Tregtimi Algo: thelbi i tij, strategjitë dhe rreziqet e tregtimit

Aktualisht, shumica e operacioneve në shkëmbime kryhen duke përdorur robotë specialë, në të cilët janë ngulitur algoritme të ndryshme. Kjo taktikë quhet tregtimi algoritmik. Ky është një trend i dekadave të fundit që ka ndryshuar tregun në shumë mënyra.

Çfarë është tregtimi algoritmik?

Forma kryesore e tregtimit algoritmik është tregtimi HFT. Çështja është të përfundoni transaksionin në çast. Me fjalë të tjera, ky lloj përdor avantazhin e tij kryesor – shpejtësinë. Koncepti i tregtimit algoritmik ka dy përkufizime kryesore:

• Tregtim algo. Një autosistem që mund të tregtojë pa një tregtar në algoritmin e dhënë. Sistemi është i nevojshëm për marrjen e fitimit të drejtpërdrejtë për shkak të auto-analizës së tregut dhe hapjes së pozicioneve. Ky algoritëm quhet edhe “robot tregtar” ose “këshilltar”.
• Tregtimi algoritmik. Ekzekutimi i porosive të mëdha në treg, kur ato ndahen automatikisht në pjesë dhe hapen gradualisht në përputhje me rregullat e përcaktuara. Sistemi përdoret për të lehtësuar punën manuale të tregtarëve gjatë kryerjes së transaksioneve. Për shembull, nëse ka një detyrë për të blerë 100 mijë aksione, dhe ju duhet të hapni pozicione në 1-3 aksione në të njëjtën kohë, pa tërhequr vëmendjen në furnizimin e porosive.

Për ta thënë thjesht, tregtimi algoritmik është automatizimi i operacioneve të përditshme të kryera nga tregtarët, gjë që redukton kohën e nevojshme për të analizuar informacionin e aksioneve, për të llogaritur modelet matematikore dhe për të përfunduar transaksionet. Sistemi gjithashtu heq rolin e faktorit njerëzor në funksionimin e tregut (emocionet, spekulimet, “intuita e tregtarit”), gjë që ndonjëherë mohon edhe përfitimin e strategjisë më premtuese.

Historia e shfaqjes së tregtisë algoritmike

1971 konsiderohet pika fillestare e tregtimit algoritmik (ai u shfaq njëkohësisht me sistemin e parë automatik të tregtimit NASDAQ). Në vitin 1998, Komisioni i Letrave me Vlerë të SHBA (SEC) autorizoi zyrtarisht përdorimin e platformave elektronike të tregtimit. Pastaj filloi konkurrenca e vërtetë e teknologjive të larta. Momentet e mëposhtme të rëndësishme në zhvillimin e tregtimit algoritmik, të cilat ia vlen të përmenden:

• Fillimi i viteve 2000. Transaksionet e automatizuara u kryen në vetëm pak sekonda. Pjesa e tregut e robotëve ishte më pak se 10%.
• viti 2009. Shpejtësia e ekzekutimit të urdhrit u ul disa herë, duke arritur në disa milisekonda. Pjesa e asistentëve të tregtimit është rritur në 60%.
• 2012 e më tej. Paparashikueshmëria e ngjarjeve në shkëmbime ka çuar në një numër të madh gabimesh në algoritmet e ngurtë të shumicës së softuerëve. Kjo çoi në një ulje të vëllimit të tregtimit të automatizuar në 50% të totalit. Teknologjia e inteligjencës artificiale po zhvillohet dhe po prezantohet.

Sot, tregtimi me frekuencë të lartë është ende i rëndësishëm. Shumë operacione rutinë (për shembull, shkallëzimi i tregut) kryhen automatikisht, gjë që redukton ndjeshëm barrën mbi tregtarët. Sidoqoftë, makina ende nuk ka qenë në gjendje të zëvendësojë plotësisht intelektin e gjallë dhe intuitën e zhvilluar të një personi. Kjo është veçanërisht e vërtetë kur luhatshmëria e tregut të aksioneve rritet fuqishëm për shkak të publikimit të lajmeve të rëndësishme ekonomike ndërkombëtare. Gjatë kësaj periudhe, rekomandohet shumë të mos mbështeteni te robotët.

