Wat is hefboomwerking, onder welke voorwaarden wordt het verstrekt, wat is gevaarlijk?

Wat is financiële hefboomwerking (financiële hefboomwerking, hefboomwerking), de essentie van het concept bij handelen in eenvoudige bewoordingen met voorbeelden, gevaar in de praktijk en mogelijke voordelen.

Het concept van hefboomwerking in de handel – educatief programma voor beginners in eenvoudige woorden over het complex

Financiële hefboomwerking is de dienst van een makelaar om een ​​lening van contant geld of activa te verstrekken. Doellening – fondsen worden verstrekt voor de aankoop van liquide aandelen, obligaties of valuta’s. De fondsen op het saldo van de klant fungeren als onderpand. Handelen met hefboomwerking wordt margin lending genoemd. Het onderpand voor het verkrijgen van een lening van een makelaar is marge. Met hefboomwerking op de beurs kunt u transacties openen met een bedrag dat 5, 100, 500 en meer keer het saldo van de handelsrekening overschrijdt. Wanneer een handelaar gelooft dat de kans op een succesvolle transactie groot is, maakt hij gebruik van de hefboomwerking en maakt hij een grote winst. [bijschrift id = “attachment_7655” align = “aligncenter” width = “648”]
Kr.leverage in cijfers [/ caption] Zonder het gebruik van financiële leverage zou het meer tijd en moeite kosten om een ​​dergelijk resultaat te bereiken. https://youtu.be/hGII_mWGKxk

Hoe hefboomwerking te berekenen – rekenvoorbeelden, rekenmachine

Laten we aan de hand van een voorbeeld laten zien wat hefboomwerking is in eenvoudige bewoordingen. Laten we zeggen dat het saldo van een handelaar $ 1000 is. Hij koopt Gazprom-aandelen voor het gehele kapitaal (hefboom 11) voor $ 5 per aandeel, er is genoeg geld voor 200 aandelen. Maar plotseling komt er positief nieuws op de Nord Stream en de handelaar voorspelt een snelle stijging van het aandeel. Er is geen eigen vermogen om meer aandelen te kopen, maar de broker zorgt voor een hefboomwerking van 1 tot 5 en de handelaar koopt aandelen voor nog eens $ 4000. Tegelijkertijd zijn er 1000 Gazprom-aandelen op de balans, het eigen vermogen van de handelaar van $ 1000 is geblokkeerd, de makelaar nam deze fondsen als onderpand (marge). [bijschrift id = “attachment_7644” align = “aligncenter” width = “560”]
Berekening van financiële hefboomwerking [/ bijschrift] De handelaar heeft 1000 aandelen gekocht (en niet 200 als hij geen hefboomwerking heeft gebruikt) en als de voorspelling correct is, zal de winst 5 keer toenemen. Als de prijs met 5% stijgt, stijgt het saldo met 25%. Na het voltooien van de omgekeerde transactie – de verkoop van aandelen, ontvangt de makelaar het geleende geld terug en gaat de winst naar de handelaar. Bij een foutieve voorspelling groeien de verliezen in hetzelfde tempo, maar vaker zijn ze beperkt tot het bedrag op de handelsrekening. De makelaar zal de deal verplicht sluiten, zijn geld teruggeven en het bedrag blijft op het saldo van de klant staan ​​- het financiële resultaat tussen de prijs van het openen van de deal en het liquideren van de positie. In ons voorbeeld, wanneer de prijs 10% tegen de voorspelling beweegt (het bedrag op de rekening is 50% minder dan vereist), stuurt de makelaar een melding (“Margin Call”). [bijschrift id = “attachment_7653” align = “aligncenter “width =” 717 “]
Hoe margin call werkt [/ caption] Een handelaar kan een positie (gedeeltelijk of volledig) inkorten of geld aan de rekening toevoegen om aan de margevereisten te voldoen. Anders, als de koersen met nog eens 5% dalen (het bedrag op de rekening is 25% van het onderpand), zal de makelaar de positie met geweld sluiten. De handelaar houdt $ 250 over. Een voorbeeld van het gebruik van de Binance leverage calculator op de link op de officiële website op https://www.binance.com/ru/support/faq/360036498511:
Hoe leverage werkt in Binance – risico- en liquidatiecalculator op Binance Futures: https: //youtu.be/cg90lRpzkGo

