Uchambuzi wa kimsingi katika soko la hisa – misingi ya kinadharia na mazoezi

Mchanganuo wa kimsingi wa soko la hisa – misingi, viashiria, zana, njia za uchambuzi wa kimsingi wa hisa za kampuni, dhamana, soko la kifedha Uchambuzi wa kimsingi – uchambuzi wa kimsingi, neno hili linamaanisha mbinu ya kuunda utabiri wa soko (kubadilishana) makadirio ya thamani ya kampuni. , ambayo inategemea uchambuzi wa viashiria vyake. Aina hii ya uchambuzi hutumiwa na wafanyabiashara ili kutathmini kwa usawa uwezo wa biashara (pamoja na thamani ya hisa zake). Kama matokeo ya uchambuzi, mfanyabiashara anaweza kutathmini uwezo wa kifedha wa kampuni, kama vile:

• jumla ya mapato ya kampuni;
• faida halisi iliyopokelewa na kampuni;
• jumla ya thamani ya kampuni;
• madeni ya kampuni, debit na deni la mkopo;
• kiasi cha fedha kinachopita kupitia kampuni;
• kiasi cha gawio lililolipwa na kampuni;
• viashiria vya utendaji wa kampuni.

Ambayo kwa upande hukuruhusu kutathmini kwa usahihi kiwango cha faida na matarajio ya maendeleo.
Mfano:
Kwa mfano, fikiria ununuzi wa vifaa tata vya nyumbani, kama vile TV. Mmoja wa wanunuzi atanunua tu kifaa cha kwanza ambacho kinafaa zaidi au kidogo kwa suala la bei na muundo.
Mwingine atazingatia kwa uangalifu chaguzi kadhaa kabla ya kufanya ununuzi. Atachagua mfano unaofaa zaidi na wa kuaminika, atasoma mapitio ya wateja, kulinganisha vipimo vya kiufundi, na tu baada ya utafiti wa kina ataanza kulinganisha bei na kutafuta mchanganyiko wa faida zaidi wa bei na ubora. Chaguo kama hilo kwa suala la vigezo itakuwa uchambuzi wa kimsingi kabla ya kununua TV .

Uchambuzi wa kimsingi wa masoko ya fedha – jinsi inavyofanya kazi

Uchambuzi wa kimsingi wa soko unategemea ukweli kwamba thamani halisi ya mali ya kampuni inaweza kutofautiana sana na thamani ya soko.

Katika kesi hii, kuna uwezekano kwamba masoko yanaweza kukosa thamani – thamani ya juu au undervalue mali ya makampuni katika muda mfupi. Wafuasi wa uchambuzi wa kimsingi wana hakika kwamba, licha ya tathmini isiyo sahihi ya thamani ya mali, daima inarudi kwa bei sahihi (lengo).
Mfano:
Kama mfano, fikiria utendaji wa hisa ya Tesla. Licha ya muhimu, kwa muda mfupi, na kushuka kwa kubahatisha kwa bei ya hisa inayohusiana na ujazo wa habari na uhaba wa microchips.
Kwa muda mrefu, dhamana zake hazirudi tu thamani yao ya juu, lakini pia zinaonyesha ukuaji wa kutosha, na kampuni huongeza mara kwa mara kiwango chake cha mtaji.Kwa hivyo, lengo kuu la kutumia utaratibu wa uchambuzi wa kimsingi ni kuamua thamani halisi ya mali na kulinganisha na bei ya sasa ya soko. Ulinganisho huo unawezesha mfanyabiashara kutabiri kwa ujasiri mabadiliko ya thamani ya mali na hivyo kufungua fursa za kifedha. Uchambuzi kama huo hauna maana kwa uwekezaji wa muda mfupi, hata hivyo, na uwekezaji wa muda mrefu, itakuruhusu kutabiri kwa usahihi tabia ya mali kwenye soko.