Avantazhet dhe disavantazhet e tregtimit algoritmik

Përparësitë e algoritmit janë të gjitha disavantazhet e tregtimit manual. Njerëzit ndikohen lehtësisht nga emocionet, por robotët jo. Roboti do të tregtojë rreptësisht sipas algoritmit. Nëse marrëveshja mund të sjellë një fitim në të ardhmen, roboti do ta sjellë atë tek ju. Gjithashtu, një person nuk është gjithmonë në gjendje të përqendrohet plotësisht në veprimet e tij dhe herë pas here ai ka nevojë për pushim. Robotët nuk kanë të meta të tilla. Por ata kanë të tyren dhe mes tyre:

• për shkak të respektimit të rreptë të algoritmeve, roboti nuk mund të përshtatet me ndryshimin e kushteve të tregut;
• kompleksiteti i vetë tregtimit algoritmik dhe kërkesat e larta për përgatitje;
• gabimet e algoritmeve të prezantuara që vetë roboti nuk është në gjendje t’i zbulojë (ky, natyrisht, është tashmë një faktor njerëzor, por një person mund të zbulojë dhe korrigjojë gabimet e tij, ndërsa robotët nuk janë ende në gjendje ta bëjnë këtë).

Ju nuk duhet të konsideroni robotët e tregtimit si mënyra e vetme e mundshme për të fituar para në tregti, sepse përfitimi i tregtimit automatik dhe tregtimit manual është bërë pothuajse i njëjtë gjatë 30 viteve të fundit.

Thelbi i tregtimit algoritmik

Tregtarët Algo (një emër tjetër – tregtarët kuantikë) përdorin vetëm teorinë e probabilitetit që çmimet të bien brenda intervalit të kërkuar. Llogaritja bazohet në seritë e mëparshme të çmimeve ose në disa instrumente financiare. Rregullat do të ndryshojnë me ndryshimet në sjelljen e tregut.
Tregtarët algoritmik janë gjithmonë në kërkim të joefikasitetit të tregut, modeleve të kuotave të përsëritura në histori dhe aftësisë për të llogaritur kuotat e përsëritura në të ardhmen. Prandaj, thelbi i tregtimit algoritmik qëndron në rregullat për zgjedhjen e pozicioneve të hapura dhe grupeve të robotëve. Zgjedhja mund të jetë:

• manual – ekzekutimi kryhet nga studiuesi në bazë të modeleve matematikore dhe fizike;
• automatik – i nevojshëm për numërimin masiv të rregullave dhe testeve brenda programit;
• gjenetike – këtu rregullat zhvillohen nga një program që ka elementë të inteligjencës artificiale.

Idetë dhe utopitë e tjera rreth tregtimit algoritmik janë trillime. Edhe robotët nuk mund të “parashikojnë” të ardhmen me një garanci 100%. Tregu nuk mund të jetë aq joefikas sa të ketë një sërë rregullash që zbatohen për robotët në çdo kohë, kudo. Në kompanitë e mëdha investuese që përdorin algoritme (për shembull, Renessaince Technology, Citadel, Virtu), ekzistojnë qindra grupe (familje) robotësh tregtarë që mbulojnë mijëra instrumente. Është kjo metodë, e cila është një diversifikim i algoritmeve, që u sjell atyre fitim ditor.

