Jämfört med 2020 har antalet investerare på Moskvabörsen mer än tredubblats. Många kunder är nybörjare som är dåligt insatta i aktiemarknaden och arbetar med mäklare.
Vem är en mäklare och hur tjänar han pengar
En mäklare är en juridisk person eller fysisk person som utför finansiella transaktioner på uppdrag av och på bekostnad av en kund. För de tillhandahållna tjänsterna får han en provision, vars belopp fastställs i det ingångna avtalet med kunden. Mäklaren, i enlighet med Rysslands lagstiftning, måste ha en licens från centralbanken. Utöver huvudförmedlingsarbetstillståndet kan det finnas tillstånd för handlare och depåverksamhet, kapitalförvaltning m.m. Listan över specialister ackrediterade av centralbanken finns på tillsynsmyndighetens webbplats. En mäklares verksamhet (arbete) är strikt reglerad i lag. Vissa nybörjare blandar ihop begreppen mäklare och handlare. En näringsidkare är en privatperson som med sitt kapital ägnar sig åt försäljning och köp av tillgångar. Men eftersom individer (utan licens) inte kan delta i auktionen,för att genomföra transaktioner på börsen behöver de också en officiell mellanhand – helst en lönsam mäklare.
- aktie, börs – en specialist som köper och säljer tillgångar för kundens räkning, på de mest fördelaktiga villkoren;
- kredit – väljer en kreditprodukt på de mest förmånliga villkoren;
- leasing (liknande kredit ) – arbetar huvudsakligen med juridiska personer;
- forexmäklare – arbete på Forex-börsen, valutatransaktioner kan endast utföras av ackrediterade personer, det vill säga mäklare;
- binär (liknar forex) – en mellanhand mellan kunder, för att utföra operationer av binära optioner;
- kommersiella (affärer) – utför urval av hyresgäster, köpare inom området kommersiella fastigheter, nystartade eller färdiga företag.
Hur och på vad tjänar mäklaren pengar
Huvudmålet för alla företag är att göra vinst, en mäklares arbete är inget undantag. Professionella marknadsaktörer får inkomster från provisioner, marginaloperationer och introduktion av personliga tillgångar. En finansiell mäklare, på initiativ av en kund, säljer eller köper värdepapper på börsen. Detta är den huvudsakliga skyldigheten, men inte den enda, och mäklaren utför och tillhandahåller också följande tjänster:
- öppna och underhålla ett konto;
- utarbetande av rapporter om omsättning och balans av tillgångar;
- finansiell rådgivning om handel;
- aktiemarknadsanalytiker;
- köp, försäljning av aktier på kundens begäran;
- betalning av skatter;
- lämnar skattedeklarationer.
Mottot för alla mäklare är kommission! Det är trots allt från provisionen som han får sin huvudsakliga inkomst. Och för att tjäna dina provisioner måste du locka så många kunder som möjligt som aktivt handlar.
Mäklarkommission
Provisioner för en transaktion är olika för olika mäklare, dessutom kan en avgift tas ut för att upprätthålla ett konto, depåtjänster (förvaring av värdepapper). Börsen tar en tilläggsprovision, som inte ingår i förvaltarens provision. Om du jämför med främmande länder, i synnerhet USA, finns det fasta provisioner som betalas på ett separat papper. I Ryska federationen är situationen annorlunda, kunden kommer att betala en provision för varje gjord transaktion. Hur
Ju fler affärer du gör, desto mer provision får mäklaren – detta är viktigt för att förstå varför det är fördelaktigt för mäklaren att låta dig handla mycket.
De mest populära mäklarna (läs lönsamma) i Ryssland i slutet av 2021:
| Populära mäklare | Betygsätta | provision per handel | Service (månad) | Depåtjänster |
| Tinkoff | ”handlare” | 0,025 – 0,05 % | 290 RUB | är gratis |
| Tinkoff | ”Investerare” | 0,3 % | är gratis | är gratis |
| VTB | ”Mitt online” | 0,05 % | är gratis | är gratis |
| VTB | ”Professionell standard” | 0,015 – 0,0472 % | är gratis | 150 RUB |
| BCS World of Investments | ”handlare” | 0,01 – 0,03 % | 299 r | är gratis |
| BCS World of Investments | ”Investerare” | 0,1 % | är gratis | är gratis |
| Alfa Bank | ”Taxa M” | 0,015 – 0,07 % | 290 RUB | är gratis |
| Alfa Bank | ”Taxa S” | 0,03 % | är gratis | är gratis |
| Sberbank | ”Investerare” | 0,018 – 0,3 % | är gratis | är gratis |
En investerare som har investerat i aktier och väntar på en ökning av deras värde är inte lönsam och inte intressant för förvaltaren. Ju mer omsättning på transaktioner, desto mer är hans inkomst!
De mest lönsamma mäklarprovisionerna – sanning eller fiktion?
Faktum är att lönsamma provisioner för kunden helt enkelt inte existerar. I vilket fall som helst kommer investeraren att betala förvaltaren och inte nödvändigtvis från vinsten. Mäklarens inkomst består inte av kundens intjänade vinst, utan av antalet transaktioner som utförs på kontot.
Mäklaren är inte en vän till investeraren, det spelar ingen roll för honom om affären var lönsam. Han kommer att få sitt garanterade arvode i alla fall!
