Was sind börsengehandelte Investmentfonds, Investitionen in BPIF

BPIFs – was sind sie in einfachen Worten und wie investiert man in börsengehandelte Investmentfonds, wie kauft man an der Moskauer Börse? Ab 2020 interessieren sich die Menschen zunehmend dafür, zu investieren, um sich ein unbeschwertes Alter zu sichern oder einfach ihre Investitionen zu erhöhen, aber Investitionen erfordern bestimmte Kenntnisse. In diesem Artikel sprechen wir über BPIFs, wir analysieren die Vor- und Nachteile des Instruments und beantworten auch häufig gestellte Fragen.

Was ist BPIF in einfachen Worten

Die Abkürzung BPIF steht für einen börsengehandelten Investmentfonds. Hierbei handelt es sich um ein Instrument, dessen Hauptzweck darin besteht, höhere Renditen im Vergleich zu Einlagen in herkömmlichen Bankprodukten zu erzielen. Es ist sowohl für erfahrene Anleger als auch für Anfänger geeignet. An der Börse finden Sie BPIF- und ETF-Fonds, sie haben einen wesentlichen Unterschied:

1. ETFs sind Fonds, die außerhalb der Russischen Föderation registriert sind, aber in Russland zum Kauf angeboten werden;
2. BPIF unterscheidet sich nicht von seinem Vorgänger, außer dass solche Fonds nur in der Russischen Föderation registriert sind und das Portfolio Wertpapiere von Unternehmen aus anderen Ländern enthalten kann.

Es ist auch erwähnenswert, dass es einen Investmentfonds gibt – einen Investmentfonds, der nicht an Börsen gehandelt wird. Der Kauf dieser Art von Vermögenswerten kann direkt bei der Verwaltungsgesellschaft erfolgen. Dafür benötigen Sie nicht einmal
ein Brokerage-Konto . https://articles.opexflow.com/investments/pif.htm Aber BPIF-Wertpapiere können direkt an der Börse gekauft werden. Es reicht aus, wenn ein Anleger direkt oder über Zwischenhändler, beispielsweise über
Tinkoff Investments , an die Börse geht, einen Fonds auswählt und die erforderliche Anzahl von Anteilen kauft. BPIFs können Folgendes umfassen: Aktien rentabler Unternehmen, Währungen, Edelmetalle wie Gold sowie andere Vermögenswerte. Gewöhnlicher Investmentfonds oder Börsenfonds – was zu wählen ist und wie sich einer vom anderen unterscheidet: https://youtu.be/fpoDFrnvQDo

Besonderheiten

BPIFs unterliegen keiner aktiven Verwaltung, da Verwaltungsgesellschaften Aktien lange halten und Spekulationen daher ausgeschlossen sind. Üblicherweise ändert sich die Struktur des Fondsportfolios zehn Jahre lang nicht. Der Erwerb von Fondsanteilen ermöglicht die gesonderte Anlage in Vermögensgegenstände, die an den Börsenmärkten nicht verfügbar sind. Die Gründer der Fonds legen regelmäßig Berichte vor, sodass an der Transparenz kein Zweifel besteht. Außerdem können Sie in den meisten Börsenmärkten die Struktur des Portfolios in Echtzeit verfolgen.

Anforderungen für Investmentanteile börsengehandelter Investmentfonds unter https://www.moex.com/a2613

Wie BPIF funktioniert

Die Gründer von BPIFs erwerben Vermögenswerte mit den Mitteln, die Anleger durch den Kauf von Anteilen in den Fonds investiert haben. Letzterer wiederum wird Miteigentümer aller Wertpapiere im Portfolio. Eine Aktie ist das gleiche Wertpapier wie eine Stammaktie. Einheitspreise werden automatisch gebildet, dies geschieht jeden Tag, außer am Wochenende. Sie hängen vom Wert der Vermögenswerte ab, die sich im Portfolio des Fonds befinden. Wenn beispielsweise die Wertpapiere eines der Unternehmen stark gestiegen sind, dann wird die Aktie im Kurs steigen, dies geschieht auch in die entgegengesetzte Richtung. BPIF und ETF – was sind die Unterschiede, Gemeinsamkeiten und Unterschiede, Vor- und Nachteile: https://youtu.be/4wPpZM_JmCs

