Блакітныя фішкі расійскага фондавага рынку – куды інвеставаць у 2024 годзе

Блакітныя фішкі расейскага фондавага рынку па стане на 2022 год.
Блакітнымі фішкаміназываюць акцыі самых стабільных кампаній краіны. Яшчэ іх называюць акцыямі першага эшалона. Па статыстыцы, пры ўкладанні ў іх найменшую рызыку страціць укладанні. Адна справа валодаць акцыямі “Ашчадбанка”, і зусім іншае нікому не вядомага “Пойдзем”, у якога ў любы момант могуць адабраць ліцэнзію. Блакітныя фішкі рынку РФ з’яўляюцца лідэрамі ў галіны, многія з іх у Расіі падкантрольныя дзяржаве. Дзяржава – асноўны акцыянер Газпрома – больш за 50% акцый. Дывідэнды важны радок бюджэту, таму інвестары не сумняваюцца, што пры ўзнікненні праблем дзяржава акажа фінансавую падтрымку. Многія з блакітных фішак – стратэгічныя кампаніі краіны. Газпром манапаліст экспарту газу. “Полюс” лідэр у галіне здабычы золата. З’яўленне годнага канкурэнта малаверагодна – каб выйсці на гэты рынак патрэбен вялікі капітал.

Тэрмін «блакітныя фішкі» прыйшоў з покера і з’яўляецца дастаткова ўмоўным. Не існуе дакладных крытэрыяў, па якіх адносяць кампанію да блакітных фішак Расіі. Але можна вылучыць асноўныя крытэры.

Кампанія павінна быць шырока вядома ў краіне, мець стабільны рост прыбытку на працягу некалькіх гадоў. Акцыі мусяць мець высокую капіталізацыю. Кампанія павінна мець устойлівую бізнес-мадэль, у развіцці галіны павінна быць зацікаўлена дзяржава.

Перавагі акцый першага эшалона

Якімі перавагамі валодаюць блакітныя фішкі РФ

Ліквіднасць

Чым вышэйшая ліквіднасць акцыі, тым прасцей прадаць існуючыя актывы вялікага аб’ёму. Таксама ад ліквіднасці залежыць наколькі блізка да рынкавай цаны будзе праведзена здзелка. Блакітныя фішкі Расіі маюць самую добрую ліквіднасць – імі гандлююць штодня сотні трэйдараў. Так сутачны абарот Ашчадбанка або Газпрома дзясяткі млрд рублёў.

Надзейнасць

Інвестар, які мае акцыі першага эшалона (блакітных фішак Расіі), можа быць упэўнены ў сваіх інвестыцыях. Гэтыя кампаніі маюць устойлівы бізнэс, іх крэдытны рэйтынг вышэйшы, менш пазыковая нагрузка і больш рэсурсаў. Менавіта таму ўкладанні ў гэтыя акцыі раяць навічкам.

Дывідэнды

Большасць кампаній – блакітных фішак у Расіі і плацяць дывідэнды. Гэта ўстойлівыя кампаніі, якія могуць дзяліцца часткай прыбытку з акцыянерамі. Вялікая доля бюджэту некаторых рэгіёнаў – гэта дывідэнды. Дзяржкампаніі ў Расіі павінны выплачваць не менш за палову прыбытку ў выглядзе дывідэндаў.

Астатнія акцыі з меншым аб’ёмам таргоў і нестабільнымі паказчыкамі называюць “Другі эшалон”, “трэці эшалон” і г.д. Чым вышэйшы парадак эшалона, тым менш ліквідная акцыя. Так, інвестар не адчувае цяжкасцяў у продажы пакета акцый “Раснафты” на некалькі млн рублёў. Здзелка адбудзецца на працягу некалькіх хвілін. У акцыях трэцяга эшалона праблемы з продажам акцыі (проста няма пакупнікоў) пачынаюцца ўжо пры сумах 100-200 тыс. рублёў. Акцыі другога эшалона могуць паказваць высокую
валацільнасць ад 20% у дзень і вышэй. У блакітных фішак валацільнасць ніжэй.
Замежныя буйныя фундатары ў першую чаргу выбіраюць менавіта самыя буйныя і надзейныя кампаніі і не прадаюць іх без важкіх чыннікаў. Буйныя замежныя інвестары – гэта пенсійныя фонды, хедж фонды, якія маюць рызыку мадэлі не дазваляюць ўкладваць у акцыі з нізкім крэдытным рэйтынгам. Прыток замежных інвестыцый таму найперш ідзе ў найбольш стабільныя расійскія кампаніі. Пенсійныя і хедж фонды не могуць набываць акцыі другога і трэцяга эшалона з-за недастатковай ліквіднасці і/або нізкага крэдытнага рэйтынгу. Змены ў каціроўках акцый 2-га эшалона не заўсёды носяць фундаментальны характар. У асноўным рост або падзенне носіць спекулятыўны характар, і інвестар не можа быць упэўнены, што калі акцыя вырасла сёння на 20-30% ці не ўпадзе яна заўтра на 50-80% без падстаў. Рост каціровак носіць доўгатэрміновы характар ​​і падмацоўваецца фундаментальнымі прычынамі. Менавіта гэтыя акцыі трэба разглядаць для доўгатэрміновага інвеставання. ТОП-5 дывідэнтных акцый Маскоўскай біржы ў студзені 2022 года – куды інвеставаць: https://youtu.be/L73j_Xa_lhA

