Fedha za pande zote ni nini, fedha bora za pande zote, jinsi ya kupata pesa

Mfuko wa pamoja (PIF) ni jalada la dhamana zinazokusanywa na meneja kwa watu wanaotaka kuwekeza. Jambo ni kwamba huna haja ya kukusanya kwingineko peke yako, fedha za pamoja ni washiriki wa soko la kitaaluma (
madalali , mgawanyiko wa benki, makampuni ya usimamizi) kutoka kwa aina kadhaa za vyombo vya kifedha na kutoa wateja kununua sehemu ya mfuko wa pamoja.

Sehemu ya mfuko wa pamoja

Wakati mteja anaingia kwenye akaunti yake ya kibinafsi ili kununua mfuko wa pamoja, anapewa uchaguzi wa portfolios yenye vifungo na hisa za sekta mbalimbali: mafuta na gesi, ufundi wa chuma, malighafi, IT na wengine. Bei ya ununuzi wa kwingineko ni sehemu ya mfuko wa pamoja au hisa. Inaweza kununuliwa, kuuzwa, na hata kuwekwa rehani ipasavyo. Inachukuliwa kuwa bei ya hisa itakua kwa wakati, ikiwa mkakati wa mfuko huu ulionekana kuwa na uwezo, baada ya muda mwekezaji anaweza kuuza sehemu yake kwa zaidi ya aliyoinunua na kupata faida, angalau hii ni. jinsi yote yanaonekana katika ulimwengu bora.

Wamiliki wa Mfuko wa Pamoja

Fedha za mfuko wa pamoja zinasimamiwa na kampuni ya usimamizi, ni wafanyikazi wa kampuni ya usimamizi ambao huamua ni vyombo gani vya kununua kwa pesa za wanahisa ili kuwaletea faida za kifedha. Kampuni ya usimamizi ni taasisi ya kifedha. Kuna takriban makampuni 50 makubwa ya usimamizi nchini Urusi, bora zaidi ambayo ni sehemu ya kundi kubwa la kifedha. Kwa mfano, kikundi cha kifedha cha Sberbank, ambacho kinajumuisha benki, kampuni ya udalali na kampuni ya usimamizi – Usimamizi wa Mali ya Sberbank.
Kampuni ya usimamizi ina jukumu la kuunda hazina ya pande zote, usimamizi wa uaminifu wa mali ya hazina, hufanya uamuzi juu ya ununuzi, uuzaji wa mali ya mfuko, na ina jukumu la kurejesha pesa kwa wanahisa. Unaweza kununua mfuko wa pamoja sio moja kwa moja kutoka kwa kampuni ya usimamizi, lakini kupitia wakala, kama wengi, kwa njia, kawaida hufanya. Wakala ni: mabenki, makampuni ya udalali, lakini ni uwezo zaidi wa kufanya hivyo moja kwa moja na kampuni ya usimamizi, kwa sababu basi itakuwa na jukumu kwa mwekezaji kwa majukumu yake. Makampuni makubwa zaidi ya usimamizi nchini Urusi kwa suala la thamani ya mali halisi, yaani, kwa kiasi cha fedha ambacho kampuni ina katika usimamizi kwa sasa, ni: Usimamizi wa Mali ya Sberbank, Usimamizi wa Mali ya VTB Capital, Alfa Capital, Raiffeisen Capital, akiba ya pensheni. .

