Portfolio veberhênanê çi ye, veberhênanên portfolio 2024

Ji bo 90% ji mirovên cîhana nûjen, faktorek girîng û girîng parastin an zêdekirina çavkaniyên darayî yên belaş e. Rêbazên cûrbecûr hene ku hûn veberhênanên bikêrhatî bikin, lê tenê yek ji awayên herî populer afirandina portfoliyoyek veberhênanê ye. Berî destpêkirina damezrandina wê, pêdivî ye ku meriv taybetmendiyên pêvajoyê nas bike. Vebijarka çêtirîn ev e ku hûn ewlehiya herî bikêrhatî ya aborî hilbijêrin. Her weha hûn hewce ne ku hûn bizanin ka kîjan plan, rêbaz û awayên afirandina wê hene.

Portfoliyoyek veberhênanê çi ye – bernameya perwerdehiyê ji bo destpêk

Li gorî encamên lêkolînên li ser mijara veberhênanê, ji gelek kesan re tê zanîn ku teoriya nûjen di sala 1952-an de derketiye holê û ji wê demê ve tenê pêşketiye û pêşketiye, li gorî rastiyên hewcedarî û rewşa aborî ye. Berî destpêkirina hilbijartinê, pêdivî ye ku meriv hemî hûrguliyên ku portfoliyonek veberhênanê çi ye, taybetmendiyên wê çi ne fêm bikin. Pêdivî ye ku portfolioyek veberhênanê wekî komek amûrên darayî yên rehet û bi kalîte were hesibandin ku dahatiyek aram û garantî ji xwediyê xwe re tîne. Dema ku vebijarkek maqûl hilbijêrin, tê pêşniyar kirin ku meriv taybetmendiyek girîng li ber çavan bigire: dibe ku portofolên veberhênanê di warê asta xetereyê de cûda bibin. Her weha hûn hewce ne ku bifikirin ka çi pêşbîniyên qezencê yên wan hene, kîjan şertên veberhênanê pêşkêş dikin. Bi hilbijartina komek malûmanên rast, veberhêner (dibe ku kesek asayî be) dê bikaribe stratejiya portfolio ya pêşkeftî bi serfirazî bicîh bîne da ku mîqdarek drav bistîne.

Portfoloya veberhênanê ji bo destpêk

Portfoloya veberhênanê ya yekem hewce dike ku veberhêner di pêvajoya berhevkirinê de bala xwe bide hûrguliyên cihêreng. Destpêkên ku dixwazin veberhênanên bi vegera herî mezin bikin, pêdivî ye ku zanibin ka meriv çawa portfoliyoyek veberhênanê biafirîne û li kîjan xalan bala taybetî bide. Pisporên di warê veberhênanê û darayî de pêşniyar dikin ku ji bo damezrandina yekem portfoliyona veberhênanê rêbaza jêrîn hilbijêrin.

Vekirina hesabek brokerage

Di navbera danûstendinê û kesê (veberhêner) de dê navbeynkarek hebe –
broker . Ya yekem, bêyî pargîdaniyek brokerker, ew ê nexebite ku veberhênana li ser ewlehiyê bike. Ya duyemîn, broker dê ji we re bibe alîkar ku hûn vebijarkek veberhênana ewledar hilbijêrin, dê fersendê bide we ku hûn amûrên darayî yên pêwîst ji bo veberhênanê û / an bazirganiyê bikar bînin. Pêdivî ye ku ji bîr mekin ku di pir rewşan de broker ji bo vekirina hesabek xercê nagirin, an jî xerc bi tevahî sembolîk e. Tête pêşniyar kirin ku di qonaxa yekem a danûstendinê de lîsansa çalakiyan kontrol bikin.

