Kas yra prekybos sustabdymas, kaip jis veikia ir kaip pateikiamas pavedimas

Kas paprastai yra prekybos sustabdymas, kaip jis veikia ir kaip pateikiamas pavedimas – stop loss orderis. Stop loss yra svarbi finansinė priemonė rizikai valdyti, o kartu ir kapitalo praradimui prekiautojams. Jo vaidmuo yra nustatyti iš anksto nustatytą didžiausią nuostolių ribą, kurią prekiautojas nori priimti, jei viskas klostysis ne taip. Visos pagrindinės
prekybos platformos leidžia nustatyti stop loss, todėl šiuo požiūriu yra nedaug apribojimų. Svarbu suprasti, kaip jį teisingai naudoti, nes nepatyrę prekiautojai jį naudoja retai, o kiti investuotojai gali juo piktnaudžiauti pozicijose, kuriose to reikėtų vengti.

Kas yra stop loss, bendros sąvokos pradedantiesiems

Nė vienas investuotojas nemėgsta savo portfelio nuostolių. Yra įvairių apsidraudimo metodų
, kuriais galima išvengti nuostolių – nuo ​​sudėtingų veiklos strategijų iki diversifikavimo, tačiau turbūt lengviausias būdas yra sustabdyti nuostolius. Jo apibrėžimas yra intuityvus. Terminas nurodo pasiektą kainos lygį, kuriam pasiekęs prekiautojas automatiškai pasitraukia iš rinkos. Iš esmės, stop loss yra, paprastais žodžiais tariant, pavedimas pirkti arba parduoti, kuris bus įvykdytas tik tada, kai kaina bus tokia priešinga sandoriui, kad atneštų didžiausius nuostolius, kuriuos prekiautojas nori priimti. Tai yra, sandoris bus „nutrauktas“, kol jis nepatirs didelių nuostolių.
Su juo galite sumažinti nuostolius, prisiimdami tikslią riziką. Tačiau svarbu jį apskaičiuoti iš anksto, kad būtumėte pasiruošę, jei sandoris pakeis savo kryptį.
Pavyzdžiui, prekiautojas nusprendžia pirkti akcijas už hipotetinę 200 kainą ir nustato -5% nuostolio sustabdymo. Tai reiškia, kad rinkai pakrypus priešinga kryptimi, pozicija bus uždaryta su 10 nuostoliu (kaina nukris iki 190, nuostolis bus 5% nuo investicijos sumos, investiciją uždarys brokeris) .Tai labai paprasta nuostolių ribojimo sistema, kurią dažniausiai naudoja prekybininkai, kurie teikia pirmenybę techninei analizei. Jie pateikia sustabdymo pavedimus, kad apribotų riziką arba apsaugotų dalį esamo pelno prekybos pozicijoje. Stop loss talpinimas yra siūlomas kaip pasirinkimas per prekybos platformą kiekviename sandoryje ir gali būti pakeistas bet kuriuo metu.
Techniniu požiūriu „stop loss“ yra limitinis pavedimas pirkti arba parduoti, siunčiamas brokeriui tuo pačiu metu kaip ir prekybos pradžios lygis. Sandoris bus įvykdytas tik tada, kai vertybinis popierius, kurį prekiautojas ketina pirkti ar parduoti, pasieks tam tikrą kainą. Kai akcijos pasiekia šią kainą, sustabdymo pavedimas tampa rinkos pavedimu ir užpildomas kita prieinama kaina (nebūtinai stop kaina). Kas yra prekybos sustabdymas ir kodėl jis reikalingas:

• moduliuoti rizikos kapitalą pagal tikėtiną grąžą;
• venkite įprastos klaidos, kai neišeinate iš nuostolingų sandorių (kai sakoma „anksčiau ar vėliau vėl augs“, o tuo tarpu pasiekiami nuostoliai);
• sudaryti pelningus sandorius.

Praktikoje, kai prekiautojas atidaro kryptinę finansinės priemonės poziciją, jis nusprendžia eiti ilgąjį ar trumpąjį, tuo pačiu nustato kainos ribą priešingoje krypties, kurioje stato, pusėje, po kurios pozicija automatiškai yra uždarė brokeris. Stabdymo pranašumas lyginant su rankiniu pozicijos uždarymu yra tas, kad viskas atliekama automatiškai. Nereikia būti priešais kompiuterį ar išmanųjį telefoną su atvira platforma. Kai tik brokeris gaus nurodymą, jis vis tiek jo vykdys. Koncepcija tokia, kad nėra prasmės neribotą laiką prarasti pozicijas prekybos sąskaitoje.

Taigi, sustabdyti nuostolius, ką tai reiškia biržoje? Finansinėse operacijose „stop losss“ „fiksuoja“ maksimalią kapitalo sumą, kurią treideris nori prarasti, remdamasis tam tikru kainų lygiu, žemiau kurio jis kategoriškai nenori, kad akcijos nukristų. Prekiaujant, be konkrečių tikslų ir strategijos, būtina laikytis pinigų valdymo taisyklių. Stop loss nustatymas yra šių taisyklių dalis. Tai automatinis orderis, leidžiantis mechaniškai uždaryti sandorį nepriimant „subjektyvių“ sprendimų.

Stop Loss ir Stop Limit – koks skirtumas?

Stop orderis tampa rinkos orderiu tik tada, kai pasiekiamas tam tikras (anksčiau nurodytas) kainos lygis nuo rinkos kainos. Jis gali būti naudojamas tiek norint įvesti naują poziciją, tiek išeiti iš esamos pozicijos. Yra skirtumas:

• Pardavimo sustabdymo nuostoliai apsaugo ilgas pozicijas, aktyvuodami rinkos pavedimą parduoti, jei kaina nukrenta žemiau tam tikro lygio. Stop pardavimo kaina visada yra mažesnė už dabartinę rinkos kainą. Ši strategija grindžiama prielaida, kad jei kaina nukris taip žemai, ji gali toliau kristi dar toliau.
• Pirkimo sustabdymo nuostoliai iš esmės yra panašūs, tačiau naudojami trumposioms pozicijoms apsaugoti. Stop kaina yra didesnė už dabartinę rinkos kainą ir bus suaktyvinta, jei kaina pakils virš šio lygio.