Ni fedha gani za pande zote zipo na ni chaguo gani linaweza kumfaa nani

Ikiwa mwekezaji anafikiria kuwekeza katika hisa, kuna mambo kadhaa ya kuzingatia:

1. Fedha za pande zote hutofautiana katika mwelekeo wa uwekezaji , yaani, kuna fedha za pamoja zinazowekeza katika hifadhi, vifungo, sarafu, mali isiyohamishika, madini ya thamani na sanaa. Lakini unahitaji kuelewa kuwa fedha za kuheshimiana za hisa hazitumii asilimia mia moja ya pesa zote kwa hisa kila wakati, kama sheria, kuna vizuizi fulani vilivyowekwa, kwa mfano, ikiwa ni mfuko wa hisa, basi 80% ya hisa. pesa inapaswa kuwekezwa kwenye hisa, 20% inaweza kuanguka kwenye dhamana.
2. Kuna mchanganyiko wa mifuko ya pamoja ambayo inawekeza 50% hadi 50%. Nusu hutolewa kwa hifadhi, iliyobaki kwa vifungo. Katika Urusi, wamegawanywa katika fedha za pamoja kwa wawekezaji waliohitimu ambao huwekeza katika mali yoyote, hata hatari zaidi, pamoja na fedha za pande zote zinazopatikana kwa watazamaji wengi: wawekezaji wasio na sifa, au wawekezaji wa rejareja. Aina zao za mali zinazopatikana ni chache kwa vyombo vya kifedha visivyo na hatari sana.

Tunakukumbusha kwamba vifungo ni chombo cha kuaminika zaidi
. Kwa hivyo, wakati mwekezaji anaelewa ni wapi mfuko wa pamoja utawekeza pesa zake, inafaa kufahamiana na tamko la uwekezaji la kila mfuko wa pamoja, kwa sababu inasema wazi ni sehemu gani ya fedha na ni kampuni gani za usimamizi zina haki ya kuwekeza. Mbali na vyombo ambapo fedha za wawekaji huenda, fedha za pande zote hutofautiana katika suala la kununua na kuuza hisa kulingana na wakati. Kuna aina 3 kuu hapa:

• wazi fedha za pande zote, hisa ambazo zinaweza kununuliwa na kukombolewa halisi kila siku. Fedha hizo za pamoja, kwa kuzingatia ukweli kwamba fedha zinaweza kuchukuliwa haraka kutoka kwao, huwekeza katika mali ya kioevu, kwa mfano, katika hisa za chips za bluu , ambayo daima kuna mahitaji;
• fedha za muda – vitengo vinavyoweza kununuliwa au kuuzwa kwa vipindi maalum vya muda. Kama sheria, hii inaweza kufanywa mara kadhaa kwa mwaka;
• Jamii ya tatu ni fedha zilizofungwa , hisa ambazo zinaweza kununuliwa tu wakati mfuko unaundwa, na kuuzwa wakati mfuko umefungwa.

Aina ya pili na ya tatu – fedha za muda na za mwisho zinaweza kumudu kuwekeza katika vyombo vya kioevu kidogo, kwa sababu wanatabiri wakati wawekezaji wanaweza kutoa pesa kutoka kwao. Kwa upande mmoja, vyombo vya chini vya kioevu vina hatari zaidi, lakini kwa upande mwingine, wana uwezo bora wa faida. Kwa hivyo, ni bora kwa wahafidhina kuchagua fedha wazi za pande zote. Ikiwa mwekezaji yuko tayari kuchukua hatari, basi muda au kufungwa watafanya.

Sehemu moja ni kiasi gani

Tunakukumbusha kwamba bei ya hisa inabadilika kila siku, na ipasavyo inategemea moja kwa moja thamani ya mali ambayo mfuko umepata. Mapato ya wawekezaji yataamuliwa kwa kiasi gani bei ya hisa imeongezeka. Unaweza kufuatilia mienendo ya bei ya hisa kwenye tovuti ya makampuni ya usimamizi na katika vyanzo vingine vya wazi. Fedha hizi huchapisha bei ya hisa kila siku mwishoni mwa siku, na muda na zile zilizofungwa angalau mara moja kwa mwezi. Wakati wa kununua hisa, mwekezaji hulipa malipo. Ni, kulingana na kiasi cha fedha zilizowekeza, na wakala ambaye ununuzi wa fedha za pande zote unafanywa, inaweza kufikia asilimia 5 ya kiasi cha uwekezaji. Wakati wa kuuza hisa, unafanya hivyo kwa kinachojulikana kama punguzo. Inategemea mwekezaji amemiliki hisa kwa muda gani, kwa masharti maalum ya wakala. Kama sheria, punguzo hauzidi asilimia tatu ya thamani yake.