Zêdekirina stokên rêza duyemîn li portfolio veberhênanê

Parvekirinên pargîdaniyên ji “qata duyemîn” – ew dikarin komek ewlehiya heyî ya heyî temam bikin. Taybetmendî: ew dihêle hûn bêtir qezenc bikin, lê xetereyên darayî di vê rewşê de zêde dibin. Meriv çawa ji bo destpêkek portfoliyoyek veberhênanê berhev dike, çi stoq û ewlehiya din çêbike: https://youtu.be/qiwFndRDDCM Divê destpêk zanibin ku di sûkê de têgehek “meaş ji bo xetereyê” heye. Esasê fenomenê wiha ye: Mînakî, di bûyera kirîna bondek ku 10% hilberînê nîşan dide, wê hingê îhtîmala bidestxistina qezencê bi qasî 90%. Broker dê ji we re bibin alîkar ku hûn vegerandina portfoliyoya veberhênana xwe hesab bikin. Ji bo berhevkirina vebijarka herî çêtirîn, divê hûn pêşî ceribandinek xetereyê derbas bikin. Broker di heman demê de analîtîk û qursên kalîteya bilind peyda dikin. Pêşniyarek din ev e ku meriv portfolioya salê binirxîne. Afirandina rast a portfoliyoyek veberhênanê îro ne garantiyek e ku piştî demekê ew ê kêmtir bikêr nebe. Verastkirina demkî dê ji pirsgirêkan dûr bixe. Mînak: Portfolioyek berhevkirî ji %20 bondo, %20 fon û %60 stokan pêk tê. Di salê de, hîseyan mezinbûn nîşan da – ew biha zêde bûn û para wan di portfêlê de, bi rêzê, zêde bû. Ji bo domandina sûdwergirtinê, pêdivî ye ku pêşî beşek ji hîseyan bifroşe, û dûv re jî bi diravên wergirtî malên din bikirin. Bi vî rengî, dê gengaz be ku hevsengiya portofola veberhênanê were vegerandin. Di salê de, hîseyan mezinbûn nîşan da – ew biha zêde bûn û para wan di portfêlê de, bi rêzê, zêde bû. Ji bo domandina sûdwergirtinê, pêdivî ye ku pêşî beşek ji hîseyan bifroşe, û dûv re jî bi diravên wergirtî malên din bikirin. Bi vî rengî, dê gengaz be ku hevsengiya portofola veberhênanê were vegerandin. Di salê de, hîseyan mezinbûn nîşan da – ew biha zêde bûn û para wan di portfêlê de, bi rêzê, zêde bû. Ji bo domandina sûdwergirtinê, pêdivî ye ku pêşî beşek ji hîseyan bifroşe, û dûv re jî bi diravên wergirtî malên din bikirin. Bi vî rengî, dê gengaz be ku hevsengiya portofola veberhênanê were vegerandin.

Rîska portofoliya veberhênanê rasterast bi dabeşkirina depoyan li pêkhateyên êrîşkar û muhafezekar ve girêdayî ye.

Nimûneyek berhevkirina pişkên pargîdan û hilberînerên navdar. Ne hewce ye ku meriv bala xwe bide ser pargîdaniyên navxweyî, çêtir e ku meriv ji hev veqetîne:

Pêşniyarek din ji bo destpêkê ev e. ji bo danîna armancên aborî yên gihîştî. Ji ber vê yekê dibe ku naveroka vebijarkên cûda yên portfoliyoyê cûda bibe. Hûn dikarin çend hesabên cûda bi yekcarî vekin û wan ava bikin. Nimûne:

1. Hesabê teqawidbûnê . Bi armanca ku piştî teqawidbûnê dahatek zêde çêbike tê vekirin. Di vê rewşê de, tê pêşniyar kirin ku ew li ser bingeha stoq û bendên pargîdaniyên mezin ên ku dikarin piştî 15-20 salan jî vegerên bilind nîşan bidin ava bikin. Mînak: portfoloya veberhênanê ya VTB an Sberbank.
2. Hesabê zarokan – li vir hûn hewce ne ku ji bo xwe armancek taybetî destnîşan bikin: perwerdehî, di 10-15 salan de kirîna sîteya rast. Taybetmendî: avabûn bi karanîna stokek xeternak (şirketên teknolojîk) pêk tê.
3. Lêçûnên guncan vebijarkek din a hesabê ye. Armancên vekirinê: destkeftiyên piçûk an navîn, tamîrkirin, rêwîtiyê. Çêtir e ku hûn bendên ku xwedan demek kurt in hilbijêrin. Berhem û qîmeta van ewlekariyan divê ji berê de were zanîn.

