Ano ang exchange-traded mutual funds, investments sa BPIF

BPIFs – ano ang mga ito sa mga simpleng termino at kung paano mamuhunan sa exchange-traded mutual funds, kung paano bumili sa Moscow Exchange. Simula sa 2020, ang mga tao ay lalong interesado sa pamumuhunan upang matiyak ang isang walang malasakit na pagtanda o simpleng dagdagan ang kanilang mga pamumuhunan, ngunit ang mga pamumuhunan ay nangangailangan ng ilang kaalaman. Sa artikulong ito pinag-uusapan natin ang tungkol sa mga BPIF, susuriin natin ang mga pakinabang at disadvantages ng instrumento, at sasagutin din ang mga madalas itanong.

Ano ang BPIF sa simpleng salita

Ang abbreviation ng BPIF ay isang exchange-traded investment fund. Ito ay isang instrumento, ang pangunahing layunin nito ay upang magbigay ng mas mataas na kita kumpara sa mga deposito sa mga produktong pangkaraniwang pagbabangko. Ito ay angkop para sa parehong mga nakaranasang mamumuhunan at mga nagsisimula. Sa exchange mahahanap mo ang mga pondo ng BPIF at ETF, mayroon silang isang makabuluhang pagkakaiba:

1. Ang mga ETF ay mga pondo na nakarehistro sa labas ng Russian Federation, ngunit magagamit ang mga ito para mabili sa Russia;
2. Ang BPIF ay hindi naiiba sa hinalinhan nito, maliban na ang mga naturang pondo ay nakarehistro lamang sa Russian Federation, ang portfolio ay maaaring magsama ng mga seguridad ng mga kumpanya mula sa ibang mga bansa.

Kapansin-pansin din na mayroong mutual fund – isang mutual investment fund na hindi kinakalakal sa mga stock exchange. Ang pagbili ng ganitong uri ng asset ay maaaring gawin nang direkta mula sa kumpanya ng pamamahala. Hindi
mo na kailangan ng brokerage account para dito. https://articles.opexflow.com/investments/pif.htm Ngunit ang BPIF securities ay maaaring mabili nang direkta sa stock exchange. Sapat na para sa isang mamumuhunan na direktang pumasok sa stock exchange o sa pamamagitan ng mga tagapamagitan, halimbawa, sa pamamagitan ng
Tinkoff Investments , pumili ng pondo at bumili ng kinakailangang bilang ng mga pagbabahagi. Maaaring kabilang sa mga BPIF ang: mga bahagi ng kumikitang kumpanya, pera, mahahalagang metal, gaya ng ginto, pati na rin ang iba pang ari-arian. Ordinaryong mutual fund o exchange mutual fund – ano ang pipiliin at kung paano naiiba ang isa sa isa: https://youtu.be/fpoDFrnvQDo

Mga kakaiba

Ang mga BPIF ay hindi napapailalim sa aktibong pamamahala, dahil ang mga kumpanya ng pamamahala ay may hawak na pagbabahagi sa loob ng mahabang panahon, kaya ang haka-haka ay wala sa tanong. Karaniwan ang istraktura ng portfolio ng pondo ay hindi nagbabago sa loob ng sampung taon. Ang pagbili ng mga yunit ng pondo ay ginagawang posible na mamuhunan sa mga asset na hindi available sa mga exchange market nang hiwalay. Ang mga tagapagtatag ng mga pondo ay gumagawa ng mga regular na ulat, kaya walang duda tungkol sa transparency. Gayundin, sa karamihan ng mga exchange market, maaari mong subaybayan ang istraktura ng portfolio sa real time.

Mga kinakailangan para sa mga investment unit ng exchange-traded mutual funds sa https://www.moex.com/a2613