1. Upatikanaji . Uwekezaji katika fedha za pande zote una kizingiti cha chini cha kuingia. Unaweza kuanza kutoka rubles 1000
2. Utaalam katika usimamizi . Wataalamu wanasimamia pesa za wawekezaji. Kwa kweli, hoja hii ni mbaya, kwa sababu wataalam wanajua jinsi ya kuwekeza: kufungua akaunti, kununua vyombo vya kifedha, kuweka hali ya kufungua biashara. Lakini wataalam hawajui cha kununua ili kuwa milionea kesho kwa sababu, kwa bahati mbaya, masoko ya fedha kwa asili hayatabiriki. Kwa hivyo, wakati mwingine, Paul pweza anaweza kutoa utabiri sahihi zaidi wa hisa kuliko mtaalam aliye na uzoefu wa miaka mingi.
3. Mavuno ya juu . Wakati fedha za pande zote zinauzwa, mnunuzi anaambiwa juu ya uwezekano wa mapato ya juu, ambayo yatakuwa ya juu kuliko mapato ya amana. Kwanza, mapato kutoka kwa mfuko wa pamoja hayahakikishiwa kwa njia yoyote na mfuko wa pamoja huwekeza katika aina fulani ya mali. Ikiwa soko halitakua katika kipindi hicho cha wakati wakati mwekezaji anamiliki mfuko wa pamoja, basi mfuko wa pamoja hautaonyesha faida yoyote, wakati faida ya amana bado ni fasta. Kwa ujumla, ni sawa kulinganisha mavuno ya fedha za pande zote si kwa amana, lakini kwa index. Kisha unaweza kuelewa jinsi usimamizi hai una faida zaidi – kuwekeza tu katika faharisi.
4. Wanazungumza juu ya tume za chini , lakini habari sio kweli kila wakati. Fedha za pande zote ni hadithi ghali kabisa kwa mtu anayezinunua, na, kwa kweli, ni ghali zaidi kuliko kuwekeza peke yako.
5. Ukwasi . Hisa za fedha za wazi zinaweza kuuzwa wakati wowote bila hasara za ziada, hii ni kweli, lakini ikiwa tunazungumzia kuhusu hisa katika vyombo vya kioevu, basi hii inaweza kufanyika wakati wowote bila hasara za ziada.
6. Ushuru wa upendeleo . Baadhi ya makampuni ya kifedha yanasema kwamba pamoja na ukuaji wa mali ya mfuko wa pamoja, wawekezaji wanaweza kusamehewa kutoka kwa kodi ya mapato ikiwa wanapata rubles chini ya milioni tatu kwa mwaka kwa hisa, ikiwa wana hisa kwa zaidi ya miaka mitatu. Hii ni sawa na soko la kawaida na la hisa. Ipasavyo, kodi ya mapato juu ya ukuaji wa thamani ya mali hailipwi.

Kuna tofauti gani kati ya mfuko wa pamoja na ETF?

Leo, chombo cha ETF kinapata umaarufu
, yaani, fedha zinazouzwa kwa kubadilishana, zinajulikana zaidi kuliko fedha nzuri za zamani za retro-grad. Ikiwa tunalinganisha fedha za pamoja na ETF, basi faida za pili ziko juu ya uso.

