上場投資信託、BPIFへの投資とは

BPIF-簡単に言うと、上場投資信託に投資する方法、モスクワ証券取引所で購入する方法。2020年以降、人々はのんきな老後を確保するため、または単に投資を増やすために投資することにますます関心を持っていますが、投資には一定の知識が必要です。この記事では、BPIFについて説明します。この機器の長所と短所を分析し、よくある質問にも答えます。

https://www.moex.com/a2613で上場投資信託の投資単位の要件

BPIFの仕組み

BPIFの創設者は、投資家が株式を購入することによってファンドに投資したファンドで資産を取得します。後者は、ポートフォリオ内のすべての証券の共同所有者になります。シェアは普通株と同じセキュリティです。単価は自動的に作成されます。これは週末を除いて毎日行われます。それらは、ファンドのポートフォリオにある資産の価値に依存します。たとえば、ある会社の証券が急激に上昇した場合、株価は上昇しますが、これも逆の方向に起こります。BPIFとETF-違い、類似点と相違点、長所と短所は何ですか：https：//youtu.be/4wPpZM_JmCs

BPIFの購入方法

資産の購入を開始する前に、仲介口座を開設する必要があります。これを行う最も簡単な方法は、たとえば次のような証券への投資の可能性を提供する大規模なオンライン銀行を利用することです。

• ティンコフ;
• アルファ銀行;
• ズベルバンク。

https://articles.opexflow.com/brokers/brokerskij-schet.htmもちろん、他の銀行もありますが、これらはロシア連邦で最も人気があります。モスクワ証券取引所などで直接証券口座を開設することもできます。Sberbank上場投資信託：SBMX、SBSP、SBRB、SBCB、SBGBミューチュアルファンドに投資する価値はありますか：https：//youtu.be/DBRrF-z-1do

ステップバイステップの説明

Tinkoff Investmentsアプリケーションhttps://www.tinkoff.ru/invest/の例を使用して、
ファンドユニットを購入する方法を分析します。購入するには、アプリケーションに登録してから、プログラムの一番下にある[購入するもの]セクションに移動します。
次のステップは、ファンドを選択することです。検索バーで見つけるか、[ファンド]セクションに移動します。
現在購入できるすべての資金が表示されます。特定の基準で検索する機能があり、前営業日の資産価格の変化を確認することもできます。 Tinkoff Eternal Portfolioファンドの例では、株式の購入がどのように行われるかを確認できます。一般的なリストまたは検索で見つける必要があります。
ここでは、特定の期間の価格変動のチャートを見ることができ、「概要」タブでファンドの構造、目的、構成を知ることができます。ここで最新ニュースをチェックすることもできます。株式を購入するには、対応する青いボタンをクリックする必要があります。
その後、ユーザーは購入メニューに移動し、現在の価格が現在の価格になります。ロット数を指定し、「購入」ボタンをクリックする必要があります。現時点で取引所が所定の価格で必要な数の株式を持っていない場合、注文は指値になります-ロットは所定の価格より高い価格で購入されないことを考慮に入れる必要があります。

費用と手数料はいくらですか

ブローカーは有料でサービスを提供するので、手数料を忘れないでください。選択した資産によって手数料が若干異なる場合がありますが、大量に購入する場合は投資家がその違いを感じるので注意が必要です。シェアのコストに加えて、3つの主要なコストを区別することができます。

1. ブローカー手数料。ブローカーは個人との協力に関心があるため、通常は最小で0.1〜0.3％を超えません。
2. 上場投資信託の費用をカバーします。年間平均収量の0.1％を超えない。
3. 創設者によって設立された委員会。管理会社が資産を管理できるようにするために必要です。

ファンドの費用と管理に向けられる利息は通常、株式の価格に含まれています。それらは、ポートフォリオ全体の価値に応じて、毎日計算されます。

MOEXのBPIFについてhttps://www.moex.com/s190

ETFの選択

ファンドを選択する方法はたくさんありますが、リスクのレベルが異なるため、ほとんどすべてが投資の目標と密接に関連しています。具体的な目標は、適切なETFを選択するのに役立ちます。たとえば、バランスの取れたファンドは、ポートフォリオに下落を補うことができる資産を持っているため、下落株に対して回復力があります。このようなファンドは、リスクとリターンが低いため、保守的と言えます。インフレをカバーし、少し資本化するのに理想的です。株式で構成されるリスクファンドは、長期的な目標に適しています。ほとんどの株は距離を超えて上昇しますが、短期間に不安定になる可能性があります。ファンドに投資する通貨を選択することも同様に重要です。ロシアでは、彼らは通常ルーブルに投資しますが、長期的な視点は国の通貨をより早く下落させます

• ファンドの資産は相互に依存してはなりません。
• 売買の手数料は最小限に抑える必要があります。

資産を購入した後は、株の増減を見ても意味がないので、忘れたほうがいいです。月に1回、またはそれ以下の頻度で、
ポートフォリオを多様化できます。
BPIFディストリビューション[/ caption]

種類

BPIFには主に3つのタイプがあります。

1. を開きます。このタイプは初心者に適しており、営業時間内に制限なく資産を売買することができます。投資家は自分の投資を最大限に管理できるため、リスクが最も低いと見なされます。
2. 間隔。売買は一定の間隔でのみ許可されており、通常は1年の間に数回の期間であり、その期間は2週間を超えません。創設者は資金を管理でき、読み書きのできない投資家が修正や短期間のドロップの間にパニックに陥り始めることを心配しないため、リスクと報酬はオープンビューよりも大きくなります。
3. クローズ。このタイプは、少なくとも数年間は長期投資を意味します。ファンドの有効期限が切れるまで、資産を管理することはできません。