So kaufen Sie einen BPIF

Bevor Sie mit dem Kauf von Vermögenswerten beginnen, müssen Sie ein Maklerkonto eröffnen. Am einfachsten geht das über große Online-Banken, die beispielsweise die Möglichkeit bieten, in Wertpapiere zu investieren:

• Tinkoff;
• Alfa-Bank;
• Sberbank.

https://articles.opexflow.com/brokers/brokerskij-schet.htm Natürlich gibt es noch andere Banken, aber diese sind die beliebtesten in der Russischen Föderation. Sie können beispielsweise auch direkt ein Brokerage-Konto an der Moskauer Börse eröffnen. Börsengehandelte Investmentfonds der Sberbank: Lohnt es sich, in Investmentfonds von SBMX, SBSP, SBRB, SBCB und SBGB zu investieren: https://youtu.be/DBRrF-z-1do

Schritt-für-Schritt-Anleitung

Am Beispiel der
Anwendung Tinkoff Investments https://www.tinkoff.ru/invest/ analysieren wir, wie Sie Fondsanteile kaufen können. Registrieren Sie sich zum Kauf in der Anwendung und gehen Sie dann zum Abschnitt „Was kaufen“, der sich ganz unten im Programm befindet.
Im nächsten Schritt wählen Sie einen Fonds aus. Sie finden ihn in der Suchleiste oder gehen zum Abschnitt „Fonds“.
Es zeigt alle Fonds, die im Moment gekauft werden können. Es besteht die Möglichkeit, nach bestimmten Kriterien zu suchen, und Sie können auch Änderungen der Vermögenspreise im Laufe des letzten Geschäftstages sehen. Am Beispiel des Fonds Tinkoff Eternal Portfolio können Sie sehen, wie der Kauf von Anteilen abläuft. Sie müssen es in der allgemeinen Liste oder über die Suche finden.
Hier können Sie ein Diagramm der Preisentwicklung für einen bestimmten Zeitraum einsehen und sich auf der Registerkarte „Überblick“ mit der Struktur, dem Zweck und der Zusammensetzung des Fonds vertraut machen. Dort können Sie auch die neuesten Nachrichten abrufen. Um eine Aktie zu kaufen, müssen Sie auf die entsprechende blaue Schaltfläche klicken.
Danach befindet sich der Benutzer im Kaufmenü, wo der aktuelle Preis im Moment angezeigt wird. Sie müssen die Anzahl der Lose angeben und dann auf die Schaltfläche „Kaufen“ klicken. Es sollte berücksichtigt werden, dass, wenn die Börse im Moment nicht die erforderliche Anzahl von Aktien zu einem bestimmten Preis hat, die Order zu einer Limit-Order wird – Lots werden nicht zu einem höheren als dem angegebenen Preis gekauft.

Wie hoch sind die Kosten und Provisionen?

Vergessen Sie nicht die Provisionen, da Broker ihre Dienstleistungen gegen Bezahlung erbringen. Je nach ausgewähltem Vermögenswert kann die Provision leicht variieren, aber beim Kauf einer großen Anzahl von Aktien wird der Anleger den Unterschied spüren, also müssen Sie darauf achten. Neben den Kosten der Aktie lassen sich drei Hauptkosten unterscheiden.

1. Maklerprovision . Normalerweise ist es minimal und überschreitet 0,1-0,3% nicht, da Makler an einer Zusammenarbeit mit Einzelpersonen interessiert sind.
2. Deckung der Kosten eines börsengehandelten Fonds . 0,1 % des durchschnittlichen Ertrags pro Jahr nicht überschreitet.
3. Von den Gründern gegründete Kommission . Es wird benötigt, damit die Verwaltungsgesellschaft Vermögenswerte verwalten kann.

Die Zinsen, die für die Kosten und die Verwaltung des Fonds verwendet werden, sind in der Regel im Anteilspreis enthalten. Sie werden täglich berechnet, abhängig vom Wert des Gesamtportfolios.

Über BPIFs auf MOEX https://www.moex.com/s190

Auswahl eines ETFs

als der Euro oder US-Dollar. Es gibt zwei Hauptregeln:

• die Vermögenswerte des Fonds sollten nicht voneinander abhängen;
• Die Provision für den Kauf und Verkauf sollte minimal sein.

Nach dem Kauf eines Vermögenswerts ist es besser, ihn zu vergessen, da es keinen Sinn macht, das Wachstum oder den Rückgang von Aktien zu beobachten. Einmal im Monat oder noch seltener können Sie
Ihr Portfolio diversifizieren .