Stop limito orderiai yra panašūs į sustabdyti nuostolius. Tačiau, kaip rodo pavadinimas, kaina, už kurią jie bus įvykdyti, yra ribota. Nurodomos dvi kainos – stop kaina, paverčianti pavedimą į pardavimo pavedimą, ir ribinė kaina. Užuot tapęs rinkos pardavimo pavedimu, jis tampa ribiniu pavedimu, kuris bus įvykdytas esant tam tikram arba geresniam kainų lygiui. Skirtumas:

• Pirkimo limito pavedimas nurodo brokeriui pirkti tik tada, kai kaina pasiekia arba žemiau nurodyto lygio.
• Su pardavimo limito pavedimu brokeriui nurodoma parduoti rinkos verte tik tada, kai ji pasiekia nurodytą ar aukštesnę lygį.

Žinoma, nėra jokios garantijos, kad jis bus įvykdytas, ypač jei akcijų kaina sparčiai kyla arba krenta. Kartais stop-limit orderiai naudojami, jei kaina nukrenta žemiau ribos, investuotojas nenori parduoti ir yra pasirengęs laukti, kol ji pakils iki ribinės kainos.
Pavyzdžiui, akcijos nenukris iki stop loss kainos, o toliau kils ir galiausiai pasieks 50 USD už akciją. Prekybininkas atšaukia nuostolių stabdymo pavedimą už 41 USD, o „stop loss“ nustato 47 USD, o limitas yra 45 USD. Jei akcijų kaina nukrenta žemiau 47 USD, pavedimas tampa ribiniu pavedimu. Jei akcijų kaina nukrenta žemiau 45 USD prieš užpildant užsakymą. Jis liks neužpildytas, kol kaina grįš į 45 USD.Daugelis investuotojų pašalina stop limitus, jei akcijų kaina nukrenta žemiau ribinės kainos, nes juos nustato tik norėdami apriboti nuostolius, kai kaina nukrito. Kadangi jie prarado pasitraukimo galimybę, jie laukia, kol kaina pakils. Veiksmingas limito pavedimo taikymas gali būti pelno, kurį prekiautojas ketina uždirbti, prognozavimas prieš uždarydamas poziciją. Pavyzdžiui, jei pirkimo pozicija yra atidaryta, galite naudoti tam tikro lygio pardavimo limito pavedimą (tam tikru taškų skaičiumi virš esamo), kuris automatiškai uždaro poziciją, kai kaina kyla (taip uždirbate šiuos taškus).

Kodėl praktiškai reikia stop loss

Prekybininkas a priori nežino, ar jo prognozė pasitvirtins rinkoje, todėl nustato kainos ribą, kuri jį apsaugo, jei rinka pasisuks priešinga jo prekybai kryptimi. Pagrindinis stop loss tikslas yra uždaryti poziciją su tikėtinu nuostoliu pagal prekiautojo prekybos planą ir strategiją. Akivaizdu, kad už pozicijos atvėrimo viena ar kita kryptimi (ilgoji ar trumpoji) slypi prekiautojo atlikta analizė (techninė ar fundamentali). Bet kokia finansų rinkose įgyvendinama strategija, tiek statistinė, tiek ne, turi gana plataus spektro operacijų rezultatų, kurie gali būti ir teigiami, ir neigiami. https://articles.opexflow.com/analysis-methods-and-tools/osnovy-i-metody-texnicheskogo-trajdinga.htm Finansų rinkų neįmanoma numatyti, o bet kuris prekiautojas, nepaisant jo patirties, gali būti neteisingoje kelio pusėje. Taigi nuostolių sustabdymas yra naudinga priemonė visiems finansų rinkos operatoriams. Geriausias veiksmas yra numatyti saugos mechanizmą, kuris būtų taikomas tuo atveju, jei norima sandorio kryptis pasirodytų neteisinga, o prekiautojas apribojo maksimalius galimus nuostolius.

Kur ir kaip padaryti stop loss

Visų pirma tai priklauso nuo priekabos rizikos ribos – kaina turėtų minimalizuoti ir apriboti nuostolius. Stop loss taikomas spekuliacinėms pozicijoms, pavyzdžiui, kai investuojama
pagal skirtumo sutartį (CFD) ir naudojant finansinį svertą. Taip yra todėl, kad spekuliacinės pozicijos paprastai yra pagrįstos prognozėmis, kur artimiausiu metu pasieks kaina.

Ir atvirkščiai, investuojant ilgalaikėje perspektyvoje, ši priemonė yra mažiau pelninga. Tiesą sakant, daugumoje ilgalaikių investicijų jo naudoti nėra prasmės.

