The Science of Algo Trading: Types, Working Robots and Strategies 2025

Den moderna ekonomin är otänkbar utan börser och aktiemarknad. Handel på dessa webbplatser kallas
handel . Handlare använder aktivt datorteknikens möjligheter för att underlätta utövandet av sin verksamhet. Handel med matematiska modeller och datorteknik kallas algoritmisk handel. Den här artikeln talar om denna typ av handel på de finansiella marknaderna, dess varianter, metoderna som används, fördelarna och nackdelarna, programvaran som används.

Vad är Algoritmisk handel (algoritmisk handel)

Termen ”algoritmisk handel” eller ”algoritmisk handel” har två betydelser. I det första fallet betyder detta ord en metod för att utföra en stor order på marknaden, enligt vilken den öppnas gradvis enligt vissa regler och automatiskt delas upp i flera underorder, som har sitt eget pris och volym. Varje order skickas till marknaden för utförande. Syftet med tekniken är att göra det lättare för handlare att göra stora affärer som behöver göras på ett minst märkbart sätt som möjligt. Till exempel behöver du köpa 200 000 aktier, och varje position inkluderar 4 aktier åt gången.
Den andra betydelsen av detta ord är ett system som öppnar order enligt en given algoritm utan deltagande av en handlare. Algoritmer är inställda för att direkt dra nytta av automatisk marknadsanalys. Dessa system kallas även ”
handelsrobot ”. Algoritmisk handel och algoritmisk handel används på börser, inklusive kryptovalutabörser och Forex.

Vad är kärnan i algoritmisk handel?

Algohandel innebär att man samlar in data om en specifik tillgång baserat på dess utvecklingshistorik, väljer algoritmer för transaktioner och lämpliga handelsrobotar. För att bestämma priset tillämpas sannolikhetsteorin, marknadsbrister och sannolikheten för att de ska återkomma i framtiden bestäms. Det finns tre typer av urval. Med ett manuellt tillvägagångssätt tillämpar specialisten matematiska formler och fysiska modeller. Det genetiska tillvägagångssättet innebär utveckling av regler av datorsystem och artificiell intelligens. Automatic produceras av ett speciellt datorprogram som bearbetar uppsättningar av regler och testar dem.

Vilka typer av algoritmisk handel finns?

Algoritmisk handel implementeras inom flera huvudområden:

1. Teknisk analys . Använda marknadsineffektivitet och identifiera aktuella trender genom klassisk matematisk och fysisk analys.
2. Market making . Denna metod upprätthåller marknadens likviditet. Marknadsgaranter belönas av börsen genom att tillfredsställa efterfrågan, inklusive mot vinst. Strategin bygger på redovisning och det snabba informationsflödet från marknaderna.
3. Framlöpande . Analys av ordervolymen per instrument och urval av de största av dem. Denna strategi bygger på det faktum att en stor order kommer att ha ett högt pris och attraherar många motorder. Algoritmer analyserar band- och orderbokdata och försöker fixa rörelser under stora transaktioner snabbare än andra deltagare.
4. Par och korghandel . Två eller flera instrument är korrelerade med en hög, men inte en-till-en, korrelation. Avvikelsen för ett av instrumenten från den givna kursen gör att det är mer sannolikt att återvända till sin grupp. Att fastställa korrelationen hjälper till att göra en lönsam handel.
5. Skiljeförfarande . Metoden bygger på att jämföra tillgångar med liknande prisdynamik. Denna likhet bryts ibland på grund av olika faktorer. Kärnan i arbitrage är försäljningen av en dyrare tillgång och köpet av en billigare. Som ett resultat kommer tillgångarna att utjämnas i pris, och den billigare tillgången kommer att öka i pris. Algoritmiska handelssystem upptäcker prisförändringar på marknaden och gör lönsamma arbitrageaffärer.

   

6. Volatilitetshandel . En komplex typ av handel, som består i att köpa olika alternativ. Handlaren förväntar sig att volatiliteten i aktien ökar vid försäljning och minskar vid köp. Denna typ av handel kräver betydande utrustningskapacitet och kvalificerade specialister.

Arbetsstrategier inom algoritmisk handel, hela sanningen om robothandel: https://youtu.be/eg3s0c_X_ao

När och hur uppträdde algoritmisk handel, som ett fenomen

Algoritmisk handel utvecklades i början av 1970-talet med skapandet av NASDAQ, den första börsen som använde datorhandel. På den tiden var algoritmisk handel endast tillgänglig för stora investerare, vanliga människor hade inte tillgång till sådan teknik. Datorer var inte perfekta då, och 1987 inträffade ett hårdvarufel som ledde till kollapsen på den amerikanska marknaden. 1998 tillät SEC – US Securities Commission officiellt användningen av elektroniska handelsplattformar. Detta år bör betraktas som datumet för uppkomsten av algoritmisk handel i sin moderna form.