Paano gumagana ang BPIF

Ang mga tagapagtatag ng BPIF ay nakakakuha ng mga ari-arian gamit ang mga pondo na namuhunan ng mga mamumuhunan sa pondo sa pamamagitan ng pagbili ng mga pagbabahagi. Ang huli naman, ay nagiging co-owner ng lahat ng securities sa portfolio. Ang isang bahagi ay ang parehong seguridad bilang isang ordinaryong bahagi. Ang mga presyo ng unit ay awtomatikong nabuo, ito ay nangyayari araw-araw, maliban sa katapusan ng linggo. Nakadepende sila sa halaga ng mga asset na nasa portfolio ng pondo. Halimbawa, kung ang mga mahalagang papel ng isa sa mga kumpanya ay tumaas nang husto, kung gayon ang bahagi ay tataas sa presyo, ito ay nangyayari din sa kabaligtaran na direksyon. BPIF at ETF – ano ang mga pagkakaiba, pagkakatulad at pagkakaiba, kalamangan at kahinaan: https://youtu.be/4wPpZM_JmCs

Paano bumili ng BPIF

Bago ka magsimulang bumili ng anumang asset, kailangan mong magbukas ng brokerage account. Ang pinakamadaling paraan upang gawin ito ay sa pamamagitan ng malalaking online na mga bangko, na nagbibigay ng posibilidad ng pamumuhunan sa mga mahalagang papel, halimbawa:

• Tinkoff;
• Alfa Bank;
• Sberbank.

https://articles.opexflow.com/brokers/brokerskij-schet.htm Siyempre, may iba pang mga bangko, ngunit ito ang pinakasikat sa Russian Federation. Maaari ka ring direktang magbukas ng brokerage account, halimbawa, sa Moscow Exchange. Sberbank exchange-traded mutual funds: sulit bang mamuhunan sa SBMX, SBSP, SBRB, SBCB at SBGB mutual funds: https://youtu.be/DBRrF-z-1do

Hakbang-hakbang na pagtuturo

Gamit ang halimbawa ng application ng
Tinkoff Investments https://www.tinkoff.ru/invest/, susuriin namin kung paano ka makakabili ng mga unit ng pondo. Upang bumili, magrehistro sa application, at pagkatapos ay pumunta sa seksyong “Ano ang bibilhin”, ito ay matatagpuan sa pinakailalim ng programa.
Ang susunod na hakbang ay ang pumili ng pondo, mahahanap mo ito sa search bar, o pumunta sa seksyong “Mga Pondo.”
Ipinapakita nito ang lahat ng mga pondo na maaaring bilhin sa ngayon. May kakayahang maghanap ayon sa ilang partikular na pamantayan, at makikita mo rin ang mga pagbabago sa mga presyo ng asset sa nakaraang araw ng negosyo. Sa halimbawa ng pondo ng Tinkoff Eternal Portfolio, makikita mo kung paano nagaganap ang pagbili ng mga share. Kailangan mong hanapin ito sa pangkalahatang listahan o sa pamamagitan ng paghahanap.
Dito maaari mong makita ang isang tsart ng mga pagbabago sa presyo para sa isang tiyak na tagal ng panahon, pati na rin makilala ang istraktura, layunin at komposisyon ng pondo sa tab na “Pangkalahatang-ideya”. Maaari mo ring tingnan ang pinakabagong mga balita doon. Upang bumili ng isang bahagi, dapat kang mag-click sa kaukulang asul na pindutan.
Pagkatapos nito, ang user ay nasa menu ng pagbili, kung saan ang kasalukuyang presyo ay sa sandaling ito. Dapat mong tukuyin ang bilang ng mga lot, at pagkatapos ay i-click ang “Buy” na buton. Dapat itong isaalang-alang na kung sa sandaling ang palitan ay walang kinakailangang bilang ng mga pagbabahagi sa isang naibigay na presyo, kung gayon ang order ay magiging isang limitasyon ng order – ang mga lot ay hindi mabibili sa isang presyo na mas mataas kaysa sa ibinigay.

Ano ang mga gastos at komisyon

Huwag kalimutan ang tungkol sa mga komisyon, dahil ang mga broker ay nagbibigay ng mga serbisyo sa isang bayad na batayan. Depende sa napiling asset, maaaring bahagyang mag-iba ang komisyon, ngunit kapag bumibili ng malaking bilang ng mga pagbabahagi, mararamdaman ng mamumuhunan ang pagkakaiba, kaya kailangan mong bigyang pansin ito. Tatlong pangunahing gastos ang maaaring makilala, bilang karagdagan sa halaga ng bahagi.