Priežastis, kodėl svarbu naudoti stop loss dienos prekyboje, yra susijusi su finansiniu svertu, kuris būdingas trumpalaikėms investicijoms ir
skalpavimui . Turėdamas svertą, dar vadinamą „maržos investavimu“, prekiautojas skolinasi pinigus iš savo brokerio, kad pirktų finansines priemones. Tai padidina investicijų svyravimus, nes kuo daugiau investuoji, tuo daugiau gauni pelno ir daugiau prarandi.
Naudojant svertą, ypač jei jis didelis, nedidelis kainos svyravimas gali turėti didelės įtakos investuojamam kapitalui. Todėl stop loss vaidina svarbų vaidmenį padedant išvengti per didelių svyravimų, dėl kurių gali būti prarasti visi investuoti pinigai. Žinoma, svarbu daug praktikuotis, norint išmokti sustabdyti nuostolius, kad būtų galima kiek įmanoma apriboti nuostolius, netrukdant pozicijai gauti pelno. Prekiautojai žino, kad kartais sandoris pasirodo šiek tiek neigiamas prieš atnaujinant judėjimą aukštyn. Norint įgyti patirties, geriausia atsidaryti demonstracinę sąskaitą nerizikuojant savo kapitalu. Ilgalaikių investicijų atveju „stop-loss“ netenka prasmės, nes finansų rinkos ilgainiui kyla dėl pasaulio ekonomikos augimo. Net jei svyravimai vyksta trumpuoju laikotarpiu, dėl ekonominės situacijos pokyčių (nuosmukio, centrinio banko palūkanų kėlimo ir kitų neaiškumų), tai nekeičia ilgalaikės perspektyvos. Tai ypač aktualu investuojant į finansines priemones, kurios turi ilgalaikius augimo tikslus, vadinamąsias augimo akcijas (įmones, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. dėl ekonominės situacijos pokyčių (nuosmukio, aukštesnių centrinių bankų palūkanų normų ir kitų neaiškumų) tai nekeičia ilgalaikės perspektyvos. Tai ypač aktualu investuojant į finansines priemones, kurios turi ilgalaikius augimo tikslus, vadinamąsias augimo akcijas (įmones, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. dėl ekonominės situacijos pokyčių (nuosmukio, aukštesnių centrinių bankų palūkanų normų ir kitų neaiškumų) tai nekeičia ilgalaikės perspektyvos. Tai ypač aktualu investuojant į finansines priemones, kurios turi ilgalaikius augimo tikslus, vadinamąsias augimo akcijas (įmones, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. centrinio banko palūkanų normų kėlimas ir kiti neaiškumai) nekeičia ilgalaikės perspektyvos. Tai ypač aktualu investuojant į finansines priemones, kurios turi ilgalaikius augimo tikslus, vadinamąsias augimo akcijas (įmones, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. centrinio banko palūkanų normų kėlimas ir kiti neaiškumai) nekeičia ilgalaikės perspektyvos. Tai ypač aktualu investuojant į finansines priemones, kurios turi ilgalaikius augimo tikslus, vadinamąsias augimo akcijas (įmones, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. vadinamosios augimo akcijos (įmonės, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų. vadinamosios augimo akcijos (įmonės, kurios sparčiai auga, bet dar nemoka dividendų). Nors tai didelės kapitalizacijos įmonės, turinčios visame pasaulyje žinomų prekių ženklų, jos išlieka finansiškai jaunos. Nedidelis ekonominės aplinkos pokytis (centrinių palūkanų normų pasikeitimas) gali reikšmingai paveikti jų kainą. O nustatant nuostolio stabdymą kyla rizika, kad jis bus sumažintas, kol įmonė nespės paskelbti savo ilgalaikių perspektyvų.

Kaip pasirinkti tinkamą stop loss ir kaip jį nustatyti

Yra pagrindinės taisyklės, kurios siūlo protingai ir pelningai nustatyti nuostolių stabdymą.

1. Pasirinkite tikslią įėjimo kainą . Niekada neatidarykite sandorio atsitiktine kaina, bet išstudijuokite įėjimo kainą ir įeikite į rinką tik šiuo metu. Taigi „stop loss“ gali būti pateiktas nedideliu atstumu nuo įėjimo taško, kur kainos gali atsirasti tik tuo atveju, jei rinkos analizė buvo klaidinga. Taigi užsakymas leidžia išeiti su maža žala, iš naujo išanalizuoti rinką, situaciją ir, galbūt, grįžti už geresnę kainą.
2. Apibrėžkite stop loss . Turite iš anksto nuspręsti, kiek kapitalo rizikuosite (kauliukais ar pinigais). Svarbu, kad stop nuostolis būtų mažesnis nei tikimasi pelno iš prekybos, kitaip tariant, nuostolio išėjimo kaina turėtų būti artimesnė įėjimo į rinką kainai nei pelno išėjimo kaina.
3. Prieš operaciją susidarykite prekybos planą . Išanalizuokite ir iš anksto pasirinkite įėjimo ir išėjimo kainas, tiek dėl nuostolių, tiek dėl pelno. Kiekvienam sandoriui reikia skirti šiek tiek laiko ištirti, analizuoti rinkos būklę.

Sunkiausia prekybininkui pripažinti pralaimėjimą. Jei investicija nevyksta taip, kaip tikėtasi ir pasiekia nuostolių sustabdymą, turėtumėte nusiraminti. Didelė klaida yra tada, kai prekiautojas perkelia stop loss taip, kad jo nepaveiktų kaina, jei kas nors negerai.

Veiksniai, į kuriuos reikia atsižvelgti sprendžiant, kur sustabdyti nuostolius

Stop loss pozicionavimas iš tikrųjų turėtų vadovautis logika. Stop loss taškas turėtų būti taškas, kuriame pradinė prekybos idėja (ta, kuri paskatino prekybą) nebegalioja. Nustačius per mažą stop nuostolį, prekiautojas gali prarasti galimybę gauti gerą rezultatą, nes dauguma sandorių bus uždaryti dar nepasiekus pelno. Akivaizdu, kad per didelis stop loss nustatymas taip pat turi neigiamų pasekmių, nes tikėtini nuostoliai gali būti per dideli.