Uchambuzi wa kimsingi na wa kiufundi – tofauti kuu

Tofauti kuu kati ya uchambuzi wa ajabu na wa kiufundi ni vigezo vinavyochambuliwa. Kwa hivyo ikiwa uchambuzi wa kimsingi unazingatia, kwanza kabisa, hali ya ndani ya mali na kwa kweli haizingatii hali ya bei ya sasa ya mali kwenye soko. Uchambuzi huo wa kiufundi, kinyume chake, kimsingi huzingatia na kuchambua tu mienendo ya bei ya sasa, ambayo inakuwezesha kuitumia kwa mafanikio makubwa wakati wa kupanga uwekezaji wa muda mfupi.

Kubishana kuhusu “kipi ni bora” uchambuzi wa kimsingi au wa kiufundi sio busara. Kila mmoja wao hutumiwa kuamua vigezo vyake, na ikiwa uchambuzi wa kimsingi hauna maana kwa uwekezaji wa muda mfupi na husaidia sana na uwekezaji wa muda mrefu, basi uchambuzi wa kiufundi ni kinyume chake.

Uchambuzi huo wa kiufundi umeundwa kufanya kazi na uwekezaji wa muda mfupi.

Uchambuzi wa kimsingi: malengo na malengo

Ili kutumia kwa ufanisi uchambuzi wa utabiri katika uwanja wa uwekezaji, ni muhimu, kwanza kabisa, kuamua malengo na malengo yaliyowekwa wakati wa uchambuzi. Madhumuni ya uchambuzi ni kuandaa mwekezaji kwa mabadiliko yanayoweza kutokea katika thamani ya mali. Kuelewa mahusiano ya sababu-na-athari ambayo husababisha kushuka kwa bei, na sababu kama hizo kawaida ni za nje. Matukio kama haya ni pamoja na:

• matukio ya kijiografia, kijamii na kiuchumi;
• hisia za soko la jumla, matarajio ya maendeleo ya kiuchumi kuhusiana na nchi fulani;
• majanga ya asili na ya kibinadamu, hali isiyo ya kawaida ya mazingira, tukio ambalo lilisababisha uharibifu mkubwa wa kiuchumi;
• kukosekana kwa utulivu wa ndani na nje (migogoro ya wenyewe kwa wenyewe, mapinduzi, uasi, mapinduzi, vita vya nje na vya ndani ndani na karibu na serikali);
• matukio ya kisiasa ya ndani (uchaguzi wa wabunge na urais, kura za maoni, mabadiliko ya wasomi watawala, nk);
• ufichuzi (uchapishaji) wa viashiria vya kiuchumi kwa nchi au viwanda husika.

Mbinu zinazotumika katika uchambuzi wa kimsingi

Wakati wa kufanya uchambuzi wa kimsingi, njia zifuatazo hutumiwa:

Mbinu ya Kulinganisha katika Uchambuzi wa Msingi wa Masoko ya Fedha

Njia hii inategemea ulinganisho wa viashiria vya kiuchumi ambavyo vinachapishwa na bado vinatarajiwa. Kadiri tofauti zinavyokuwa na nguvu kati ya viashiria hivi, ndivyo mwitikio wa wachezaji kwenye soko la hisa utakavyokuwa mkali zaidi. Na ipasavyo, hii inaweza kusababisha kufungwa au ufunguzi mkubwa wa shughuli katika mwelekeo wa faida zaidi, ambao ni wazi kufuata kutoka kwa tofauti kama hizo.