Llojet e algoritmeve

Një algoritëm është një grup udhëzimesh të qarta të krijuara për të kryer një detyrë specifike. Në tregun financiar, algoritmet e përdoruesve ekzekutohen nga kompjuterët. Për të krijuar një grup rregullash, do të përdoren të dhëna për çmimin, vëllimin dhe kohën e ekzekutimit të transaksioneve të ardhshme. Tregtimi Algo në tregjet e aksioneve dhe valutës ndahet në katër lloje kryesore:

• Statistikore. Kjo metodë bazohet në analizën statistikore duke përdorur seritë kohore historike për të identifikuar mundësitë e tregtimit.
• Auto. Qëllimi i kësaj strategjie është të krijojë rregulla që lejojnë pjesëmarrësit e tregut të reduktojnë rrezikshmërinë e transaksioneve.
• Ekzekutiv. Kjo metodë u krijua për të kryer detyra specifike që lidhen me hapjen dhe mbylljen e porosive tregtare.
• Drejt. Kjo teknologji synon marrjen e shpejtësisë maksimale të aksesit në treg dhe uljen e kostos së hyrjes dhe lidhjes së tregtarëve algoritmikë në terminalin tregtar.

Tregtimi algoritmik me frekuencë të lartë mund të veçohet si një zonë e veçantë për tregtimin e mekanizuar. Karakteristika kryesore e kësaj kategorie është frekuenca e lartë e krijimit të porosive: transaksionet kryhen në milisekonda. Kjo qasje mund të sjellë përfitime të mëdha, por mbart edhe rreziqe të caktuara.

Tregtimi i automatizuar: Robotët dhe këshilltarët e ekspertëve

Në vitin 1997, analisti Tushar Chand në librin e tij “Përtej Analizës Teknike” (fillimisht i quajtur “Përtej Analizës Teknike”) përshkroi për herë të parë sistemin e tregtimit mekanik (MTS). Ky sistem quhet një robot tregtar ose një këshilltar për transaksionet në monedhë. Këto janë module softuerike që monitorojnë tregun, lëshojnë urdhra tregtarë dhe kontrollojnë ekzekutimin e këtyre urdhrave. Ekzistojnë dy lloje të programeve të tregtimit të robotëve:

• automatizuar “nga” dhe “deri” – ata janë në gjendje të marrin vendime të pavarura të pavarura për tregtimin;
• që i japin tregtarit sinjale për të hapur një marrëveshje me dorë, ata vetë nuk dërgojnë porosi.

Në rastin e tregtimit algoritmik, merret parasysh vetëm lloji i parë i robotit ose këshilltarit, dhe “super detyra” e tij është zbatimi i atyre strategjive që nuk janë të mundshme kur tregtoni manualisht.

Fondi i Renaissance Institutiona Equlties është fondi më i madh privat që përdor tregtimin algoritmik. Ajo u hap në SHBA nga Renaissance Technologies LLC, e cila u themelua në vitin 1982 nga James Harris Simons. Financial Times më vonë e quajti Simons “miliarderin më të zgjuar”.

Si krijohen robotët tregtarë?

Robotët që përdoren për tregtimin algoritmik në bursë janë programe kompjuterike të specializuara. Zhvillimi i tyre fillon, para së gjithash, me shfaqjen e një plani të qartë për të gjitha detyrat që do të kryejnë robotët, përfshirë strategjitë. Detyra me të cilën përballet një programues-tregtar është të krijojë një algoritëm që merr parasysh njohuritë dhe preferencat e tij personale. Sigurisht, është e nevojshme të kuptohen qartë paraprakisht të gjitha nuancat e sistemit që automatizon transaksionet. Prandaj, tregtarët fillestarë nuk rekomandohen të krijojnë vetë algoritmin TC. Për zbatimin teknik të robotëve të tregtimit, duhet të dini të paktën një gjuhë programimi. Përdorni mql4, Python, C#, C++, Java, R, MathLab për të shkruar programe.
Aftësia për të programuar u jep tregtarëve shumë përparësi:

• aftësia për të krijuar baza të të dhënave;
• sistemet e lëshimit dhe testimit;
• analizojnë strategjitë me frekuencë të lartë;
• rregulloni shpejt gabimet.