BPIFの長所と短所

BPIFの数が多いため、投資家はすぐに幅広い資産に投資できます。しかし、すべてのツールには長所と短所があります。良い点は次のとおりです。

• ロシア市場または証券取引所にない証券を購入する能力。
• ポートフォリオを多様化するのに便利です。
• 投資信託は、ロシア企業の配当に対する税金の対象ではありません。
• 国内BPIFの1株の費用は数ルーブルになる可能性があり、最小限の投資で参入することができます。
• BPIFを通じて外国資産を購入できます。これにより、確定申告に関する不要な問題から解放されます。
• 個人投資口座の利用可能性に応じて、税額控除を受ける機会。

ロシアのBPIFの利回りは、ポートフォリオが類似している外国のETFよりも高くなる可能性があります。欠点は次のとおりです。

• 一部のファンドは十分に透明ではありません。
• 創設者によって開始された大規模な手数料。
• 配当税に関連する費用。
• ファンドの資産価格が実際の資産価格より遅れることがあります。

BPIFの利点[/ caption]新しく立ち上げられたファンドにも注意する必要があります。通常、それらに関する情報は事実上なく、投資のリスクを評価することはできません。また、新しいプレーヤーは高い手数料を持っていることが多く、これは競合他社と比較した場合、すでに大きな欠点です。

BPIFで税金を支払う必要がありますか

配当金、株式、クーポンの支払いに対する税金は、ファンド運用会社が負担します。投資家は、有価証券の売却中に受け取った収入、つまり売却価格と購入価格の差額に対してのみ税金を支払う義務があります。BPIFに3年以上資金を保管している場合、投資家は税制上の優遇措置に対する税金の支払いを免除されます。税控除を受けるには、収入が年間300万ルーブル未満の場合、少なくとも3年間株式を保有する必要があります。つまり、投資家が3年間で900万ルーブル未満しか稼いでいない場合、彼は税額控除の税金を支払うことを免除されます。
IISの税額控除を失わないようにする方法[/ caption]

軍、警察、公務員がBPIFに投資することは可能ですか？

ロシア連邦の法執行機関の従業員は、国内資産のみを含むBPIFに投資することができます。しかし、「汚職との闘いについて」の法律に明記されている外国資金の禁止があります。すべてのポジションがこの禁止に該当するわけではないことに注意してください。そのため、リストをよく理解しておくことをお勧めします。

2022年初頭のBPIFと条件

今日、恒久的な投資家を見つけたいブローカーはますます増えて
います。以前はセキュリティを購入するために巨大な列に並ぶ必要があった場合、今では「購入」ボタンを押すことですべてがオンラインで行われます。各ブローカーは独自の条件を提供し、独自の機能を備えています。

モスクワ証券取引所での上場投資信託

2022年のモスクワ証券取引所は次のBPIFを提供していますhttps://www.moex.com/msn/etf。これは、初心者がそれがどのように機能するかを理解するのに役立ちます。100ルーブルからモスクワ証券取引所の資金への投資を開始できます。

ティンコフ

Tinkoffにはいくつかの人気のあるBPIFがあります。リンクhttps://www.tinkoff.ru/invest/tinkoff-capital/は、長期にわたる持続可能なポートフォリオの成長を保証します。たとえば、ブローカーの手数料が完全に免除されているRUBエターナルポートフォリオファンドの株式を購入することができます。
これは、通貨と短期債、会社の株式、金と債券の4つの等しい部分で構成されています。資産の1つが大幅に増加した場合、Tinkoffはポートフォリオを分散します。株価は5ルーブルから始まり、18年間の利回りは850％でした。

ズベルバンク

Sberbankは、あらゆるレベルのリスクを伴う多くのBPIFhttps：//www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifsを提供しています。初心者の投資家に最適です。エントリーのしきい値は1株で、コストは数ルーブルから始まります。営業時間内に資産を即座に売買でき、手数料と費用は1％を超えません。

VTB

銀行は20を超えるBPIFhttps：//broker.vtb.ru/services/pif/を管理し、資産の価格を無料で毎日更新し、貯蓄をインフレから保護します。最小エントリしきい値は1000ルーブルです。リスクモデレートファンドは、過去1年間で12％以上を返しました。モスクワ証券取引所のBPIFは下のスクリーンショットにあり、2022年の完全なリストはhttps://www.moex.com/msn/etfで入手できます。 MOEX [/ caption]

上場投資信託に含めることができるのは、株式、債券、通貨、資産、およびその他の特定の資産のみです。外国のファンドはBPIFを含めることはできず、ロシア連邦外で登録されたファンドになることもできません。

質問と回答

ファンドの創設者が破産した場合はどうなりますか？投資ファンドは管理会社の所有物ではありません。会社が倒産した場合、BPIFから資金を回収することはできず、すべての資金は所有者に払い戻され、資金は存在しなくなり、創設者はライセンスを失います。
ファンドの価格が下がった場合、株式を売却する必要がありますか？この質問は、投資信託に投資し始めるすべての新参者が直面しています。事実、ほとんどのファンドのポイントは長期的なリターンであるため、リスクが小さければ、これは短期的な修正にすぎません。いずれにせよ、売却するかどうかは各投資家の個別の決定であり、正確に何が値下がりしているのかを理解し、分析を行い、これらの操作が最終決定を下した後にのみ、害はありません。
ファンドに追加料金を支払わないように、自分でポートフォリオを構築することは可能ですか？時間と機会があれば、誰もあなたが自分でポートフォリオを形成することを禁じません。ただし、管理会社には常にポートフォリオに取り組む資格のあるスペシャリストがいるため、これが常に有益であるとは限りません。
BPIFは収益性を保証できますか？第一に、明日資産に何が起こるか誰も知らないので、それは単に不可能です。そして第二に、それは法律で禁止されています。