Práca na trhu cenných papierov je pomerne riskantná a komplexná činnosť. Preto je pre tých, ktorí robia prvé kroky na trhu, veľmi dôležité neurobiť chybu. Negatívna skúsenosť, ktorá je spojená so stratou investovaných prostriedkov, často na dlhú dobu, ak nie navždy, odrádza od chuti investovať. Preto by obchodníci pri začatí práce na trhu mali investovať do najmenej rizikových cenných papierov.
- Čo sú modré žetóny na akciovom trhu
- Aké sú požiadavky na spoločnosti, aby mali nárok na status blue chip?
- Čo určuje objem nákupu a predaja akcií na burze
- Kapitalizácia (hodnota) firmy.
- Objem cenných papierov v obehu (free-float)
- Výhody blue chip akcií oproti iným akciám
- Vysoká úroveň likvidity “blue chips”
- Vysoká odolnosť firiem
- Vysoké dividendy
- Spoločnosti, ktoré majú status „blue chips“ na rôznych trhoch s cennými papiermi
- Na ruskom akciovom trhu
- Blue chips na americkom akciovom trhu
- Na iných akciových trhoch
- Ako kúpiť blue chip akcie pre domáceho investora
- Blue chips sú najlepšou voľbou pre počiatočnú investíciu
Čo sú modré žetóny na akciovom trhu
Modré žetóny – samotný názov pochádza od žetónov najväčšej hodnoty, ktoré sa hrali v kasínach v minulom storočí. Tieto žetóny zvyčajne prevádzkovali najbohatší hráči pri stole. A postupne sa z herného slangu tento koncept presunul z hracieho stola na investičný trh.
Blue chips sú akcie najväčších finančne zdravých spoločností s vysokou likviditou aktív, ktoré sa najviac predávajú a nakupujú na trhu. Výplata dividend z akcií takýchto spoločností zostáva spravidla takmer nezmenená a majitelia akcií môžu získať stabilný, aj keď malý príjem na niekoľko desaťročí. Hodnotu takýchto akcií môže ovplyvniť iba globálna kríza, vojna alebo iné okolnosti rovnakej sily. Ako príklad pre Ruskú federáciu, denný obrat akcií Gazpromu alebo SbeBank na trhu dosahuje desiatky miliárd a možno ich právom nazývať „blue chips“.
Veď objem obchodu aj medzi najbližšími konkurentmi je rádovo menší. Cenové ponuky na trhu s blue chips v reálnom čase sú k dispozícii na https://investfunds.ru/stocks/
Aké sú požiadavky na spoločnosti, aby mali nárok na status blue chip?
Aby boli akcie spoločnosti oprávnené na získanie štatútu blue chip, spoločnosť musí spĺňať nasledujúce požiadavky:
- jej akcie boli populárne na akciovom trhu a niekoľko rokov dostávala stabilne rastúci príjem;
- mal vysokú úroveň kapitalizácie;
- jej akcie musia byť vysoko likvidné;
- hodnota akcií spoločnosti by nemala v priebehu času podliehať veľkým zmenám (nízka volatilita);
- spoločnosť musí byť zastúpená na burze počas dostatočne dlhého obdobia;
- výplaty dividend z akcií spoločnosťou musia byť vykonávané pravidelne bez porúch;
- minimálne 10 rokov sa spoločnosť nesmie dostať do situácie vnútornej krízy, ktorá môže výrazne ovplyvniť hodnotu jej akcií.
Čo určuje objem nákupu a predaja akcií na burze
Objem nákupu a predaja akcií na akciových trhoch závisí od dvoch hlavných parametrov:
Kapitalizácia (hodnota) firmy.
Čím vyššia je kapitalizácia spoločnosti, tým väčší počet jej akcií sa denne predáva a kupuje. Podľa úrovne kapitalizácie možno spoločnosti v Rusku rozdeliť do skupín:
- Prvý stupeň zahŕňa spoločnosti, ktoré môžu mať úroveň kapitalizácie meranú v biliónoch rubľov.
- Druhú vrstvu tvoria spoločnosti, ktorých kapitalizácia môže byť niekoľko stoviek miliárd.