1. Kwanza, ni kioevu zaidi, rahisi kununua, hununuliwa kupitia akaunti ya udalali au tunaweza pia kuinunua kwenye majukwaa mengine, pia kuna faida ya kodi.
2. Fedha za pamoja zinunuliwa katika ofisi ya kampuni ya usimamizi, kwenye tovuti yao. Haiwezekani kununua mfuko wa pamoja kupitia akaunti ya udalali na majukwaa mengine. Hii ni hatua mbaya.
3. Fedha za pamoja zinasimamiwa kikamilifu. Wasimamizi kila wakati wanajaribu kufanya vyema katika faharasa, huku ETF karibu kila mara hufuata faharasa ya hisa.
4. Kwa mfuko wa pamoja, ikiwa tume iko katika kiwango cha asilimia 3.5, bila kuhesabu markups na punguzo, basi kwa ETFs, tume ni za chini. Katika Urusi, hii ni chini ya asilimia moja, na hakuna mshangao wa ziada unapaswa kutarajiwa hapa.

Baadhi ya mifuko ya pande zote ina tabia mbaya ya kubadilisha ghafla kanuni zao za uwekezaji na wawekezaji wanaowekeza’ fedha katika mali nyingine, wakati mwekezaji anaweza asijulishwe. Usitarajie maajabu kama haya kutoka kwa ETFs.

ETFs

Fedha za uwekezaji hatua kwa hatua zinakuwa za kizamani linapokuja suala la fedha za pande zote zinazojitolea kuwekeza katika vyombo vya biashara ya kubadilishana. Kuna njia mbili mbadala hapa:

1. Kuwekeza katika ETF ni kawaida mbadala ya faida zaidi kwa mwekezaji kuliko mfuko wa pamoja.
2. Njia mbadala ya pili ni ununuzi wa kujitegemea wa hisa, dhamana, vyombo vingine vya kifedha : kwa akaunti ya mtu binafsi ya uwekezaji kwa uwekezaji wa muda mrefu, na kisha upokeaji unaofuata wa kupunguzwa kwa kodi.

Hata mwekezaji wa novice anaweza kuunda
kwingineko kwake sio mbaya zaidi kuliko wasimamizi wa kitaaluma kumfanyia. Jambo lingine ni kwamba kwa hili unahitaji kuwa na ujuzi fulani, ikiwa mwekezaji hana ujuzi huo, basi ni bora kununua fedha za ETF.

Katika hali gani fedha za pande zote zinaweza kuwa na riba?

Kwa mfano, ikiwa mtu anaangalia mali isiyohamishika, basi fedha za pamoja za mali isiyohamishika zinaweza kuwa chombo cha kipekee kwake. Hii ni kweli analog ya Kirusi ya viwango vya Marekani. Au fedha za pande zote zinazowekeza katika vitu vya sanaa, kwa sababu ni vigumu sana kwa mwekezaji bila ujuzi maalum kuwekeza katika sekta ya IT, basi fedha za pamoja hapa husaidia kila mtu ambaye anataka kujaribu katika eneo hili kufanya hivyo.

Jinsi ya kuwekeza katika fedha za pamoja?

Ili kuwekeza katika mfuko wa pamoja, utahitaji kufungua akaunti na broker, ikiwa akaunti imefunguliwa, basi inabakia kupata kichupo na orodha ya fedha za pamoja na kuchagua moja inayofaa. Maoni ya wataalamu ni nzuri, lakini ni kuhitajika kwa mwekezaji kuelewa misingi ya uchumi na kuwa na wazo kuhusu soko la hisa, ikiwa inawezekana, kisha kushauriana na broker. Hii hurahisisha kuchagua PIF sahihi.