1. komisyon ng broker . Kadalasan ito ay minimal at hindi lalampas sa 0.1-0.3%, dahil ang mga broker ay interesado sa pakikipagtulungan sa mga indibidwal.
2. Sinasaklaw ang mga gastos ng isang exchange-traded fund . Hindi hihigit sa 0.1% ng average na ani bawat taon.
3. Komisyon na itinatag ng mga tagapagtatag . Ito ay kinakailangan upang ang kumpanya ng pamamahala ay maaaring pamahalaan ang mga ari-arian.

Ang interes na napupunta sa mga gastos at pamamahala ng pondo ay karaniwang kasama sa presyo ng bahagi. Kinakalkula ang mga ito araw-araw, depende sa halaga ng kabuuang portfolio.

Tungkol sa mga BPIF sa MOEX https://www.moex.com/s190

Pagpili ng isang ETF

Mayroong maraming mga diskarte sa pagpili ng isang pondo, halos lahat ng mga ito ay malapit na nauugnay sa mga layunin ng pamumuhunan, dahil mayroon silang ibang antas ng panganib. Tutulungan ka ng mga partikular na layunin na piliin ang tamang ETF. Halimbawa, ang mga balanseng pondo ay nababanat sa pagbagsak ng mga stock dahil mayroon silang mga asset sa kanilang portfolio na maaaring magbayad para sa pagbagsak. Ang nasabing pondo ay maaaring tawaging konserbatibo, dahil ang mga panganib at pagbabalik ay mababa. Tamang-tama upang masakop ang inflation at mag-capitalize ng kaunti. Ang mga pondo sa peligro na binubuo ng mga pagbabahagi ay angkop para sa mga pangmatagalang layunin. Karamihan sa mga stock ay tumataas sa isang distansya, ngunit maaaring maging mali-mali sa maikling panahon. Parehong mahalaga na piliin ang pera kung saan mamumuhunan sa pondo. Sa Russia, karaniwang namumuhunan sila sa ruble, ngunit ang pangmatagalang pananaw ay nagpapababa ng pambansang pera nang mas mabilis. kaysa sa euro o US dollar. Mayroong dalawang pangunahing panuntunan:

• ang mga ari-arian ng pondo ay hindi dapat umasa sa isa’t isa;
• ang komisyon para sa pagbili at pagbebenta ay dapat na minimal.

Matapos bumili ng isang asset, mas mahusay na kalimutan ang tungkol dito, dahil walang saysay na panoorin ang paglago o pagbagsak ng mga pagbabahagi. Minsan sa isang buwan o mas madalas, maaari mong pag-iba-
ibahin ang iyong portfolio .

Mga uri

Mayroong tatlong pangunahing uri ng mga BPIF.

1. Buksan . Ang ganitong uri ay angkop para sa mga nagsisimula, maaari kang bumili at magbenta ng isang asset sa mga oras ng negosyo nang walang mga paghihigpit. Ito ay itinuturing na hindi bababa sa peligro, dahil ang mamumuhunan ay may pinakamataas na kontrol sa kanyang mga pamumuhunan.
2. Pagitan . Ang pagbili at pagbebenta ay pinapayagan lamang sa ilang partikular na agwat, kadalasang ilang panahon sa buong taon, at ang panahon ay hindi lalampas sa dalawang linggo. Ang mga panganib at gantimpala ay mas malaki kaysa sa bukas na pagtingin, dahil ang mga tagapagtatag ay maaaring pamahalaan ang mga pondo at hindi mag-alala na ang mga hindi marunong magbasa at mamumuhunan ay magsisimulang mag-panic sa panahon ng isang pagwawasto o isang panandaliang pagbaba.
3. sarado . Ang ganitong uri ay nagpapahiwatig ng isang pangmatagalang pamumuhunan – hindi bababa sa ilang taon. Ang mga asset ay hindi maaaring pamahalaan sa anumang paraan hanggang sa mag-expire ang pondo.