Uchambuzi wa Msimu

Sababu ya mabadiliko ya msimu wa soko la hisa huathiri mali ziko juu yake. Kwa hivyo kwa upande wa hisa, sio tu taarifa za robo mwaka za fedha na uchumi ni muhimu, lakini pia idadi ya hisa zilizouzwa sokoni katika msimu au nje ya msimu. Makampuni yanayofanya kazi katika sekta tofauti za uchumi hupokea mapato tofauti katika vipindi tofauti vya wakati. Hii, ipasavyo, haiwezi lakini kuathiri malipo ya gawio,
tetena ukwasi wa hisa. Wakati huo huo, kulinganisha kwa viashiria vya mauzo na makampuni kawaida hufanywa si tu kwa viashiria vya robo iliyopita, lakini pia kwa viashiria vya robo sawa ya mwaka jana. Uchambuzi sawa unafanywa na mashirika ya kitaifa juu ya viashiria vya uchumi mkuu wa nchi. Kwa kuongeza, kufanya kazi na viashiria vya uchumi mkuu, mbinu za “kuondoa msimu” hutumiwa, kwa msaada wao, data hurekebishwa. Hii hukuruhusu kuelewa wazi jinsi wanavyotofautiana na kawaida ya robo hii, mwezi, mwaka. Kwa kuongezea, kuna vipindi tofauti vya kubadilishana wakati ambapo kwa kawaida kuna kufungwa kwa wingi kwa nafasi fulani na wawekezaji (vipindi kama hivyo ni pamoja na mkesha wa sikukuu za Krismasi). Vipindi vile ni lazima kuzingatiwa wakati wa kuchambua masoko ya hisa. Hakika, katika soko la chini la tete, kufungwa vile kunaweza kusababisha mabadiliko makali sana katika nukuu za dhamana. Bila shaka, uchambuzi wa msimu pekee haitoshi kufanya uamuzi wa kununua au kuuza mali, lakini ni kipengele muhimu wakati wa kufanya utafiti wa msingi wa jumla. Njia hii hutumiwa wakati wa kuchambua sio tu soko la hisa. Pia hutumika sana wakati wa kufanya maamuzi juu ya ununuzi na uuzaji wa mali katika soko la fedha za kigeni, bidhaa na masoko mengine.
Kwa mfano, fikiria hali ambapo msimu wa mvua wa muda mrefu uliendelea ghafla. Hii inaweza kusababisha upotevu wa sehemu ya zao kutoka mashamba ya pamba, ambayo itapunguza kiasi cha bidhaa zilizopo na kusababisha kuongezeka kwa bei yake. Kwa hivyo, kwa kufuatilia msimu na kufanya uchambuzi, inawezekana kutabiri mabadiliko makali ya bei kwa siku zijazo za pamba.

Mbinu za uchanganuzi za kupunguza na kufata neno

Kwa kutumia introduktionsutbildning, mwekezaji mchakato viashiria vya viashiria mbalimbali na habari, na kwa misingi yao hujenga mawazo kuhusu mabadiliko ya bei iwezekanavyo katika masoko. Upunguzaji hutumika zaidi kwa biashara ya mwenendo na mara nyingi hujumuishwa katika uchanganuzi wa kimsingi wa hisa. Kiini cha njia hii ni kujenga hitimisho – kutoka kwa jumla hadi maalum. Hii ni mbinu ngumu zaidi ambayo inaweza kutoa matokeo yenye makosa kwa sababu ya kujiamini kupita kiasi kwa mtu ambaye alifanya uchambuzi katika hitimisho zao. Hata hivyo, makato yanaweza kuwa ya thamani sana katika hali ambapo, kwa mfano, ni muhimu kuelewa nini cha kufanya na EURUSD katika kesi ya kuongezeka kwa kushuka kwa thamani katika masoko ya Ulaya.

Mbinu ya uunganisho

Mbinu hii ni mchanganyiko unaoundwa kwenye makutano ya uchambuzi wa kiufundi na msingi. Kiini chake kiko katika ukweli kwamba, pamoja na ukuaji wa moja ya mali, thamani ya mali nyingine inayohusishwa nayo (au mali inayohusishwa) inaweza kuongezeka au kupungua. Leo, ubadilishanaji hutumia viashirio vinavyolingana ili kuhesabu uwiano, kama vile Indcor-Correlation au Chati ya OverLay.

