Amit a különbözetre vonatkozó pénzügyi eszközszerződésről (CFD) tudni kell

Contract for Difference (CFD) – az eszköz leírása. A különbözeti szerződés (CFD) olyan származékos pénzügyi instrumentum, amely teljes mértékben megfelel egy reáleszköz értékének, ugyanakkor a vevőnek nincs tulajdonosi joga, csak a jegyzések változásából származó nyereségre (vagy veszteségre) van joga. . A CFD lényegében
bróker és ügyfél megállapodása, melynek lényege a mögöttes eszköz vételi és eladási ára közötti különbözet ​​cseréje. Az aukción való részvételhez nem kell magát az eszközt megvásárolnia, egy számlán vásárolhat részvényeket, devizákat, kriptoeszközöket.

CFD-funkciók:

• nincs tulajdonjog az eszközön;
• különböző eszközökre (részvények, valuták, indexek, fémek, kriptovaluták) kötnek szerződéseket;
• hosszú és rövid üzletet is nyithat;
• letéti hitel igénybevétele – a vásárláshoz a bróker nem az eszköz teljes összegét, hanem egy bizonyos százalékot (általában 5-10%) igényel;
• a szerződés határozatlan idejű.

A CFD kereskedés jellemzői

A bróker tőkeáttételt biztosít a CFD-szerződésekkel való kereskedés során. Az eszköz árának csak egy kis része van zárolva a számlán, ami lehetővé teszi a kis tőkével rendelkező kereskedők részvételét a kereskedésben.
CFD-szerződésekkel kereskedhet hosszú (fogadás a jegyzések növekedésére) és short (fogadás a jegyzések esésére) egyaránt. A CFD kontraktusok kereskedése során óvatosnak kell lenni, ha az előrejelzés hibás, a bróker likvidálhatja a pozíciókat. Valós eszközzel való kereskedés során a bróker általában legfeljebb 3-5 tőkeáttételt ad. Például egy kereskedőnek 100 000 rubel letétje van, részvényenként 200 rubelért vásárolhat 500 Sberbank részvényt. Ez az ő tulajdona, osztalékjogosultsága van, részvények biztosítékára kölcsönt vehet fel, hitelezőkkel való elszámolásokban felhasználhatja. Egy pozíciót akkor sem tudnak likvidálni, ha az ár 1 rubelre esik. Ha egy kereskedő 3. tőkeáttételt vesz fel és 1500 részvényt vásárol, továbbra is kezelheti a részvényeket. De a pozíció felszámolásának kockázata nagyobb, mert kölcsönt vett fel egy brókertől – 166 rubel áron a pozíciót erőszakkal felszámolják. A CFD-k akár 30 tőkeáttételt kínálnak, ez azt jelenti, hogy a pozíció már akkor felszámolásra kerül, amikor az ár 197 rubelre esik. Ugyanakkor a CFD-k kereskedése során a kereskedőnek nincs tulajdona, a számlán lévő szerződéseket nem használhatja fel hitelezőkkel való elszámolásra. A CFD-k kereskedésének kockázata csökkenthető, ha nem veszik fel mesterségesen a bróker által kínált margin kölcsönt. A Sberbank részvények 8,9 dolláros CFD-árával a bróker 0,3 dollár biztosítékot igényel. Egy kereskedő 30 részvényt vásárolhat a számla minden 9 dollárja után, de csak 1-et vesz. 3 dollár garancia. Egy kereskedő 30 részvényt vásárolhat a számla minden 9 dollárja után, de csak 1-et vesz. 3 dollár garancia. Egy kereskedő 30 részvényt vásárolhat a számla minden 9 dollárja után, de csak 1-et vesz.

Mennyi letét szükséges a CFD-n történő kereskedés során

A CFD-k előnye, hogy nem kell teljes áron megvásárolni az eszközt. Például 1 tétel (1000 hordó) wti-olaj hordónkénti 95 dolláros árfolyamon történő megvásárlásához 95 000 dollár szükséges. De a bróker csak 950 dollár biztosítékot igényel. A népszerű olaj-CFD-brókerek minimális tétele 0,01 wti, ami azt jelenti, hogy 9,5 USD árrés szükséges. Ezután a kereskedőnek meg kell vizsgálnia a kereskedési rendszer stílusát, mennyi ideig tartott a leghosszabb vesztes sorozat, és mekkora az átlagos stopméret. Például az átlagos stop 40 st, 10 kereskedésből álló vesztes sorozat = 40 * 0,1 * 10 + 9,5 = 49,5 USD. Ez azt jelenti, hogy 0,01 lot kereskedéséhez egy ilyen rendszer használatával 50 dollárra van szüksége. Ha több eszközzel kell kereskednie, vagy nagy mennyiséget kell vásárolnia, hasonló elemzést kell végeznie minden eszköz esetében. Átlagosan 50-200 dollár elegendő a kereskedés megkezdéséhez.

A legnépszerűbb CFD-k

Cfd-szerződésekkel kereskedhet különféle eszközökre:

• indexek (UK100, GER40, FRA40, ESP35);
• részvények (HSBA.L, BRBY.L, NWG.L, LLDY.L);
• valuta (EURUSD, GBPUSD, EURGBP, GBPJPJ);
• áruk (olaj, arany, ezüst, réz).

