Kā analizēt akciju sezonalitāti – sezonālā analīze akciju tirgū

Parādība, kad akcijas cena mainās uz vienu periodu katru gadu, ir akciju sezonalitāte. Tirgotājs, balstoties uz zināšanām par izmaiņām, gūst labumu, apzinot galvenās attīstības tendences, apzinot tirgus iespējas konkrētā laikā.

Kas ir akciju sezonalitāte un kā to izmantot akciju tirgū

Divas galvenās sastāvdaļas nosaka situāciju akciju tirgū. Tie ir finanšu rādītāji un investoru uzvedība. Notikumu analīze parāda modeļu neesamību ilgu laiku. Taču īsu līdzīgu parādību periodu akciju tirgū var noteikt, nosakot akciju sezonalitāti, pamatojoties uz investoru uzvedību. To indivīdu paradumi, kuri novieto kapitālu, mainās daudzu faktoru ietekmē. Sezonalitāte akciju vērtību ietekmē tirgotāju aktivitātes samazināšanās atvaļinājumu dēļ, viņu darba efektivitātes paaugstināšanās finanšu gada beigās. Tirgotāju cerības piepildās, mainot situāciju akciju tirgū. Rīkojoties pēc savas iniciatīvas, akciju tirgotājs analīzei izmanto iepriekšējo periodu diagrammas. Aktīvu cenu izmaiņu identificēšana liek tirgotājiem rīkoties tajā pašā periodā. Parādās raksts kas ir viens no faktoriem, kas jāņem vērā, strādājot ar akcijām, bet neizmantots kā fundamentāls punkts attīstības stratēģijas noteikšanā. Akciju sezonalitāte ir raksturīga jaunattīstības tirgiem, kas ietver Krievijas tirgu. Investoru uzvedības dziļums un stabilitāte ir raksturīga attīstītajām valstīm. Krievijā tirgotāju galvenais mērķis ir gūt īstermiņa peļņu, pamatojoties uz spekulācijām. Zema likviditāte palielina akciju svārstīgumu. Liels investors pārdod vērtspapīrus, pārējie pievienojas darījumam. Akciju tirgus kļūst neaizsargāts pret ārējām ietekmēm, kas grauj stabilitāti.

Kā analizēt akciju sezonalitāti

Veicot prognozes, sezonālā analīze ir izdevīga tirgotājiem. Tirdzniecības stratēģijas pamatā ir daudzu gadu pieredze akciju tirgū. Pieprasījuma avots ir visi pretendenti: tirgotāji, investori, valsts aģentūras, pensiju fondi. Analīzes uzdevums ir noteikt periodu, kad lielākā daļa krājumu ir pieprasīti. Vienkāršākā pieeja ir aprēķināt vidējos datus. Analīzes process ir šāds:

• Citāti ir pētīta vairākus gadus.
• Katras dienas cenas tiek ņemtas pieskaitīšanai.
• Cenas tiek dalītas ar reizinātāju.

Iegūtā rezultāta grafiskais attēlojums līnijas veidā parāda cenu dinamiku izvēlētajā laika periodā. Blakus garāmejoša līnija ir vidējais aritmētiskais, tā ir izcelta citā krāsā.

Diagramma atklāj globālos ciklus. Ja vidējais pieaug, tad pieprasījums pēc akcijām palielinās. Lai veiktu analīzi, šajā posmā jāapsver pirkumi. Ja kotējums vidēji krītas, tad pieprasījums samazinās. Šajā laika periodā meklējam iespējas pārdot. Otrajā analīzes posmā tiek apskatīts uzņēmums, kas darbojas ar priekšrocībām. Tehniskā analīze jāveic paraugiem, kuros vidējā rādītāja dinamiku nosaka viens “spēcīgs” gads. Akciju sezonalitātes analīze jāveic, pamatojoties uz:

1. Publicēti analītiķu viedokļi.
2. Pārskati par esošajām tendencēm, kas ir populāri šajā posmā.
3. Tehniskās analīzes diagrammas, kurās tiek salīdzināti vidējie rādītāji ar faktiskajiem skaitļiem konkrētam periodam.
4. Uzņēmumu analīze mēnesi pirms atskaišu publicēšanas. Prakse liecina par veiksmīgu firmu akciju cenu pieaugumu pirms sezonas pieauguma sākuma.
5. Nozares analīze.
6. Atdeves izmaiņu analīze salīdzinājumā ar kopējo indeksu.