Mbinu ya kuweka vikundi na jumla

Mbinu hii ni ya mbinu tata, za kiwango cha kitaaluma na hutumiwa hasa na wachambuzi. Inajumuisha kugawanya mali katika vikundi kulingana na “tabia” zao kwenye soko, na baada ya hapo faharisi ya jumla huhesabiwa juu yao. Mbinu hii hutumiwa kuchambua masoko na wachezaji wakuu na makampuni ya uchambuzi, lakini wawekezaji wenye ujuzi wanaweza kuunda kiashiria chao cha uchumi mkuu. Viashiria hivyo, kwa mfano, ni pamoja na faharasa ya Dow Jones, iliyokusanywa kwa misingi ya uchanganuzi wa kimsingi kwa kampuni 30 kubwa zilizoainishwa kama “chipsi za bluu”. Uchambuzi wa kimsingi wa soko (hisa za kampuni, sarafu, sarafu za siri): ni nini, misingi, vizidishi, aina na mbinu za uchanganuzi: https://youtu.be/fa1xkn7OfZY

Uchambuzi wa kimsingi – mfumo na muundo

Mfanyabiashara, akifanya uamuzi wa kuwekeza, lazima kwanza ajibu maswali kadhaa:

• ni mali gani anapanga kufanya biashara;
• ni sarafu gani zinazojumuishwa katika jozi (ikiwa ana mpango wa kufanya kazi katika masoko ya fedha);
• ambayo makampuni yanajumuishwa katika faharisi ya dhamana inayolingana (wakati wa kupanga shughuli katika soko la hisa);
• muda uliopangwa wa kuhitimisha miamala?

Kisha anahitaji kupata habari (habari). Ili kufanya hivyo, unaweza kutumia Uwekezaji, TASS, Dow Jones, Bloomberg, CNN, RBC, au kituo kingine chochote cha habari za kiuchumi ambacho kinafaa zaidi katika kila hali. Ambayo itatoa kiasi kizuri zaidi na cha kuaminika cha data ya uendeshaji juu ya shughuli zilizopangwa.
Baada ya kupokea taarifa muhimu, mwekezaji anatoa hitimisho kuhusu hali ya sekta au sehemu ya soko ambayo anaenda kuwekeza, na “kuchunguza” historia karibu na mali muhimu. Baada ya hayo, muda huchaguliwa, ambao, kwa mujibu wa mahesabu ya mwekezaji, unafaa zaidi kwa shughuli za biashara, muda wa muda umewekwa. Na baada ya hayo, mwekezaji anahitaji kurejea kwenye kalenda ya kiuchumi. Kalenda ya kiuchumi ni moja wapo ya zana kuu zinazotumiwa katika uchambuzi wa kimsingi, ambayo unaweza kupata habari zote muhimu kuhusu nchi ambayo mali ya riba kwa mwekezaji iko, na kulingana na ratiba ya kutolewa kwa habari, anaelewa jumla. picha ya nafasi ya mali kwenye soko.

Hatua za uchambuzi wa kimsingi

Uchambuzi wa kimsingi unaweza kugawanywa katika hatua kadhaa:

Uchambuzi wa hali ya uchumi

Uchambuzi kama huo kawaida huanza na uelewa wa hali ya jumla katika soko. Kwa mfano, chukua jozi ya sarafu ya EUR/USD. Daima kuna habari nyingi kwenye soko la sarafu la Uropa na Amerika kwenye majukwaa yote ya habari. Na kudumisha tete kali katika jozi za sarafu na hifadhi katika masoko haya si vigumu. Aidha, jozi hiyo inafaa kwa karibu mitindo yote ya biashara, ikiwa ni pamoja
na swing na
scalping .. Ikiwa mfanyabiashara anaamua kufungua mpango wa EUR / USD, basi, kwanza kabisa, anapaswa kuzingatia maamuzi katika uwanja wa sera ya fedha ambayo yalifanywa na Fed na ECB. Miili inayoongoza ya mashirika haya yote mawili hukutana kila baada ya wiki 6. Katika mikutano hiyo, wao huamua juu ya mabadiliko ya viwango vya riba na kutoa maamuzi yao katika maeneo mbalimbali ya uchumi. Kulingana na maamuzi haya, na kulinganisha na yale yaliyotangulia, inawezekana kufanya hitimisho fulani na kuendeleza utabiri wa uchambuzi katika maeneo mbalimbali, ambayo mara nyingi ni wachambuzi wa kitaaluma.

