स्विंग ट्रेडिंग इति किम् अस्ति तथा च तस्य मूलभूतसिद्धान्ताः, व्यापाररणनीतयः

स्विंग ट्रेडिंग् इति किम् अस्ति तथा च तस्य मूलभूतसिद्धान्ताः, ट्रेडिंग् रणनीतयः, ट्रेडिंग् इत्यस्मिन् स्विंग ट्रेड्स् इति। व्यापारस्य लक्ष्यं सर्वेषां तकनीकानां कृते समानम् अस्ति – सस्तेन क्रयणं महत् विक्रयणं च। भेदाः केवलं विपण्यविश्लेषणस्य, प्रवेशस्य, निर्गमनस्थानस्य च दृष्टिकोणे एव सन्ति । अन्तर्दिनव्यापारे तदा परिस्थितयः उत्पद्यन्ते यदा कश्चन व्यापारी उदयमानप्रवृत्तेः आरम्भे एव प्रविशति । अन्तर्दिनव्यापारस्य शर्तानाम् अनुसारं व्यापारः रात्रौ एव बन्दः भवितुमर्हति, यद्यपि व्यापारी आन्दोलनं निरन्तरं भविष्यति इति अपेक्षां करोति । स्विंग ट्रेडिंग् इत्यस्मिन् यावत् प्रवृत्तिः निरन्तरं भवति तावत् यावत् पोजिशन्स् धारयन्ति। प्रत्येकं व्यापारिणः विपण्यप्रवेशस्य निर्गमनस्य च स्वकीयाः सूचकसमूहः नियमाः च भवितुम् अर्हन्ति । एतत् च सर्वं अद्यापि स्विंग ट्रेडिंग् भविष्यति। अस्य पदस्य अर्थः विशिष्टा रणनीतिः न भवति, अपितु विपण्यस्य दृष्टिकोणः भवति ।
भवन्तः द्रष्टुं शक्नुवन्ति यत् विपण्यं ज़िग्ज़ैग्-रूपेण गच्छति।
दिवसव्यापारीलघु आवेगान् गृह्णाति ये दैनिकचार्टे अपि न दृश्यन्ते। निवेशकः तस्य विरुद्धं आन्दोलनस्य विशालक्षेत्राणि बहिः उपविशति। स्विंग व्यापारी – मध्ये अस्ति, सः मध्यमदीर्घतायाः आवेगान् गृह्णाति, सः ३-५ दिवसान् यावत् स्थितिं प्राप्नोति। व्यापारः तकनीकीविश्लेषणस्य साहाय्येन क्रियते, मौलिकविश्लेषणस्य व्यावहारिकरूपेण उपयोगः न भवति।

स्विंग ट्रेडिंग के सिद्धान्त

एषा व्यापाररणनीतिः व्यापकरूपेण प्रचलिता अस्ति । अस्य टर्मिनले यावत् समयः व्यतीतुं न आवश्यकः यथा दिवसव्यापारः। समीचीनदृष्टिकोणेन निवेशस्य अपेक्षया इदं न्यूनजोखिमयुक्तं भवति, अधिकं आयं च आनयति। दैनिकचार्टे मूल्यं पार्श्वतः गच्छति चेत् विपण्यस्य भागाः सन्ति। निवेशकः उद्धरणानाम् वृद्ध्या आयः न प्राप्नोति – मूल्यं तस्य प्रवेशबिन्दुस्य समीपे उतार-चढावं करोति । अस्मिन् काले एकः स्विंग् व्यापारी लाभप्रदं दीर्घं लघु वा व्यापारं बहुवारं कर्तुं शक्नोति। स्विंग व्यापारी का कार्य समय सीमा 4 घण्टे या दैनिक है। समीचीनप्रविष्ट्यर्थं सः घण्टां वा m15 वा परिवर्तयति । कस्मिंश्चित् स्थाने समीचीनप्रवेशः लघु-अवरोहणेन लक्षणीयः भवति – एकः स्विंग-व्यापारी सम्पत्ति-गतिः 2% तः अधिकं न भवति इति स्टॉप-लॉस् निर्धारयति तथा च मार्केट्-पृष्ठतः लाभप्रद-क्षेत्रे चालयति यावत् लक्ष्यं न प्राप्यते अथवा प्रवृत्तिः भङ्गः न भवति तावत् व्यापारः धारितः भवति।

स्विंग व्यापार रणनीतियाँ

स्विंग ट्रेडिंग् इत्यस्य मुख्यं लक्ष्यं तरङ्गं, “स्विंग्” ग्रहीतुं भवति । एतत् कर्तुं व्यापारिणः व्यापाररणनीतिः भवितुमर्हति – कस्यापि स्थितिं प्रविष्टुं, तत् धारयितुं, तस्मात् निर्गमनार्थं च चेकलिस्ट् । व्यापारिणः शस्त्रागारः अन्तर्भवितुं शक्नोति : १.