Stop loss nustatymas Binance, Tinkoff

Binance turi užsakymo parinktį, pavadintą OCO (One Cancel the Other), kuri leidžia vienu metu nustatyti pelno gavimo ir nuostolių sustabdymo strategijas. Tiesą sakant, tik vienas iš jų bus įvykdytas. Kai tik viena programa iš dalies arba visiškai įvykdoma, likusi programa atšaukiama.
OCO galima rasti formos skiltyje „sandoriai“, kurioje siūlomi 4 užpildyti laukai, įskaitant:

• Kaina, kur nurodyta pelno kaina
• Stop, kuris rodo sustabdymo praradimo aktyvavimo lygį
• Limitas – reali stop loss kaina

Kodėl sustoti ir apriboti? Kadangi kaina iš tikrųjų nerodoma knygoje, kol nepaspaudžiamas „stop“, tada kaina pereina ribinį režimą, kur ji bus vykdoma. Dėl šios priežasties Limit yra žemiau Stop. Akivaizdu, kad apverstų dalių manevras taip pat yra funkcionalus prekiaujant trumpais sandoriais (marža). Tokiu atveju vertės bus apverstos, nes pelno kaina bus mažesnė, o stotelės – didesnė. Kitu būdu daroma prielaida, kad prekiautojas jau atėjo į rinką per ankstesnį pirkinį. Tačiau šiame etape taip pat galima pasinaudoti OCO. Tarkime, rinkos situacija nėra apibrėžta. Taigi galima nustatyti žemą pirkimo kainą, galbūt norint sulaikyti atšokimą. Tačiau jei taip neatsitiks, gali atsitikti taip, kad kaina tiesiogine to žodžio prasme „sprogsta“ į viršų. Šioje situacijoje aišku, kad įstoję aukščiau uždirbsite mažiau, bet bent jau būsite visiškame pakilime. Bet kuriuo atveju galite pasipelnyti iš šio renginio terminalinės dalies.
Tinkoff
Investments galima nustatyti du sustabdymo orderius – pelno ir nuostolio sustabdymo. Reikalinga:

• Eikite į skirtuką Investavimas → Katalogas → pasirinkite norimą funkciją. Lauke sustabdyti nuostolius / imti pelną spustelėkite +Pridėti. Tada (viršutiniame dešiniajame lange) įjunkite užklausų perjungimo jungiklį.
• Nurodykite kainą arba sustabdykite užsakymą.
• Nurodykite partijų skaičių (pirkti arba parduoti).
• Spustelėkite Atskleisti.

„ Sberbank Investor “ programoje „Stop loss“ funkcija
vadinama sustabdymo limitu. Tarkime, kad kalbame apie pardavimą. Išsirenkame norimą turtą, paspaudžiame pardavimo mygtuką, pasirodo puslapis, kuriame nurodome norimą funkciją. Pirkti tas pats. Kaip sustabdyti nuostolius:

• Spustelėkite pakeltų pirštų piktogramą su raide S.
• Atsidarys langas, kuriame galėsite nustatyti praradimo sustabdymo vykdymo parametrus.
• Nurodykite užsakymo aktyvavimo sąlygą (parduoti, pirkti).
• Pasirinkite stop loss strike kainą (žemesnę už įėjimo kainą ilgajai pozicijai, žemiau įėjimo taško trumpajai pozicijai).
• Nustatykite užsakymo kainą (saugiausias variantas yra „rinkos kaina“).

Kokie yra sustojimų nustatymo būdai

Galime neabejotinai pasakyti, kad kai prekiautojas nusprendžia atidaryti nuostolių stabdymą, jis yra pasirengęs rizikuoti tam tikra pinigų suma dėl šio sandorio. Žinoma, nuostolių mažinimas yra įgūdis, kurio prekybininkai išmoksta laikui bėgant, jei tikslas yra pasiekti didelę sėkmę. Bet kuris prekiautojas, nusprendęs įeiti į rinką, net prieš atidarydamas poziciją prekybos platformoje tikrai žino, kada pradėti prekybą ir iš jos išeiti. Egzistuoja įvairūs kriterijai, skirti sustabdyti nuostolius, nors nėra vieno visiems tinkančio ar geriausio būdo. Svarbu suprasti, kokią riziką prisiimate pasirinkdami šią poziciją. Techniniai prekiautojai ieško būdų, kaip nustatyti rinkos laiką, o nuostolių sustabdymo ir sustabdymo limitai taikomi skirtingai, priklausomai nuo taikomų laiko metodų tipo. Kai kuriais atvejais naudojamos universalios pozicijos, pvz., 6 % visų vertybinių popierių pabaigos, kitose jos priklauso nuo atsargų ar modelio, įskaitant vidutinį procentinį tikrojo diapazono sustojimą. Sustabdyti nuostolius pagal:

• procentais;
• pinigine išraiška;
• pagal žvakidžių raštus ir grafines figūras;
• pagal techninius lygius (statinis ir dinaminis palaikymas ir atsparumas);
• pagal nepastovumą (naudojant ATR indikatorių).

https://articles.opexflow.com/analysis-methods-and-tools/yaponskie-svechi-v-trajdinge.htm Taikant procentinį metodą, geriausia sustabdyti nuostolių pozicija nustatoma pagal kapitalo sumą, kurią nori prekiautojas rizikuoti kiekvienoje prekyboje. Tai reiškia pasitraukimą iš pozicijos po to, kai pagrindinis turtas pasikeičia priešinga kryptimi iš anksto nustatytu procentu. Patyrę priekabos pataria į kiekvieną prekybą neinvestuoti daugiau nei 2% kapitalo. Money Stop Loss – pavedimo tipas, pagrįstas pinigų nuostoliais, patirtais tam tikroje prekyboje. Pavyzdžiui, prekiautojas gali nuspręsti uždaryti poziciją po to, kai patyrė iš anksto numatytą piniginį nuostolį. Remiantis žvakidžių raštais ir diagramų šablonais – tie negaliojimo lygiai, pagrįsti konkrečių žvakidžių raštų vieta arba apsisukimo ar tendencijos tęsimosi modeliais. https://straipsniai.
palaikymo ir pasipriešinimo lygius , kad nustatytų tinkamiausią lygį, dėl kurio dabartinė prekyba taps negaliojančia. Tai gali būti horizontalios arba dinaminės atramos, skirtos „bulish“ strategijoms, statiniai arba dinaminiai pasipriešinimo lygiai – kritimo strategijoms.