Lai noteiktu stratēģiju, ir pareizi jāizmanto sezonālās cenu svārstības. Šis rādītājs ir labvēlīgs faktors, lai atvērtu darījumu ar vērtspapīriem. Izmantojot sezonalitātes priekšrocības, tirgotāji var veiksmīgi konkurēt akciju tirgū. Kas jāzina par akciju sezonalitāti biržā – kad ir labākais laiks investēt biržā: https://youtu.be/wDF1-SO5EkE

Praktiski piemēri — kā krājumos meklēt sezonālos modeļus

Akciju tirgū ir sezonas akcijas. Daži no tiem ir saistīti ar patērētāju uzvedību. Piemēram, tūrisma bizness ir balstīts uz ziemeļos dzīvojošo cilvēku vēlmi ziemā atpūsties Karību jūras reģionā. Pircēji ir aktīvi no novembra līdz pat Ziemassvētkiem. Vasarā aktīvi darbojas celtnieki. Ja ņemam vērā lauksaimniecības kultūras, piemēram, kukurūzu, tad jāņem vērā, ka tā tiek stādīta pavasarī un novākta rudenī. Ražas novākšanas laikā to vienmēr ir vairāk. Šādus faktus varat ņemt vērā, slēdzot darījumus ar uzņēmumu akcijām. Sezonālas akciju cenu tendences attīstās preču tirgos notiekošo notikumu rezultātā. Tirgotāju kļūda ir tirgus dinamikas ļaunprātīga izmantošana. Vērtspapīru cena ir jāņem vērā bez atsauces uz konkrētiem datumiem. Veiksmīgai darbībai ir jāpēta vispārēja tendence paaugstināties vai kristies.

Sezonāla modeļa meklēšana, nosakot vidējo gada vērtību, ietver šādas darbības:

1. Mēneša cenu noteikšana ar sekojošu skaitļu fiksāciju tabulā.
2. Gada vidējās cenas matemātiskais aprēķins.
3. Sadaliet mēneša cenu ar gada vidējo un atņemiet 1.
4. Aprēķiniet vidējo vērtību katram mēnesim.

Uzbūvētajā diagrammā redzamas augstas kukurūzas cenas stādīšanas laikā, zemas cenas ražas novākšanas laikā. Vēl viens krājumu sezonalitātes piemērs ir vara, krāsaino metālu cena, kas ir atkarīga no būvniecības nozares aktivitātes.
Vara cenu dinamika [/ caption] Sezonālie modeļi ietekmē viesnīcu, aviokompāniju akciju vērtību. Akcijas, kas saistītas ar Ziemassvētku iepirkšanos, nes peļņu svētku priekšvakarā. Citreiz tirgos valda klusums. Visa informācija par sezonalitāti ir pieejama ikvienam investoram. Iegūstot gada vidējos rādītājus, tie ir jāizmanto, lai gūtu labumu. Vērtspapīru pārdošana augstākā ienesīguma periodā, pirkšana zemas aktivitātes laikā – šādi vērtspapīru tirgū strādā kompetents tirgotājs. Piemēram, šogad septembrī dolāra vērtība pieauga par 1,36. Tas ir saistīts ar valūtas sezonalitāti. Šis tradicionāli ir spēcīgs mēnesis vairāku gadu garumā. Amerikā finanšu gads beidzas un akciju tirgus krīt. Statistika nav mainījusies vairākus gadus.
Valūtu cenu sezonalitāte biržā [/ caption] Tomēr prognozes ne vienmēr sakrīt ar realitāti. Tas viss ir atkarīgs no pakalpojumu lietotāju uzvedības. Ceļojumu modeļi mainās, pateicoties tūrisma firmu sniegtajām atlaidēm. Dāvanu pirkšana Ziemassvētku brīvdienām sākas ar Pateicības dienu. Tāpēc tirgotājs identificē gan augsto, gan pozitīvo rezultātu biežumu, kad cena ir pieaugusi noteiktā laika periodā. Nosakot modeli plus un mīnusos, tiek iegūta prognoze, pamatojoties uz krājumu sezonalitāti. Piemērs kukurūzai ar noderīgāku informāciju: no februāra līdz aprīlim ir liela ienākumu iespējamība – 80%, no oktobra – 10%.
Lielāka veiksmes iespējamība būs gada sākumā pārdotajiem krājumiem, kurus paredzēts atpirkt ražas novākšanas laikā. Krājumu sezonalitāte ir saistīta ar pārdošanas biežuma izvēli. Aprēķinot stratēģiju, ir jānosaka ikmēneša biežums vairākiem gadiem, nosakot maksimālo un minimālo. Sāciet darbību, kad rādītājs ir vismaz 75 procenti, izvēloties augstfrekvences mēnesi. Akciju pārdošanai un pirkšanai ir nepieciešama analīze, lai veiksmīgi ieguldītu akciju tirgū. Vidējo vērtību noteikšanas metode noteiktā laika periodā atklāj maksimālās cenas. Lielas vērtības rādītāju izmantošana tiek papildināta ar tās izpausmes biežuma noteikšanu. Modeļi ietekmē galīgos darījumus. Sezonas krājumus nosaka laikapstākļi un patērētāju īpašības, kas jāņem vērā gan investoriem, gan tirgotājiem.