Nimûneyek ji damezrandina portfoliyoyek veberhênanê ya ku dikare tavilê dest bi xebatê bike ji bo xwediyê xwe:

Di heman demê de, qonaxên avakirina portfoliyoyek veberhênanê celeb û stratejiyên veberhênanê jî hene. Piştî ku hûn van hemî gavan derbas bikin, hûn dikarin hesaban vekin û hebûnan ​​berhev bikin.

Çi dikare di portfoliyoyek veberhênanê de were nav kirin?

Ji ber ku veberhênana portfolio hêmanek veberhênanê ya baş-pêkhatî ye, ew dikare ji beşên cihêreng pêk were ku dikare dahatiyek diyar ji xwediyê xwe re bîne. Vebijarkên gengaz ên ku ji wan têne çêkirin ev in:

• Ewlekariyên cihêreng (stok, bond).
• Parvekirinên fonên veberhênanê.
• Dirav (dolarê Amerîkî, pound, euro, her weha yuan).
• Metalên hêja (zêr, zîv û platîn).

Wekî din, hûn dikarin di amûrên darayî yên derûdor de veberhênanê bikin. Di nav wan de vebijark an
pêşeroj hene. Ger fon destûr bide, wê hingê sîteya rast, û hem jî depoyên cihêreng, dikarin di portfoliyoya veberhênanê de cih bigirin. Broker kategoriyek din a taybetî – hebûnên biyanî vediqetînin. Di nav wan de kevnar, şeraba berhevkirinê jî hene. Risk – veberhênana li destpêk û nûbûnên cihêreng. Bi stratejiya bijartî ve girêdayî, dê pêkhateya portfolioyê biguhere. Meriv çawa ji bo 2022-an portfoliyoyek veberhênanê çêdike, çi ewlehiyê bikirin: https://youtu.be/qYWOBxXHUlI

Cureyên portofolên veberhênanê

Portfoliyoyek veberhênanê ya bikêr û jêhatî li gorî armanca veberhênanê û rewşa hundurîn û germahiya veberhêner dikare celebên cûda be. Pardan:

1. Portfoliyoyek bikêr an êrîşkar . Armanca wê ya sereke qezenckirina potansiyela bilind e. Taybetmendî: ew pir guhezbar e. Di vê rewşê de, pêkhatî bi tevahî ji stokên ku di pêşerojê de nîşanek mezin a potansiyela mezinbûnê heye pêk tê. Pirsgirêk ev e ku meriv Endeksa Danûstandina Moskowê bi ser keve.

   

2. Portfolio gerdûnî an hevseng . Pêkhatina wê armanc dike ku rêjeyek mezinbûnê ya nerm peyda bike. Li hember guheztina bazarê xwedan berxwedanek bilind e. Ev ji ber cihêrengiya berfireh a ji hêla çîna sermaye û diravê hatî bikar anîn ve ye.
3. Portfolioyek muhafezekar ji bo vegera hindiktirîn armanc dike, lê bi xetera herî kêm.

Dabeşkirina li gorî çînên sermayeyên sereke di portfoliyoyek gerdûnî ya navîn û demdirêj de dikare cûda be. Di heman demê de pêdivî ye ku hûn zanibin ku portofolên veberhênanê dikarin ji hêla nîşanên mezinbûnê ve bêne dabeş kirin (dikarin wekî mînakek ji bo damezrandinê were bikar anîn):

• Hêsan – pêkhatî cûrbecûr ewlehiyê vedigire. Ger ew mezin bibin, nirxa portfolio bixwe jî zêde dibe.
• Pêşveçûna bilind – ji ewlehiya wan pargîdaniyên ku mezinbûna bilez û domdar nîşan didin pêk tê.
• Pêşveçûna nerm – pêkhatî ewlekariya rêxistinan bi nîşaneyên mezinbûna domdar vedihewîne.
• Bilindahiya navîn – dibe ku ji kaxezên cûda pêk were.