Muhimu: angalia upatikanaji wa leseni kwenye tovuti: https://www.cbr.ru/registries/RSCI/activity_uk_if/

ukadiriaji wa mavuno ya mfuko wa pamoja

mfuko wa pamoja	Mazao	Tovuti
Mtaji wa Mfumo – Simu ya Mkononi	14.88%	https://sistema-capital.com/catalog/
Dhahabu ya URALSIB	3.66%	https://www.uralsib.ru/investments-and-insurance/ivestitsii/paevye-investitsionnye-fondy-pif-/
Sberbank – soko la deni la kimataifa	2.58%	https://www.sber-am.ru/individuals/funds/
RGS-Zoloto	2.09%	https://www.rgsbank.ru/personal/investment/pif/open/
Raiffeisen – Dhahabu	2.02%	https://www.raiffeisen.ru/retail/deposit_investing/funds/
Gazprombank – Dhahabu	1.75%	https://www.gpb-am.ru/individual/pif
Ujenzi mpya	1.72%	http://pif.naufor.ru/pif.asp?act=view&id=3164
Kapital-dhahabu	1.69%	http://www.kapital-pif.ru/ru/about/

Fedha za pamoja (fedha za pande zote): ni nini na mfuko wa pande zote unafanya kazi vipi, ukadiriaji wa fedha bora za pande zote kwa faida: https://youtu.be/GB_UJvUDy_s

Fedha za pamoja za Sberbank – ni sehemu gani katika Sberbank?

Sberbank ni benki inayotambulika na ya kuaminika ambayo imekuwepo kwa zaidi ya miaka 100. Ni busara kuwekeza katika benki kama hiyo, na kwa hili kuna aina nyingi za fedha za pande zote, tutaangazia zile kuu:

1. Mfuko wa dhamana – Ilya Muromets ( https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs/fund_bond_im ). Inajumuisha serikali, manispaa, vifungo vya ushirika vya watoaji wa kuaminika wa Kirusi. Inapokea mapato kutoka kwa malipo ya kuponi na ukuaji wa thamani ya mali. Mfuko wa uwekezaji wa pamoja na asilimia ndogo ya hatari ya 0-5%, mapato ya juu ya mfumuko wa bei wa 8-10% na ukwasi wa wastani.
2. Mfuko wa hisa na dhamana – Uwiano ( https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs/fund_balanced ). Mfuko wa kuheshimiana mchanganyiko unachanganya aina mbili za dhamana. Faida kutoka kwa faida kubwa, mapato kutoka kwa dhamana. Inawekeza zaidi katika vyombo vya kifedha vya Kirusi, mavuno ya 10-20%, hatari kubwa na ukwasi wa wastani.
3. Mfuko wa Dobrynya Nikitich ( https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs/fund_equity_dn- ) lina hisa za makampuni ya Kirusi. Ni nini hufanya mfuko kuwa hatari sana, faida 15-20% na kudumisha ukwasi wa wastani.

Fedha za pande zote zinazouzwa kwa kubadilishana za Sberbank: inafaa kuwekeza – SBMX, SBSP, SBRB, SBCB na SBGB fedha za pande zote: https://youtu.be/DBrrF-z-1do

Fedha za Pamoja Tinkoff

Inachukua nafasi ya kuongoza kati ya mawakala maarufu, safu ya kwanza katika suala la idadi ya wateja hai na uwekezaji katika fedha za pamoja za benki, inachukuliwa kuwa biashara ya kuaminika na yenye faida.

1. Kwingineko ya RUB ya milele ( https://www.tinkoff.ru/invest/etfs/TRUR/ ) – Mfuko huo unawekeza katika vyombo vitatu, hifadhi za Kirusi na vifungo, dhahabu. Uwekezaji katika vyombo mbalimbali vya kifedha inakuwezesha kuchukua hatari ndogo wakati wa kuwekeza, lakini wakati huo huo hufanya kuwa na mazao ya chini ya 5-10%. Bei ya kuingia 6.04 rubles.
2. Mapato ya kudumu USD ( https://www.tinkoff.ru/invest/etfs/TUSD/ ) – hutoa uwekezaji katika hisa za Marekani, dhamana na dhahabu katika hisa tatu sawa. Mazao kwa dola 5-10%, na kiwango cha chini cha hatari. Gharama ya hisa ni dola 0.2.
3. Mapato ya kudumu EU R ( https://www.tinkoff.ru/invest/etfs/TEUR/ ) – hutoa uwekezaji katika hisa za Ulaya, dhamana na dhahabu katika hisa tatu sawa. Mazao katika euro 3-5%, hatari ndogo. Gharama ya uwekezaji ni euro 0.10.