Ka shumë biblioteka dhe projekte shumë të dobishme me burim të hapur për secilën gjuhë. Një nga projektet më të mëdha të tregtimit algoritmik është QuantLib, i ndërtuar në C++. Nëse ju duhet të lidheni drejtpërdrejt me Currenex, LMAX, Integral ose ofrues të tjerë të likuiditetit për të përdorur algoritme me frekuencë të lartë, duhet të jeni të aftë në shkrimin e API-ve të lidhjeve në Java. Në mungesë të aftësive programuese, është e mundur të përdoren programe të veçanta tregtare algoritmike për të krijuar sisteme të thjeshta mekanike tregtare. Shembuj të platformave të tilla:

• TSLab;
• whelthlab;
• Metatrader;
• S#.Studio;
• multicharts;
• tregtim.

Tregtimi algoritmik në bursë

Tregjet e aksioneve dhe të së ardhmes ofrojnë mundësi të shumta për sisteme të automatizuara, por tregtimi algoritmik është më i zakonshëm midis fondeve të mëdha sesa midis investitorëve privatë. Ekzistojnë disa lloje të tregtimit algoritmik në bursë:

• Një sistem i bazuar në analizën teknike. Krijuar për të përdorur joefikasitetin e tregut dhe disa tregues për të identifikuar tendencat, lëvizjet e tregut. Shpesh kjo strategji synon të përfitojë nga metodat e analizës teknike klasike.
• Tregtimi i çifteve dhe i shportës. Sistemi përdor një raport prej dy ose më shumë instrumentesh (njëri prej tyre është një “udhëzues”, d.m.th. në të ndodhin fillimisht ndryshimet dhe më pas tërhiqen instrumentet e dyta dhe të mëvonshme) me një përqindje relativisht të lartë, por jo të barabartë me 1. Nëse instrumenti devijon nga rruga e dhënë, ai ndoshta do të kthehet në grupin e tij. Duke gjurmuar këtë devijim, algoritmi mund të tregtojë dhe të bëjë një fitim për pronarin.
• Marketingu. Kjo është një strategji tjetër, detyra e së cilës është ruajtja e likuiditetit të tregut. Kështu që në çdo kohë një tregtar privat ose një fond mbrojtës mund të blejë ose shesë një instrument tregtimi. Prodhuesit e tregut madje mund të përdorin fitimet e tyre për të plotësuar kërkesën për instrumente të ndryshme dhe për të përfituar nga shkëmbimi. Por kjo nuk pengon përdorimin e strategjive speciale të bazuara në trafikun e shpejtë dhe të dhënat e tregut.
• vrapimi përpara. Si pjesë e një sistemi të tillë, mjetet përdoren për të analizuar vëllimin e transaksioneve dhe për të identifikuar porositë e mëdha. Algoritmi merr parasysh që porositë e mëdha do të mbajnë çmimin dhe do të bëjnë që tregtitë e kundërta të shfaqen në drejtim të kundërt. Për shkak të shpejtësisë së analizimit të të dhënave të tregut në librat e porosive dhe furnizimet, ata do të hasin paqëndrueshmëri, do të përpiqen të tejkalojnë pjesëmarrësit e tjerë dhe do të pranojnë pak paqëndrueshmëri kur ekzekutojnë porosi shumë të mëdha.
• Arbitrazhi. Ky është një transaksion që përdor instrumente financiare, korrelacioni midis tyre është afër një. Si rregull, instrumente të tilla kanë devijimet më të vogla. Sistemi monitoron ndryshimet e çmimeve për instrumentet përkatëse dhe kryen operacione arbitrazhi për të barazuar çmimet. Shembull: Janë marrë 2 lloje të ndryshme aksionesh të së njëjtës shoqëri, të cilat ndryshojnë në mënyrë sinkrone me korrelacion 100%. Ose merrni të njëjtat aksione, por në tregje të ndryshme. Në një shkëmbim, ai do të rritet / bie pak më herët se në tjetrin. Duke e “kapur” këtë moment në datën 1, mund të hapni marrëveshje në datën 2.
• Tregtimi i paqëndrueshmërisë. Ky është lloji më kompleks i tregtimit, i bazuar në blerjen e llojeve të ndryshme të opsioneve dhe pritjen e një rritje të paqëndrueshmërisë së një instrumenti të caktuar. Ky tregtim algoritmik kërkon shumë fuqi kompjuterike dhe një ekip ekspertësh. Këtu, mendjet më të mira analizojnë instrumente të ndryshme, duke bërë parashikime se cili prej tyre mund të rrisë paqëndrueshmërinë. Ata vendosin mekanizmat e tyre të analizës në robotë dhe blejnë opsione në këto instrumente në kohën e duhur.