Portfoloya veberhênanê ya Ray Dalio – 5 ETF-yên ku dê şûna her tiştê din bigirin: https://youtu.be/lECIUvQuf5s Tiştek wusa xuya dike wisa:
Portfoliyoyên hatinê, di encamê de, li celebên jêrîn têne dabeş kirin: hatina daîmî (rîskeyên hindiktirîn û vegerandina darayî ya navîn), dahata bilind – asta xetereyan navîn e, sûdmendî bilind e. Portfoliyoyên hevgirtî jî hene. Di vê rewşê de, beşek ji hebûnên heyî qezenc dike. Ev ji ber zêdebûna bihayan e. Beşê din jî bi rêya wergirtina mûçe û faîzê, rêjeyek diyar ji qazanca aborî bi xwe re tîne. Pêdivî ye ku ji bîr mekin ku dema ku nirxa beşek diyarkirî ya hebûnê kêm dibe, wê hingê tazmînata windayan bi zêdekirina nirxa pêkhateyên din ên portfoliyoya veberhênanê tê çêkirin. Portfoloya veberhênanê ya Warren Buffett – mînakek pratîkî ya berhevkirina portfoliyoyek veberhênanê: https://youtu.be/tGKvSoxJnoQ

Vebijarkên berhevkirina portfolio li gorî dem, armanc û nîşanên din ve girêdayî ye

Ger hûn dixwazin dahatiyek zêde ya garantî bistînin, wê hingê hûn hewce ne ku pêşû zanibin ka meriv çawa portfoliyoyek veberhênanê bi xetereyên hindiktirîn ji sifrê biafirîne û ji xeletiyan dûr bixe. Di nav vebijarkan de ji bo hemî veberhênerên potansiyel yek û gerdûnî tune. Her kes kompozîsyonê li ser bingehek kesane hildibijêre, ji ber ku ne mimkûn e ku pêşwext were pêşbînîkirin ka dê rewş di aborî û sektora darayî de çi be. Vebijarkên berhevkirinê bi demê ve girêdayî ye. Dema hilbijartina ewlekarîyê, divê were hesibandin ku heyama veberhênanê her ku dirêjtir be, veberhênana di hîseyan de kêmtir bi guhertinên demkurt ên bihayên bazarê ve girêdayî ye. Di heman demê de, nîşana dahatiya potansiyel jî bi nîşaneyên demê ve girêdayî ye. Ger hûn vebijarka dagirtina bi bondoyan hilbijêrin, wê hingê rewş dê wiha be: heyama ku ew têne derxistin çiqas dirêjtir be, vegerên kêmtir pêşbînîkirî ne. Broker pêşniyar dikin ku vê vebijarkê hilbijêrin heke hûn dixwazin karên kurt-kurt çareser bikin û armancên kêmtir tevlihev destnîşan bikin.
Cûreyên xetereyê di avakirina portfoliyoyek veberhênanê de – nerm, hevseng, êrîşkar [/ sernav]

Mînakek portfolioyek veberhênanê ji bo salekê

Mînaka berhevkirinê (dem – 1 sal, berberî – nêzîkê 50,000 ruble): bendên rubleyê. Ji bo mebestên kurt-kurt (mînak, rêwîtiyê, kirîna kelûpelên malê), çêtir e ku meriv portfoliyoyek bi giranî ji bendên bi gihîştina nêzî salekê ava bike. Ev girîng e, ji ber ku mirov ê di pêş de bi qasê rastîn (heta bi sedan rubleyan) zanibe ku di dawiyê de dikare were wergirtin. Kirîna stokên kurt-kurt xeternak e, ji ber ku di bûyera hilweşandinê de, dê hema hema ne gengaz be ku meriv zû nîşanan sererast bike. Di rewşên giran de, hûn dikarin bi qasî 10% ji nirx û qebareya giştî ya portofola veberhênanê parveyan bikirin. Bi alîkariya brokerek, hûn dikarin portfoliyoyek veberhênanê ya amade bikirin. Ew dikare bi serhêl jî were berhev kirin.

