Upravljanje rizikom u trgovanju za početnike – kako sastaviti radnu shemu?

Upravljanje rizikom u trgovanju – što je to, osnovna pravila i savjeti za početnike o upravljanju novcem i rizikom. Upravljanje rizikom skup je pravila upravljanja novcem koja vam omogućuju da optimizirate dobit i zadržite svoj depozit u nizu neuspješnih transakcija. Pravila upravljanja rizikom odnose se na veličinu pozicije, zatvaranje gubitnih pozicija i uzimanje dobiti. Klasični koncepti upravljanja rizikom su trgovanje s omjerom 1 prema 3, izlazak iz pozicije prije vijesti i obavezna ugradnja stop naloga. Mnogi početnici koji slijepo slijede ova pravila čekaju gubitke i gubitak cijelog depozita ili većeg dijela. Doista, važno je znati upravljati rizicima, to je ono što razlikuje trgovca od igrača u kasinu.
Upravljanje rizikom i kapitalom u trgovanju [/ caption] Umijeće je da je trgovac, zahvaljujući kompetentnom upravljanju rizikom, profitabilan na kraju godine, čak i ako je većina njegovih prognoza bila pogrešna. Da biste izradili kompetentno upravljanje novcem, potrebno je razumjeti uzroke i posljedice kršenja svakog pravila. Upravljanje rizikom ovisi o strategiji i postavljenim ciljevima. Da biste stvorili učinkovit sustav upravljanja novcem, trebate izraditi strategiju trgovanja i izvršiti je backtest. Svaka strategija trgovanja zahtijeva vlastito upravljanje rizikom. Preporuča se ograničiti rizik – ne više od 0,5-2% depozita. Ali što ako niste spremni snositi gubitke? I tako trgujete temeljno atraktivnim dionicama, kod kojih je rizik uklanjanja s kotacije minimalan. U slučaju nepovoljnog scenarija spremni su izgubiti vrijeme, ali ne i novac. Na primjer,
Vidimo snažan uzlazni trend, korekcije su male i brzo se iskupljuju. Sberbank je najveća banka u Ruskoj Federaciji, 51% dionica je u vlasništvu države, dividende se isplaćuju najmanje 50% neto dobiti. Na temelju toga, trgovac zaključuje da će citati rasti. Ako cijena nastavi padati nakon kupnje, ne morate popraviti gubitak od 0,5-2%, ali trebate pričekati da se kotacije oporave. Volumen pozicije treba izračunati na takav način da pad od 20-50% ne dovede do gubitka računa. Trgovac je spreman izgubiti račun, ali smatra da je takav rizik minimalan, na primjer, radi se o globalnoj svjetskoj krizi ili ratu. Upravljanje rizikom ovisi o svrsi trgovanja. Kod konzervativnog trgovanja na računu kod
brokeranalazi se cijeli trgovački kapital, nadopune se ne vrše ili su beznačajne. Kapital obično iznosi značajan iznos, više od 2-5 godišnjih prihoda investitora. Cilj je zadržati i povećati depozit bez rizika od gubitka više od 30% depozita. Za agresivno trgovanje, broker ima mali dio depozita na računu, koji ne prelazi dnevnu zaradu. Cilj je zaraditi barem 500-1000%. Pretpostavimo rizik gubitka depozita.

konzervativno trgovanje

Apsolutno sva pravila klasičnog upravljanja rizikom vrijede za konzervativno trgovanje – trgovanje s velikim depozitom, čiji gubitak, iako nije katastrofalan, ali značajno utječe na stanje investitora. Pravila upravljanja rizikom usmjerena su na to da se kapital ne izgubi čak i pod nepovoljnim tržišnim uvjetima. Jednostavna matematika pokazuje da je s rizikom od 2% po trgovini potrebno 119 uzastopnih trgovina da bi se ostvario 100% gubitak. Ako trgovac ima dokazanu strategiju, ne ulazi u transakcije nasumično, početak takvog niza transakcija je malo vjerojatan. A 2% je prilično visoka razina rizika. Ako imate velik kapital i 2% je veliki iznos u rubljama, da biste smanjili psihološki teret, možete smanjiti rizik na 0,2-0,5%. Tada vam je potreban još dulji niz gubitnih trgovina.

Omjer rizika i dobiti

Teško je točno predvidjeti ponašanje tržišta, koje ovisi o mnogim čimbenicima. Mnogi profesionalni trgovci imaju omjer dobitaka i gubitaka manji od 50%. Istovremeno, oni stalno zarađuju. Tajna uspjeha je u omjeru između gubitničke i profitabilne trgovine. O tome govori dobro poznati izraz “pusti profitu da teče i smanji gubitke”. Primjer u nastavku pokazuje da s omjerom rizika i nagrade od 1 do 3, trgovac može napraviti 50% gubitnih trgovina u razdoblju i još uvijek biti u dobiti. Što je veći omjer, trgovac si više može dopustiti da pogriješi. Ako, prema statistici, napravite manje od 60% profitabilnih trgovina, a omjer rizika i nagrade manji je od 1 prema 1, tada je gubitak kapitala pitanje vremena.
Smatra se da bi omjer trebao biti barem 1 prema 2 zbog činjenice da je udio profitabilnih transakcija rijetko veći od 50%. Sve ovisi o strategiji i vrijednostima parametara – broju profitabilnih trgovina i omjeru rizika i nagrade. Prije trgovanja na stvarnom računu potrebno je analizirati povijesne podatke. Događa se da je s omjerom 1 prema 1 broj profitabilnih transakcija veći od 85%, a s omjerom 1 prema 3 manji od 30%. U ovom slučaju pravilo – dobit bi trebala biti 3 puta veća od gubitka, dovodi do istjecanja depozita.