Rreziqet e tregtimit algoritmik

Ndikimi i tregtimit algoritmik është rritur ndjeshëm kohët e fundit. Natyrisht, metodat e reja të tregtimit mbartin disa rreziqe që nuk priten më parë. Transaksionet HFT vijnë veçanërisht me rreziqe që duhet të merren parasysh.
Më e rrezikshmja kur punoni me algoritme:

• Manipulimi i çmimeve. Algoritmet mund të konfigurohen që të ndikojnë drejtpërdrejt në instrumente individuale. Pasojat këtu mund të jenë shumë të rrezikshme. Në vitin 2013, në ditën e parë të tregtimit në tregun global BATS, ka pasur një rënie reale të vlerës së letrave me vlerë të kompanisë. Në vetëm 10 sekonda, çmimi ra nga 15 dollarë në vetëm disa cent. Arsyeja ishte aktiviteti i robotit, i cili ishte programuar qëllimisht për të ulur çmimet e aksioneve. Kjo politikë mund të mashtrojë pjesëmarrësit e tjerë dhe të shtrembërojë shumë situatën në bursë.
• Dalja e kapitalit qarkullues. Nëse ka një situatë stresuese në treg, pjesëmarrësit që përdorin robotë pezullojnë tregtimin. Meqenëse shumica e porosive vijnë nga auto-këshilltarët, ka një rrjedhje globale, e cila rrëzon menjëherë të gjitha kuotat. Pasojat e një “lëkundjeje” të tillë shkëmbimi mund të jenë shumë serioze. Për më tepër, dalja e likuiditetit po shkakton panik të gjerë që do të përkeqësojë situatën e vështirë.
• Paqëndrueshmëria është rritur ndjeshëm. Ndonjëherë ka luhatje të panevojshme në vlerën e aseteve në të gjitha tregjet botërore. Mund të jetë një rritje e mprehtë e çmimeve ose një rënie katastrofike. Kjo situatë quhet dështim i papritur. Shpesh shkaku i luhatjeve është sjellja e robotëve me frekuencë të lartë, sepse pjesa e tyre në numrin total të pjesëmarrësve në treg është shumë e madhe.
• Rritja e kostove. Një numër i madh konsulentësh mekanikë duhet të përmirësojnë vazhdimisht aftësitë e tyre teknike. Si rezultat, politika tarifore po ndryshon, e cila, natyrisht, nuk është në dobi të tregtarëve.
• rreziku operacional. Një numër i madh porosish që vijnë njëkohësisht mund të mbingarkojnë serverë me kapacitet të madh. Prandaj, ndonjëherë gjatë periudhës së pikut të tregtimit aktiv, sistemi pushon së funksionuari, të gjitha flukset e kapitalit pezullohen dhe pjesëmarrësit pësojnë humbje të mëdha.
• Niveli i parashikueshmërisë së tregut zvogëlohet. Robotët kanë një ndikim të rëndësishëm në çmimet e transaksioneve. Për shkak të kësaj, saktësia e parashikimit zvogëlohet dhe bazat e analizës bazë janë dëmtuar. Gjithashtu asistentët e automjeteve privojnë tregtarët tradicionalë nga çmimet e mira.

