Чипҳои кабуди бозори саҳомии Русия – ба куҷо сармоягузорӣ кардан дар соли 2024

Чипҳои кабуди бозори саҳомии Русия то соли 2022.
чипҳои кабудсаҳмияҳои ширкатҳои устувортарини кишварро номбар кунед. Онҳо инчунин захираҳои дараҷаи аввал номида мешаванд. Тибқи омор, ҳангоми сармоягузорӣ ба онҳо, хатари камтарин аз даст додани сармоягузорӣ вуҷуд дорад. Моликияти саҳмияҳои Сбербанк як чиз аст ва барои ширкати номаълуми Let’s Go, ки иҷозатномаи ӯро ҳар лаҳза гирифтан мумкин аст, чизи дигар аст. Чипҳои кабуди русӣ пешвоёни соҳа мебошанд ва бисёре аз онҳо дар Русия таҳти назорати давлат қарор доранд. Давлат саҳмдори асосии Газпром – беш аз 50% саҳмияҳо мебошад. Дивидендҳо як хати муҳими буҷа аст, аз ин рӯ сармоягузорон шубҳа надоранд, ки дар сурати пеш омадани мушкилот аз ҷониби давлат кумаки молӣ хоҳад кард. Бисёре аз чипҳои кабуд ширкатҳои стратегӣ дар кишвар мебошанд. Газпром як монополияи содироти газ аст. Полюс дар истихроҷи тилло пешсаф аст. Пайдоиши рақиби арзанда аз эҳтимол дур нест – барои ворид шудан ба ин бозор ба шумо сармояи зиёд лозим аст.

Истилоҳи “чипҳои кабуд” аз покер гирифта шудааст ва хеле худсарона аст. Меъёрҳои возеҳе вуҷуд надоранд, ки аз рӯи он ширкат ҳамчун як ширкати чипи кабуд дар Русия тасниф карда мешавад. Аммо меъёрҳои асосиро метавон муайян кард.

Корхона бояд дар мамлакат ба таври васеъ маълум бошад, дар давоми якчанд сол афзоиши устувори фоида дошта бошад. Саҳмияҳо бояд дорои сармояи баланд бошанд. Ширкат бояд модели устувори тиҷорат дошта бошад ва давлат ба рушди соҳа манфиатдор бошад.

Манфиатҳои саҳмияҳои дараҷаи аввал

Бартариҳои чипҳои кабуди русӣ чӣ гунаанд

Пардохтпазирӣ

Чӣ қадаре ки пардохтпазирии саҳмия баланд бошад, фурӯши дороиҳои мавҷудаи ҳаҷми калон ҳамон қадар осонтар мешавад. Он инчунин аз пардохтпазирӣ вобаста аст, ки транзаксия то чӣ андоза ба нархи бозор наздик мешавад. Чипҳои кабуди русӣ беҳтарин пардохтпазирӣ доранд – онҳо ҳамарӯза аз ҷониби садҳо тоҷирон савдо карда мешаванд. Ҳамин тариқ, гардиши ҳаррӯзаи Сбербанк ё Газпром даҳҳо миллиард рублро ташкил медиҳад.

Эътимоднокӣ

Сармоягузоре, ки саҳмияҳои дараҷаи аввал дорад (чипҳои кабуди русӣ) метавонад ба сармоягузории худ боварӣ дошта бошад. Ин ширкатҳо тиҷорати устувор, рейтингҳои кредитии баланд, фишанги камтар ва захираҳои бештар доранд. Аз ин рӯ, сармоягузорӣ ба ин саҳмияҳо ба шурӯъкунандагон тавсия дода мешавад.