Hefboomwerking voor handelaar en belegger

Een handelaar is een natuurlijke of rechtspersoon die transacties op de beurs uitvoert, de marktpatronen volgt en het kortetermijnperspectief berekent. Een belegger is een natuurlijke persoon (of rechtspersoon) die activa koopt op de beurs met als doel winst te maken in de vorm van rente of door de marktwaarde te verhogen. De belegger evalueert de fundamentele indicatoren van het bedrijf, de situatie in het land en in de wereld en investeert in de hoop op lange termijn winst te maken. Het belangrijkste verschil tussen een handelaar en een belegger is echter dat de handelaar duidelijk begrijpt op welk prijsniveau de positie met verlies zal worden gesloten. De belegger is bereid om jarenlang verlies te lijden als de fundamentele situatie gunstig blijft. Een ervaren handelaar kan de risico’s op hetzelfde niveau houden, ongeacht de gebruikte hefboomwerking, terwijl succesvolle transacties veel winstgevender zullen zijn.De belegger kan het risico niet beheersen bij het handelen met hefboomwerking, de transacties zijn langlopend en de leenvergoeding loont niet. Is het de moeite waard om hefboomwerking te gebruiken bij het handelen – de risico’s, gevaren en voordelen van hefboomwerking: https://youtu.be/qlH8FBN7MF4

Risico’s en voordelen

Hefboomwerking is een hulpmiddel. Elk instrument in de handen van een ervaren vakman is in staat om meesterwerken te maken, terwijl het voor een beginner alleen maar pijn en teleurstelling kan veroorzaken. Leverage biedt de volgende opties:

• transacties doen voor bedragen die vele malen hoger zijn dan de handelsdeposito;
• verhoog de aanbetaling vele malen in een korte tijd;
• open deals met een prognose voor een daling van de noteringen, in dit geval leent de handelaar geen contant geld, maar activa. De resulterende aandelen worden verkocht tegen de marktprijs en vervolgens, indien de omstandigheden gunstig zijn, tegen een gereduceerde prijs gekocht. De aandelen worden teruggegeven aan de makelaar en de handelaar maakt winst;
• transacties zonder vertraging uitvoeren, zonder te wachten tot de overdracht tussen handelsvloeren is verwerkt.

Financiële hefboomwerking 1 tot 10 [/ caption] Risico’s:

• met slecht risicobeheer, kapitaalverlies in korte tijd;
• in sommige gevallen (bij het verhandelen van derivaten via een erkende makelaar in de Russische Federatie); meermaals verlies van een bedrag dat de aanbetaling overschrijdt.
• regels voor het werken met leverage;
• gebruik geen hefboomwerking zonder ervaring, het verzamelen van handelsstatistieken. Zorg ervoor dat uw handelsstrategie winstgevend is;
• lees de overeenkomst met de makelaar goed door. Handel geen volatiele activa met hefboomwerking (bijvoorbeeld gas, olie, cryptovaluta) met makelaars die geen borg hebben in geval van overmacht en schuif verliezen op de schouders van de klant;
• duidelijk de regels definiëren voor het beëindigen van een transactie in een ongunstige situatie.

Hefboomwerking is gevaarlijk met gevolgen voor de handelaar – volledig verlies van kapitaal in geval van niet-succesvolle handel [/ bijschrift]

Kenmerken van hefboomwerking op verschillende platforms – Forex, aandelenmarkt, binance

