Эхлэгчдэд зориулсан арилжааны эрсдэлийн менежмент – ажлын схемийг хэрхэн яаж зурах вэ?

Арилжааны эрсдэлийн менежмент – энэ нь юу вэ, мөнгө, эрсдэлийн менежментийн талаар эхлэгчдэд зориулсан үндсэн дүрэм, зөвлөмжүүд. Эрсдэлийн удирдлага гэдэг нь ашиг орлогоо оновчтой болгож, хэд хэдэн амжилтгүй гүйлгээнд хадгаламжаа хадгалах боломжийг олгодог мөнгөний менежментийн дүрэм юм. Эрсдэлийн удирдлагын дүрэм нь албан тушаалын хэмжээ, алдагдсан позицуудыг хаах, ашиг олох зэрэгтэй холбоотой. Эрсдэлийн удирдлагын сонгодог ойлголтууд нь 1-ээс 3-ын харьцаатай арилжаа хийх, мэдээ гарахаас өмнө байрлалаас гарах, зогсоох тушаалыг заавал суулгах явдал юм. Эдгээр дүрмийг сохроор дагаж мөрддөг олон эхлэгчид алдагдал хүлээж, бүх ордыг эсвэл ихэнх хэсгийг нь алдахыг хүлээж байна. Үнэн хэрэгтээ эрсдэлийг удирдаж чаддаг байх нь чухал бөгөөд энэ нь худалдаачинг казино тоглогчоос ялгах зүйл юм. [гарчиг id=”хавсралт_12919″ align=”aligncenter” өргөн=”672″]
Арилжааны эрсдэл ба хөрөнгийн менежмент [/ caption] Урлаг нь эрсдэлийн чадварлаг менежментийн ачаар арилжаачин жилийн эцэст ихэнх таамаглал нь буруу байсан ч ашигтай байдаг. Мөнгөний чадварлаг менежментийг бий болгохын тулд дүрэм бүрийг зөрчих шалтгаан, үр дагаврыг ойлгох шаардлагатай. Эрсдэлийн удирдлага нь стратеги, тавьсан зорилгоос хамаарна. Мөнгөний удирдлагын үр дүнтэй системийг бий болгохын тулд та арилжааны стратеги боловсруулж, түүнийгээ буцааж шалгах хэрэгтэй. Худалдааны стратеги бүр өөрийн эрсдэлийн менежментийг шаарддаг. Эрсдэлийг хязгаарлахыг зөвлөж байна – хадгаламжийн 0.5-2% -иас ихгүй байна. Гэхдээ алдагдлаа үүрэхэд бэлэн биш байвал яах вэ? Тиймээс та бүртгэлээс хасах эрсдэл хамгийн бага байдаг үндсэндээ сонирхол татахуйц хувьцааг арилжаалдаг. Тааламжгүй хувилбар гарсан тохиолдолд тэд мөнгө биш харин цаг алдахад бэлэн байна. Жишээлбэл,
Бид хүчтэй өсөх хандлагатай байгааг харж байна, залруулга бага, хурдан арилдаг. Сбербанк бол ОХУ-ын хамгийн том банк бөгөөд нийт хувьцааны 51 хувийг төр эзэмшдэг, ногдол ашиг нь цэвэр ашгийн 50-аас доошгүй хувийг төлдөг. Үүн дээр үндэслэн худалдаачин үнийн санал өснө гэж дүгнэж байна. Хэрэв худалдан авалтын дараа үнэ буурсаар байвал 0.5-2% -ийн алдагдлыг засах шаардлагагүй, харин үнийн санал сэргэхийг хүлээх хэрэгтэй. Байршлын эзлэхүүнийг 20-50% -иар буурах нь дансны алдагдалд хүргэхгүй байхаар тооцоолох хэрэгтэй. Худалдаачин дансаа алдахад бэлэн байгаа ч ийм эрсдэлийг хамгийн бага гэж үздэг, жишээлбэл, энэ нь дэлхийн хямрал эсвэл дайн юм. Эрсдэлийн удирдлага нь арилжааны зорилгоос хамаарна. Брокерын дансаар консерватив арилжаа хийх үед
худалдааны капитал бүхэлдээ байрладаг, нөхөн олговор хийгдээгүй эсвэл ач холбогдолгүй байдаг. Хөрөнгө нь ихэвчлэн ихээхэн хэмжээний буюу хөрөнгө оруулагчийн жилийн орлогын 2-5-аас илүү байдаг. Хадгаламжийн 30-аас дээш хувийг алдах эрсдэлгүйгээр хадгаламжаа хадгалж, нэмэгдүүлэх зорилготой. Түрэмгий арилжааны хувьд брокер нь өдөр тутмын орлогоос хэтрэхгүй дансанд хадгаламжийн багахан хэсэгтэй байдаг. Хамгийн багадаа 500-1000% орлого олох зорилготой. Хадгаламжаа алдах эрсдэлтэй гэж үзье.