Arten

Es gibt drei Haupttypen von BPIFs.

1. Öffnen . Dieser Typ ist für Anfänger geeignet, Sie können einen Vermögenswert während der Geschäftszeiten ohne Einschränkungen kaufen und verkaufen. Es gilt als am wenigsten riskant, da der Investor die maximale Kontrolle über seine Investitionen hat.
2. Intervall . Der Kauf und Verkauf ist nur in bestimmten Zeitabständen erlaubt, in der Regel mehrmals im Jahr, und der Zeitraum darf zwei Wochen nicht überschreiten. Die Risiken und Chancen sind größer als die offene Ansicht, weil die Gründer die Mittel verwalten können und sich keine Sorgen machen müssen, dass Analphabeten während einer Korrektur oder eines kurzfristigen Rückgangs in Panik geraten.
3. Geschlossen . Dieser Typ impliziert eine langfristige Investition – mindestens für mehrere Jahre. Bis zum Ablauf des Fonds kann das Vermögen in keiner Weise verwaltet werden.

Vor- und Nachteile von BPIFs

Aufgrund der Anzahl der BPIFs kann ein Anleger sofort in eine breite Palette von Vermögenswerten investieren. Aber jedes Tool hat seine Vor- und Nachteile. Zu den positiven gehören:

• die Möglichkeit, Wertpapiere zu kaufen, die nicht auf dem russischen Markt oder an russischen Börsen notiert sind;
• bequem, um Ihr Portfolio zu diversifizieren;
• Investmentfonds unterliegen keinen Steuern auf Dividenden russischer Unternehmen;
• Die Kosten für eine Aktie inländischer BPIFs können mehrere Rubel betragen, sodass Sie mit minimalen Investitionen einsteigen können.
• Sie können ausländische Vermögenswerte über BPIFs kaufen, dies erspart Ihnen unnötige Probleme mit Steuererklärungen.
• die Möglichkeit, einen Steuerabzug zu erhalten, vorbehaltlich der Verfügbarkeit eines individuellen Anlagekontos.

Die Rendite russischer BPIFs kann höher sein als bei ausländischen ETFs, deren Portfolio ähnlich ist. Zu den Nachteilen gehören:

• einige Fonds sind nicht transparent genug;
• große Aufträge, die von den Gründern initiiert wurden;
• Kosten im Zusammenhang mit der Dividendensteuer;
• Manchmal hinken Vermögenspreise in Fonds hinter realen Preisen hinterher.

Vorsicht ist auch bei neu aufgelegten Fonds geboten. In der Regel gibt es praktisch keine Informationen darüber, was es nicht erlaubt, die Risiken von Investitionen einzuschätzen. Außerdem haben neue Spieler oft hohe Provisionen, und dies ist bereits ein großer Nachteil im Vergleich zu Mitbewerbern.

Muss ich mit BPIF Steuern zahlen?

Steuern auf Dividenden, Aktien und Couponzahlungen werden von der Fondsleitung bezahlt. Steuerpflichtig ist der Anleger nur auf die Einkünfte, die er beim Verkauf von Wertpapieren erzielt, also auf die Differenz zwischen Verkaufs- und Kaufpreis. Wenn Sie Gelder länger als drei Jahre im BPIF halten, ist der Anleger von der Zahlung der Steuer auf Steuervorteile befreit. Um eine Steuervergünstigung zu erhalten, müssen Sie Aktien mindestens drei Jahre lang halten, sofern das jährliche Einkommen weniger als drei Millionen Rubel beträgt. Das heißt, wenn ein Investor in drei Jahren weniger als neun Millionen Rubel verdient hat, ist er von der Zahlung von Steuern auf einen Steuerabzug befreit.

Ist es für Militär, Polizei und Beamte möglich, in BPIF zu investieren?

Mitarbeiter von Strafverfolgungsbehörden der Russischen Föderation können in BPIFs investieren, die nur inländische Vermögenswerte umfassen. Aber es gibt ein Verbot für ausländische Gelder, das im Gesetz „Zur Korruptionsbekämpfung“ festgeschrieben ist. Es ist erwähnenswert, dass nicht alle Positionen unter dieses Verbot fallen, daher ist es besser, sich mit der Liste vertraut zu machen.