Uchambuzi wa makampuni na sekta binafsi za uchumi

Hatua hii ya uchambuzi wa kimsingi wa soko la hisa ni pamoja na utafiti wa shughuli za kampuni zilizochaguliwa na mwekezaji. Ili kufanya hivyo, unahitaji kuanza kufuatilia kwa karibu habari za ushirika na matukio katika sekta ambapo kampuni hufanya biashara yake ya msingi.

Ili kuchambua soko la dhamana, kwanza kabisa, fahirisi hutumiwa, kama vile Wastani wa Viwanda,
S&P500 , Dow Jones, Nikkei225 na zingine. Fahirisi hizi zinaundwa kwa misingi ya shughuli za makampuni makubwa na imara zaidi ambayo yanafanya kazi katika eneo fulani.

Wakati huo huo, ili zaidi au chini ya kuamua kwa usahihi ambayo ya viwanda sasa ni kubwa katika soko, ni muhimu pia kufuatilia na kuchambua mabadiliko katika viwango vya fahirisi wenyewe. Kabla ya kuanza shughuli za biashara, mfanyabiashara anahitaji kuangalia kalenda ya mgao, ni rahisi kuamua mwanzo na mwisho wa misimu ya kuripoti ya shirika. Kalenda ya mgao pia huchapisha kiasi kikubwa cha data kinachoathiri thamani ya mali na nukuu ya fahirisi.

Uchambuzi wa thamani ya hisa na dhamana zingine

Kipengele hiki cha uchambuzi wa msingi wa soko la hisa huzingatia utendaji wa kifedha wa kampuni, ikiwa ni pamoja na ukuaji (kupungua) kwa jumla na mapato ya uendeshaji, nk. Ikiwa kwa muda mrefu, licha ya mambo ya nje, kuna tabia ya ukuaji thabiti wa mtaji, basi hii inamaanisha utulivu wa juu na faida ya hisa za kampuni kwa muda mrefu. Licha ya ukweli kwamba kwa muda mfupi (siku, wiki, mwezi), thamani ya hisa za kampuni inaweza kubadilika kwenda juu na chini.

Vyanzo vikuu vya data kwa uchambuzi wa kimsingi

Kufanya uchambuzi wa kimsingi, wawekezaji na wachambuzi wa kifedha kawaida hutumia vyanzo kama vile:

Uchambuzi wa habari na fedha

Awali ya yote, wawekezaji wanapaswa kuamua ni matukio gani na katika soko gani watafuatilia. Kwa hiyo katika soko la fedha za kigeni, habari yoyote muhimu kutoka Marekani itaathiri dola, na hivyo kiwango cha ubadilishaji wa karibu sarafu zote. Kwa njia hiyo hiyo, matukio muhimu katika maisha ya kampuni ya Tesla yataathiri nukuu za hisa na dhamana nyingine kwenye soko la hisa. Vile vile hutumika kwa fahirisi za hisa, hivyo kabla ya kuanza uchambuzi wa kimsingi, mwekezaji anapaswa kufafanua wazi ni sehemu gani ya soko anataka kuwekeza. Baada ya hayo, inahitajika kusoma habari haswa inayohusiana na sekta fulani ambayo alichagua.