Marginal utlåning
Stark konkurrens på aktiemarknaderna håller tillbaka tulltillväxten, vilket gör att det är svårare för en mäklare att tjäna pengar. För att öka volymen av transaktioner som genomförs av investerare erbjuder mäklare marginallån. Kontanter eller värdepapper ges ut på bekostnad av mäklarens egna investeringar eller andra kunder. Säkerheten för ett sådant lån är investerarens tillgångar. Marginalens belopp överstiger vanligtvis beloppet av säkerheten. Möjligheten att automatiskt koppla ett marginallån finns i många tariffplaner. Om det inte finns tillräckligt med tillgångar för transaktionen införs ytterligare medel automatiskt. Som ett resultat får mäklare sin ränta på lånet, anger sitt eget kapital, samt ytterligare ränta för transaktionen. Om medel för investeringar tas från andra kunders konton, betalas de en minimisats på 0,05 % per år. Den dubbla fördelen med mäkleriet är tydlig. Till exempel tillhandahåller VTB Bank ett marginallån (kontant) i rubel till en ränta på 16,8% per år (LONG – lång position), i utländsk valuta – 4,5%. Otkritie Bank från 16%, i utländsk valuta från 3,7% (beroende på tariffplan och säkerheter). Värdepappersmarginallån (REPO) – VTB Bank (KORT – kort position) – 13% i rubel, i utländsk valuta – 4,5%. Vanligtvis utfärdas REPO exakt för en kort position.Vanligtvis utfärdas REPO exakt för en kort position.Vanligtvis utfärdas REPO exakt för en kort position.
Marginalutlåning är ett annat lönsamt, kommersiellt lönsamt mäklarsteg. Det visar sig att chefen ger ett marginallån, får sin egen ränta från det, ytterligare ränta på transaktionen, och alla dessa operationer är säkrade av kundens tillgångar.
Kort
Short (korta eller sälja) är en annan tjänst som tillhandahålls av mäklare för att generera ytterligare inkomster. Om det finns en tendens (förväntning) för vissa aktier att falla, bestämmer sig investeraren för att sälja dem. Förvaltaren kan ge råd, låna aktierna, sälja dem, och när priset för dem fortfarande sjunker, köpa dem igen. Skillnaden från en sådan transaktion kommer att vara investerarens intäkter. Mäklaren får sina aktier som återbetalning av lånet + ränta för transaktionen. Om aktierna stiger i pris kommer kunden att behöva köpa till ett högre pris, säkerheten för en sådan transaktion är hans tillgångar. Vem är mäklare och vad gör han på börsen: https://youtu.be/9-MfgQCTxJo
Investeringsprodukter
Färdiga produkter är mellanliggande investeringar, mellan oberoende eller pålitliga. Kunden kan välja vilka tillgångar att investera i, lönsamhetsnivå och risk, villkor.
Trust management är en order för en mäklare att helt förfoga över tillgångar. Som regel är förtroendetiden 3 år. Det är tydligt att mottagandet av inkomster helt beror på förvaltaren och det är inte garanterat för investeraren.
Till skillnad från en mäklare kommer investeraren att betala den garanterade provisionen för kapitalförvaltning och för varje transaktion som görs, utan att få inkomst, till förvaltaren. För att attrahera fler kunder, och därmed öka omsättningen av fonder, utvecklar mäklare nya investeringsprodukter. Som du kan se är % av investeringsidéerna mycket högre än % av deras lönsamhet:
Hur man minimerar förluster vid handel via en mäklare – är det möjligt
Innan du investerar tillgångar för att arbeta på börsen måste du studera finansmarknaden. För att arbeta på aktiemarknaden behöver du först och främst inte den mest lönsamma, utan en pålitlig mäklare för investeringar. För korrekt interaktion med chefen måste du bestämma:
- vilka tillgångar att investera i (obligationer, aktier, etc.), valuta;
- den önskade lönsamheten för produkten;
- investeringsvillkor (obegränsade, fasta).
Studera dokumenten noggrant:
- innan du undertecknar kontraktet, se till att läsa riskdeklarationen;
- studera avtalet, ta reda på hur och när, villkoren faktiskt kan dras tillbaka helt eller delvis (investeringar är inte försäkrade!).
Om alla villkor för investeraren är uppfyllda, undertecknas ett avtal och medel sätts in på kontot. Undertecknandet av kontraktet kan ske på distans. Du måste regelbundet kontrollera rapporten, kontots tillstånd, ta hänsyn till hur mycket mäklare tjänar på börsen på dina finansiella transaktioner. Om uppdragsgivaren anser att chefens strategi inte är motiverad bör möjligheten att gå över till en förmånligare taxa diskuteras.
Slutsats: mäklare är intresserade av att investerare handlar allt oftare. Deras inkomster beror helt på antalet gjorda affärer.
På den ryska marknaden tar de mest eftertraktade mäklarföretagen en bråkdel av en procentandel av sällan genomförda transaktioner. Men om kunden aktivt handlar och transaktioner genomförs för stora belopp, kan provisionen vara betydande. Utvecklingen av nya produkter ökar kundbasen och därmed omsättningen av medel. Även den mest lönsamma mäklaren i Ryssland arbetar för att först och främst få sin egen fördel, och redan i andra hand till fördel för investeraren. Även om det är just på grund av antalet kunder och de transaktioner som utförs av honom som hans totala inkomst bildas. Huvuduppgiften för en mäklare är att hitta en ”gyllene medelväg”, attrahera mer aktivt handelskunder, ge dem, om möjligt, en stabil inkomst och få deras advokatarvode.