I början av 2000-talet genomfördes transaktioner med datorer på några sekunder. Men andelen robotar på marknaden var mindre än 90 %. År 2009 slutfördes beställningar på börser på millisekunder och
handelsrobotar utförde 60 % av transaktionerna. Efter 2012 har situationen förändrats. Marknadens oförutsägbarhet ledde till misslyckanden i den då existerande mjukvaran. Andelen affärer som utförs automatiskt har reducerats till 50 % av totalen. För att undvika misstag har utvecklingen och implementeringen av artificiell intelligens påbörjats.

Hur skiljer sig algoritmisk handel från algoritmisk handel?

Trots den uppenbara likheten mellan begreppen bör man skilja mellan begreppen ”algoritmisk handel” och ”algoritmisk handel”. I det första fallet är metoden att utföra en stor order genom att dela upp den i delar och sedan skicka in den enligt vissa regler, och i det andra fallet talar man om ett automatiserat system som skapar order utan en handlare enligt en viss algoritm. Algoritmer i algoritmisk handel används för att förenkla utförandet av stora transaktioner av en handlare. I algoritmisk handel används de för att analysera marknaden och öppna positioner för att öka intäkterna.

Vilken programvara är lämplig för algoritmisk handel?

Eftersom algoritmisk handel innebär användning av datorteknik måste du välja rätt programvara. En handelsrobot är huvudverktyget för att utöva automatiserad handel. Du kan antingen utveckla den själv med hjälp av
programmeringsspråk eller använda plattformen för att skapa den.

Vad bör man komma ihåg innan man gör algoritmisk handel?

Först är det värt att nämna att en algohandlare måste kunna programmera, eftersom de flesta plattformar kan bemästras genom att behärska denna färdighet. Programmeringsspråket som används för algoritmisk handel måste vara kompatibelt med alla plattformar och algoritmer som utvecklas. Det mest lämpliga programmeringsspråket är C# (C-sharp). Det används i plattformar som TSLab, StockSharp, WealthLab. Utan att kunna programmeringsspråket måste de två sista programmen behärskas i flera månader.

TSLab är ett av de mest populära programmen för att köra algoritmer.

En plattform för att skapa, testa och lansera
handelsrobotar och system. Inkluderar en bekväm visuell redigerare i form av kuber, som gör att du kan utveckla en robot utan att kunna ett programmeringsspråk. Du kan sätta ihop den önskade handelsalgoritmen från kuberna. Historien om handelsinstrument som samlas in av programmet låter dig hitta och korrigera fel i skript, medan tekniska analysverktyg hjälper dig att skapa en unik lösning.

Installation

För att installera plattformen måste du ladda ner installationsprogrammet från den officiella webbplatsen. På nedladdningssidan står det att programmet endast fungerar på 64-bitarsversioner av Windows. Öppna installationsfilen efter nedladdningen. Innan du installerar kommer den att uppmana dig att installera den senaste versionen av .NET Framework och Visual C++ Redistributable Studio.

Om de nödvändiga versionerna av dessa program inte är tillgängliga bör du installera dem. Plattformen fungerar inte utan dem. Om de senaste versionerna av dessa program är tillgängliga, öppnas installationsprogrammets startfönster. Låt oss klicka på ”Nästa”.
Vi godkänner villkoren i licensavtalet och väljer sökvägen där programmet ska installeras.

Sedan bör du ge tillåtelse för installationen och vänta tills den är klar.
När installationen är klar öppnas ett motsvarande fönster. Du kan köra programmet efter installationen.

Utbildning i algoritmisk handel på TSLab

Leverantörsinställning

För att ställa in och testa en handelsrobot måste du ha en historik med offerter. För att få historik över offerter måste du konfigurera en dataleverantör. I menyn ”Data”, välj alternativet ”Leverantörer”.
En tom leverantörsflik öppnas. Vi måste klicka på knappen ”Lägg till”. Välj ”Historiska data” i dialogrutan som öppnas. I detta skede måste du välja datatyp för offerter. I det här fallet väljs en textfil med offerter med ett prissteg på 0,01. Ladda ner den önskade filen från förvaret.