Robotët po diskreditojnë gradualisht pjesëmarrësit e zakonshëm të tregut dhe kjo çon në një refuzim të plotë të operacioneve manuale në të ardhmen. Situata do të forcojë pozicionin e sistemit të algoritmeve, gjë që do të çojë në një rritje të rreziqeve që lidhen me to.

Tregtimi algoritmik Forex

Rritja e tregtisë algoritmike të këmbimit valutor është kryesisht për shkak të automatizimit të proceseve dhe zvogëlimit të kohës për kryerjen e transaksioneve valutore duke përdorur algoritme softuerike. Kjo gjithashtu redukton kostot operative. Forex përdor kryesisht robotë të bazuar në metodat e analizës teknike. Dhe meqenëse terminali më i zakonshëm është platforma MetaTrader, gjuha e programimit MQL e ofruar nga zhvilluesit e platformës është bërë metoda më e zakonshme për të shkruar robotë.

Tregtia sasiore

Tregtimi sasior është drejtimi i tregtimit, qëllimi i të cilit është të formojë një model që përshkruan dinamikën e aktiveve të ndryshme financiare dhe ju lejon të bëni parashikime të sakta. Tregtarët e sasisë, të njohur edhe si tregtarët kuantikë, zakonisht janë me arsim të lartë në fushën e tyre: ekonomistë, matematikanë, programues. Për t’u bërë një tregtar kuantik, duhet të paktën të dini bazat e statistikave matematikore dhe ekonometrisë.

Tregtim algoritmik me frekuencë të lartë/Tregtim HFT

Kjo është forma më e zakonshme e tregtimit të automatizuar. Veçori e kësaj metode është se transaksionet mund të kryhen me shpejtësi të madhe në instrumente të ndryshme, në të cilat cikli i krijimit/mbylljes së pozicioneve përfundon brenda një sekonde.

Transaksionet HFT përdorin avantazhin kryesor të kompjuterëve mbi njerëzit – shpejtësinë mega të lartë.

Besohet se autori i idesë është Stephen Sonson, i cili, së bashku me D. Whitcomb dhe D. Hawks, krijuan pajisjen e parë automatike të tregtimit në botë në 1989 (Automatic Trading Desk). Megjithëse zhvillimi formal i teknologjisë filloi vetëm në vitin 1998, kur u miratua përdorimi i platformave elektronike në bursat amerikane.

Parimet themelore të tregtimit HFT

Ky tregtim bazohet në balenat e mëposhtme:

• përdorimi i sistemeve të teknologjisë së lartë mban periudhën e ekzekutimit të pozicioneve në nivelin 1-3 milisekonda;
• fitimi nga mikro-ndryshimet në çmime dhe marzhe;
• ekzekutimi i transaksioneve në shkallë të gjerë me shpejtësi të lartë dhe fitimi në nivelin më të ulët real, i cili ndonjëherë është më pak se një cent (potenciali i HFT është shumë herë më i madh se strategjitë tradicionale);
• aplikimi i të gjitha llojeve të transaksioneve të arbitrazhit;
• transaksionet kryhen rreptësisht gjatë ditës së tregtimit, vëllimi i transaksioneve të çdo seance mund të arrijë në dhjetëra mijëra.

Strategjitë e tregtimit me frekuencë të lartë

Këtu mund të përdorni çdo strategji tregtare algoritmike, por në të njëjtën kohë të tregtoni me një shpejtësi të paarritshme për njerëzit. Këtu janë disa shembuj të strategjive të HFT:

• Identifikimi i pishinave me likuiditet të lartë. Kjo teknologji synon të zbulojë porositë e fshehura (“të errëta”) ose me shumicë duke hapur transaksione të vogla provë. Qëllimi është të luftohet lëvizja e fortë e krijuar nga grupet e volumit.
• Krijimi i tregut elektronik. Në procesin e rritjes së likuiditetit në treg, fitimet realizohen nëpërmjet tregtimit brenda spread-it. Zakonisht, kur tregtohet në bursë, diferenca do të zgjerohet. Nëse krijuesi i tregut nuk ka klientë që mund të ruajnë ekuilibrin, atëherë tregtarët me frekuencë të lartë duhet të përdorin fondet e tyre për të mbuluar ofertën dhe kërkesën e instrumentit. Shkëmbimet dhe ECN-të do të ofrojnë zbritje në shpenzimet operative si shpërblim.
• Përparim. Emri përkthehet si “vraponi përpara”. Kjo strategji bazohet në analizën e porosive aktuale të blerjes dhe shitjes, likuiditetit të aktiveve dhe interesit mesatar të hapur. Thelbi i kësaj metode është të zbuloni porosi të mëdha dhe të vendosni porositë tuaja të vogla me një çmim pak më të lartë. Pasi të ekzekutohet urdhri, algoritmi përdor probabilitetin e lartë të luhatjeve të çmimit rreth një porosie tjetër të madhe për të vendosur një tjetër më të lartë.
• Arbitrazhi i vonuar. Kjo strategji përfiton nga aksesi aktiv në shkëmbimin e të dhënave për shkak të afërsisë gjeografike me serverët ose blerjes së lidhjeve të shtrenjta direkte me faqet kryesore. Shpesh përdoret nga tregtarët që mbështeten në rregullatorët e monedhës.
• Arbitrazh statistikor. Kjo metodë e tregtimit me frekuencë të lartë bazohet në identifikimin e korrelacionit të instrumenteve të ndryshme midis platformave ose formave përkatëse të aktiveve (futures së çifteve të monedhës dhe palëve të tyre spot, derivateve dhe aksioneve). Transaksione të tilla zakonisht kryhen nga banka private, fonde investimi dhe tregtarë të tjerë të licencuar.

Operacionet me frekuencë të lartë kryhen në mikro vëllime, të cilat kompensohen nga një numër i madh transaksionesh. Në këtë rast, fitimi dhe humbja fiksohen menjëherë.

Pasqyrë e programeve për tregtarët algoritmikë

Ekziston një pjesë e vogël e softuerit që përdoret për tregtimin algoritmik dhe programimin e robotëve:

• TSlab. Softuer C# i prodhuar nga Rusia. E përputhshme me shumicën e agjentëve Forex dhe aksioneve. Falë një bllok diagrami të veçantë, ai ka një ndërfaqe mjaft të thjeshtë dhe të lehtë për t’u mësuar. Ju mund ta përdorni programin falas për të testuar dhe optimizuar sistemin, por për transaksione reale do t’ju duhet të blini një abonim.
• WealthLab. Një program i përdorur për të zhvilluar algoritme në C#. Me të, ju mund të përdorni bibliotekën Wealth Script për të shkruar softuer algoritmik të tregtimit, i cili thjeshton shumë procesin e kodimit. Ju gjithashtu mund të lidhni citate nga burime të ndryshme me programin. Përveç backtesting, transaksionet reale mund të ndodhin edhe në tregun financiar.
• r studio. Program më i avancuar për kuantët (jo i përshtatshëm për fillestarët). Softueri integron disa gjuhë, njëra prej të cilave përdor një gjuhë të veçantë R për përpunimin e të dhënave dhe serive kohore. Këtu krijohen algoritme dhe ndërfaqe, kryhen teste dhe optimizim, mund të merren statistika dhe të dhëna të tjera. R Studio është falas, por është mjaft serioze. Programi përdor biblioteka të ndryshme të integruara, testues, modele, etj.