Stop loss, pagrįsta
nepastovumu , gali būti laikoma „saugiausia“. Užsakymo pateikimas remiantis nepastovumu leidžia kainoms „kvėpuoti“, išvengiant ankstyvo sustojimo dėl laikinų nepalankių kainų pokyčių.

Kaip apskaičiuoti ir nustatyti stop loss, take profit, trailing stop ir dalinį pozicijų uždarymą: https://youtu.be/s8K2NIXhaaM

Kaip nenustatyti nuostolių sustabdymo

Pagrindinė nuostolių sustabdymo problema yra ta, kad jie veikia neteisinga kryptimi. Kai akcijos krinta, jos tampa geriausia investicija. Nuosavybės grąža yra tiesiogiai susijusi su tuo, kiek pigios akcijos. Jei kiti dalykai yra vienodi, kuo akcijos pigesnės, tuo didesnė galima grąža. „Stop loss“ nustatymas reiškia sprendimą neparduoti akcijų dabar, o parduoti jas tada, kai laukiama grąža bus didesnė nei dabar. Tai neturi jokios prasmės. Vietoj to galima naudoti limitinius pavedimus. Per toli nustatydamas stop loss lygį, prekiautojas rizikuoja prarasti daug pinigų, jei finansinė priemonė pakryps neteisinga kryptimi. Arba, nustatęs stop loss lygį per arti pirkimo kainos, prekiautojas praranda pinigus, nes per anksti išimami iš sandorių. Fiksuotas arba sunkus sustabdymo nuostolis nustatomas be koregavimo sandorio metu. Jis nustatomas atidarant prekybą ir laikomas ten (arba kartais pakeliamas, kad sulaužytų net tada, kai rinka prieštarauja prekiautojui). Pagrindinė idėja yra ta, kad „stop loss“ nereaguoja į rinką, jis gali būti vykdomas iki sandorio uždarymo. Tačiau atsižvelgiant į tai, kad kiekvienas finansinis turtas laikui bėgant keičiasi skirtingai, tai yra bloga idėja.

Koks yra geriausias būdas sustabdyti nuostolius

Ar yra geresnis būdas sustabdyti nuostolius? Ne, nes tai priklauso nuo analizės, kuri patenka į rinką. Ekspertai linkę manyti, kad idealus stop loss turėtų būti maždaug 3:1. Pavyzdžiui, prekiautojas nori uždirbti 300 punktų ir nustato 100 punktų sustabdymo nuostolį nuo pasirinktos įėjimo kainos. Tačiau nėra apibrėžtos ir absoliučios technikos. „Stop loss“ taškas turėtų būti laikomas prekybos idėjos, iš kurios prekiautojas atidarė poziciją, „negaliojimo tašku“. Todėl, kai kaina pasiekia tašką, tai reiškia, kad geriau išeiti iš pozicijos, kad nepatirtumėte daugiau nuostolių. Stop loss turi būti tvarus arba nuostoliai neturi turėti didelės įtakos prekybai skirtam kapitalui. Paprastai vienam sandoriui priimtina, jei tai yra 1-2% turimo kapitalo. Kai kurie rekomenduoja didesnį procentą, 5–7%. Tačiau tai priklauso nuo to, kiek prekybininkas yra pasirengęs rizikuoti. Bet kokiu atveju svarbu taikyti tam tikro efektyvumo prekybos strategiją. Stop loss taip pat turi būti „protingas“, tai yra strateginiuose stebimos diagramos taškuose. Iš esmės jis turėtų būti žemiau (ilgai) arba aukščiau (trumpai) svarbių rinkos svyravimo taškų. Dėl to kainoms lieka „maža erdvė atsikvėpti“. Kitaip tariant, turėtumėte palikti tam tikrą tarpą tarp ankstesnio didžiausio arba žemo lygio ir sustabdymo nuostolio lygio. Atstumas nuo kritinių svyravimo taškų turėtų būti nustatytas atsižvelgiant į instrumento, su kuriuo prekiautojas dirba, nepastovumą. Statymas skirtinguose diagramos taškuose tik siekiant sumažinti riziką padidina tikimybę, kad ji bus suaktyvinta, todėl pozicija pasitraukia ir tada kainos pasiekia tikslą, nustato prekybininkas. Tai vadinamojo rinkos triukšmo pasekmė. Kitas veiksnys, į kurį prekiautojas turėtų atsižvelgti priimdamas sprendimą dėl stop loss dydžio, yra tai ramiai priimti. Priešingu atveju yra rizika, kad prekiautojas, apimtas nerimo, dar anksčiau uždarys savo poziciją. Tai yra, net prieš faktiškai pasiekiant nustatytą stop loss.

Kaip veikia stop loss

Koncepcinis šio įrankio veikimas, glaudžiai susijęs su jo naudingumu, yra gana lengvai suprantamas, ypač kai jis naudojamas praktiškai. Teoriškai „stop loss“ darbas yra šiais aspektais:

1. Centrinė tvarka yra tai, ką sudaro „stop-loss“ konvencija. Tai gali būti laikoma „Gazprom“ akcijų, mažos aukso partijos arba ETF pirkimu. Tai instrumentai, kurių vertė po įsigijimo gali padidėti arba sumažėti.
2. Tendencija gali būti aukštyn ir žemyn . Stop loss nustatomas ten, kur tikimasi nuostolių. Jei tai nustatytumėte kaip pelno dalį, tai būtų pelnas.
3. Stop loss suveikia automatiškai tada ir tik tada, kai įvykdoma užsakymo sąlyga .
4. Stop orderis paprastai pateikiamas pasipriešinimo lygyje arba, tiksliau, šiek tiek žemiau, kad būtų išvengta tolesnių nuostolių nesant atšokimo.