Спіс блакітных фішак расійскага фондавага рынку на 2022 год

Па змене каціровак найбуйных кампаній краіны робяць выснову аб эканамічнай сітуацыі ў цэлым.
Маскоўская біржа разлічвае індэкс блакітных фішак
MOEXBC . Актуальны спіс блакітных фішак публікуе на афіцыйным сайце Маскоўская біржа. Індэкс MOEXBC не даступны для гандлю, гэта індыкатар рынку.
У Расіі да першага эшалона адносіцца 15 кампаній. Менавіта ў гэтыя кампаніі варта ў першую чаргу інвеставаць як дасведчаным трэйдарам, так і тым, хто толькі пачынае разбірацца ў інвестыцыях. Валодаючы акцыямі найбуйных кампаній, фундатар мае права на невялікую дзелі прыбытку і падчас карэкцыі на рынку прыемна ўсё роўна атрымліваць прыбытак. Многія кампаніі плацяць стабільныя дывідэнды шмат гадоў, незалежна ад рынкавай сітуацыі. Разгледзім блакітныя фішкі Расіі больш падрабязна:

1. Полюс золата – кампанія лідэр золатаздабываючай прамысловасці Расіі. За 10 гадоў акцыі падаражэлі на 1307%, у сярэднім штогадовая дывідэндная прыбытковасць 4.66%.
2. TCS Group – фінансавая група кампаній, асноўным актывам з’яўляецца Тинькофф банк. Акрамя таго, уваходзяць Тинькофф Страхаванне і Тинькофф інвестыцыі . Рост за 3 гады 566%, сярэднегадавая дывідэнтная даходнасць 0.91%.
3. Яндэкс – распрацоўка пошукавай сістэмы, акрамя таго Яндэкс прапануе паслугі таксі, дастаўкі ежы, электроннай аплатнай сістэмы і інш. Рост за 10 гадоў 416%, кампанія не выплачвае дывідэнды, аддаючы перавагу ўкладваць прыбытак у развіццё.
4. Новатэк – лідэр у здабычы газ у Расіі. Рост за 10 гадоў 375%, сярэднегадавая дывідэндная даходнасць 2.4%
5. ГМК Нарыльскі Нікель – найбуйнейшы здабытчык каляровых металаў, паладыю і нікеля. Рост за 10 гадоў 324%, сярэднегадавая дывідэнтная даходнасць 9.09%.
6. Ашчадбанк – асноўны банк Расіі, мае аддзяленне практычна ў любым горадзе краіны. Асноўны пакет акцый належыць дзяржаве. Рост за 10 гадоў 365%, сярэднегадавая дывідэндная даходнасць 6.43%
7. Лукойл – найбуйнейшая нафтаздабываючая кампанія Расіі. Займаецца здабычай і перапрацоўкай нафты і газу. Рост за 10 гадоў 332%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 6.3%.
8. Полиметалл – найбуйнейшы здабытчык каштоўных металаў Расіі. Рост за 10 гадоў 319%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 4.29%.
9. Татнафта – найбуйнейшая нафтаздабываючая кампанія. Рост за 10 гадоў 262%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 8.04%.
10. НЛМК – найбуйнейшае расійская металургічная кампанія. Рост за 10 гадоў 250%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 10.9%.
11. Раснафта – найбуйнейшая нафтавая кампаніі РФ. Рост за 10 гадоў 199%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 3.55%.
12. Магніт – найбуйнейшая сетка крам прадуктаў, касметыкі і бытавых тавараў. Рост за 10 гадоў 125%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 5.5%.
13. Газпром – манапаліст у экспарце газу. Асноўны пакет акцый належыць дзяржаве. Рост за 10 гадоў 114%, сярэдняя дывідэнтных даходнасць 6.66%.
14. МТС – найбуйнейшы аператар сотавай сувязі. Рост за 10 гадоў 73.4%, сярэдняя дывідэнтных прыбытковасць 11%.
15. Сургутнефтегаз – акцыянернае таварыства, якое аб’ядноўвае нафтаздабываючыя прадпрыемствы Расіі. Рост за 10 гадоў 47.1%, сярэдняя дывідэнтных прыбытковасць 1.89%.