Mga kalamangan at kahinaan ng mga BPIF

Dahil sa bilang ng mga BPIF, ang isang mamumuhunan ay maaaring agad na mamuhunan sa isang malawak na hanay ng mga asset. Ngunit ang bawat tool ay may mga pakinabang at disadvantages nito. Kasama sa mga positibo ang:

• ang kakayahang bumili ng mga mahalagang papel na wala sa merkado ng Russia o mga palitan ng stock;
• maginhawa upang pag-iba-ibahin ang iyong portfolio;
• ang mga mutual fund ay hindi napapailalim sa mga buwis sa mga dibidendo ng mga kumpanyang Ruso;
• ang halaga ng isang bahagi ng mga domestic BPIF ay maaaring ilang rubles, na nagpapahintulot sa iyo na pumasok nang may kaunting pamumuhunan;
• maaari kang bumili ng mga dayuhang ari-arian sa pamamagitan ng mga BPIF, ito ay magliligtas sa iyo mula sa mga hindi kinakailangang problema sa mga pagbabalik ng buwis;
• ang pagkakataong makatanggap ng bawas sa buwis, napapailalim sa pagkakaroon ng indibidwal na investment account.

Ang ani ng mga Russian BPIF ay maaaring mas mataas kaysa sa mga dayuhang ETF, na ang portfolio ay katulad. Ang mga disadvantages ay kinabibilangan ng:

• ang ilang mga pondo ay hindi sapat na transparent;
• malalaking komisyon na pinasimulan ng mga tagapagtatag;
• mga gastos na nauugnay sa buwis sa dibidendo;
• minsan ang mga presyo ng asset sa mga pondo ay nahuhuli sa mga tunay.

Dapat ka ring mag-ingat sa mga bagong inilunsad na pondo. Kadalasan ay halos walang impormasyon tungkol sa mga ito, na hindi nagpapahintulot sa pagtatasa ng mga panganib ng mga pamumuhunan. Gayundin, ang mga bagong manlalaro ay madalas na may mataas na komisyon, at ito ay isang malaking sagabal kung ihahambing sa mga kakumpitensya.

Kailangan ko bang magbayad ng buwis sa BPIF

Ang mga buwis sa mga dibidendo, pagbabahagi at pagbabayad ng kupon ay binabayaran ng kumpanya ng pamamahala ng pondo. Ang mamumuhunan ay obligadong magbayad ng buwis lamang sa kita na natatanggap niya sa panahon ng pagbebenta ng mga mahalagang papel, iyon ay, sa pagkakaiba sa pagitan ng mga presyo ng pagbebenta at pagbili. Kung nagtatago ka ng mga pondo sa BPIF nang higit sa tatlong taon, ang mamumuhunan ay hindi nagbabayad ng buwis sa mga benepisyo sa buwis. Upang makatanggap ng pahinga sa buwis, dapat kang humawak ng mga pagbabahagi nang hindi bababa sa tatlong taon, sa kondisyon na ang kita ay mas mababa sa tatlong milyong rubles taun-taon. Iyon ay, kung ang isang mamumuhunan ay nakakuha ng mas mababa sa siyam na milyong rubles sa tatlong taon, kung gayon siya ay hindi nagbabayad ng buwis sa isang bawas sa buwis.

Posible bang mag-invest ang militar, pulis at civil servants sa BPIF

Ang mga empleyado ng mga ahensyang nagpapatupad ng batas ng Russian Federation ay maaaring mamuhunan sa mga BPIF, na kinabibilangan lamang ng mga domestic asset. Ngunit mayroong pagbabawal sa mga pondo ng dayuhan, na nakasaad sa batas na “On Combating Corruption”. Kapansin-pansin na hindi lahat ng mga posisyon ay nasa ilalim ng pagbabawal na ito, kaya mas mahusay na maging pamilyar sa listahan.

Mga BPIF at kundisyon sa simula ng 2022

Sa ngayon, parami nang parami ang mga
broker na gustong maghanap ng mga permanenteng mamumuhunan. Kung kanina ay kailangan mong tumayo sa malalaking pila para bumili ng seguridad, ngayon ang lahat ay nangyayari online sa pamamagitan ng pagpindot sa pindutang “Buy”. Ang bawat broker ay nag-aalok ng sarili nitong mga kundisyon at may mga natatanging tampok.

Exchange-traded mutual funds Sa Moscow Exchange

Ang Moscow Exchange sa panahon ng 2022 ay nag-aalok ng mga sumusunod na BPIF https://www.moex.com/msn/etf. Nakakatulong ito sa mga nagsisimula na maunawaan kung paano ito gumagana. Maaari kang magsimulang mamuhunan sa mga pondo sa Moscow Exchange mula sa 100 rubles.