Kaip „Stop loss“ veikia „Binance“: https://youtu.be/BJIZI-8KtBM

Sustabdyti nuostolius ir rizikos ir atlygio santykį

Kai žmonės kalba apie nuostolių sustabdymą, jie taip pat turi omenyje rizikos ir atlygio santykį. Tai yra sustabdymo nuostolis, kuris atsižvelgia į kintamą rizikos ir atlygio santykį ir koreliuoja tikėtino pelno sumą su laukiamų nuostolių dydžiu. Todėl kuo didesnis rizikos atlygio santykis, tuo labiau pageidaujama bus tokia prekyba. Pavyzdžiui, prekiautojas nusprendžia pirkti akcijas už 5 USD, o prognozė sako, kad pelnas iš jų bus 10 USD. Tai reiškia, kad akcijos kaina gali pakilti iki 15 USD. Tokiu atveju bus nustatytas 2,50 USD, t. y. 50% investuoto kapitalo, kad būtų pasiektas 10 USD pelnas. Tai reiškia, kad rizikos ir atlygio santykis bus 10:2,5 arba 4:1. (skaitiklis – pelningumas, vardiklis – rizika).

Nustatykite ir pamirškite strategiją

Nesvarbu, ar stabdymo nuostoliai naudojami tik dėl saugumo, ar kaip sudedamoji strategijos dalis, tarp prekybininkų kyla diskusijų, ar geriau fiksuotas (kietasis), užpakalinis (galimas) sustabdymas, ar šių dviejų derinys. Realybė yra tokia, kaip ir daugumos dalykų, viskas priklauso nuo aplinkybių, kiekvienas užsakymo tipas turi savo pliusų ir minusų. Kai kurie privalumai ir trūkumai būdingi tam tikram prekybos stiliui, kiti yra bendri. Sunkus praradimas turi pranašumą dėl funkcijos „nustatykite ir pamirškite“. Kol prekyba atidaryta, prekiautojas rinkos nestebi. Visų pirma, jei operatorius yra orientuotas į pasipriešinimo lygių sustabdymo nuostolių nustatymą, kurie, kaip taisyklė, išlieka statiški dėl pavedimų kaupimo tam tikru momentu. Trailing stop reaguoja į rinkos sąlygas, tai yra, keičiantis rinkai, keičiasi ir sustojimas. Svarbu pažymėti, kad tai nėra tik „stop loss“ judėjimas po sandorio sudarymo, tai reiškia, kad jis veikia pagal tam tikrus iš anksto nustatytus kriterijus ir prekybos strategiją.

Sustabdyti nuostolių skaičiavimą ribotam laikui

Stop loss principas, pagrįstas iš anksto nustatytu laikotarpiu, atitinka prekybos signalus naudojant didelio nepastovumo momentus. Tai gana sudėtingas metodas. Jau vien todėl, kad atsižvelgiama į techninės analizės rodiklį ir jis yra stabdymo nuostolių nustatymo proceso centre. Teoriniu lygmeniu nėra nieko nesuprantamo ar dviprasmiško: stop loss dedamas iškart po kainų intervalo, kurį nubrėžė svyravimai. Paprasčiau tariant, sustabdymo padėtis reiškia nepastovumo „išėjimą“. Akivaizdu, kad šiek tiek toliau, tik keli kauliukai. Pagrindinis principas yra daugiau nei logiškas. Jei kaina tam tikrą laikotarpį išliks „fiziologinių“ svyravimų ribose, tada kaina trumpuoju laikotarpiu gali pakeisti kursą, todėl sandorį visada galima susigrąžinti. Kadangi „stop loss“ leidžia išeiti iš rinkos, kai situacija nebeatsikuria, akivaizdu kad kainų lygis turėtų būti nustatytas už nepastovumo ribų. Tačiau problema išlieka – kaip nustatyti nepastovumą? Turite naudoti techninę analizę. Taigi galiausiai šis metodas naudoja rodiklius. Jis praktiškai neturi jokių trūkumų. Ji įsikiša, kai prekyba yra tikrai neatšaukiama, kaip pagrįsta technine analize, bet ją sunku praktikuoti. Pirma, reikia ne tik mokėti skaityti, bet ir teisingai nustatyti indikatorių. Antra, reikia mokėti atskirti klaidingus signalus, vengti klaidingų interpretacijų. kai sandoris yra tikrai neatšaukiamas, tai patvirtina techninė analizė, tačiau tai sunku praktikuoti. Pirma, reikia ne tik mokėti skaityti, bet ir teisingai nustatyti indikatorių. Antra, reikia mokėti atskirti klaidingus signalus, vengti klaidingų interpretacijų. kai sandoris yra tikrai neatšaukiamas, tai patvirtina techninė analizė, tačiau tai sunku praktikuoti. Pirma, reikia ne tik mokėti skaityti, bet ir teisingai nustatyti indikatorių. Antra, reikia mokėti atskirti klaidingus signalus, vengti klaidingų interpretacijų.

Stop loss perkėlimas į nuostolius

Breakeven – tai taškas, kai prekiautojas nepatiria nuostolių, bet ir negauna pelno. Stop loss perkėlimas į nuostolių balansą gali būti geras arba blogas sprendimas, viskas priklauso nuo aplinkybių. Dauguma tų, kurie prekiauja finansų rinkose, teigia, kad tai daro norėdami apsaugoti savo kapitalą. Stop loss galima perkelti 10 punktų aukščiau arba 10 punktų žemiau įėjimo kainos, tačiau prekybininkai vis tiek nori perkelti jį į tikslią įėjimo kainą. Tiesą sakant, motyvą labiau skatina baimė pralaimėti, o ne noras laimėti. Ši psichologija, kai nenorima rizikuoti dėl pelno nuostolių, yra destruktyvi (dažniausiai dėl to per anksti pašalinama iš potencialiai pelningos prekybos), tokiomis sąlygomis nėra lengva tapti sėkmingu prekybininku. Visa „stop loss“ prielaida yra prekiautojo pašalinimas iš prekybos, jei rinka atšauks sąranką. Paprastai tai reiškia, kad sulaužomas aukštas arba žemas raktas, kurį operatorius apibrėžia kaip kritinį (prekybos sąrankai). Stop loss, įtrauktas į pradinę kainą, to nedaro. Žinoma, tai apsaugo kapitalą, tačiau nustačius pertrauką, sąranka netampa negaliojančia, nes rinka nežino, kur įžengė prekiautojas. Kainų veiksmų prekyba veikia, nes rinkos dalyviai iš viso pasaulio mato tą patį darinį realiu laiku. Jaučio vėliavos modelis paprastai nutrūksta aukščiau, nes pakankamai daug prekiautojų mato tą patį modelį ir žino, kad tai reiškia, kad nutrūkus pasipriešinimui, tikėtina, kad kainos bus didesnės.