Beurs

Bij het verhandelen van aandelen op de Russische aandelenmarkt bieden de meeste makelaars een margehandelservice. BCS en Finam verstrekken automatisch margin lending aan alle klanten (in het kader van de FFMS-normen). Vanaf dit jaar zijn er beperkingen op de hoeveelheid hefboomwerking en de keuze van effecten voor beleggers die niet de status van gekwalificeerde belegger hebben gekregen. In Tinkoff Investments is de margeleningsservice standaard uitgeschakeld; om deze te gebruiken, moet u de optie in de instellingen inschakelen. Sberbank-makelaar biedt geen hefboomwerking van meer dan 1 op 1, terwijl de activa van de klant minder dan 500 duizend roebel zijn.
Met de makelaar kunt u niet met alle aandelen en obligaties deals sluiten, maar alleen met de meest liquide. U kunt deze lijst bekijken in uw persoonlijke rekening in de rubriek “Lijst van marge-effecten” / “Lijst van liquide effecten”, enz. De makelaar staat niet toe dat u activa koopt die niet in deze lijst zijn opgenomen met behulp van hefboomwerking. U kunt ze ook niet ongedekt verkopen. De hoogte van de hefboomwerking hangt af van de risicogroep waarin de broker u heeft genomen, evenals van de korting voor een specifiek effect. Voor Gazprom-aandelen is de korting voor kopen (long deal) bijvoorbeeld 10%, voor verkopen (short deal) 25%. Dit betekent dat u met een aanbetaling van 100 duizend roebel aandelen kunt kopen voor een bedrag van 100.000 / 0,1 = 1.000.000 roebel, of verkopen voor een bedrag van 100.000 / 0,25 = 400.000 roebel.Bij het openen en sluiten van een margetransactie binnen één handelsdag, verstrekt de makelaar gratis geld. Wanneer een positie wordt doorgerold, wordt elke 24 uur een vergoeding in rekening gebracht (verdrievoudig het weekend op woensdag). De vergoeding voor het verstrekken van hefboomwerking verschilt voor elke makelaar, maar bedraagt ​​ongeveer 15-20% per jaar. Wanneer u een transactie in het bereik van maximaal een week aanhoudt en een veelvoud van de winst maakt, lijkt de vergoeding onbeduidend. De situatie verandert wanneer u lange tijd een verliezende margepositie moet aanhouden.wanneer u lange tijd een verliezende margepositie moet aanhouden.wanneer u lange tijd een verliezende margepositie moet aanhouden.
Met een aanbetaling van 200.000 roebel en een open marge van 1.000.000 roebel, is alleen de hefboomvergoeding 80.000 roebel. En dit is bijna de helft van de aanbetaling. Bovendien, als de aandelen niet stil staan, maar tegengesteld aan de voorspelling bewegen, zal dit leiden tot de ondergang van de belegger.

Forex

Op de forexmarkt is 1 standaardlot gelijk aan 100.000 valutaeenheden. De meeste forextraders hebben zo’n bedrag niet, daarom bieden handelscentra fractionele contracten van 0,01 standaardlot (gelijk aan 1000 valuta-eenheden) en bieden ze een hefboomwerking. Volgens de wetgeving van de Russische Federatie mogen forex-makelaars met een vergunning van de Centrale Bank geen hefboomwerking van meer dan 1 tot 50 bieden. De maximale hefboomwerking van alfa-forex is 1 tot 40.
Hefboomwerking op Forex [/ bijschrift] Forex-makelaars die actief zijn in de Russische Federatie zonder licentie van de centrale bank bieden een hefboomwerking van 1 tot 200, 1 tot 500 en zelfs 1 tot 2000. De klant heeft het recht om zelf de vereiste hefboomwerking te kiezen . Het kan voor een beginner moeilijk zijn om te beslissen welke hefboom hij moet kiezen. U moet niet uitgaan van de hefboomwerking, maar van het potentiële verlies in de transactie. Ongeacht de grootte van de hefboomwerking, is het risico per transactie constant, afhankelijk van de grootte van de aanbetaling en de handelsstrategie. Het wordt aanbevolen om de drempel van 2-3% van het risico per transactie niet te overschrijden. Het maximaal mogelijke risico is maximaal 10%, met een handelssysteem met een hoog percentage positieve transacties. De forexcalculator helpt u het niveau van verliezen in elke specifieke transactie te berekenen. Beginners wordt geadviseerd om met een nog lager risico te beginnen – 0,5-1%. Als de aanbetaling slechts $ 100 is, lijkt het een belachelijk bedrag.Het risico per transactie mag niet groter zijn dan $ 1. De maximale hefboomwerking moet worden gekozen uit die van de makelaar. Anders is er niet genoeg geld om het minimumkavel te openen. Maar beheers risico’s duidelijk en werk met een minimum lot totdat de aanbetaling toeneemt. [bijschrift id = “attachment_7656” align = “aligncenter” width = “681”]
Margevereiste [/ bijschrift] In de eerste fase moet u niet op grote winsten jagen. Vermijd in eerste instantie vluchtige activa. Ten eerste is het de moeite waard om statistieken te verzamelen. zorg ervoor dat de handelsbenadering winstgevend is. Bij kleine bedragen zorgt hij voor het fatsoen van de makelaar. Op internet kun je negatieve recensies vinden over veel forex brokers, met beschuldigingen van fraude. Meestal blijkt dat de klant de risico’s heeft geschonden en de makelaar de schuld geeft van zijn fouten. Voor CFD’s op Forex is de standaard hefboomwerking 1 tot 100. Deze parameter kan niet worden gewijzigd. Het blijft om het risico zelf te regelen. Beperk het niveau van verliezen bij elke transactie duidelijk en open geen posities meer dan de aanbetaling toelaat.