консерватив худалдаа

Сонгодог эрсдэлийн удирдлагын бүх дүрмүүд нь консерватив арилжаанд хамаарна – их хэмжээний хадгаламжтай арилжаа хийх, алдагдал нь сүйрлийн биш боловч хөрөнгө оруулагчийн нөхцөл байдалд ихээхэн нөлөөлдөг. Эрсдэлийн удирдлагын дүрэм нь зах зээлийн таагүй нөхцөлд ч гэсэн хөрөнгөө алдахгүй байх зорилготой. Нэг арилжаанд 2%-ийн эрсдэлтэй байхад 100%-ийн алдагдалд орохын тулд 119 дараалсан арилжаа шаардлагатайг энгийн математик харуулж байна. Хэрэв худалдаачин батлагдсан стратегитай, санамсаргүй байдлаар гүйлгээ хийдэггүй бол ийм цуврал гүйлгээ эхлэх магадлал багатай. Мөн 2% нь эрсдэлийн нэлээд өндөр түвшин юм. Хэрэв та их хэмжээний хөрөнгөтэй бол 2% нь рублиэр их хэмжээгээр байвал сэтгэл зүйн ачааллыг бууруулахын тулд эрсдэлийг 0.2-0.5% хүртэл бууруулж болно. Дараа нь танд алдагдсан арилжааны илүү урт цуврал хэрэгтэй болно.

Эрсдэл-ургийн харьцаа

Олон хүчин зүйлээс шалтгаалдаг зах зээлийн төлөв байдлыг зөв таамаглахад хэцүү байдаг. Олон мэргэжлийн худалдаачид 50% -иас бага ашиг-алдагдлын харьцаатай байдаг. Үүний зэрэгцээ тэд тогтмол орлого олдог. Амжилтын нууц нь алдагдалтай, ашигтай арилжаа хоёрын харьцаанд байдаг. “Ашиг урсгаж, алдагдлыг бууруул” гэсэн алдартай хэллэг энэ тухай юм. Доорх жишээнээс харахад 1-ээс 3 хүртэлх эрсдэл, өгөөжийн харьцаатай бол худалдаачин тодорхой хугацаанд арилжааны 50%-ийг алдагдалтай хийж, ашиг орлоготой хэвээр байдгийг харуулж байна. Энэ харьцаа өндөр байх тусам худалдаачин алдаа гаргах боломжтой болно. Хэрэв та статистик мэдээллээс харахад ашигтай арилжааны 60% -иас бага хувийг хийж, эрсдэл, өгөөжийн харьцаа 1-ээс 1-ээс бага бол хөрөнгийн алдагдал нь цаг хугацааны асуудал юм.
Ашигтай гүйлгээний эзлэх хувь 50% -иас хэтрэхгүй байгаа тул харьцаа нь дор хаяж 1-ээс 2 байх ёстой гэж үздэг. Энэ бүхэн стратеги, параметрүүдийн утгаас хамаарна – ашигтай арилжааны тоо, эрсдэл, өгөөжийн харьцаа. Бодит дансаар арилжаа хийхээсээ өмнө түүхэн өгөгдөлд дүн шинжилгээ хийх шаардлагатай. 1-ээс 1-ийн харьцаатай бол ашигтай гүйлгээний тоо 85% -иас дээш, 1-ээс 3-ын харьцаатай бол 30% -иас бага байдаг. Энэ тохиолдолд дүрэм – ашиг нь алдагдлаас 3 дахин их байх ёстой бөгөөд энэ нь ордыг шавхахад хүргэдэг.