Ladda ner filen 1.rand.quote.step=0.01_1m.txt.zip. När den har laddats ner, hitta filen i nedladdningsmappen och extrahera den från arkivet. Vi återvänder till TSLab och väljer alternativet ”Leverantörer” i menyn ”Data”.
Motsvarande fönster öppnas. Du måste klicka på knappen ”Lägg till”.
Fönstret Lägg till leverantör öppnas. I den väljer du objektet ”Historiska data” och klickar sedan på ”Nästa”.
I nästa fönster anger du namn och datatyp för leverantören. Ställ in namnet på TextData och datatypen till Text Files. Vi trycker på ”Nästa”.
Välj vägen till leverantören. Standardsökvägen är C:ProgramDataTSLabTSLab 2.1ProvidersText. Du kan ange en annan sökväg genom att klicka på … i sökvägsfältet. Vi ställer in sökvägen till vår fil, varefter vi ställer in parametrarna: 1. Antalet decimaler är 2. 2. Prissteget bestäms automatiskt om det är mindre än 1. En fil med steget 0,01 och anger 1 logga in inställningarna kommer att välja ett steg på 0.1
Tryck till knappen ”Nästa”. I fönstret Leverantörer blir TextData-dataleverantören synlig.

Skapa ett manus

TSLab-plattformen låter dig utveckla handelsalgoritmer, testa och skapa handelsrobotar – agenter. Men innan du skapar en handelsalgoritm måste du skriva ett skript för den. För att göra detta, välj ”Lab” i menyn. Välj ”Skript” från rullgardinsmenyn.
En dialogruta öppnas där vi klickar på ”Skapa ny”. I det andra fönstret anger du namnet på skriptet och klickar på ”OK”.
Dubbelklicka med vänster musknapp på det skapade skriptet för redigering. Vi kommer att se en visuell manusredigerare.

Det blå rektangulära blocket är det ”handlade instrumentet”. Grå rektangel ”Volym 1” – antalet operationer med optioner eller terminskontrakt för en viss tidsperiod. Block ”Stängning” återspeglar stängningspriset för baren. Blocket ”Graph panel” skapar motsvarande panel.
Högerklicka. Välj ”Egenskaper” från rullgardinsmenyn. Välj fliken Skript.
Inaktivera ”Använd datum från”. Välj fliken ”Källor” och i den – verktyget. Klicka på det här fältet. Fönstret ”Välj värdepapper” öppnas, där du måste välja TextData-dataleverantören och ange instrumentet – citat i textfilen 1.rand.quote.step=0.01_1m. Klicka på ”OK” för att bekräfta.

Efter att ha valt verktyget visas en flik med en bild av diagrammet och inskriptionen ”Laddar” överst i fönstret. Efter bearbetning av data kommer namnet på det valda instrumentet att visas på denna flik – 1.rand.quote.step=0.01_1m

Klicka på ”Spara och kör” efter att ha laddat data.
Detta skript är utformat för att visa instrumentet på diagrammet. Slutligen öppnas en grafflik. Handelsalgoritmer och handelsagenter är inrättade på liknande sätt. Som du kan se är algoritmisk handel med hjälp av TSLab tillgänglig för nästan alla och kräver ingen tidigare utbildning. Den största fördelen med TSLab är att alla användare kan börja kompilera handelsrobotar efter 2-3 dagars studier av plattformen. Detta underlättas av den visuella redaktören. Med hjälp av redaktören lär du dig det nödvändiga tänkandet som behövs för algoritmisk handel. TSLab stöder C#-språket, ytterligare programmering på denna plattform kan fortsätta med TSLab API. Men ytterligare fördjupning i algoritmisk handel är bättre att fortsätta med mer komplexa program.

stocksharp

Stocksharp är ett bibliotek med handelsrobotar skrivna i C#. Handelsrobotar kompileras i Visual Studios programmeringsmiljö. Innan du skriver en robot med denna resurs måste du därför spendera minst sex månader på att lära dig ett programmeringsspråk. Alla klarar inte av att slutföra studien till slutet. Användningen av denna plattform är dock fullt motiverad i praktiken.

WealthLab

WealthLab är en annan plattform för att testa och utveckla handelsrobotar och system från Fidelity. Det finns två versioner av programmet: Pro för amerikanska medborgare med ett Fidelity-konto och utvecklare för alla andra. WealthLab låter dig använda tekniska analysverktyg i utvecklingen av robotar, ta emot signaler för att gå in och avsluta en affär och överföra dem till terminalen. Om en handlare inte vet hur man programmerar kan han använda en assistent (trollkarl). Plattformen är baserad på programmeringsspråken C# och Pascal. Plattformen ritar diagram i form av segment, japanska ljusstakar, linjediagram m.m.
Programmets huvudfunktion är optimering och testning av strategier baserade på historiska data. WealthLab kan läras in inte lika snabbt som TSLab, utan på bara 2 månader. Det inbyggda programmeringsspråket ger stora möjligheter att skapa lönsamma handelsstrategier. En handlare kan länka plattformen till Quik mjukvarupaket, vilket gör det möjligt att lägga beställningar offline.