Fedha za Pamoja Alfa Capital

Kampuni ya usimamizi inatoa aina ya kuvutia ya uwekezaji katika makampuni mbalimbali ya kimataifa na Kirusi. Wataalamu wanachambua kila kampuni na kisha kuwekeza.

• Rasilimali ( https://www.alfacapital.ru/individual/pifs/opifa_akn/ ) – meneja anatafuta, anachambua hisa za kuahidi katika mafuta na gesi na petrochemical, sekta za madini. Mavuno ni 15-30%.
• Hisa za kioevu ( https://www.alfacapital.ru/individual/pifs/opifa_akliq/ ) – watoaji wakubwa zaidi wa Kirusi na wa kigeni huchaguliwa, na utendaji bora wa kifedha na matarajio ya ukuaji. Mavuno 15-25%.
• Mizani ( https://www.alfacapital.ru/individual/pifs/opif_aks/ ) – uwekezaji katika hifadhi bora za Kirusi na vifungo. Hatari ya wastani na kurudi kwa 15-20%.

Fedha za pamoja ni zana rahisi ya uwekezaji, kama uwekezaji mwingine, unahitaji kuchagua kwa busara. Kwa kuwekeza kwenye mifuko ya pamoja, mwekezaji hatawanyi kwa hisa za mtu binafsi, bali anawekeza katika sekta ya uchumi au viwanda, nchi, dhamana za serikali na dhahabu. Inafaa na itawasaidia wale ambao wanaona vigumu kusimamia uwekezaji au hawataki kutumia muda juu ya hili. Ukichagua kampuni nzuri ya usimamizi yenye ukadiriaji wa kuegemea juu, unaweza kuwa mtulivu kwa fedha ulizowekeza. Ili kununua mfuko wa pamoja, nenda tu kwenye wavuti ya wakala na uende kwenye kichupo cha Uwekezaji, katika hali nyingi kuna kichwa kidogo cha mfuko wa pande zote, hapo unaweza pia kusoma muundo wa mfuko wa pamoja na kuhesabu mavuno, na pia kuhesabu mapato. hatari za kuwekeza. Kizingiti cha chini cha kuingia huchangia kuvutia kwa chombo cha kifedha. Gharama ya mfuko wa pamoja inatofautiana kutoka rubles 6 na hapo juu, mara nyingi wakala au kampuni ya usimamizi huchagua rubles 100 au 1000 kama kiwango cha chini. Wakati huo huo, idadi ya hisa zilizonunuliwa sio mdogo. [kitambulisho cha maelezo = “attach_12092″ align=”aligncenter” width=”1628″]
Sababu 6 za kununua hisa[/caption]

Muda wa uwekezaji

Mwekezaji anaweza kununua na kuuza hisa siku hiyo hiyo, lakini unahitaji kuelewa kwamba basi fedha zinapotea kwenye tume. Kadiri unavyoshikilia hisa kwa muda mrefu, ndivyo uwekezaji unavyoleta faida zaidi, unaovutia na takwimu nzuri na mapato ya juu, inamaanisha kipindi cha miaka 3 au 5, kwa mwezi uwekezaji hauwezi kuongeza thamani ya hisa.

Hatari

Kuna hisa tofauti na kiwango cha chini cha hatari, lakini basi mavuno yatakuwa ya chini. Kadiri faida inavyoongezeka, ndivyo hatari inavyoongezeka. Kwa kuwa vyombo vya kifedha havina kinga kutokana na mabadiliko ya soko na soko linapoanguka, thamani ya mfuko inaweza kushuka.