• तरङ्गविश्लेषणम् – संस्थापकाः मन्यन्ते यत् विपण्यं चक्रीयं भवति तथा च तरङ्गाः परस्परं प्रतिस्थापयन्ति;
• समर्थन एवं प्रतिरोध स्तर – एक व्यापारी स्तरों पर बाजार कैसे प्रतिक्रिया करता है तदनुसार एक स्थिति में प्रवेश करने, पकड़ने एवं बंद करने का निर्णय लेता है;
• graphic patterns – एक व्यापारी उलट पैटर्न (शिरः, स्कन्ध, डबल या ट्रिपल टॉप) तथा प्रवृत्ति निरन्तरता पैटर्न ( triangle , flag ) पर ध्यान देता है ;
• खण्डाः – विशेषतः महत्त्वपूर्णस्तरानाम् समीपे;
• सूचकाः – चल औसत, बोलिंगर बैंड, दोलक;
• विभिन्न समय सीमाओं पर बाजार विश्लेषण .

तरंगों में बाजार चलता है – प्रवृत्ति गति सुधारक द्वारा प्रतिस्थापित होती है। स्विंग-व्यापारिणः कार्यं भवति यत् सः प्रवृत्ति-आन्दोलनं अन्विष्य सुधार-तरङ्गस्य अत्यन्तं अन्ते व्यापारं उद्घाटयितुं शक्नोति । प्रवृत्ति एवं सुधारात्मक गतिविधियों का विश्लेषण करते समय निम्नलिखित विशेषताओं को ध्यान में रखना चाहिए।

• मात्राः एकस्मिन् प्रवृत्तौ वर्धन्ते;
• यदा आयतनं क्षीणं भवति तदा विपण्यं जडतायाः कारणेन गच्छति, यस्य अर्थः अस्ति यत् शीघ्रमेव मूल्यगतिदिशा परिवर्तते;
• सुधारात्मकतरङ्गेषु आयतनं न्यूनीभवति;
• यदि विपण्यां अनिश्चितता अस्ति तर्हि भवन्तः उच्चतरकालसीमाम् गन्तव्यम्, यत्र प्रवृत्तिः दृश्यते।

विपण्यां प्रवेशः सौदान् समापनम् च

स्विंग ट्रेडिंग रणनीतियाँ ट्रेंडिंग कर रहे हैं। संकेतस्य निर्माणानन्तरं – चलसरासरीणां प्रतिच्छेदनं, विपर्ययप्रतिमानस्य निर्माणं, चैनलस्य अधः प्रतिप्रत्याहारः – व्यापारी दीर्घं वा लघु वा उद्घाटयति। यदि विपर्ययस्य विश्वासः नास्ति तर्हि व्यापारी स्थितिं न उद्घाटयेत्। अतिरिक्तपुष्टिकरणस्य आवश्यकता वर्तते, सूचकानाम् संकेतः, प्रतिरोधस्य भङ्गः तस्य समर्थनरूपेण परिवर्तनम् इत्यादीनां आवश्यकता वर्तते। यदि चार्ट् स्पष्टतया उच्चतरसमयसीमायां सपाटप्रवृत्तिं दर्शयति तर्हि प्रतिरोधस्य अथवा समर्थनस्य उपरि take profit निर्धारयति । अन्येषु सति take profit इति न सेट् भवति । मूल्य गति के बाद हानि चालें बंद करें। भवन्तः extremums अथवा moving averages द्वारा अनुसरणं कर्तुं शक्नुवन्ति। प्रवृत्तिभङ्गस्य क्षणे एव विपणात् निर्गमनं क्रियते। यदि दिवसस्य अन्ते यावत् आवेगगतिः न निर्मितः तर्हि सौदाः हस्तचलितरूपेण निमीलिताः भवन्ति।

