Managementul riscului în tranzacționare pentru începători – cum să elaborezi o schemă de lucru?

Managementul riscului în tranzacționare – ce este, reguli de bază și sfaturi pentru începători cu privire la gestionarea banilor și a riscurilor. Managementul riscului este un set de reguli de gestionare a banilor care vă permit să optimizați profiturile și să vă păstrați depozitul într-o serie de tranzacții nereușite. Regulile de management al riscului se referă la dimensiunea poziției, la închiderea pozițiilor în pierdere și la luarea de profituri. Conceptele clasice de management al riscului sunt tranzacționarea cu un raport de 1 la 3, ieșirea dintr-o poziție înainte de știri și instalarea obligatorie a unui ordin stop. Mulți începători care respectă orbește aceste reguli așteaptă pierderi și pierderea întregului depozit sau cea mai mare parte a acestuia. Într-adevăr, este important să poți gestiona riscurile, acesta este ceea ce deosebește un trader de un jucător de cazinou.
Managementul riscului și al capitalului în tranzacționare [/ caption] Arta este că, datorită unui management competent al riscului, un comerciant este profitabil la sfârșitul anului, chiar dacă majoritatea previziunilor sale au fost greșite. Pentru a elabora o gestionare competentă a banilor, este necesar să înțelegem cauzele și consecințele încălcării fiecărei reguli. Managementul riscului depinde de strategie și de obiectivele stabilite. Pentru a crea un sistem eficient de gestionare a banilor, trebuie să creați o strategie de tranzacționare și să o testați. Fiecare strategie de tranzacționare necesită propriul management al riscului. Se recomandă limitarea riscului – nu mai mult de 0,5-2% din depozit. Dar dacă nu ești pregătit să suporti pierderile? Și astfel tranzacționați acțiuni fundamental atractive, în care riscul de delistare este minim. În cazul unui scenariu nefavorabil, sunt gata să piardă timp, dar nu bani. De exemplu,
Vedem o tendință ascendentă puternică, corecțiile sunt mici și răscumpărate rapid. Sberbank este cea mai mare bancă din Federația Rusă, 51% din acțiuni sunt deținute de stat, dividendele sunt plătite cel puțin 50% din profitul net. Pe baza acestui fapt, comerciantul concluzionează că cotațiile vor crește. Dacă prețul continuă să scadă după cumpărare, nu trebuie să remediați o pierdere de 0,5-2%, dar ar trebui să așteptați ca cotațiile să se recupereze. Volumul poziției trebuie calculat în așa fel încât o scădere de 20-50% să nu conducă la o pierdere a contului. Comerciantul este gata să piardă contul, dar consideră că un astfel de risc este minim, de exemplu, este o criză mondială sau un război mondial. Managementul riscului depinde de scopul tranzacționării. Când tranzacționați conservator pe un cont la
un brokerse află întregul capital de tranzacționare, nu se fac reaprovizionari sau sunt nesemnificative. Capitalul se ridică de obicei la o sumă semnificativă, mai mult de 2-5 din venitul anual al investitorului. Scopul este de a menține și crește depozitul fără riscul de a pierde mai mult de 30% din depozit. Pentru tranzacționarea agresivă, brokerul are o mică parte din depozitul în cont, care nu depășește câștigurile zilnice. Scopul este de a câștiga cel puțin 500-1000%. Să ne asumăm riscul de a pierde depozitul.

tranzacționare conservatoare

Absolut toate regulile managementului clasic al riscului se aplică tranzacțiilor conservatoare – tranzacționării cu un depozit mare, a cărui pierdere, deși nu este catastrofală, afectează în mod semnificativ starea investitorului. Regulile de management al riscului au ca scop să nu piardă capital chiar și în condiții de piață nefavorabile. O matematică simplă arată că, cu un risc de 2% per tranzacție, este nevoie de 119 tranzacții consecutive pentru a face o pierdere de 100%. Dacă un comerciant are o strategie dovedită, nu intră în tranzacții la întâmplare, declanșarea unei astfel de serii de tranzacții este puțin probabilă. Iar 2% este un nivel de risc destul de ridicat. Dacă aveți un capital mare și 2% este o sumă mare în ruble, pentru a reduce povara psihologică, puteți reduce riscul la 0,2-0,5%. Atunci aveți nevoie de o serie și mai lungă de tranzacții în pierdere.