Jūs esate vienintelis žmogus žemėje, kuris žino, kur atidarėte prekybą. Prekybininkas, perkeliantis savo stop loss į nuostolių balansą, yra vienintelis, kuris žino, kur jis pradėjo prekybą, jis keičia savo parametrus pagal jam būdingą lygį, o ne lygį, kuris visur yra svarbus. Užuot perkėlus stotelę į savavališką lygį, reikėtų siekti perkelti stotelę į strateginį lygį, kurį rinka laiko svarbiu. Statistinė realybė yra tokia, kad jei pažvelgsite į prekybos ar strategijos sugeneruotus įrašus, pastebėsite, kad daugeliu atvejų kaina grįžta į pradinį lygį net ir praėjus gana reikšmingam laikotarpiui. Net jei yra techninė plėtra, kuri rodo, kad kaina nebegrįš po to, kai numušė aukštesnį svyravimą, arba žemesnis aukštas svyravimas, jis vis tiek gali sugrįžti ir pasiekti naują nenutrūkstamą stabdymo nuostolį. Laukimas tam tikrą laikotarpį, kuris turėtų suteikti prekybai pakankamai laiko pailsėti, yra metodas, kuris gali pasiteisinti. Pasibaigus laikui, jei sandoris yra nuostolingas, turite išeiti, bet jei tai pelnas, perkelkite sustabdymo nuostolį į nuostolius. Kai prekybininkai nuosekliai taiko šį metodą, jie gali sutaupyti anksti pasitraukdami iš blogų sandorių tai, ką jie praleidžia anksčiau pasitraukdami iš gerų sandorių. Taikydami principą „neleiskite laimėtojui pavirsti pralaimėtoju“, galite pakeisti stabdymą, kad jis nutrūktų net tada, kai jis padarė pakankamai, kad peržengtų pradinio lygio orbitą. Geriau palaukti, kol sandoris gaus pelną, bent tris kartus didesnį už stop loss,

Stotelių nuėmimas – kaip tai panaudoti savo naudai

Terminą „bėgančios stotelės“ vartoja prekiautojai, kurių sustojimai pataikė tiksliai ties ėjimo žemiausia riba, o tada akcijos iškart pradėjo kilti aukštyn be jų. Jie mano, kad rinkos formuotojai „išnešė juos iš vietos“. Kai biržoje skelbiamos stotelės, rinkos formuotojai gali juos matyti ant visų ir tariamai kartais manipuliuoja akcijų kaina, kad suaktyvintų daug sustojimų ir gautų akcijų.
Tiesą sakant, kitų kaltinimas yra pasiteisinimas, kad prekiautojai patys susigrąžina, kurių stotelės nukentėjo, o po to kaina pasislinko jų pozicijos kryptimi. Ši sąmokslo teorija prieštarauja logikai. Rinka yra aukcionas. Nesant likvidumo, rinką kuria rinkos formuotojas, jis taip pat nustato pirkimo ir pasiūlymo kainą.Kiekvienas, kuris ateina su pavedimu su kainų svyravimu (padidėjęs pasiūlymas arba mažesnis paklausimas), tampa rinka toje pusėje. Jei finansinis turtas yra likvidus, pavedimų knygoje gali būti šimtai ar net tūkstančiai pavedimų arti dabartinės kainos – kiekvienas pavedimas yra 100 arba 1000 akcijų. Prekybininkas pateikia sustabdymo pavedimą 2 USD už dabartinę kainą ir mano, kad tarp jų pavedimų knygoje yra 50 000 akcijų. Keista manyti, kad rinkos formuotojas ketina parduoti 50 000 akcijų, kad sumažintų kainas 2 USD, panaikintų sustabdymą ir pakeistų rinką. Ir viskas dėl konkretaus prekybininko. Siauri stotelės dažnai veikia. Platesnėms – ne, o kartais atsargos tiesiog nukrenta ten, kur buvo sustota. Bet kokiu atveju atsakomybė už nuostolius tenka prekybininkui. Svarbu tai suprasti ir priimti,