Strategjitë për tregtimin algoritmik

Tregtimi Algo ka strategjitë e mëposhtme:

• TWAP. Ky algoritëm hap rregullisht porositë me çmimin më të mirë të ofertës ose ofertës.
• strategjia e ekzekutimit.  Algoritmi kërkon blerje të mëdha të aktiveve me çmime mesatare të ponderuara, të përdorura zakonisht nga pjesëmarrës të mëdhenj (fondet mbrojtëse dhe ndërmjetësit).
• VWAP. Algoritmi përdoret për të hapur pozicione në një pjesë të barabartë të një vëllimi të caktuar brenda një periudhe të caktuar kohore dhe çmimi nuk duhet të jetë më i lartë se çmimi mesatar i ponderuar në fillim.
• nxjerrja e të dhënave. Është një kërkim për modele të reja për algoritme të reja. Para fillimit të testit, më shumë se 75% e datave të prodhimit ishin grumbullimi i të dhënave. Rezultatet e kërkimit varen vetëm nga metodat profesionale dhe të detajuara. Kërkimi në vetvete është konfiguruar manualisht duke përdorur algoritme të ndryshme.
• ajsbergu. Përdoret për të bërë porosi, numri i përgjithshëm i të cilave nuk e kalon numrin e specifikuar në parametra. Në shumë shkëmbime, ky algoritëm është i integruar në thelbin e sistemit dhe ju lejon të specifikoni vëllimin në parametrat e rendit.
• strategji spekulative. Ky është një model standard për tregtarët privatë të cilët kërkojnë të marrin çmimin më të mirë të mundshëm për tregtimin me synimin për të bërë një fitim të mëvonshëm.

Trajnime dhe libra mbi tregtimin algoritmik

Ju nuk do ta merrni atë lloj njohurie në rrethet shkollore. Kjo është një zonë shumë e ngushtë dhe specifike. Është e vështirë të veçohen studime vërtet të besueshme këtu, por nëse përgjithësojmë, atëherë nevojiten njohuritë kryesore të mëposhtme për t’u angazhuar në tregtimin algoritmik:

• modele matematikore dhe ekonomike;
• gjuhë programimi – Python, С++, MQL4 (për Forex);
• informacion në lidhje me kontratat mbi shkëmbimin dhe veçoritë e instrumenteve (opsione, të ardhme, etj.).

Ky drejtim do të duhet të zotërohet kryesisht vetë. Për të lexuar literaturën edukative mbi këtë temë, mund të konsideroni libra:

• “Tregtia kuantike” dhe “Tregtia algoritmike” – Ernest Chen;
• “Tregtia algoritmike dhe aksesi i drejtpërdrejtë në bursë” – Barry Johnsen;
• “Metodat dhe algoritmet e matematikës financiare” – Lyu Yu-Dau;
• “Brenda kutisë së zezë” – Rishi K. Narang;
• “Tregtia dhe shkëmbimet: mikrostruktura e tregut për praktikuesit” – Larry Harris.

Mënyra më produktive për të filluar procesin e të mësuarit është të mësoni bazat e tregtimit të aksioneve dhe analizës teknike, dhe më pas të blini libra mbi tregtimin algoritmik. Duhet të theksohet gjithashtu se shumica e botimeve profesionale mund të gjenden vetëm në anglisht.

Përveç librave me paragjykime, do të jetë gjithashtu e dobishme të lexoni çdo literaturë shkëmbimi.

Mitet e famshme rreth tregtimit algoritmik

Shumë besojnë se përdorimi i tregtimit të robotëve mund të jetë vetëm fitimprurës dhe tregtarët nuk duhet të bëjnë asgjë fare. Sigurisht që jo. Është gjithmonë e nevojshme të monitorohet roboti, të optimizohet dhe të kontrollohet në mënyrë që të mos ndodhin gabime dhe dështime. Disa njerëz mendojnë se robotët nuk mund të bëjnë para. Këta janë njerëz që, me shumë mundësi, kanë hasur më parë robotë me cilësi të ulët të shitur nga mashtruesit për transaksione valutore. Ka robotë cilësorë në tregtimin e monedhave që mund të bëjnë para. Por askush nuk do t’i shesë, sepse ata tashmë sjellin para të mira. Tregtimi në bursë ka një potencial të madh për fitim. Tregtimi algoritmik është një përparim i vërtetë në fushën e investimit. Robotët po marrin përsipër pothuajse çdo detyrë të përditshme që dikur kërkonte shumë kohë.