بلو چیپس بازار سهام چین 2024

امروزه چین یکی از بزرگترین و سریع ترین اقتصادهای در حال رشد در جهان است. شرکت های بزرگ زیادی در چین وجود دارند و اینها تنها غول های فناوری پیشرفته نیستند. ارزش کل 170 شرکت بزرگ چینی امروز از 7.5 تریلیون دلار گذشت. بنابراین، کسب سهام آنها بدون شک برای
تنوع بخشیدن به سبد سرمایه گذاری مورد توجه است.

ساختار سهام بازار سهام چین

سهام بازار سهام چین، مانند هر سهام دیگر، به سه طبقه تقسیم می شود.

طبقه اول

طبقه اول شامل سهام با بالاترین درجه نقدینگی است. شرکت هایی که سهام منتشر کرده اند از ثبات بالایی برخوردار هستند و عملاً نسبت به تغییرات کوچک در بازار حساس نیستند. آنها با ضریب شناور آزاد بسیار بالا، حدود 90 درصد و گسترش باریک مشخص می شوند. اینها تراشه های آبی چین هستند.

شناور آزاد – درصد سهام معامله شده آزادانه در بازار نسبت به تعداد کل سهام شرکت.
اسپرد نشانگر تفاوت بین قیمت خرید و فروش سهام در یک نقطه زمانی واحد است.

بر اساس شاخص هانگ سنگ (HSI) (شاخص بورس اوراق بهادار هنگ کنگ). لیست بلو چیپ چین شامل غول هایی مانند Geely Automobile، Galaxy Entertainment Group، Lenovo و دیگران است.

چیپس آبی چینی

با این حال، شاخص اصلی تراشه آبی چین، شاخص SSE 50 است. شامل 50 شرکت می شود که بزرگترین شرکت ها در چین با بالاترین سطح سرمایه هستند و سهام آنها بهترین عملکرد را از نظر قابلیت اطمینان و نقدینگی نشان می دهد. این لیست شامل شرکت های بانکی، صنعتی و تجاری شناخته شده در بازار جهانی است، از جمله – Bank of China، Orient Securities. بانک پکن؛ پتروچاینا (اولین شرکت در جهان که به سطح سرمایه یک تریلیون دلار دست یافت)؛ نیروی هسته ای ملی چین و دیگران.

طبقه دوم

اینها سهام شرکت های نسبتاً بزرگی هستند که اگرچه کمتر از سطح اول هستند، اما نقدینگی نسبتاً بالایی دارند. میانگین سهام ردیف دوم از نظر شناور آزاد، فروش، ریسک و بازده. اسپرد چنین سهامی بسیار گسترده تر از بلو چیپس است.

رده سوم

سهام شرکت های ردیف سوم دارای نقدینگی بسیار پایین، کمترین قیمت تمام شده و نسبت شناور آزاد هستند. حجم معاملات برای این سهام کم است. آنها دارای خطرات بالا و گسترش بسیار گسترده هستند. سه طبقه از سهام چین:

لیست سهام بلوچی بازار سهام چین

در سپتامبر 2021، چین فهرستی از 500 شرکت بزرگ در این ایالت را منتشر کرد. همانطور که به طور مشترک توسط انجمن مدیران سازمانی چین و کنفدراسیون سازمانی چین فهرست شده است. مجموع درآمد این شرکت ها 89.83 تریلیون ین (13.9 تریلیون دلار) بود. و نسبت به مدت مشابه سال قبل به ترتیب 4.43 درصد افزایش سودآوری را نشان داد. سود دریافتی این شرکت ها در سال 2020 به رکورد 4.07 تریلیون ین (افزایش 4.59 درصدی) رسید. سطح درآمد عملیاتی مورد نیاز برای فهرست نیز افزایش یافت و به 39.24 میلیارد ین رسید که 3.28 میلیارد ین نسبت به دوره قبل افزایش داشت. شرکت هایی که درآمد آنها بیش از 100 میلیارد ین افزایش یافته است از 200 (در واقع 222 شرکت) فراتر رفته و 8 مورد از آنها از آستانه سودآوری 1 تریلیون ین فراتر رفته اند.
با وجود رویارویی که بین ایالات متحده و چین در حال رخ دادن است، ساختار صنعتی چین به طور قابل توجهی بهبود یافته است. این موضوع باعث می شود که اوراق بهادار شرکت های چینی در بازار سهام بسیار جذاب باشد. لیست بزرگترین شرکت ها (چیپ های آبی چین) شامل شرکت های با تکنولوژی بالا است که در زمینه تولید، لجستیک ارتباطات فعالیت می کنند. فهرست 8 شرکت بزرگ چینی (بلو چیپس) بر اساس FORTUNE GLOBAL 500:

چندین شرکت تولید تراشه آبی در چین

این شرکت ها برای سرمایه گذاری و همچنین برای کار با سهام خود در بازارهای سهام امیدوارترین هستند. آنها دارای سطح بالایی از سرمایه هستند و به طور مداوم درآمد بالایی ایجاد می کنند. سهام آنها برای سرمایه گذاری بلندمدت جذاب است. به عنوان مثال:
State Grid یک شرکت دولتی چینی، بزرگترین شرکت جهان است که در ساخت نیروگاه های هسته ای در بسیاری از کشورهای جهان و توزیع برق در سراسر PRC مشغول است. علاوه بر این، از طریق شرکت های تابعه خود، به طور فعال در توسعه شبکه های برق و ساخت تاسیسات جدید در خارج از کشور (برزیل، فیلیپین و …) سرمایه گذاری می کند و

بر اساس نتایج مزایده، وضعیت مالی شرکت به شرح زیر است. .

نفت ملی چینبزرگترین شرکت نفت و گاز چین است که کاملاً دولتی است و در بازار داخلی تقریباً موقعیت انحصاری دارد. این شرکت دارای تعدادی شرکت تابعه (PetroChina، Kunlun Energy و غیره) است. تا سال 2019، کل دارایی های آن به 2.732 تریلیون ین رسیده است و تعداد کارکنان آن به تقریبا 500 هزار نفر می رسد. قیمت سهام ملی نفت چین امروز به شرح زیر است:
یک پویایی و پیش بینی برای آن:
سایر تراشه های آبی چین، نشان داده شده در جدول، تقریباً همان پویایی را نشان می دهند.

چگونه می توانید چیپس های آبی چینی بخرید؟

ثبات و سودآوری اوراق بهادار بلوچی چین، آنها را به اهداف سرمایه گذاری جذاب تبدیل می کند. می توانید چنین کاغذهایی بخرید.

در بورس های روسیه

برخی از موقعیت های اوراق بهادار چینی به راحتی در بازار سهام روسیه در دسترس هستند. اینها تنها سهام نیستند، بلکه
رسیدهای سپرده گذاری (ADR) نیز هستند. آنها به صورت آزاد در بورس اوراق بهادار سنت پترزبورگ معامله می شوند و به دلار آمریکا عرضه می شوند. در بورس اوراق بهادار سنت پترزبورگ می توانید موارد زیر را خریداری کنید:

• Alibaba Group Holding Limited (BABA);
• شرکت آلومینیوم چین لی (ACH);
• بایدو، شرکت (BIDU)؛
• شرکت هواپیمایی چین شرقی (CEA)؛
• شرکت بیمه عمر چین لیم. (LFC)؛
• شرکت هواپیمایی چین جنوبی (ZNH)؛
• شرکت سلام گروه (MOMO)؛
• Huaneng Power International, Inc. (HNP)؛
• Huazhu Group Limited (HTHT)؛
• کام، شرکت (JD)؛
• JOYY Inc. (YY)؛
• NetEase, Inc. (NTES)؛
• شرکت پتروچاینا با مسئولیت محدود (PTR)؛
• پتروشیمی سینوپک شانگهای (SHI);
• com Limited (SOHU);
• گروه آموزشی TAL (TAL);
• Vipshop Holdings Limited (VIPS)؛
• شرکت Weibo (WB)؛
• China Mobile (هنگ کنگ) Ltd. (CHL)؛
• China Telecom Corporation Limite (CHA)