Viwango vya Benki Kuu za nchi

Wakati wa kufanya uchambuzi wa kimsingi, inahitajika pia kuzingatia matangazo ya Benki Kuu za nchi, haswa ECB na FRS katika uwanja wa sera ya fedha na viwango vya riba kwa mikopo. Masoko huitikia kwa kiasi kikubwa karibu mabadiliko yoyote ya matarajio, na taarifa kuhusu mabadiliko ya viwango vya riba au sera ya fedha inaweza kuwa na athari kubwa sana kwenye usanidi wa soko. Hii ni kweli hasa kwa Fed (Mfumo wa Hifadhi ya Shirikisho), ambayo inadhibiti sarafu ya hifadhi na maamuzi yake yoyote yanaonyeshwa si tu katika soko la Marekani, lakini pia katika karibu masoko mengine yote.

Benki kuu za nchi zinazoongoza za ulimwengu:

Nguvu za mabadiliko katika kiwango cha sasa cha Benki Kuu ya Shirikisho la Urusi kwa wakati huu.

Kalenda ya kiuchumi

Moja ya vyanzo muhimu zaidi vya kupata muhimu kwa uchambuzi wa kimsingi ni kalenda ya Uchumi. Inaonyesha katika fomu ya kuona karibu mwenendo wote wa uchumi wa kisasa, na ambayo unaweza kuteka karibu data zote muhimu kwa uchambuzi.

Ripoti za kampuni juu ya matokeo ya shughuli za kifedha na kiuchumi

Kusoma ripoti za uhasibu na taarifa za kifedha za kampuni hukuruhusu kuamua vigezo vyake vinavyohusiana na faida ya mtaji na vigezo vingine ambavyo ni muhimu kwa uchambuzi wa kina wa kimsingi. Kwa msingi wao, hitimisho linaweza kutolewa juu ya matarajio ya maendeleo ya kampuni, utulivu wake (na, ipasavyo, utulivu wa dhamana zake)

Viashiria vinavyozingatiwa katika uchambuzi wa kimsingi

Viashiria hivi ni pamoja na:

Viashiria vya uchumi mkuu

Viashiria muhimu zaidi vya uchumi mkuu ambavyo viko chini ya ikoni ya nyota tatu kwenye kalenda ni:

• uamuzi juu ya kiwango cha riba cha Benki Kuu;
• NFP (Malipo Yasiyo ya Kilimo)
• index ya ukosefu wa ajira;
• index ya bei ya watumiaji;
• Pato la Taifa (Gross Domestic Product).

Viashiria maarufu zaidi (vizidishi) vinavyotumika kwa uchambuzi wa kimsingi

Uchanganuzi wa kimsingi: wingi wa hisa, jinsi ya kupata hisa zisizo na thamani: https://youtu.be/PgMgKY2Y5U4

Viashiria vinavyoongoza

Aina hizi za viashiria zinahitajika ili kufanya utabiri unaofaa kuhusu mabadiliko yanayowezekana ya siku zijazo katika uchumi wa nchi. Mabadiliko katika viashiria hivi yanaonyesha mabadiliko mazuri au hasi iwezekanavyo, ambayo, kwa njia moja au nyingine, yataathiri wote (au sekta nyingi za soko). Viashiria hivi vinawezesha kutabiri, wakati wa kufanya uchambuzi wa kimsingi, kwa mfano, kushuka kwa uchumi, na hutumiwa sana katika kazi ya wachambuzi na wakuu wa miili kuu ya Benki Kuu ili kuamua vector ya maendeleo na kurekebisha sera ya fedha ya Benki Kuu. Vigezo vinavyofanana vinatumiwa na wawekezaji kujenga au kurekebisha mikakati yao kwenye soko. Aina hizi za viashiria ni pamoja na:

• Kiasi cha risiti ya serikali. vibali vya ujenzi mkuu. Kadiri idadi ya vibali vinavyotolewa, ndivyo matarajio ya tasnia ya ujenzi na tasnia nyingine zinazohusiana nayo inavyokuwa bora.