Raportul risc-recompensă

Este dificil să prezici corect comportamentul pieței, care depinde de mulți factori. Mulți comercianți profesioniști au un raport câștig-pierdere de mai puțin de 50%. În același timp, ei câștigă constant. Secretul succesului constă în raportul dintre o tranzacție care pierde și una profitabilă. Cunoscuta expresie „lasă profiturile să curgă și reduce pierderile” este despre asta. Exemplul de mai jos arată că, cu un raport risc-recompensă de 1 la 3, un comerciant poate face 50% din tranzacțiile pierdute într-o perioadă și poate avea în continuare profit. Cu cât raportul este mai mare, cu atât un comerciant își poate permite mai mult să greșească. Dacă, conform statisticilor, faci mai puțin de 60% din tranzacțiile profitabile, iar raportul risc-recompensă este mai mic de 1 la 1, atunci pierderea de capital este o chestiune de timp.
Se crede că raportul ar trebui să fie de cel puțin 1 la 2 datorită faptului că ponderea tranzacțiilor profitabile este rareori mai mare de 50%. Totul depinde de strategie și de valorile parametrilor – numărul de tranzacții profitabile și raportul risc-recompensă. Înainte de a tranzacționa pe un cont real, este necesar să analizați datele istorice. Se întâmplă ca, cu un raport de 1 la 1, numărul de tranzacții profitabile să fie mai mare de 85%, iar cu un raport de 1 la 3, mai puțin de 30%. În acest caz, regula – profitul ar trebui să fie de 3 ori mai mare decât pierderea, duce la scurgerea depozitului.

Ieșirea dintr-o tranzacție în pierdere

opri comanda

Managementul riscului stabilește regulile pentru ieșirea dintr-o tranzacție care pierde. Cea mai sigură opțiune este de a seta un ordin stop la atingerea unui nivel prestabilit. De exemplu, un comerciant face o prognoză despre sfârșitul corecției și reluarea trendului ascendent. Deschide o tranzacție de cumpărare la punctul 3 și se așteaptă cel puțin o revenire la maximul istoric. Raportul dintre risc și profit este de 1 la 5. În cazul unei erori, comerciantul stabilește un ordin stop la nivelul punctului 1. Declanșarea acestuia înseamnă că prognoza este eronată și, cel mai probabil, corectarea prețului nu a fost încă finalizată. Setarea unui ordin stop ajută comerciantul să evite pierderi mari. Tranzacția va fi închisă fără participarea comerciantului, acesta nu trebuie să fie nervos și să verifice graficul în fiecare oră.

Încheierea unei tranzacții „de mână”

În exemplul de mai sus, ordinul stop a fost justificat, plasarea acestuia a salvat comerciantul de la o pierdere mai mare. Acesta nu este întotdeauna cazul, mai ales atunci când tranzacționați criptomonede, unde stoarcerile și manipulările sunt frecvente. Comerciantul stabilește un stop loss, ia o pierdere, iar o oră mai târziu prețul revine și atinge nivelul la care a fost stabilit take profit. Prin urmare, mulți comercianți preferă să nu stabilească un ordin stop, ci să pună o notificare push. Un mesaj va fi trimis pe telefonul mobil atunci când prețul atinge nivelul prețului unde ar trebui să fie oprirea. În continuare, comerciantul trebuie să decidă să închidă tranzacția care pierde sau mișcarea curentă – manipulare. Se recomandă să așteptați o oră sau 4 ore pentru a închide, dacă prețul nu își schimbă direcția, atunci este mai bine să închideți poziția și să luați o pierdere. Principalul pericol în acest caz este de a nu accepta o pierdere într-o situație clar de pierdere.