Vilka strategier används för algoritmisk handel?

För att handla med algoritmer för att ge konkreta resultat måste du hålla dig till en strategi utformad för en specifik situation.

1. Spekulativ strategi . Det syftar till att uppnå det mest fördelaktiga priset för att gå in i en transaktion för efterföljande vinst. Används främst av privata handlare.
2. datautvinning . Hitta nya mönster för nya algoritmer. Det mesta av data samlas in om denna strategi före testning. Information söks efter manuella inställningar.
3. TWAP är det tidsvägda genomsnittspriset. Öppnande av beställningar i lika tidsintervall till bästa köp- och säljpriser.
4. VWAP – volymvägt genomsnittspris. Öppna en position i lika delar med samma volym under en viss tid och priser som inte är högre än medelvärdet.
5. Utförandestrategi . En strategi som används för att förvärva en tillgång till ett vägt genomsnittspris i stor volym. Används främst av mäklare och hedgefonder.

Hur man förhindrar förluster när man gör algoritmisk handel, riskhantering

Det är ett stort misstag att tro att en algoritmisk handlare bara behöver skapa en handelsrobot. Alla risker måste förebyggas och elimineras. Avbrott i el, internetuppkoppling och fel i beräkningar och programmering kan leda till betydande förluster och helt beröva dig inkomsten.

En infrastrukturserver där algoritmisk handel utförs kan plötsligt misslyckas eller så kan operativsystemet starta om på den. För att eliminera problem med servern kan du hyra en server eller höja din egen. Om detta inte är tillgängligt måste du hämta en server från en stabil leverantör med bra anslutning. Systemet bör ha en minsta effektmarginal på 40-50 %. Anslutningsproblem uppstår alltid oväntat. Du kan konfigurera anslutningen så att växeln stänger positioner efter att anslutningen tappats. Datapaketkorruption spåras genom WatchDog-spårningsalgoritmer. Handelsstrategier som används vid handel är ofullkomliga och deras kombination kan leda till helt andra konsekvenser. I applikationer kan API-fel göras.Priset, volymen, värdet på partier kan visas felaktigt. Dessutom kan affärer hållas på helger eller helgdagar, handelsstrategi eller kontogränser överträds.

För att eliminera dessa fel är det nödvändigt att övervaka och analysera order och gränser för handelsstrategier för att eliminera felaktiga parametrar.

I händelse av en nödsituation är det nödvändigt att omedelbart informera alla berörda parter om detta via SMS, e-post, snabbmeddelanden och andra kommunikationskanaler. Det är absolut nödvändigt att registrera varje fel i loggarna för att förhindra att det upprepas i framtiden. Hur man skapar passiv inkomst med algoritmisk handel: https://youtu.be/UeUANvatDdo

Algohandel: fördelar och nackdelar

Handelsrobotar är inte föremål för ”mänskliga” faktorer som kan påverka deras arbete: trötthet, känslomässiga sammanbrott och andra. Detta är den största fördelen med algoritmisk handel. Algoritmer följer ett väldefinierat program och avviker aldrig från det. Algohandel har ett antal nackdelar. Dessa inkluderar i synnerhet otillgängligheten av information om denna typ av handel i det offentliga området. En algoritmisk handlare måste vara skicklig i programmering, vilket är ganska svårt för de flesta finansiella proffs. Om marknaden förändras måste du helt ändra algoritmen. När du skriver en handelsrobot kan ett misstag göras som leder hela algoritmen på fel väg, och detta kommer att leda till en förlust av pengar.
Algoritmisk handel är en ganska komplicerad typ av börshandel som kräver kunskap inte bara inom handel utan även inom matematik och programmering. Det är nödvändigt inte bara för att kunna skapa den önskade algoritmen, utan också för att förhindra anslutningsproblem, fel i algoritmer och programkod. Du måste tänka noga innan du bestämmer dig för att handla på det här sättet. Ändå, efter att ha bemästrat det och tillämpat det korrekt i praktiken, kommer näringsidkaren att få en betydande inkomstökning och göra sitt arbete lättare.