Алдагдалтай арилжаанаас гарах

захиалга зогсоох

Эрсдэлийн удирдлага нь алдагдалтай арилжаанаас гарах дүрмийг тогтоодог. Хамгийн найдвартай сонголт бол урьдчилан тогтоосон түвшинд хүрэхийн тулд зогсоох дарааллыг тохируулах явдал юм. Жишээлбэл, худалдаачин залруулгын төгсгөл болон өсөлтийн чиг хандлагыг сэргээх талаар урьдчилсан таамаглал гаргадаг. Худалдан авах арилжааг 3-р цэг дээр нээж, хамгийн багадаа түүхэн дээд хэмжээндээ өгөөжийг хүлээж байна. Эрсдэл ба ашгийн харьцаа нь 1-ээс 5 байна. Алдаа гарсан тохиолдолд худалдаачин 1-р цэгийн түвшинд зогсоох тушаалыг тогтоодог. Түүний өдөөлт нь таамаглал алдаатай, үнийн засвар хараахан дуусаагүй байна гэсэн үг юм. Зогсоох захиалга тогтоох нь худалдаачинд их хэмжээний алдагдал хүлээхээс зайлсхийхэд тусалдаг. Худалдаачны оролцоогүйгээр гүйлгээ хаагдах бөгөөд тэрээр сандарч, цаг тутамд графикийг шалгах шаардлагагүй болно.

Хэлэлцээрийг “гараар” хаах

Дээрх жишээн дээр зогсоох тушаал нь үндэслэлтэй байсан бөгөөд үүнийг байршуулснаар худалдаачин илүү их алдагдлаас аварсан. Энэ нь үргэлж тийм байдаггүй, ялангуяа криптовалютыг арилжаалах үед шахалт, заль мэх ихэвчлэн тохиолддог. Худалдаачин зогсолтын алдагдлыг тогтоож, алдагдал хүлээж, нэг цагийн дараа үнэ буцаж, авах ашиг тогтоосон түвшинд хүрнэ. Тиймээс олон худалдаачид зогсоох захиалга өгөхгүй, харин түлхэх мэдэгдэл хийхийг илүүд үздэг. Үнэ зогсох ёстой үнийн түвшинд хүрэх үед гар утас руу мессеж илгээгдэнэ. Дараа нь худалдаачин алдагдалтай арилжаа эсвэл одоогийн хөдөлгөөнийг хаах шийдвэр гаргах ёстой – заль мэх. Нэг цаг эсвэл 4 цаг хүлээхийг зөвлөж байна, хэрэв үнэ нь чиглэлээ өөрчлөхгүй бол позицоо хааж, алдагдал хүлээх нь дээр. Энэ тохиолдолд гол аюул нь илт алдсан нөхцөл байдалд алдагдлыг хүлээн зөвшөөрөхгүй байх явдал юм. Ийм нэг алдаа арилжааны дансны хувьд сүйрэлд хүргэж болзошгүй юм. Өмнө нь хэдэн ашигтай арилжаа хаагдсан нь хамаагүй. Тиймээс энэ арга нь сэтгэл хөдлөлийг хэрхэн даван туулах, мөнгөний менежментийн дүрмийг зөрчих зардлыг ойлгодог туршлагатай худалдаачдад илүү тохиромжтой. Алдагдсан байрлалаас ийм гарах эрсдэл нь тооцоолсон хэмжээнээс өндөр байж болох тул эзлэхүүнийг 2-3 дахин багасгах нь дээр.