जोखिम प्रबन्धन

स्थिति आयतन स्टॉप लॉस पर निर्भर करता है। व्यापारी पूर्वं निर्धारितं करोति यत् सः यस्मिन् स्तरे हानिः कृत्वा विपणात् निर्गमिष्यति। दुर्बलसंकेतेषु सः आगारस्य ०.५% अधिकं जोखिमं न करोति, मध्यमेषु – १-२%, प्रबलसंकेतेषु सः आगारस्य ५-७% यावत् जोखिमं कर्तुं शक्नोति। लाभं गृह्णातु न्यूनातिन्यूनं 3 गुणा विरामः भवितुमर्हति। अस्पष्टेषु परिस्थितिषु यदा व्यापारी गतिनिरन्तरताविषये निश्चितः न भवति तदा सः स्थानस्य अर्धभागं निमीलति । शेषं विरामेन निमीलितं भवति, यत् लाभप्रदक्षेत्रे भवति। एकः व्यापारी लघुविरामं स्थापयितुं न शक्नोति, सः स्वस्य विरुद्धं महत्त्वपूर्णानि चालनानि सहितुं अर्हति। एतेन उत्तोलनस्य उपयोगः सीमितः भवति ।

रूबलरूपेण मूर्तलाभं कर्तुं महत्त्वपूर्णपूञ्जी आवश्यकी भवति। एकः व्यापारी प्रतिवर्षं निक्षेपस्य ५०-१००% अर्जितुं शक्नोति, परन्तु एतेन तस्य जीवनं न परिवर्तते यदि राजधानी केवलं २०-३० सहस्रं रूबलं भवति।

वास्तविक कार्य स्विंग व्यापार रणनीतियाँ

कार्यस्य मुख्यः समयसीमा दैनिकं साप्ताहिकं च भवति, प्रविष्टिं स्पष्टीकर्तुं, भवान् लघुसमयसीमासु परिवर्तयितुं शक्नोति।

चल औसत

विश्लेषणार्थं लघु दीर्घकालं यावत् -13, 41, 90, 200 युक्तानां चलसरासरीणां समुच्चयस्य उपयोगः भवति घातीय एमए इत्यस्य उपयोगः भवति – गणनासु, हाले मोमबत्तयः अधिकं भारं भवति, दीर्घकालं यावत्, प्रारम्भिकमूल्यानि व्यावहारिकरूपेण न भवन्ति सूचकस्य मूल्यं प्रभावितं कुर्वन्ति। कार्य की योजना इस प्रकार है- १.

• चलनानां स्थितिं मूल्याङ्कयतु। यदि ते प्रतिच्छेदं कृत्वा कन्दुकवत् दृश्यन्ते तर्हि सौदाः न उद्घाटिताः भवन्ति। वयं चलसरासरीणां समीचीनक्रमेण पङ्क्तिबद्धतां प्रतीक्षामहे – दीर्घव्यापारस्य कृते दीर्घाणां उपरि लघुः;
• वयं मूल्यस्य चलसरासरीयोः मध्ये क्षेत्रे आगन्तुं प्रतीक्षामहे;
• लघुतरसमयसीमायां स्विच कृत्वा सुधारस्य समाप्तिम् प्रतीक्ष्यताम्, कोऽपि संकेतः करिष्यति;
• वयं पुष्टिकरणं प्रतीक्षामहे। लघुकालस्य उपरि सुधारः प्रवृत्तिः इव दृश्यते। तत् भङ्गयितुं संकेतः प्रतिरोधस्य/समर्थनस्य भङ्गः भवति तथा च स्तरस्य अथवा प्रवृत्तिरेखायाः परीक्षणम् अस्ति।
• स्थिति में प्रवेश करने के बाद तुरंत रोक लगाएं। २% मूल्यस्य आन्दोलनम् अधिकं न। लक्ष्यं सहजं भवति चेत् भवन्तः एकं take स्थापयितुं शक्नुवन्ति। अथवा अनुगामी विरामः प्रयुज्यते;
• वयं समाप्तिम् अपेक्षयामः, सौदाः स्टॉप् अथवा टेक इत्यनेन बन्दं भविष्यति।

सूचकान् विना व्यापारः

बहवः व्यापारिणः स्वच्छचार्टे व्यापारस्य प्रचारं कुर्वन्ति । कार्ययोजना निम्नलिखित है- १.