Kuongezeka kwa kiashiria hiki kunaonyesha matarajio ya kupungua kwa ukosefu wa ajira, kuboresha hali ya mikopo ya mikopo, nk.

• Kielezo cha Imani ya Watumiaji kinaonyesha nia ya wananchi kutumia pesa zao.

Kwa msingi wake, hali katika uwanja wa ajira ya idadi ya watu na hali ya uchumi wa serikali imedhamiriwa.

• Kiasi cha maombi ya faida za ukosefu wa ajira. Kiashiria kinaonyesha ongezeko (kupungua) kwa ukosefu wa ajira katika kipindi fulani, ambacho kinaonyeshwa kwa asili katika kiwango cha Pato la Taifa, ukusanyaji wa kodi kwa gharama ya ununuzi, na kadhalika.

viashiria vya kupungua

Viashiria hivi vinaakisi mabadiliko ambayo tayari yametokea katika uchumi wa nchi na mienendo yao kwa wakati. Viashiria hivi ni pamoja na:

1. Kiwango cha ukosefu wa ajira . Inaonyesha idadi halisi ya wasio na ajira nchini kwa wakati fulani.
2. Fahirisi ya Bei ya Watumiaji . Kuonyesha mienendo ya mabadiliko katika gharama ya kikapu cha walaji kwa muda fulani
3. Usawa wa biashara . Uwiano wa thamani ya bidhaa kutoka nje na nje ya nchi kwa muda fulani

Wawekezaji hutumia viashiria hivi katika uchanganuzi wao ili kuthibitisha mienendo ambayo ni imara katika soko.

Viashiria vinavyolingana

Aina hii ya kiashiria hutumiwa wakati wa kufanya uchambuzi wa msingi ili kupata taarifa kuhusu hali ya sasa ya kiuchumi ya nchi, ambayo inaruhusu wawekezaji kuunda mchoro wa kina wa mwenendo wa sasa wa soko. Kati yao:

• Mapato ya wastani ni kiashiria cha jumla ya mapato yote ya mtu binafsi, bila kujali chanzo.
• Uuzaji wa rejareja – inaonyesha mabadiliko katika kiasi cha mauzo ya rejareja ya bidhaa.
• Pato la Taifa ni thamani ya bidhaa na huduma zote zinazozalishwa katika nchi kwa muda fulani.

Sababu ambazo zinapaswa kuzingatiwa na kutumika katika uchambuzi wa kimsingi pia ni pamoja na nguvu majeure (“matukio ambayo ni hali ya nguvu na ambayo haiwezi kuathiriwa kwa wakati fulani”). Hizi ni pamoja na:

• Vita, migogoro ya kijeshi ya ndani na nje.
• Maafa na majanga ya asili ya mwanadamu.
• Kukosekana kwa utulivu wa kisiasa, ghasia, ghasia, mapinduzi na matukio mengine ya nguvu kubwa.

Mfano
Mifano ya nguvu kubwa ni pamoja na janga la coronavirus. Ambayo wakati wa 2019-2021 ilibadilisha sana hali ya soko. Kwa hivyo hisa za kampuni za kusafiri zilishuka hadi karibu kushuka kwa kihistoria kwa sababu ya kufungwa kwa mpaka, na sasa hivi kumekuwa na ongezeko kidogo sana. Wakati huo huo, hisa za kampuni za dawa na kampuni zinazozalisha vifaa vya kinga ya kibaolojia na vifaa vya matibabu zimeongezeka sana, na ukuaji wao unaendelea licha ya kuondolewa kwa
vizuizi vya COVID na baadhi ya nchi.Uchambuzi wa kimsingi unategemea Pato la Taifa, mfumuko wa bei na viwango vya riba, viashiria hivi vitatu vya kiuchumi, kama hakuna vingine, vinaweza kuathiri soko.Kwa hivyo, wakati wa kufanya uchambuzi, wanapaswa kupewa umakini maalum na kuongezeka.