- A treťou vrstvou sú relatívne malé spoločnosti, ktorých hodnota nepresahuje niekoľko desiatok miliárd rubľov.
Informácie o kapitalizácii rôznych podnikov možno získať na Moskovskej burze.
Objem cenných papierov v obehu (free-float)
Čím väčší je objem akcií spoločnosti v obehu, tým vyššia je voľne pohyblivá sadzba. Čiže napríklad akcie veľkého developera, stavebnej spoločnosti PIK, nie sú blue chips. Napriek vysokej úrovni kapitalizácie (asi 870 miliárd rubľov) je podiel jej akcií na akciovom trhu iba 18% z ich celkového počtu. Pre porovnanie, Magnit (kapitalizácia 637 miliárd rubľov) a podiel akcií na akciovom trhu je asi 63% z celkového počtu.
Výhody blue chip akcií oproti iným akciám
K hlavným výhodám akcií so štatútom „blue chips“ oproti iným cenným papierom na burze možno priradiť hlavné výhody.
Vysoká úroveň likvidity “blue chips”
Vysoká úroveň likvidity cenných papierov umožňuje ich výhodnejší predaj a objemy predaja môžu byť prakticky akékoľvek. Veľa obchodníkov sa zaoberá nákupom a predajom „blue chips“, takže akékoľvek operácie s týmito aktívami sa vykonávajú veľmi rýchlo. Zároveň platí, že čím vyššia je likvidita akcií, tým bližšie k ich trhovým cenám ich možno kúpiť alebo predať.
Vysoká odolnosť firiem
Spoločnosti zahrnuté v zozname modrých čipov sú lídrami vo svojich odvetviach a majú významné výhody v konkurencii s ostatnými hráčmi na trhu. U nás sú to často štátne podniky alebo firmy s významným podielom štátu. kapitál, ktorý sa považuje za strategický. Právom môžu zahŕňať také spoločnosti ako Gazprom, Rosneft, Sberbank atď. Takéto firmy sú najväčšími platiteľmi rozpočtu a v prípade krízy sa môžu vždy spoľahnúť na pomoc štátu. Takéto spoločnosti majú tendenciu pôsobiť na etablovaných trhoch. Výskyt akýchkoľvek významných konkurentov je nepravdepodobný. Keďže vytvorenie nových spoločností v týchto oblastiach si vyžaduje skutočne kolosálne investície. Vďaka týmto faktorom je výkon blue chips oveľa stabilnejší ako výkon menších hráčov na trhu. Majú oveľa vyššiu mieru finančnej stability, a preto je ich úverový rating veľmi vysoký, čo im umožňuje prilákať úverové zdroje za nižšie úrokové sadzby. Zavedený obchodný model vo veľkých spoločnostiach im umožňuje vyplácať pomerne vysoké a pravidelné dividendy. V súlade s platnou legislatívou Ruskej federácie štát. spoločnosti musia použiť aspoň 50 % svojich ziskov na výplatu dividend z akcií. Spoločnosti klasifikované ako „blue chips“ Ruskej federácie sú zároveň klasifikované hlavne ako „suroviny“, čo zabezpečuje pomerne vysokú úroveň zisku, a teda aj dividend. To je nezvyčajné pre väčšinu malých spoločností – nedávnych startupov. Dividendy často nevyplácajú alebo ich vyplácajú v minimálnych sumách. Takéto spoločnosti majú záujem o rýchlu kapitalizáciu a zrýchlený rozvoj, preto sa snažia zisky investovať do svojho rastu a presadzovania sa na trhu. Pre tieto spoločnosti je dôležité získať ďalšie podiely na trhu. [caption id=” Na rôznych akciových trhoch sú spoločnosti, ktorých akcie majú status „blue chips“, určené: V Ruskej federácii spoločnosti získavajú status blue chip na základe indexu vypočítaného Moskovskou burzou cenných papierov. Dnes tento zoznam obsahuje pätnásť najväčších spoločností v krajine, a to: Cenové ponuky pre blue chips Ruskej federácie, USA na trhu cenných papierov v reálnom čase si môžete pozrieť na https://www.finam.ru/quotes/ V USA je zoznam