• वयं दैनिकेन वा साप्ताहिकेन वा चार्टेन सम्पत्तिविश्लेषणं आरभामः, मूल्यमार्गान् निर्मामः। उच्चतरकालपरिधिविषये प्रबलप्रवृत्तिः भवेत्;
• सुधारात्मक आंदोलनों को खोजें और Fibonacci स्तरों का निर्माण;
• स्तरस्य स्पर्शस्य पुनरागमनस्य च क्षणे वयं लघुतरकालं प्रति परिवर्तयामः, १ घण्टां वा m३०;
• वयं लघुतरे – एकघण्टायां, m30 अथवा m15 – मध्ये विपर्ययस्य पुष्टिं पश्यामः। एतेन विरामः लघुः भविष्यति;
• take profit इति विपरीतप्रवृत्तिरेखायां सेट् भवति । यदि मूल्यं सौदानां दिशि चैनलं भङ्गयति तर्हि चैनलस्य विस्तारं पार्श्वे स्थापयित्वा take profit चालयन्तु;
• विपणेन सह हानिः चालयति इति स्थगयतु;
• यदि मूल्यं 23% अधिकं पृष्ठतः रोल करोति अथवा महत्त्वपूर्णस्तरात् उच्छ्वासयति तर्हि स्थितिस्य आर्धं बन्दं कुर्वन्तु।

स्विंग ट्रेडिंग सिफारिशें – व्यावसायिकों से कार्य टिप्स

एतेन प्रणाल्या सह कार्यं कुर्वन् व्यापारी निम्नलिखितनियमान् स्मर्तव्यः ।

• रोलबैक् ३ वा ५ वा अधिकानि मोमबत्तयः यावत् स्थातुं शक्नोति । भवता तस्मिन् ध्यानं न दातव्यम्। यदि ८-१२ मोमबत्तीभ्यः अधिकेभ्यः प्रवृत्तिः निरन्तरं भवति तर्हि पुलबैकस्य अत्यन्तं सम्भावना वर्तते;
• न घबराहटः भवतु, अकारणं पूर्वं सौदान् पिधायताम्;
• इतिहासेन सह कार्यं कर्तुं आवश्यकम्, गभीरता न्यूनातिन्यूनं ३-५ वर्षाणि भवति;
• उपायः व्यापकः भवेत्, एकस्मिन् सूचके एव न केन्द्रीक्रियताम्;
• अन्येभ्यः सूचकसंकेतेभ्यः विपण्यसन्दर्भेभ्यः च पृथक् कृत्वा चलसरासरी उपयोगी सूचनां न ददाति;
• महत्त्वपूर्णवार्तानां पूर्वं वा शुक्रवासरे १७:०० वादनस्य अनन्तरं ये संकेताः दृश्यन्ते तान् त्यक्तुं अनुशंसितम्।

स्विंग ट्रेडिंग, मध्यम अवधि में व्यापार कैसे करें: https://youtu.be/Bh3qWGVu8xM

स्विंग ट्रेडिंग के पक्ष एवं विपक्ष

अन्येषां इव स्विंग् ट्रेडिंग् रणनीत्याः अपि पक्षपातः अस्ति । लाभः – १.

• व्यापारी कस्मिन् अपि विपण्ये धनं प्राप्तुं शक्नोति – विपण्यं वर्धते, पतति वा समतलं वा इति महत्त्वं नास्ति;
• अल्पः समयः भावनात्मकः तनावः च;
• यदि सम्यक् उपयुज्यते तर्हि उत्तमं लाभं आनेतुं शक्नोति – प्रतिवर्षं निक्षेपस्य ५०-१००% ।

हानि : 1 .

• व्यापारी बृहत् अन्तरालेषु व्यापारं करोति, लेनदेनं दुर्लभं भवति, सः बृहत् उत्तोलनं ग्रहीतुं न शक्नोति। अतः राजधानी बृहत् भवितुमर्हति;
• तकनीकी विश्लेषणस्य, विपण्यस्य चरणस्य सम्यक् परिभाषायाः, प्रवृत्तिगतिः च इति उत्तमं ज्ञानं आवश्यकम्।