Tranzacționare agresivă – stop este întregul cont

Nu este ușor pentru o persoană cu un salariu mediu să acumuleze o astfel de sumă, va dura 1-3 ani. Și toate acestea pot fi eliminate printr-o singură greșeală cauzată de psihologie.
În cazul tranzacționării conservatoare în fiecare tranzacție, riscul este de 0,5-2% sau cu un depozit de 10.000 USD – 50-200 USD. Restul fondurilor sunt în cont inactiv. Și există riscul de a folosi volume prea mari în tranzacții, pur și simplu pentru că există bani pentru asta. Pentru a rezolva această problemă, puteți limita suma, contul este completat exact cu suma pe care o riscăm. Și, în același timp, odată cu dezvoltarea unui scenariu negativ, depozitul este complet drenat. Dar, spre deosebire de tranzacționarea cu capital mare, acesta nu este un dezastru. Se recomandă să setați riscul per tranzacție egal cu venitul zilnic mediu sau cu suma pe care ați plănuit să o economisiți pentru a acumula 10.000 USD pentru un depozit. Cu o astfel de tranzacționare, înclinarea este exclusă – pur și simplu nu există bani pentru a încălca regulile de gestionare a riscurilor. Dacă tranzacționați cu o strategie profitabilă, contul dvs. de tranzacționare va crește. Chiar dacă trebuie să reînnoiți depozitul zilnic timp de o săptămână sau două, o serie profitabilă de tranzacții va acoperi pierderile. Acest mod de tranzacționare este recomandat atunci când tranzacționați criptomonede. Nu toată lumea are posibilitatea de a economisi 10-50 de dolari pe zi pentru tranzacționare. Volatilitatea ridicată a pieței criptomonedei vă permite să vă măriți contul de 20-30 de ori fără a utiliza efectul de levier. Puteți reduce suma la 1-3 dolari, aceasta este o ceașcă de cafea sau un pachet de țigări, toată lumea își poate permite să cheltuiască această sumă pe tranzacționare. Ar putea părea. că o astfel de tranzacționare este un joc într-un cazinou și o lipsă totală de gestionare a banilor, dar nu este așa. Reguli de management al riscului pentru o astfel de tranzacționare: Nu toată lumea are posibilitatea de a economisi 10-50 de dolari pe zi pentru tranzacționare. Volatilitatea ridicată a pieței criptomonedei vă permite să vă măriți contul de 20-30 de ori fără a utiliza efectul de levier. Puteți reduce suma la 1-3 dolari, aceasta este o ceașcă de cafea sau un pachet de țigări, toată lumea își poate permite să cheltuiască această sumă pe tranzacționare. Ar putea părea. că o astfel de tranzacționare este un joc într-un cazinou și o lipsă totală de gestionare a banilor, dar nu este așa. Reguli de management al riscului pentru o astfel de tranzacționare:

1. Stabiliți valoarea riscului pe zi, fără a depăși venitul zilnic.
2. Pe zi (sau altă perioadă, în funcție de frecvența tranzacțiilor), este permisă efectuarea unei singure tranzacții pentru toate riscurile sau a mai multor tranzacții, în timp ce riscul este împărțit. De exemplu, riscul pe zi este de 10 USD. Puteți face 1 tranzacție cu un stop de 10 USD sau 5 tranzacții cu un stop de 2 USD. Se pare că probabilitatea de a face 5 tranzacții pierdute este mai mică decât 1, iar a doua opțiune este de preferat. Dar totul depinde de situația pieței și de dimensiunea poziției. Cu cât dimensiunea stopului este mai mică în puncte, cu atât este mai mare probabilitatea de pierdere. Dacă tranzacționați în timpul zilei de oprire – ordinul nu ar trebui să fie mai mic decât volatilitatea prețului din ultimele 7 ore. Pentru a determina volatilitatea, deschideți graficul orar și setați indicatorul ATR (Average True Range) cu o perioadă de 7. Este mai bine dacă oprirea este de 2-3 ori mai mare decât ATR.
3. Indiferent de rezultatul tranzacției, riscăm aceeași sumă la următoarea tranzacție. Să presupunem că stabilim regulile. Riscul pentru ziua este de 10 USD, putem face 5 tranzacții cu riscul de 2 USD. Situația pieței a fost favorabilă și prima tranzacție ne-a adus 10 USD. Acum factura este de 20 USD. Dar următoarea tranzacție ar trebui să fie în continuare cu risc de 2 USD (sau nu mai mult de 8 USD).
4. Retragerea regulată a profiturilor, cel puțin 30%. Dacă capitalul este mic și nu aveți nevoie de bani pentru nevoile de zi cu zi, nu vă puteți retrage pe card. Și se traduce într-o strategie mai puțin riscantă. De exemplu, cumpărați obligațiuni dacă tranzacționați la bursă. Sau transferați într-un cont separat, este important ca transferul de bani să ia timp. Dar este mai bine să îl retragi din contul de brokeraj cel puțin o dată la câteva luni și să cumperi ceva sau să pleci în vacanță. Acest lucru va crește motivația.
5. Recalculați cantitatea de risc în fiecare lună. Poate ai început să câștigi mai mult sau depozitul tău a crescut atât de mult încât suma profitului pare ridicolă. Dacă piața este împotriva dvs. sau ați pierdut o parte din venit și suma anterioară pare mare, reduceți riscul zilnic la un nivel confortabil. Este extrem de important ca pierderile zilnice să nu fie semnificative, să nu provoace dorința de recuperare.

Managementul riscului în tranzacționare, unde și când să setați stop loss și take profit, școală de tranzacționare: https://youtu.be/7Bfrxgu5BGI Există mai multe scheme de management al riscului în tranzacționare, dar cele de bază sunt exprimate mai sus.