Түрэмгий арилжаа – зогсоох нь бүхэл бүтэн данс юм

Эрсдэлийн удирдлагын сонгодог дүрмүүд нь худалдаачин арилжааны хөрөнгө бүхэлдээ брокерын дансанд байгаа бөгөөд түүний алдагдал нь санхүүгийн сайн сайхан байдалд сөргөөр нөлөөлнө гэсэн үг юм. Ийм нөхцөлд эрсдэлийн удирдлагын дүрмийг зөрчиж, нэг гүйлгээгээр дансны 10 гаруй хувийг эрсдэлд оруулах нь хадгаламжаа алдсантай адил юм. Өнөөдөр биш бол маргааш алдагдалтай арилжаа ирэх бөгөөд энэ нь дансыг устгана. Мөн сонгодог эрсдэлийн шагнал нь худалдаачин хүний ​​сэтгэл зүйг харгалздаггүй. Онолын хувьд дүрмүүд нь сайн ажилладаг боловч практик дээр хазайлтаар хэд хэдэн удаа арилжаанд алдсны дараа худалдаачин өөрийн дүрмийг зөрчдөг. Энэ нь зах зээлд дохиогүйгээр нэвтэрч, хэт их хэмжээгээр авдаг, зогсолтын захиалгыг устгаж, алдагдлыг хаахын оронд эзлэхүүнийг нэмэгдүүлдэг. Сонгодог эрсдэлийн менежментийн дагуу сард тогтмол 1000 долларын орлого олохын тулд дор хаяж 10 000 долларын хадгаламж шаардлагатай. Дундаж цалинтай хүн ийм хэмжээний мөнгө хуримтлуулна гэдэг амаргүй, 1-3 жил болно. Мөн сэтгэл зүйгээс үүдэлтэй нэг алдаанаас болж энэ бүхнийг таслан зогсоож болно.
Гүйлгээ бүрт консерватив арилжаа хийснээр эрсдэл нь 0.5-2%, эсвэл 10,000 долларын хадгаламжтай бол 50-200 доллар байдаг. Үлдсэн мөнгө нь дансанд байгаа. Мөнгө байгаа учраас гүйлгээнд хэт их хэмжээгээр ашиглах эрсдэлтэй. Энэ асуудлыг шийдэхийн тулд та хэмжээгээ хязгаарлаж болно, дансыг бидний эрсдэлд оруулсан хэмжээгээр яг нөхдөг. Мөн үүнтэй зэрэгцэн сөрөг хувилбар боловсруулснаар орд бүрэн шавхагдаж байна. Гэхдээ том хөрөнгөтэй худалдаа хийхээс ялгаатай нь энэ нь гамшиг биш юм. Хадгаламжинд 10,000 доллар хуримтлуулахын тулд арилжааны эрсдэлийг өдрийн дундаж орлого эсвэл хуримтлуулахаар төлөвлөж байсан хэмжээтэй тэнцэхийг зөвлөж байна. Ийм арилжаагаар хазайлтыг хассан – эрсдэлийн удирдлагын дүрмийг зөрчих мөнгө байхгүй. Хэрэв та ашигтай стратегитай арилжаа хийвэл таны арилжааны данс өсөх болно. Өдөр бүр нэг, хоёр долоо хоногийн турш хадгаламжаа нөхөх шаардлагатай байсан ч ашигтай цуврал гүйлгээ нь алдагдлыг нөхөх болно. Криптовалютын арилжаа хийхдээ арилжааны ийм аргыг ашиглахыг зөвлөж байна. Арилжааны зориулалтаар өдөрт 10-50 доллар хэмнэх боломж хүн бүрт байдаггүй. Криптовалютын зах зээлийн өндөр хэлбэлзэл нь хөшүүрэг ашиглахгүйгээр дансаа 20-30 дахин нэмэгдүүлэх боломжийг олгодог. Та хэмжээг 1-3 доллар хүртэл бууруулж болно, энэ бол нэг аяга кофе эсвэл нэг хайрцаг тамхи, хүн бүр энэ мөнгийг арилжаанд зарцуулах боломжтой. Энэ нь санагдаж магадгүй юм. Ийм арилжаа нь казино дахь тоглоом бөгөөд мөнгөний менежментийн бүрэн дутагдалтай байдаг, гэхдээ энэ нь тийм биш юм. Ийм арилжааны эрсдэлийн удирдлагын дүрэм: Арилжааны зориулалтаар өдөрт 10-50 доллар хэмнэх боломж хүн бүрт байдаггүй. Криптовалютын зах зээлийн өндөр хэлбэлзэл нь хөшүүрэг ашиглахгүйгээр дансаа 20-30 дахин нэмэгдүүлэх боломжийг олгодог. Та хэмжээг 1-3 доллар хүртэл бууруулж болно, энэ бол нэг аяга кофе эсвэл нэг хайрцаг тамхи, хүн бүр энэ мөнгийг арилжаанд зарцуулах боломжтой. Энэ нь санагдаж магадгүй юм. Ийм арилжаа нь казино дахь тоглоом бөгөөд мөнгөний менежментийн бүрэн дутагдалтай байдаг, гэхдээ энэ нь тийм биш юм. Ийм арилжааны эрсдэлийн удирдлагын дүрэм: Арилжааны зориулалтаар өдөрт 10-50 доллар хэмнэх боломж хүн бүрт байдаггүй. Криптовалютын зах зээлийн өндөр хэлбэлзэл нь хөшүүрэг ашиглахгүйгээр дансаа 20-30 дахин нэмэгдүүлэх боломжийг олгодог. Та хэмжээг 1-3 доллар хүртэл бууруулж болно, энэ бол нэг аяга кофе эсвэл нэг хайрцаг тамхи, хүн бүр энэ мөнгийг арилжаанд зарцуулах боломжтой. Энэ нь санагдаж магадгүй юм. Ийм арилжаа нь казино дахь тоглоом бөгөөд мөнгөний менежментийн бүрэн дутагдалтай байдаг, гэхдээ энэ нь тийм биш юм. Ийм арилжааны эрсдэлийн удирдлагын дүрэм:

1. Өдөр тутмын орлогоос хэтрэхгүй эрсдэлийн хэмжээг тогтооно.
2. Өдөрт (эсвэл гүйлгээний давтамжаас хамааран бусад хугацаанд) бүх эрсдэл эсвэл хэд хэдэн гүйлгээнд нэг гүйлгээ хийхийг зөвшөөрдөг бол эрсдэлийг хуваалцдаг. Жишээлбэл, нэг өдрийн эрсдэл 10 доллар. Та $10 зогсолтоор 1 арилжаа хийх эсвэл $2 зогсолтоор 5 арилжаа хийх боломжтой. 5 удаа алдагдалтай арилжаа хийх магадлал 1-ээс бага, хоёр дахь хувилбар нь илүү дээр юм шиг санагдаж байна. Гэхдээ энэ бүхэн зах зээлийн нөхцөл байдал, албан тушаалын хэмжээнээс хамаарна. Зогсоолын хэмжээ бага байх тусам алдах магадлал өндөр болно. Хэрэв та зогсох өдрийн дотор арилжаа хийвэл захиалга нь сүүлийн 7 цагийн үнийн хэлбэлзлээс багагүй байх ёстой. Тогтворгүй байдлыг тодорхойлохын тулд цагийн графикийг нээж, ATR (Average True Range) индикаторыг 7-ийн хугацаатай тохируулна. Хэрэв зогсолт нь ATR-ээс 2-3 дахин их байвал сайн.
3. Арилжааны үр дүнгээс үл хамааран бид дараагийн арилжаанд ижил хэмжээний эрсдэлтэй. Бид дүрмийг тогтоосон гэж бодъё. Өдрийн эрсдэл нь $10, бид $2 эрсдэлтэй 5 арилжаа хийх боломжтой. Зах зээлийн нөхцөл байдал таатай байсан бөгөөд эхний гүйлгээ нь бидэнд 10 доллар авчирсан. Одоо тооцоо нь 20 доллар болсон. Гэхдээ дараагийн арилжаа нь $2 эрсдэлтэй хэвээр байх ёстой (эсвэл $8-аас ихгүй).
4. Ашиг орлогоо тогтмол татах, дор хаяж 30%. Хэрэв нийслэл нь жижиг бөгөөд өдөр тутмын хэрэгцээнд мөнгө хэрэггүй бол та карт руу мөнгө авах боломжгүй. Мөн эрсдэл багатай стратеги болгон хувирга. Жишээлбэл, хэрэв та хөрөнгийн зах зээл дээр арилжаа хийдэг бол бонд худалдаж аваарай. Эсвэл тусдаа данс руу шилжүүлэх, мөнгө шилжүүлэхэд цаг хугацаа шаардагдах нь чухал юм. Гэхдээ дор хаяж хэдэн сар тутамд нэг удаа брокерийн данснаас гаргаж , ямар нэгэн зүйл худалдаж авах эсвэл амралтаараа явах нь дээр. Энэ нь урам зоригийг нэмэгдүүлэх болно.
5. Сар бүр эрсдэлийн хэмжээг дахин тооцоол. Магадгүй та илүү их орлого олж эхэлсэн, эсвэл таны хадгаламж маш их өссөн тул ашгийн хэмжээ нь инээдтэй санагдаж магадгүй юм. Хэрэв зах зээл таны эсрэг байгаа эсвэл та орлогынхоо тодорхой хэсгийг алдсан бөгөөд өмнөх дүн нь их юм шиг санагдвал өдөр тутмын эрсдэлээ тав тухтай түвшинд хүртэл бууруул. Өдөр тутмын алдагдал нь тийм ч их биш, нөхөн сэргээх хүслийг төрүүлэхгүй байх нь маш чухал юм.

Арилжааны эрсдэлийн удирдлага, хаана, хэзээ зогсоох алдагдал, ашиг авах, арилжааны сургууль: https://youtu.be/7Bfrxgu5BGI Арилжааны эрсдэлийн менежментийн схемүүд илүү олон байдаг ч үндсэн аргуудыг дээр дурдсан болно.