و دیگران، امروز حدود 30 موقعیت وجود دارد. در بورس مسکو، مظنه ها به روبل نقل می شوند و در نسخه های اصلی زیر ارائه می شوند:

• Alibaba Group Holding Limited (BABA-RM)
• بایدو، شرکت (BIDU-RM)
• شرکت پتروچاینا با مسئولیت محدود (PTR-RM)
• کام، شرکت (JD-RM)
• Li Auto Inc. (LI-RM)
• شرکت NIO (NIO-RM)
• گروه آموزشی TAL (TAL-RM)
• Vipshop Holdings Limited (VIPS-RM)

با این حال، تعداد گزینه ها به طور پیوسته در حال رشد است. برای اکثر معامله گرانی که به تازگی کار خود را در بازار سهام شروع کرده اند، این ممکن است کافی باشد. شروع کار با آنها کار دشواری نیست؛ افتتاح
یک حساب سرمایه گذاری فردی (حساب صرافی) کاملاً کافی است. با توجه به اینکه سهام در بورس اوراق بهادار روسیه فهرست شده است، کل لیست مشوق های مالیاتی برای آنها اعمال می شود که مربوط به خرید سهام در شرکت های داخلی است.

از طریق دلالان خارجی

سرمایه‌گذارانی که می‌خواهند با طیف وسیع‌تری از بلو چیپ‌های چینی نسبت به آنچه بازار داخلی ارائه می‌کند کار کنند، می‌توانند با کارگزاران خارج از کشور حساب باز کنند. بیشترین تعداد سهام چینی با چیپ آبی در سال 2021 در مبادلات ایالات متحده (بورس بورس نیویورک، NASDAQ و غیره) معامله شد. برای شروع معامله در سهام چینی در این صرافی ها، باید با کارگزاران مربوطه مانند:

• چارلز شواب،
• E * تجارت،
• کارگزاران تعاملی،
• TD Ameritrade و دیگران.

از طریق سرمایه گذاری مستقیم در PRC

سرمایه گذاری مستقیم مستقیم در چین سودآورترین و مصلحت ترین خواهد بود ، این امکان استفاده از حداقل کمیسیون را فراهم می کند ، اما مقادیری که سرمایه گذاری می شود بسیار زیاد خواهد بود و بعید است که برای سرمایه گذاران تازه کار مناسب باشد.

از طریق سرمایه گذاری جمعی در اوراق بهادار چینی

یکی دیگر از راه های دسترسی به فرصت کار با سهام چینی، از طریق کسب ΕTF است. با سرمایه گذاری در ETF، سرمایه گذار نه سهام فردی، بلکه بلافاصله بلوکی از سهام شرکت های مختلف چینی را خریداری می کند. بنابراین، سرمایه گذاری وجوه نه در یک شرکت خاص، بلکه در کل بازار سهام چین. ETF را می توان در بورس مسکو خریداری کرد. از جمله AKCH، اپراتور UK Alfa-Capital LLC و FXCN، اپراتور FinEx F unds plc.
کمیسیون صندوق 0.9٪ در سال است، دارایی ها بر حسب ین است، اما معاملات به دلار و روبل آمریکا انجام می شود، شاخص های Solactive GBS China Ex A-Shares Large & Mid Cap USD نظارت می شود. بخش های اصلی شامل اوراق بهادار Tencent Holdings Ltd., Alibaba Group Holding Ltd. و Meituan Class B، بیش از 1/3 از سبد سرمایه گذاری را در اختیار دارند که از 230 اوراق بهادار تشکیل شده است. صندوق قابل معامله در بورس AKCH Alfa Capital، Xtrackers Harvest 60% و KraneShares China 40% را دنبال می کند. او فقط ETF های ASHR و KWEB را خریداری می کند، اما کمیسیون او 1.61٪ است. این کمیسیون بدون احتساب کمیسیون ETF، 0.65٪ برای ASHR و 0.76٪ برای KWEB است. معامله به روبل انجام می شود.