Psichikos sustojimo praradimas: privalumai ir trūkumai

Nepatyręs prekiautojas, pradedantis prekybą ar investuoti, atranda daug dalykų, kuriuos reikia išmokti ir suprasti prieš naudojant kaip strategijas, kad būtų sėkmingas. Stop loss yra vienas iš tokių naudingų įrankių daugelyje prekybos programų. Tačiau jie tai naudoja įvairiai, bandydami pasiekti tą patį tikslą – pelningumą. Hard yra dažniausiai naudojamas būdas apriboti nuostolius. Tai paprasta sąranka ir daugeliui operatorių raminantis metodas, užtikrinantis, kad kainai netikėtai nukritus ar užsitęsus, pozicija automatiškai sustabdoma ir išlaikoma tam tikrame lygyje iki kritimo dugno. Neigiama yra tai, kad dažnai kaina grįžta prekiautojo naudai paspaudus stopą. Galiausiai nuostoliai iššvaistomi. Bet svarbu pasakyti kad metodas negali būti vadinamas teisingu ar neteisingu. Kyla klausimas, kas prekybininkui patogiau. Instituciniai prekiautojai taiko mentalinį nuostolio sustabdymą – metodą, kai nuostolio sustabdymas yra protiškai nustatomas ir vykdomas rankiniu būdu, kai tik nustatomas kainos lygis, kuriuo operatorius nusprendžia parduoti finansinę priemonę, remdamasis trumpalaikiu ar ilgalaikiu pelnu. . Tačiau tai reikalauja ekspertų įgūdžių ir didelio tolerancijos rizikai, be visiško atsidavimo pirminiam sprendimui. Instituciniai žaidėjai turi tam tikras prekybos strategijas, dažniausiai ilgalaikes, gerai apmokytas ir patyrusias. Jie nenaudoja jokio sverto ir gali sau leisti padengti didesnius svyravimus nei vidutinis prekiautojas. Šio tipo privalumas yra tas, kad prekiautojas gali visiškai kontroliuoti stotelę. Jei kaina nepasislenka į iš anksto nustatytą stotelę, prekiautojas veteranas gali nuspręsti jos nedėti, kol negaus tvirtesnio patvirtinimo. Dėl to atsiranda plaukiojantis skolinimasis ir nesumažinti sandoriai. Prekybininkas lieka žaidime ir turi galimybę grįžti prie pelningumo. Tai suteikia prekybininkui daug lankstumo, atitinkančio jų prekybos stilių, kad galėtų prisitaikyti prie besikeičiančių rinkos sąlygų. Tačiau norint tinkamai išnaudoti šį lankstumą, reikalingas gilus kainų veiksmų supratimas. Trūkumas yra tas, kad šis tipas reikalauja nuolatinio rinkos stebėjimo, prekiautojas visada turi žinoti apie savo sandorius. Prekybininkas lieka žaidime ir turi galimybę grįžti prie pelningumo. Tai suteikia prekybininkui daug lankstumo, atitinkančio jų prekybos stilių, kad galėtų prisitaikyti prie besikeičiančių rinkos sąlygų. Tačiau norint tinkamai išnaudoti šį lankstumą, reikalingas gilus kainų veiksmų supratimas. Trūkumas yra tas, kad šis tipas reikalauja nuolatinio rinkos stebėjimo, prekiautojas visada turi žinoti apie savo sandorius. Prekybininkas lieka žaidime ir turi galimybę grįžti prie pelningumo. Tai suteikia prekybininkui daug lankstumo, atitinkančio jų prekybos stilių, kad galėtų prisitaikyti prie besikeičiančių rinkos sąlygų. Tačiau norint tinkamai išnaudoti šį lankstumą, reikalingas gilus kainų veiksmų supratimas. Trūkumas yra tas, kad šis tipas reikalauja nuolatinio rinkos stebėjimo, prekiautojas visada turi žinoti apie savo sandorius.

Pradedantieji raginami sunkiai sustoti, bent jau tol, kol gali suvaldyti savo emocijas ir discipliną. Be to, prieš priimant greitus ir objektyvius sprendimus realiu laiku, svarbu gerai išmanyti rinką.

Kiekvienas sustojimo tipas (protinis ir sunkus) turi savo privalumų ir trūkumų, tačiau į juos reikėtų žiūrėti kaip į tam tikrą draudimą, kuris apsaugo kapitalą nuo rimtos žalos. Tai sunkus sprendimas, tik bandant ir suklydus, įvertinus asmenines savybes ar silpnybes galima nustatyti, kas geriau. Didžiausia kliūtis mintims sustoti prekiaujant yra nedrausmingumas. Daugelis nesugeba susidoroti su greitais rinkos veiksmais, pralaimėjusia situacija, nesugeba susitelkti į prekybos planą prieš sandorį. Tai veda prie neaiškių sprendimų, dėl kurių sunku laikytis pradinio psichinio sustojimo. Daugeliu atvejų tai labai toli nuo to, kas buvo planuota iš pradžių, todėl patiriami didesni nuostoliai, nei tikėtasi. Protinis sustojimas skatina prekybininką sutelkti dėmesį į prekybą, nesiblaškydamas dėl nieko kito. Jei sunkus „atsipalaiduoja“, psichinis yra pagrįstas susikaupimu ir dėmesiu, kitaip galite praleisti svarbią informaciją, kuri seka tarp sandorių. Prekyba turėtų būti vertinama rimtai. Tą akimirką, kai prarandama koncentracija, viskas nebevaldoma. Gana daug prekiautojų, kurie nenaudoja jokių stop loss metodų. Tačiau norėdami dirbti be sustojimo, turite turėti griežtas alternatyvaus rizikos valdymo gaires. Dažniausiai taip yra dėl labai mažo sverto (ar net neigiamo). Į planą taip pat įtraukta kainų veiksmų sąlyga sutrumpinti prekybą (protinio sustabdymo forma). kai prarandama koncentracija, viskas tampa nekontroliuojama. Gana daug prekiautojų, kurie nenaudoja jokių stop loss metodų. Tačiau norėdami dirbti be sustojimo, turite turėti griežtas alternatyvaus rizikos valdymo gaires. Dažniausiai taip yra dėl labai mažo sverto (ar net neigiamo). Į planą taip pat įtraukta kainų veiksmų sąlyga sutrumpinti prekybą (protinio sustabdymo forma). kai prarandama koncentracija, viskas tampa nekontroliuojama. Gana daug prekiautojų, kurie nenaudoja jokių stop loss metodų. Tačiau norėdami dirbti be sustojimo, turite turėti griežtas alternatyvaus rizikos valdymo gaires. Dažniausiai taip yra dėl labai mažo sverto (ar net neigiamo). Į planą taip pat įtraukta kainų veiksmų sąlyga sutrumpinti prekybą (protinio sustabdymo forma).