Izlazak iz gubitničke trgovine

nalog za zaustavljanje

Upravljanje rizikom postavlja pravila za izlazak iz gubitničke trgovine. Najsigurnija opcija je postaviti stop nalog nakon postizanja unaprijed određene razine. Na primjer, trgovac prognozira kraj korekcije i nastavak uzlaznog trenda. Otvara kupovnu trgovinu u točki 3 i očekuje barem povratak na povijesni maksimum. Omjer rizika i dobiti je 1 prema 5. U slučaju pogreške, trgovac postavlja stop nalog na razini točke 1. Njegovo aktiviranje znači da je prognoza pogrešna i najvjerojatnije korekcija cijene još nije dovršena. Postavljanje stop naloga pomaže trgovcu da izbjegne velike gubitke. Transakcija će biti zatvorena bez sudjelovanja trgovca, on ne mora biti nervozan i provjeravati grafikon svaki sat.

Zatvaranje posla “ručno”

U gornjem primjeru, stop nalog je bio opravdan, njegovo postavljanje spasilo je trgovca od većeg gubitka. To nije uvijek slučaj, posebno kada se trguje kriptovalutama, gdje su stiskanja i manipulacije uobičajene. Trgovac postavlja stop loss, preuzima gubitak, a sat vremena kasnije cijena se vraća i dodiruje razinu na kojoj je postavljen take profit. Stoga mnogi trgovci radije ne postavljaju stop nalog, već stavljaju push obavijest. Poruka će biti poslana na mobilni telefon kada cijena dotakne razinu cijene na kojoj bi trebao biti stop. Dalje, trgovac mora odlučiti zatvoriti gubitnički posao ili trenutno kretanje – manipulacija. Preporuča se pričekati sat ili 4 sata za zatvaranje, ako cijena ne promijeni smjer, tada je bolje zatvoriti poziciju i preuzeti gubitak. Glavna opasnost u ovom slučaju je neprihvaćanje gubitka u očito gubitničkoj situaciji. Jedna takva pogreška može biti pogubna za račun za trgovanje. Nije važno koliko je profitabilnih trgovina ranije zatvoreno. Stoga je ova metoda prikladnija za iskusne trgovce koji se znaju nositi s emocijama i razumiju cijenu kršenja pravila upravljanja novcem. Rizik takvog izlaska iz gubitničke pozicije može biti veći od izračunatog, stoga je bolje smanjiti volumen 2-3 puta.