एक झूला व्यापारी के जोखिम, समस्याएँ

स्विंग ट्रेडिंग् इति न्यूनजोखिमयुक्ता रणनीतिः अस्ति । व्यापारः बृहत्कालपरिधिषु भवति, अतः मूल्यकोलाहलेन व्यापारी प्रभावितः न भवति । पदं कतिपयान् दिनानि यावत् धारयति – सौदानां विरुद्धं ५% अधिकस्य महत्त्वपूर्णस्य अन्तरस्य जोखिमः वर्धमानः अस्ति । ऐतिहासिकदत्तांशस्य अनुसारं एतादृशाः मूल्यान्तराः मुख्यतया प्रवृत्त्या सह भवन्ति, अतः बहुधा हानिः अपेक्षया शीघ्रं बहुधनं प्राप्तुं सम्भावना अधिका भवति अन्यथा सर्वं व्यापारिणः प्रवृत्तिनिर्धारणस्य, लाभप्रदस्थानं धारयितुं, संकेते निमीलितुं च क्षमतायाः उपरि निर्भरं भवति, वित्तीयपरिणामस्य अपेक्षां विना। प्लस् तथा माइनस् इत्येतयोः द्वयोः अपि लेनदेनं बन्दं कर्तुं शक्यते ।

स्विंग् कस्य कृते व्यापारं करोति ?

दक्षिणहस्तेषु स्विंग ट्रेडिंग रणनीतिः अल्पसमयेन परिश्रमेण च महत् लाभं आनेतुं शक्नोति। परन्तु तस्मिन् एव काले व्यापारिणा केचन गुणाः अपेक्षिताः भवन्ति-

• धैर्यम् – भवन्तः कतिपयान् दिनानि प्रतीक्षितुम् आवश्यकम्;
• सर्वेषु परिस्थितिषु शान्तं तिष्ठन् – यदा मूल्यं पुनः लुठति तदा व्यापारी बृहत्तरहानितः भयभीतः भवितुम् अर्हति तथा च स्थितिं अकालमेव बन्दं कर्तुं शक्नोति। एवं सति मूल्यं रद्दीकरणस्तरं न प्राप्स्यति;
• प्रतिदिनं २-३ घण्टां यावत् चार्ट्स् विश्लेषणं करणीयम् अस्ति तथा च एकस्मिन् समये सौदान् न करणीयम्;
• व्यापारपरिणामानां मूल्याङ्कनं दीर्घकालस्य अनन्तरं एव कर्तुं शक्यते – न्यूनातिन्यूनं ३ मासाः।

स्विंग ट्रेडिंग् इति रणनीतिः ध्यानं अर्हति। रणनीतिः तेषां जनानां कृते उपयुक्ता नास्ति ये प्रतिदिनं लाभं प्राप्तुम् इच्छन्ति, हानिभ्यः बहिः उपविष्टुं न शक्नुवन्ति, तथा च स्थितिविरुद्धं किञ्चित् मूल्यगतिविषये चिन्तिताः सन्ति।
ये बहवः जनाः निवेशं स्वस्य मुख्यक्रियायाः सह संयोजयन्ति तेषां कृते एतत् उपयुक्तम् अस्ति । इदं न्यूनजोखिमयुक्तं अधिकं लाभप्रदं च भवति। परन्तु निवेशस्य विपरीतम् अस्य मौलिकविश्लेषणस्य ज्ञानस्य आवश्यकता नास्ति । तकनीकी विश्लेषणसंकेतानुसारं व्यापाराः उद्घाटिताः, आयोजिताः, बन्दाः च भवन्ति। यदा द्वयोः दृष्टिकोणयोः संयोजनं भवति – मौलिकं तथा तकनीकीविश्लेषणं तदा स्विंग् लाभं आनेतुं शक्नोति। एकः निवेशकः मौलिकरूपेण आकर्षकं सम्पत्तिं अन्विष्यति तथा च तकनीकीसाधनानाम् उपयोगेन दीर्घसंकेतान् अन्विष्यति। यावत् प्रवृत्तिः भङ्गः न भवति तावत् यावत् सौदाः धारिताः भवन्ति। केषुचित् सन्दर्भेषु एकः सौदाः मासाधिकं वर्षं वा यावत् धारयितुं शक्नोति । यदि निवेशकः विपणात् निर्गच्छति तर्हि सः सावधानीपूर्वकं स्टॉकस्य व्यवहारं अवलोकयति, सुधारात्मकगतिसमाप्तेः अनन्तरं पुनः सम्पत्तिं क्रीणाति च । एवं प्रकारेण सः केवलं भागधारणस्य तुलने स्वस्य लाभं महत्त्वपूर्णतया वर्धयति । एतेन जोखिमः न्यूनीभवति