spoločností, ktorých akcie sú „blue chips“, zostavený na základe indexu Dow Jones. Na výpočet tohto ukazovateľa sa používajú údaje o finančnej situácii 30 najväčších spoločností. Väčšina z nich pôsobí v bankovom sektore, v sektore veľkej high-tech výroby, ako aj spoločnosti, ktoré sa špecializujú na obchodné reťazce. V takýchto spoločnostiach je úroveň kapitalizácie maximálna a úroveň likvidity je veľmi vysoká. Zoznam takýchto spoločností zahŕňa vlajkové lode podnikania, ako napríklad: Všetky blue chips amerického akciového trhu, ktoré vyplácajú dividendy, sú americkí aristokrati na https://www.proshares.com/funds/nobl_daily_holdings.html: [caption id="attachment_3453" align="aligncenter" width="982"]
Vysoké dividendy
Spoločnosti, ktoré majú status „blue chips“ na rôznych trhoch s cennými papiermi
Na ruskom akciovom trhu
Blue chips na americkom akciovom trhu
Modré americké akcie trhové žetóny [/ titulok] V USA sa však zoznam spoločností, ktorých akcie sú klasifikované ako „blue chips“, neobmedzuje len na tie, ktoré identifikoval index Dow Johnson. Patria sem spoločnosti, ktoré zvyšujú veľkosť svojich dividend z akcií najmenej 20 rokov. Takéto spoločnosti sa nazývajú „dividendoví aristokrati“ a sú definované v súlade s indexom S&P 500 Dividend Aristocrats. [caption id="attachment_3441" align="aligncenter" width="756"]
Na iných akciových trhoch
Krajiny EÚ majú svoj vlastný index na identifikáciu „blue chips“ EURO STOXX 50. Na základe neho zoznam spoločností zaradených do tohto klubu v krajinách EÚ zahŕňa takých gigantov ako:
- Volkswagen;
- Siemens;
- Telefonica a mnoho ďalších.
Spojené kráľovstvo používa svoj index FTSE 100 a lídrami anglického zoznamu blue chips sú Vodafone, Tobacco, Burberry. Japonsko a krajiny juhovýchodnej Ázie majú svoje vlastné indexy, a teda aj svoje „blue chips“. Ceny akcií na burzách si môžete pozrieť online na https://investfunds.ru/stocks/
Ako kúpiť blue chip akcie pre domáceho investora
Existuje niekoľko spôsobov, ako môžu investori nakupovať akcie blue-chip, a to:
- Kúpte si časť hotového investičného portfólia ETF . Toto portfólio sa skladá z rôznych aktív a jeho časti sa voľne predávajú a kupujú na burze. Investor si preto môže na burze voľne kúpiť časť portfólia, ktoré zahŕňa akcie „blue chips“.
- Zostavte si portfólio investícií svojpomocne , ale táto metóda je dosť kapitálovo náročná. Okrem toho táto metóda vyžaduje veľa času, budete si musieť otvoriť svoj vlastný maklérsky účet, nainštalovať špecializované programy do počítača a nakupovať v súlade s indexom zisku.
- Je tiež možné založiť si maklérsky účet v zahraničí , čo okamžite dáva investorovi možnosť zakúpiť si priamo „blue chips“ krajiny, v ktorej sa účet nachádza. Táto metóda si však vyžaduje veľmi významné kapitálové investície, pretože hodnota takýchto akcií je pomerne vysoká (na konci októbra bola cena akcie Tesly 909 dolárov) a je k dispozícii bohatým investorom.
Štruktúra a ziskovosť ruského blue chip indexu od roku 2021 podľa MOEX:
Blue chips sú najlepšou voľbou pre počiatočnú investíciu
Investovanie do blue chips vám umožňuje prakticky nereagovať na výrazné výkyvy trhu a stabilný výmenný kurz vám ich umožňuje používať ako bezpečné dlhodobé investície. A je jasné, že „blue chips“ sú v porovnaní s inými akciami oveľa menej rizikové. Všetky údaje o stave modrých žetónov možno získať online na https://investfunds.ru/stocks/?auto=1
