa pẹlu owo-ifowosowopo Mercury. Eto naa ti jẹ idanimọ bi jibiti owo lati ọdun 2015. Ni ọdun 2017, o yi orukọ rẹ pada si Mercury Global. O tun jẹ olokiki ni diẹ ninu awọn orilẹ-ede lẹhin-Rosia.

Ọkan ninu awọn apẹẹrẹ olokiki julọ ti ọna lati ṣe idoko-owo nipasẹ awọn owo-ifowosowopo ati didasilẹ portfolio idoko-owo ni iriri ti oludokoowo Amẹrika John Bogle. Awọn ero akọkọ: portfolio yẹ ki o jẹ iwọntunwọnsi, ti o ni awọn sikioriti Amẹrika, portfolio jẹ “rọrun” pẹlu iyatọ nipasẹ awọn iwe ifowopamosi. Awọn alaye ni a le rii ninu iṣẹ onkọwe ti oludokoowo John Bogle “Awọn owo Ijọṣepọ”, eyiti o le ṣe igbasilẹ fun ọfẹ lori awọn nẹtiwọọki. O le gba alaye pipe pẹlu iranlọwọ ti awọn iṣẹ Intanẹẹti tabi alamọran ọjọgbọn. Lẹhin ti pinnu lori yiyan, o wa nikan lati wa aaye ti inawo naa.

Gbajumo ati ki o gbẹkẹle pelu owo

Vanguard Idokowo Igba pipẹ-Adm (VWETX)

Ẹgbẹ naa, ti o da nipasẹ John Bogle, pẹlu awọn owo-ipinnu 120, diẹ sii ju awọn owo itọka 200. Paapa wuni ni pe awọn owo ẹgbẹ ko gba agbara igbimọ kan. Iyara ti ẹgbẹ jẹ kedere, o pẹlu diẹ sii ju 20 milionu awọn oludokoowo lati awọn orilẹ-ede 170. Ipo kẹta laarin awọn owo ifowosowopo AMẸRIKA. Fojusi lori awọn sikioriti gbese igba alabọde

BlackRock Global Allocation Instl (MALOX)

O ni ọpọlọpọ awọn ipin igbekale. Eleyi mu ki o ṣee ṣe lati nawo ni gbogbo awọn orisi ti dukia. Lati dojukọ nikan lori awọn ọja ikore ti o ga, owo-inawo lọtọ wa.
Idoko-owo apapọ nipasẹ ipari awọn ibatan adehun jẹ irọrun fun awọn ti ko ni imọ pataki ati awọn ọgbọn ni agbegbe yii. Awọn owo ifọwọyi, ni awọn ofin ti o rọrun, jẹ awọn ajọ ti o pese aye lati jo’gun owo oya nipasẹ idoko-owo kekere ati pẹlu idoko-owo akoko ti o kere ju nipasẹ awọn oludokoowo ti kii ṣe alamọja.