مزایا و خطرات سرمایه گذاری در بلو چیپ در بازار چین

در دهه های اخیر، چین با شدت شگفت انگیزی توسعه یافته است و امروزه به حق دومین اقتصاد (پس از ایالات متحده) در جهان محسوب می شود. اما در عین حال، بین سرمایه گذاران در مورد ثبات اقتصاد آن اتفاق نظر وجود ندارد. این به دلیل نظام سیاسی حاکم بر کشور است. علاوه بر این، ایالات متحده با گسترش بیش از حد فعال خارجی شرکت های چینی مخالف است. بنابراین، در پیش بینی ها برای سال 2022، این عقیده به طور فزاینده ای رایج است که رشد اقتصاد چین به شدت کاهش خواهد یافت. این نمی تواند بر ارزش و سودآوری تراشه های آبی چین تأثیر بگذارد. و طبیعتا با سرمایه گذاری های بلند مدت ریسک ها را افزایش می دهد.

چه مقدار سرمایه باید در چیپس های آبی چینی سرمایه گذاری کنید؟

در چنین شرایط مبهمی هنگام خرید سهام شرکت های چینی رعایت اعتدال ضروری است. هیچ اطمینانی وجود ندارد که فردایی روشن در انتظار همه شرکت های این کشور باشد. اما نباید این واقعیت را نادیده گرفت که اقتصاد چین پتانسیل خود را به پایان نرسانده است و همه پیش نیازها را برای ادامه رشد سریع دارد. بنابراین، بهترین راه حل این است که 6 تا 12 درصد از سبد سرمایه گذاری خود را در تراشه های آبی چینی سرمایه گذاری کنید. این به شما این امکان را می دهد که ریسک های خود را به حداقل برسانید و در عین حال از سرمایه گذاری ها درآمد کسب کنید.

مزایای سرمایه گذاری در بلو چیپس در چین

مزایای بدون شک سرمایه گذاری در اوراق بهادار چینی عبارتند از:

• نرخ بالای رشد تولید ناخالص داخلی (به طور متوسط ​​بیش از 8٪ در سال) طی چند سال؛
• سهم بالای تولید فناوری پیشرفته در اقتصاد کشور؛
• رقابت پذیری بالای کالاهای چینی در بازار خارجی؛
• هزینه کم نیروی کار و حضور تعداد زیادی از جمعیت توانمند؛
• کنترل دقیق توسط مقامات، که به طور قابل توجهی امکان دستکاری و فریب سرمایه گذاران را کاهش می دهد.

معایب سرمایه گذاری

اما در کنار مزایا، سرمایه گذاری در چین معایبی نیز دارد:

• عدم اطمینان ایجاد شده توسط نظام سیاسی؛
• احتمال “جنگ تجاری” از سوی ایالات متحده و اتحادیه اروپا؛
• خطر اعمال تحریم ها؛
• عدم دقت داده های ارائه شده

آیا خرید تراشه های آبی چینی منطقی است؟

بدون شک خرید سهام شرکت های چینی توصیه می شود. برخی از سهام جالب ترین شرکت های چینی باید به عنوان دارایی برای رشد بالقوه در پرتفوی سرمایه گذاری حضور داشته باشند. اما استفاده از سهام بلوچی چین برای ایجاد درآمد غیرفعال به سختی توصیه می شود.