Дивидендҳо

Аксари ширкатҳои чипи кабуд дар Русия дивидендҳо мепардозанд. Инҳо ширкатҳои устувор мебошанд, ки метавонанд як қисми фоидаро бо саҳмдорон тақсим кунанд. Хиссаи калони бючети баъзе районхоро дивиденд ташкил медихад. Ширкатҳои давлатӣ дар Русия бояд ҳадди ақал нисфи фоидаи худро дар шакли дивиденд пардохт кунанд. [сарлавҳа id=”attachment_12310″ align=”aligncenter” паҳнои = “492”]
Сохтори микросхемаҳои кабуд[/ caption] Қисми боқимондаи саҳмияҳо бо ҳаҷми камтари савдо ва фаъолияти ноустувор “Дараҷаи дуввум”, “Дараҷаи сеюм” ва ғайра номида мешаванд. Тартиби эшелон хар кадар баланд бошад, захираи моеъ хамон кадар кам мешавад. Ҳамин тариқ, сармоягузор дар фурӯши саҳмияҳои Роснефт ба чанд миллион рубл душворӣ намебинад. Муомилот дар давоми чанд дақиқа сурат мегирад. Дар саҳмияҳои эшелони сеюм, мушкилот бо фурӯши саҳмияҳо (харидор нестанд) аллакай аз 100-200 ҳазор рубл оғоз мешаванд. Захираҳои сатҳи дуввум метавонанд
ноустувории баланди 20% дар як рӯз ё бештарро нишон диҳанд. Чипҳои кабуд ноустувории камтар доранд.
Сармоягузорони бузурги хориҷӣ пеш аз ҳама ширкатҳои калонтарин ва боэътимодтаринро интихоб мекунанд ва бидуни сабабҳои узрнок онҳоро намефурӯшанд. Сармоягузорони бузурги хориҷӣ фондҳои нафақа, фондҳои чархуште, моделҳои хавф мебошанд, ки имкон намедиҳанд, ки ба саҳмияҳои дорои рейтинги кредитии паст сармоягузорӣ кунанд. Аз ин рӯ, воридоти сармояи хориҷӣ пеш аз ҳама ба ширкатҳои устувортарини Русия меравад. Фондҳои нафақа ва чархуште наметавонанд саҳмияҳои сатҳҳои дуюм ва сеюмро бо сабаби пардохтпазирии нокифоя ва/ё рейтинги кредитии паст харидорӣ кунанд. Тағйирот дар котировкаҳои саҳмияҳои дараҷаи 2 на ҳамеша асосӣ мебошанд. Аслан боло рафтан ё поин рафтан тахминӣ аст ва сармоягузор наметавонад мутмаин бошад, ки агар як саҳмия имрӯз 20-30% боло рафт, фардо бесабаб 50-80% поин меравад. Афзоиши иқтибосҳо хусусияти дарозмуддат дорад ва бо сабабҳои бунёдӣ дастгирӣ карда мешавад. Ин захираҳо бояд барои сармоягузории дарозмуддат баррасӣ карда шаванд. TOP-5 саҳмияҳои дивидендҳои Биржаи Маскав дар моҳи январи соли 2022 – дар куҷо сармоягузорӣ кардан: https://youtu.be/L73j_Xa_lhA

Рӯйхати чипҳои кабуд дар бозори саҳомии Русия барои соли 2022

Бо тагйир додани нархномахои ширкатхои калонтарини мамлакат онхо дар бораи вазъияти иктисодии умум хулоса мебароранд.
Биржаи Маскав индекси чипи кабуди MOEXBC -ро ҳисоб
мекунад. Рӯйхати кунунии чипҳои кабуд дар вебсайти расмии биржаи Маскав нашр шудааст. Индекси MOEXBC барои савдо дастрас нест, ин нишондиҳандаи бозор аст.
Дар Россия 15 корхона ба эшелони якум дохил мешавад. Маҳз дар ин ширкатҳо ҳам тоҷирони ботаҷриба ва ҳам онҳое, ки акнун ба фаҳмидани сармоягузорӣ шурӯъ мекунанд, бояд пеш аз ҳама сармоягузорӣ кунанд. Бо саҳмияҳои ширкатҳои бузургтарин, сармоягузор ба як қисми ками фоида ҳуқуқ дорад ва ҳангоми ислоҳ дар бозор он хуб аст, ки даромад ба даст ояд. Бисёр ширкатҳо, сарфи назар аз вазъи бозор, барои солҳои зиёд дивидендҳои устувор месупоранд. Чипҳои кабуди Русияро ба таври муфассал баррасӣ кунед:

1. Полюс Голд пешвои саноати истихроҷи тилло дар Русия аст. Дар тӯли 10 сол, саҳмияҳо 1307% боло рафтанд ва даромади миёнаи солонаи дивидендҳо 4,66% -ро ташкил дод.
2. TCS Group як гурӯҳи молиявии ширкатҳост, дороии асосии Tinkoff Bank мебошад. Илова бар ин, Tinkoff Insurance ва Tinkoff Investments дохил карда шудаанд . Афзоиш дар тӯли 3 сол 566%, даромади миёнаи солонаи дивидендҳо 0,91%.
3. Яндекс рушди системаи ҷустуҷӯӣ мебошад, илова бар ин, Яндекс хидматрасонии таксӣ, интиқоли ғизо, системаи пардохти электронӣ ва ғайраро пешниҳод мекунад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 416% -ро ташкил медиҳад, ширкат дивиденд намедиҳад ва ба сармоягузорӣ фоида дар рушд афзалият медиҳад.
4. Новатек пешсаф дар истеҳсоли газ дар Русия аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 375%, даромади миёнаи солонаи дивидендҳо 2,4%
5. MMC Norilsk Nickel калонтарин истихроҷи металлҳои ранга, палладий ва никел мебошад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 324%, даромади миёнаи солонаи дивидендҳо 9,09%.
6. Сбербанк – бонки асосии Русия, дорои филиали қариб дар ҳама шаҳрҳои кишвар. Маҷмӯи асосии саҳмияҳо ба давлат тааллуқ дорад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 365%, даромади миёнаи солонаи дивидендҳо 6,43%
7. Лукойл бузургтарин ширкати тавлидкунандаи нафт дар Русия аст. Ба истихроҷ ва коркарди нафту газ машғул аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 332%, даромади миёнаи дивидендҳо 6,3%.
8. Полиметалл калонтарин истихроҷи металлҳои қиматбаҳо дар Русия аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 319%, даромади миёнаи дивидендҳо 4,29%.
9. « Татнефть » калонтарин корхонаи истихрочи нафт мебошад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 262%, даромади миёнаи дивидендҳо 8,04%.
10. NLMK бузургтарин ширкати металлургии Русия аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 250%, даромади миёнаи дивидендҳо 10,9%.
11. Роснефт бузургтарин ширкати нафтӣ дар Федератсияи Русия аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 199%, даромади миёнаи дивидендҳо 3,55%.
12. Magnit бузургтарин шабакаи мағозаҳои хӯрокворӣ, косметика ва молҳои рӯзгор аст. Афзоиш дар тӯли 10 сол 125%, даромади миёнаи дивидендҳо 5,5%.
13. Газпром монополияи содироти газ аст. Маҷмӯи асосии саҳмияҳо ба давлат тааллуқ дорад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 114%, даромади миёнаи дивидендҳо 6,66%.
14. МТС бузургтарин оператори мобилӣ мебошад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 73,4%, даромади миёнаи дивидендҳо 11%.
15. ” Сургутнефтегаз ” як ширкати саҳҳомӣ буда, корхонаҳои тавлиди нафти Русияро муттаҳид мекунад. Афзоиш дар тӯли 10 сол 47,1%, даромади миёнаи дивидендҳо 1,89%.

Чипҳои кабуди бозори саҳомии Русия – ба куҷо сармоягузорӣ кардан мумкин аст: https://youtu.be/emCE4DldKW8

Сармоягузорӣ ба чипҳои кабуди ширкатҳои русӣ

Фоида аз сармоягузорӣ ба чипҳои кабуди Русия аз дивидендҳои солона иборат аст ва баъзе ширкатҳо дивидендҳоро ҳатто бештар – дар як семоҳа ва вобаста ба афзоиши арзиши бозорӣ пардохт мекунанд. Афзоиши сершумори иқтибосҳо як раванди тӯлонӣ аст, он метавонад солҳо тӯл кашад. Аммо дивидендҳои устувор гардиши пули нақдро таъмин мекунанд, ҳатто вақте ки нархҳо паст мешаванд. Ширкатҳо танҳо дар сурати бӯҳрони шадиде, ки дар маҷмӯъ кишварро фаро гирифтааст, дивиденд намедиҳанд.