Hoe hefboomwerking werkt op Binance

Vanwege de hoge volatiliteit van crypto-activa, brengt margehandel grotere risico’s met zich mee in vergelijking met de aandelen- of valutamarkt. Voordat het begint met het verhandelen van futures of cryptocurrencies, zal het systeem aanbieden om een ​​test te doen. Er is geen toegang tot handelen totdat het systeem ervoor zorgt dat de klant het hefboommechanisme van Binance volledig begrijpt. De juiste antwoorden zijn groen gemarkeerd. Na een paar pogingen zal zelfs een complete beginner de basis leren. Binance biedt standaard een hefboomwerking van 20 voor de handel in futures. [Caption id = “attachment_7649” align = “aligncenter” width = “467”]
Hefboomwerking 20 [/ caption] Het kan onafhankelijk worden gewijzigd voor elke nieuwe deal. Voor beginners die minder dan 60 dagen geleden een account hebben geregistreerd, is dit de maximale hefboomwerking. [bijschrift id = “attachment_7647″ align = ”
uitlijncentrum “breedte =” 699 “]Hoe hefboomwerking op Binance in te stellen [/ caption] Vervolgens verhoogt Binance de maximale hefboomwerking, de grootte hangt af van het token en van de nominale waarde van de positie. Hoe groter de omvang van de te openen positie, hoe lager de hefboomwerking. Dus voor bitcoin met een grootte tot 50 BTC is een maximale hefboomwerking van 1 tot 125 voorzien, voor tokens met een nominale positiegrootte van maximaal 50.000 USDT 1 tot 50.
Hefboomwerking 1 tot 50 [/ caption] Binance Futures biedt 2 margeberekeningsmodi

geïsoleerde marge

Wanneer u de modus geïsoleerde marge selecteert, worden de fondsen geblokkeerd en worden de fondsen voor elke munt afzonderlijk berekend. Dit helpt in het geval er een “zwart schaap” in de portefeuille wordt geliquideerd. Vereffening vindt slechts plaats voor één positie en leidt niet tot vereffening van alle posities. Margeberekening
[/ caption]

Dwarsmarge

Cross-margin-modus is geschikt voor ervaren handelaren die een portefeuille opbouwen op basis van correlaties. De marge is verdeeld over alle posities. Dit is hoe winstgevende posities verliezen ondersteunen. Bij een scherpe ineenstorting of afname van één positie wordt de hele futures-rekening geliquideerd. Het wordt aanbevolen om deals te sluiten zonder te wachten op liquidatie met behulp van stoporders. Het is niet altijd mogelijk om het stoporderniveau nauwkeurig te berekenen. De financiële markt staat bol van manipulatie, waarbij de prijs beweegt naar een waarschijnlijke massale accumulatie van stoporders en omkeringen. Na verloop van tijd kan in een groeiende markt de illusie ontstaan ​​dat er geen stoporders moeten worden geplaatst. De koersen gaan immers sowieso omhoog. In plaats van een verliezende transactie te sluiten, moet u meer geld toevoegen om aan de margevereisten te voldoen. Deze aanpak zal geruime tijd winstgevend zijn. Er zal een evenement plaatsvindenwanneer duidelijk wordt dat dit geen manipulatie is, maar een echte bearmarkt, is het te laat. Verliezen hebben een kritische waarde bereikt en kunnen niet worden gecompenseerd.