Блакітныя фішкі расійскага фондавага рынку – куды інвеставаць: https://youtu.be/emCE4DldKW8

Інвестыцыі ў блакітныя фішкі расійскіх кампаній

Прыбытак ад інвестыцый у блакітныя фішкі Расіі складаецца ад штогадовых дывідэндаў, а некаторыя кампаніі выплачваюць дывідэнды і часцей – раз у квартал і ў залежнасці ад росту курсавога кошту. Кратны рост каціровак доўгі працэс, на яго могуць спатрэбіцца гады. Але стабільныя дывідэнды забяспечваюць грашовы паток нават пры падзенні каціровак. Кампаніі не будуць выплачваць дывідэнды толькі ў выпадку наймацнейшага крызісу, які ўразіў краіну ў цэлым.

Пасля ўзрушэнняў, звязаных з каранавіруснай інфекцыяй, многія кампаніі аб’явілі аб зніжэнні дывідэндаў, а некаторыя былі вымушаны іх не выплачваць у 2020 годзе.

Набываць акцыі блакітных фішак больш выгадна падчас панічных распродажаў. Пасля паляпшэння эканамічнай сітуацыі блакітныя фішкі растуць хутчэй за акцыі другога эшалона. І падзенне каціровак не гэтак значна. Памер дывідэндаў гэта сталая велічыня, якая зацвярджаецца радай акцыянераў. Яна залежыць ад прыбытку кампаніі, а не ад цаны акцыі. Пры падзенні каціровак дывідэнтных даходнасць расце, што тармозіць далейшае падзенне. На адскоку інвестар можа зарабіць 20-30 працэнтаў да партфеля за кароткі тэрмін або пакінуць выгадна набытыя акцыі ў разліку на далейшы рост. У залежнасці ад капіталу інвестара існуюць некалькі стратэгій інвесціравання ў блакітныя фішкі РФ:

1. Можна набыць ETF , напрыклад, DIVD ETF, улучальны найболей стабільныя, якія плацяць дывідэнды кампаніі. Гэты спосаб падыдзе для інвестараў з невялікім капіталам, менш за 50 тыс. рублёў.

   

2. Сабраць партфель з блакітных фішак самастойна . Пры гэтым неабходна набыць 15 акцый у роўных долях. Зыходзячы з кошту самай дарагой акцыі ГМК Нарыльскі Нікель, мінімальная сума інвестыцый 350000 рублёў. Калі не ўключаць Нарнікеля і купіць толькі пакінутыя 14 акцый, мінімальная сума зніжаецца да 85 тыс. руб. Можна набыць увесь партфель адначасова ці дакупляць акцыі са спісу раўнамерна раз у месяц ці раз у квартал.
3. Інвестар можа не купляць партфель акцый, а ўкладвацца ў пэўную акцыю або некалькі акцый . Так некаторыя людзі, якія працавалі ў кампаніі Татнафта і бачылі бізнэс знутры, на працягу многіх гадоў куплялі штомесяц акцыі.

Продаж акцыяў аказаў адчувальны дадатак да пэнсіі. Гэты падыход больш рызыкоўны – калі кампанія не апраўдае чаканняў і сыдзе з рынку можна страціць ўкладанні. Напрыклад, гэта адбылося з акцыянерамі Юкаса. Пры дыверсіфікаваным партфелі страту не крытычны для капіталу і можа быць перакрыты іншымі прыбытковымі пазіцыямі. Пры ўкладанні ў 1-2 акцыі інвестар губляе ўсё. Але і прыбытак вышэй калі прагноз апынецца дакладным.