Пас аз нооромиҳои коронавирус, бисёр ширкатҳо коҳиши дивидендҳоро эълон карданд ва баъзеҳо маҷбур шуданд, ки дар соли 2020 дивиденд напардозанд.

Ҳангоми фурӯши воҳима харидани саҳмияҳои кабуд фоидаовартар аст. Пас аз беҳтар шудани вазъи иқтисодӣ, микросхемаҳои кабуд нисбат ба саҳмияҳои дараҷаи дуюм зудтар афзоиш меёбанд. Ва коҳиши иқтибосҳо он қадар назаррас нест. Маблағи дивидендҳо арзиши устуворест, ки аз ҷониби Шӯрои саҳмдорон тасдиқ карда мешавад. Ин ба фоидаи ширкат вобаста аст, на ба нархи саҳмия. Вақте ки котираҳо паст мешаванд, ҳосили дивидендҳо афзоиш меёбад, ки ин коҳиши минбаъдаро суст мекунад. Ҳангоми барқароршавӣ, сармоягузор метавонад дар муддати кӯтоҳ 20-30% портфелро ба даст орад ё саҳмияҳои фоидаоварро бо интизории афзоиши минбаъда тарк кунад. Вобаста аз сармояи сармоягузор, якчанд стратегияҳои сармоягузорӣ ба чипҳои кабуди рус вуҷуд доранд:

1. Мумкин аст , ки як ETF , ба монанди DIVD ETF, ки ширкатҳои устувортарин ва дивидендпардозро дар бар мегирад, харидан мумкин аст. Ин усул барои сармоягузорони дорои сармояи хурд, камтар аз 50 ҳазор рубл мувофиқ аст.

   

2. Портфели микросхемаҳои кабудро мустақилона ҷамъ кунед . Дар ин ҳолат 15 саҳмияро бо ҳиссаҳои баробар харидан лозим аст. Дар асоси арзиши саҳмияҳои гаронарзиши MMC Norilsk Nickel, ҳадди ақали сармоягузорӣ 350 000 рубл аст. Агар шумо Norilsk Nickel-ро дохил накунед ва танҳо 14 саҳмияи боқимондаро харед, ҳадди ақалл ба 85 ҳазор рубл кам карда мешавад. Шумо метавонед дар як вақт тамоми портфелро харед ё аз рӯйхат як маротиба дар як моҳ ё як маротиба дар як семоҳа саҳмияҳои иловагӣ харед.
3. Сармоягузор наметавонад портфели саҳмияҳоро харад, аммо ба саҳмияҳои мушаххас ё якчанд саҳмияҳо сармоягузорӣ кунад . Ҳамин тавр, чанд нафаре, ки дар ширкати «Татнефть» кор мекарданд ва тиҷоратро аз дарун медиданд, солҳои зиёд ҳар моҳ саҳмия мехариданд.

Фурӯши саҳмияҳо афзоиши назарраси нафақаро ба бор овард. Ин равиш хатарноктар аст – агар ширкат ба интизориҳо мувофиқат накунад ва бозорро тарк кунад, шумо метавонед сармоягузориро аз даст диҳед. Масалан, ин бо саҳҳомони ЮКОС рӯй дод. Бо портфели диверсификатсияшуда, талафот барои сармоя муҳим нест ва метавонад бо дигар мавқеъҳои фоидаовар пӯшонида шавад. Ҳангоми сармоягузорӣ ба 1-2 саҳмия, сармоягузор ҳама чизро аз даст медиҳад. Аммо агар пешгӯӣ дуруст бошад, фоида зиёдтар аст.