BPIFs und Konditionen Anfang 2022

Heute gibt es immer mehr
Makler , die dauerhafte Investoren finden wollen. Musste man früher in riesigen Schlangen anstehen, um ein Wertpapier zu kaufen, passiert jetzt alles online durch Drücken der Schaltfläche „Kaufen“. Jeder Broker bietet seine eigenen Bedingungen und hat einzigartige Funktionen.

Börsengehandelte Investmentfonds An der Moskauer Börse

Die Moskauer Börse bietet zum Zeitpunkt des Jahres 2022 die folgenden BPIFs an https://www.moex.com/msn/etf. Dies hilft Anfängern zu verstehen, wie es funktioniert. Sie können ab 100 Rubel in Gelder an der Moskauer Börse investieren.

Tinkoff

Tinkoff hat mehrere beliebte BPIFs, Link https://www.tinkoff.ru/invest/tinkoff-capital/, sie garantieren ein nachhaltiges Portfoliowachstum im Laufe der Zeit. Sie können zum Beispiel Anteile des Fonds RUB Eternal Portfolio erwerben, der vollständig von der Maklerprovision befreit ist.
Es besteht aus vier gleichen Teilen: Währung und kurzfristige Anleihen, Unternehmensanteile, Gold und Anleihen. Tinkoff diversifiziert das Portfolio, wenn einer der Vermögenswerte deutlich steigt. Der Aktienpreis beginnt bei 5 Rubel und die Rendite über 18 Jahre betrug 850 Prozent.

Sberbank

Die Sberbank bietet viele BPIFs https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs mit jedem Risikograd an. Ideal für Anfänger. Die Eintrittsschwelle beträgt 1 Aktie und die Kosten beginnen bei ein paar Rubel. Sie können Vermögenswerte während der Geschäftszeiten sofort kaufen oder verkaufen, und Provisionen und Kosten überschreiten 1 Prozent nicht.

VTB

Die Bank verwaltet mehr als 20 BPIFs https://broker.vtb.ru/services/pif/, aktualisiert den Preis des Vermögenswerts jeden Tag kostenlos und schützt auch Ersparnisse vor Inflation. Die Mindesteintrittsschwelle beträgt 1000 Rubel. Der risikoarme Fonds hat im vergangenen Jahr eine Rendite von über 12 Prozent erzielt. BPIFs an der Moskauer Börse sind im Screenshot unten zu sehen, und die vollständige Liste für 2022 ist unter https://www.moex.com/msn/etf verfügbar: MOEX

In einen börsengehandelten Investmentfonds können nur Aktien, Anleihen, Währungen, Immobilien und bestimmte andere Vermögenswerte aufgenommen werden. Ein ausländischer Fonds darf keinen BPIF beinhalten oder ein Fonds sein, der außerhalb der Russischen Föderation registriert ist.

Fragen und Antworten

Was passiert, wenn die Gründer des Fonds in Konkurs gehen? Ein Investmentfonds ist nicht Eigentum einer Verwaltungsgesellschaft. Wenn das Unternehmen in Konkurs geht, ist es nicht möglich, Gelder vom BPIF zurückzufordern, alle Gelder werden an die Eigentümer zurückerstattet, der Fonds hört auf zu existieren und die Gründer verlieren ihre Lizenz.
Sollte ich Anteile verkaufen, wenn der Kurs des Fonds fällt? Diese Frage stellt sich jeder Neueinsteiger, der anfängt, in Investmentfonds zu investieren. Tatsache ist, dass es bei den meisten Fonds um langfristige Renditen geht. Wenn die Risiken also gering sind, handelt es sich nur um eine kurzfristige Korrektur. In jedem Fall ist es eine individuelle Entscheidung jedes Anlegers, ob er verkaufen soll oder nicht. Es schadet nicht, zu verstehen, was genau im Preis fällt, Analysen durchzuführen und erst nach diesen Manipulationen eine endgültige Entscheidung zu treffen.
Ist es möglich, ein eigenes Portfolio aufzubauen, um keine zusätzlichen Gebühren an den Fonds zu zahlen? Wenn Zeit und Gelegenheit vorhanden sind, dann verbietet Ihnen niemand, selbst ein Portfolio aufzubauen. Dies ist jedoch nicht immer rentabel, da Verwaltungsgesellschaften über qualifizierte Spezialisten verfügen, die ständig am Portfolio arbeiten.
Kann BPIF die Rentabilität garantieren? Erstens ist es einfach unmöglich, weil niemand weiß, was morgen mit den Vermögenswerten passiert. Und zweitens ist es gesetzlich verboten.