Agresivno trgovanje – stop je cijeli račun

Klasična pravila upravljanja rizikom podrazumijevaju da je cjelokupni trgovački kapital trgovca na brokerovom računu i njegov gubitak šteti financijskoj dobrobiti. U takvoj situaciji, kršenje pravila upravljanja rizikom i riskiranje više od 10% računa u jednoj transakciji jednako je gubitku depozita. Ako ne danas, onda će sutra doći gubitnička serija trgovanja, koja će uništiti račun. Također, klasična nagrada za rizik ne uzima u obzir psihologiju trgovca. U teoriji, pravila dobro funkcioniraju, ali u praksi, nakon niza izgubljenih trgovina na nagibu, trgovac krši vlastita pravila. Ulazi na tržište bez signala, uzima prevelike lotove, uklanja stop naloge i dodaje volumen umjesto zatvaranja gubitka. Podložno klasičnom upravljanju rizikom, kako biste stalno zarađivali 1000 dolara mjesečno, potreban vam je depozit od najmanje 10 000 dolara. Osobi s prosječnom plaćom nije lako skupiti toliki iznos, trebat će 1-3 godine. A sve to može prekrižiti jedna greška uzrokovana psihologijom.
Kod konzervativnog trgovanja u svakoj transakciji rizik je 0,5-2%, odnosno kod depozita od 10.000$ – 50-200$. Ostatak sredstava je na računu u stanju mirovanja. Postoji i rizik korištenja prevelikih količina u transakcijama, jednostavno zato što za to ima novca. Da biste riješili ovaj problem, možete ograničiti iznos, račun se puni točno za iznos koji riskiramo. I u isto vrijeme, s razvojem negativnog scenarija, depozit je potpuno isušen. Ali za razliku od trgovanja velikim kapitalom, ovo nije katastrofa. Preporuča se postaviti rizik po trgovini jednak vašem prosječnom dnevnom prihodu ili iznosu koji ste planirali uštedjeti kako biste akumulirali 10.000 USD za depozit. S takvim trgovanjem, nagib je isključen – jednostavno nema novca za kršenje pravila upravljanja rizikom. Ako trgujete profitabilnom strategijom, vaš račun za trgovanje će rasti. Čak i ako morate svakodnevno nadopunjavati depozit tjedan ili dva, profitabilan niz transakcija pokrit će gubitke. Ovakav način trgovanja preporučuje se kod trgovanja kriptovalutama. Nema svatko priliku uštedjeti 10-50 dolara dnevno za trgovanje. Visoka volatilnost tržišta kriptovaluta omogućuje vam povećanje računa za 20-30 puta bez korištenja poluge. Možete smanjiti iznos na 1-3 dolara, ovo je šalica kave ili kutija cigareta, svatko si može priuštiti da potroši ovaj iznos na trgovanje. Moglo bi se činiti. da je takvo trgovanje igra u kasinu i potpuni nedostatak upravljanja novcem, ali to nije tako. Pravila upravljanja rizikom za takvo trgovanje: Nema svatko priliku uštedjeti 10-50 dolara dnevno za trgovanje. Visoka volatilnost tržišta kriptovaluta omogućuje vam povećanje računa za 20-30 puta bez korištenja poluge. Možete smanjiti iznos na 1-3 dolara, ovo je šalica kave ili kutija cigareta, svatko si može priuštiti da potroši ovaj iznos na trgovanje. Moglo bi se činiti. da je takvo trgovanje igra u kasinu i potpuni nedostatak upravljanja novcem, ali to nije tako. Pravila upravljanja rizikom za takvo trgovanje: Nema svatko priliku uštedjeti 10-50 dolara dnevno za trgovanje. Visoka volatilnost tržišta kriptovaluta omogućuje vam povećanje računa za 20-30 puta bez korištenja poluge. Možete smanjiti iznos na 1-3 dolara, ovo je šalica kave ili kutija cigareta, svatko si može priuštiti da potroši ovaj iznos na trgovanje. Moglo bi se činiti. da je takvo trgovanje igra u kasinu i potpuni nedostatak upravljanja novcem, ali to nije tako. Pravila upravljanja rizikom za takvo trgovanje:

1. Odredite iznos rizika po danu, koji ne prelazi dnevni prihod.
2. Po danu (ili drugom razdoblju, ovisno o učestalosti transakcija) dopušteno je napraviti jednu transakciju za sav rizik ili više transakcija, dok je rizik podijeljen. Na primjer, rizik po danu je 10 USD. Možete napraviti 1 trgovinu sa stopom od 10 USD ili 5 trgovina sa stopom od 2 USD. Čini se da je vjerojatnost sklapanja 5 gubitnih trgovina manja od 1, a druga je opcija poželjnija. Ali sve ovisi o situaciji na tržištu i veličini pozicije. Što je manja veličina zaustavljanja u bodovima, to je veća vjerojatnost gubitka. Ako trgujete unutar dana zaustavljanja – nalog ne bi trebao biti manji od volatilnosti cijene u zadnjih 7 sati. Da biste odredili volatilnost, otvorite satni grafikon i postavite indikator ATR (Average True Range) s periodom od 7. Bolje je ako je stop 2-3 puta veći od ATR-a.
3. Bez obzira na ishod trgovine, riskiramo isti iznos pri sljedećoj trgovini. Recimo da mi postavljamo pravila. Rizik za dan je 10 USD, možemo napraviti 5 trgovina s rizikom od 2 USD. Situacija na tržištu je bila povoljna i prva transakcija nam je donijela 10 dolara. Sada je račun 20 dolara. Ali sljedeća bi trgovina trebala biti s rizikom od 2 USD (ili ne više od 8 USD).
4. Redovito povlačenje dobiti, najmanje 30%. Ako je kapital mali i novac vam ne treba za svakodnevne potrebe, ne možete podići na karticu. I prevesti u manje rizičnu strategiju. Na primjer, kupujte obveznice ako trgujete na burzi. Ili prijenos na poseban račun, važno je da prijenos novca traje. Ali bolje je povući ga s brokerskog računa barem jednom u nekoliko mjeseci i kupiti nešto ili otići na odmor. To će povećati motivaciju.
5. Svaki mjesec ponovno izračunajte iznos rizika. Možda ste počeli zarađivati ​​više ili je vaš depozit toliko porastao da se iznos zarade čini smiješan. Ako je tržište protiv vas ili ste izgubili dio svog prihoda, a prijašnji iznos izgleda velik, smanjite svoj dnevni rizik na ugodnu razinu. Izuzetno je važno da dnevni gubici nisu značajni, ne izazivaju želju za nadoknadom.

Upravljanje rizikom u trgovanju, gdje i kada postaviti stop loss i take profit, škola trgovanja: https://youtu.be/7Bfrxgu5BGI Postoji više shema upravljanja rizikom u trgovanju, ali osnovni su navedeni gore.