Tinkoff

Ang Tinkoff ay may ilang sikat na BPIF, i-link ang https://www.tinkoff.ru/invest/tinkoff-capital/, ginagarantiyahan nila ang napapanatiling paglago ng portfolio sa paglipas ng panahon. Maaari kang bumili, halimbawa, mga bahagi ng RUB Eternal Portfolio fund, na ganap na hindi kasama sa komisyon ng broker.
Binubuo ito ng apat na pantay na bahagi: pera at panandaliang bono, pagbabahagi ng kumpanya, ginto at mga bono. Pinag-iba-iba ni Tinkoff ang portfolio kung ang isa sa mga asset ay tumaas nang malaki. Ang presyo ng pagbabahagi ay nagsisimula mula sa 5 rubles, at ang ani sa loob ng 18 taon ay 850 porsyento.

Sberbank

Nag-aalok ang Sberbank ng maraming BPIF https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs na may anumang antas ng panganib. Tamang-tama para sa mga baguhan na mamumuhunan. Ang entry threshold ay 1 share, at ang gastos ay nagsisimula sa ilang rubles. Maaari kang bumili o magbenta ng mga asset kaagad sa mga oras ng negosyo, at ang mga komisyon at gastos ay hindi lalampas sa 1 porsyento.

VTB

Ang bangko ay namamahala ng higit sa 20 BPIF https://broker.vtb.ru/services/pif/, ina-update ang presyo ng asset araw-araw nang walang gastos, at pinoprotektahan din ang mga pagtitipid mula sa inflation. Ang minimum na limitasyon ng pagpasok ay 1000 rubles. Ang risk-moderate na pondo ay nagbalik ng higit sa 12 porsiyento sa nakaraang taon. Ang mga BPIF sa Moscow Exchange ay nasa screenshot sa ibaba, at ang buong listahan para sa 2022 ay available sa https://www.moex.com/msn/etf: MOEX

Tanging mga stock, bono, pera, ari-arian at ilang iba pang asset ang maaaring isama sa isang exchange-traded mutual fund. Ang isang dayuhang pondo ay hindi maaaring magsama ng isang BPIF, o maging isang pondo na nakarehistro sa labas ng Russian Federation.

Mga tanong at mga Sagot

Ano ang mangyayari kung malugi ang mga nagtatag ng pondo? Ang isang pondo sa pamumuhunan ay hindi pag-aari ng isang kumpanya ng pamamahala. Kung ang kumpanya ay nabangkarote, kung gayon hindi posible na mabawi ang mga pondo mula sa BPIF, ang lahat ng mga pondo ay ibabalik sa mga may-ari, ang pondo ay hindi na umiiral, at ang mga tagapagtatag ay mawawalan ng kanilang lisensya.
Dapat ba akong magbenta ng shares kung bumaba ang presyo ng pondo? Ang tanong na ito ay kinakaharap ng bawat bagong dating na nagsisimulang mamuhunan sa mutual funds. Ang katotohanan ay ang punto ng karamihan sa mga pondo ay pangmatagalang pagbabalik, kaya kung ang mga panganib ay maliit, kung gayon ito ay isang panandaliang pagwawasto. Sa anumang kaso, kung magbebenta o hindi ay isang indibidwal na desisyon ng bawat mamumuhunan, hindi masakit na maunawaan kung ano ang eksaktong bumabagsak sa presyo, magsagawa ng analytics, at pagkatapos lamang na gumawa ng pangwakas na desisyon ang mga manipulasyong ito.
Posible bang bumuo ng isang portfolio sa aking sarili upang hindi magbayad ng dagdag na bayad sa pondo? Kung may oras at pagkakataon, walang nagbabawal sa iyo na bumuo ng isang portfolio sa iyong sarili. Gayunpaman, hindi ito palaging kumikita, dahil ang mga kumpanya ng pamamahala ay may mga kwalipikadong espesyalista na nagtatrabaho sa portfolio sa lahat ng oras.
Maaari bang garantiya ng BPIF ang kakayahang kumita? Una, imposible lang, dahil walang nakakaalam kung ano ang mangyayari sa mga asset bukas. At pangalawa, ito ay ipinagbabawal ng batas.