Mînakek portfolioyek veberhênanê ya 3-5 salan

Vebijêrkek din: heyama sazkirî di vê rewşê de 3-5 sal e. Li vir hûn dikarin hem bend û hem jî stokan tercîh bikin. Para hebûna wan di portofolê de 50/50 an 40/60 e. Taybetmendî: her ku dem dirêjtir be, ew qas parvekirina parên di portfolioyê de dibe. Li vir hûn hewce ne ku hesab bidin ku hûn hewce ne ku li gorî demê nîşana hejmara parveyan zêde bikin. Lêkolînên di warê aboriyê de diyar dikin ku stoq dê di heyama 5-10 salan de dest bi qezenckirinê bikin. Portfoliyoya veberhênana hevseng Nimûneyên portfoliyoyên veberhênanê yên hevseng: Divê hin fon li sîteya rast, hin di huner an metalên hêja de werin razandin. Avahî wiha ye: 25% her yek ji bo stok û bondoyan, fonên sîteyê 15%, alternatîf 20% û metalên hêja 15%. Portfoloya veberhênanê: rêjeya rast a stock û bondoyan: https://youtu.be/seS4gI3oLqY Portfolioyek 50/50 pir bi hêsanî pêk tê: stoq û bond bi mîqdarên wekhev têne girtin. Taybetmendî – divê her cûre ewlehiyê bi rûsî û biyanî jî bi qasî 50/50 were dabeş kirin. Heke hûn ewlehiya ku di warê rîsk û vegerê de cihêreng in bikirin hûn dikarin veberhênanên din jî ewle bikin.
Portfoloya veberhênanê ya cihêreng [/ sernav] Ger avabûn li ser veberhênanan be, wê hingê ev celeb portfolio dibe ku bi vî rengî xuya bike:

Pirs û bersiv

Portfoliya veberhênanê ya çêtirîn çi ye? Ev celebek vebijarkek subjektîf e ku armanc, armanc û bendewariyan pêk tîne. Vebijarka stratejiyê li ser bingeha rewşa aborî, nîşana asta xetereyê û pêşniyarên broker tê hilbijartin. Pêdivî ye ku meriv berê xwe bide ewlehiya pargîdan û pargîdaniyên mezin ên ku dikarin li ber piraniya diyardeyên neyînî yên li sûkê bisekinin.
Veberhênana rasterast û portfolio çi ye?Di doza yekem de, adetî ye ku meriv li ser veberhênanên ku tavilê dest bi xebatê dikin biaxivin. Veberhênanên portfolio dijwartir in, ji ber ku ew ji bo bandorek demdirêj têne çêkirin. Di pir rewşan de, veberhênana portfolio ji veberhênana portfoliyoya rasterast di warê qebareyê de cûda dibe. Amûrên veberhênana portfoliyoyê: ewlehiya deyn (ne tenê bond, lê di heman demê de bendeyên soz jî di nav de), û her weha hîsse. Veberhênanên portfolio ji yên rasterast ji bo demek kurttir têne hesibandin. Pêdivî ye ku ji bîr mekin ku ew xwedî lîkîdîteyek mezintir in. Veberhênanên portfoliyoyê ji bo bidestxistina qezencê têne armanc kirin, ku bi wergirtina berjewendî an dabeşan têne kirin. Di heman demê de divê were hesibandin ku veberhêner rêveberiya pargîdaniyek an projeyek diyar a ku diravên xwe tê de têne razandin wekî peywira xwe ya sereke destnîşan nake. Portfolioyek veberhênanê rêyek nûjen e ku fonên veberhênanê zêde dike. Veberhênerek ku biryar dide ku vebijarkek bikêr çêbike, pêdivî ye ku meriv li ser rewşa aborî ne tenê li welat, lê di heman demê de li cîhanê jî lêkolîn bike. Ew ê neçar bimîne ku bi beşên cihê yên bazarê re xebatek bêkêmasî û jêhatî bike. Digel vê yekê, ew ê stratejiyek ramanî hewce bike. Ji bo vê armancê, hilbijarkek bi baldarî ya hebûnan, ku ji çend vebijarkan pêk tê, tê çêkirin. Divê ew muhlet û armancên diyarkirî pêk bînin. Ger hemî qonax li gorî qaîdeyan bêne kirin, wê hingê portfolio veberhênanê dê sûdmend be. Di vê rewşê de ji bo veberhênerê rîsk tune. Ger em nîşaneyên rastîn ên aboriyê li ber çavan negirin, zirarên mezin dikarin bibin. Broker dikarin ji we re bibin alîkar ku hûn vebijarka çêtirîn hilbijêrin. Tête pêşniyar kirin ku berî kirîna parveyan bi wan re têkilî daynin,