A különbözetre vonatkozó kereskedési szerződések jellemzői

A kereskedő az eszköz piaci dinamikájának előrejelzésétől függően hosszú és rövid CFD-szerződésekkel is kereskedhet. A tranzakció befejezéséhez a következőkre lesz szüksége:

1. Készítsen előrejelzést az árak esésére vagy emelkedésére.
2. Figyelje az eszközt, határozza meg a belépési szintet, a tranzakcióból való kilépés feltételeit és a szerződések számát.
3. Vásároljon cfd-t eszköznövekedés előrejelzésével, és adjon el eséssel.
4. Zárja le a kereskedést profit vagy stop loss módszerrel.

A kereskedő napon belül kereskedhet, vagy pozíciókat tarthat több napig, hónapig vagy évig. A CFD-szerződés származékos pénzügyi eszköz, és ellentétben a határidős ügyletekkel, amelyek lejárati dátumúak és határozatlan idejűek. A cfd szerződések értelmében semmilyen körülmények között nem történik áruszállítás. Az ügylet lezárásához fordított műveletet kell végrehajtania (vásárlási – eladási szerződések esetén). A bróker általában felszámít egy swapot a pozíció átállításáért egy másik napra. Ez különbözik a rövid és hosszú ügyleteknél, és a teljes pozíció mennyiségére számítják fel. Egyes brókerek csak a hitelből vásárolt mennyiséget számítják fel.

Kockázatkezelés a CFD kereskedésben

A tőkeáttétel alkalmazása jelentősen növelheti a nyereséget és a számla teljes elvesztéséhez vezethet. A CFD-k kereskedése során felelősségteljesen kell megközelítenie a kockázatkezelést. Ha nagy tőkével kereskedünk, akkor egy tranzakció során nem ajánlott a számla 2%-ánál többet kockáztatni. A kereskedőnek magának kell kiszámítania a kockázatot, vagy használja a veszteségkalkulátort. https://articles.opexflow.com/trading-training/risk-management.htm

Az ingadozó eszközökkel óvatosan kell kereskedni, az erős mozgások nagy nyereséghez és veszteséghez is vezethetnek.

Ha a számla kicsi, nem haladja meg a teljes tőke 10%-át, a kereskedő kedvezőtlen piaci helyzetben engedélyezheti a számla elvesztését. Ebben az esetben a kockázatkezelés rendszeres profitkivonás, ugyanaz a tétel, minimálisan szükséges haszon 500-1000%. A kereskedéshez szükségesnél többet nem szabad tartani a számlán, nagy volatilitás mellett a negatív egyenleg kockázata résszel növekszik. Ha több pénz van a számlán, mint amennyi a pozíció megtartásához szükséges, a kalkulált veszteség összege nő.

Tudnia kell, hogy minden CFD-tranzakció spekulatív, ami azt jelenti, hogy rövid és középtávon nyereséget céloznak. A kereskedőnek le kell zárnia a CFD-k vesztes ügyleteit. Míg az a befektető, aki egy vállalkozás potenciális növekedésébe fektet be, még nagy veszteségekkel sem zárhat be pozíciókat. Csak ha az alapkép megváltozott.

A helyes előrejelzésben bízó kereskedő kritikus veszteség esetén hedshoring pozíciót nyithat a számla védelme érdekében. Ugyanaz az eszköz, de az ellenkező irányba. Amikor a helyzet megváltozik, az ellenkező tranzakciót lezárják, és csak az eredeti marad meg. Mi az a CFD (Contract for Difference) és hogyan kereskedj vele: https://youtu.be/sQZFth6e8dg

Hol lehet CFD-vel kereskedni

2022-ben sok bróker kínál ügyfeleinek CFD-szerződések kereskedelmét. Az alábbiakban felsoroljuk a 10 legnépszerűbb brókert:

1. Az Avatrade az egyik leginkább szabályozott brókercég. Az ügyfeleknek gyors számlanyitást kínálnak, minimális dokumentumok szükségesek. Nem számítanak fel jutalékot a be- és kifizetésekért. Hátrányok – jutalék a tranzakciók hiányáért, a CFD-k csak valutákra és kriptovalutákra érhetők el.
2. Az XM a legnagyobb bróker, kezdőknek és tapasztalt kereskedőknek egyaránt alkalmas. A számlanyitáshoz csak útlevél szükséges, nincs jutalék a számlán történő befizetésért és pénzfelvételért, verseny jutalék. Kezdők számára oktatási programok vannak.
3. Az Alpari az egyik vezető bróker, sokféle számlát kínál, támogatást 30 nyelven. A bróker cfd szerződések széles skáláját kínálja, minimális összegekkel indulhat. Az egyik legjobb kereskedési bróker.
4. Az FXTM nagyszerű bróker kezdőknek, jó 24 órás támogatással, rengeteg oktatási anyaggal. Hátrányok – jutalék a pénzeszközök visszavonásáért és a tétlenségért.
5. Az Etero az egyik legnépszerűbb kereskedési platform. Előnyök – egyszerű és gyors számlanyitás, minimális befizetés nélkül, versenyképes díjak. Hátrányok – a számla csak amerikai dollárban van, hosszú pénzkivonás, magas jutalék a pénzfelvételért.
6. A City index egy kiváló minőségű kereskedési platform, amely számos operációs rendszeren elérhető. Jó eszközöket kínál a piacelemzéshez, számos oktatási programot. A bróker számos CFD szerződést kínál, bármilyen összeggel kezdheti.
7. Az IC markets az egyik legjobb bróker a másolatkereskedésben. A bróker a legjobb feltételeket kínálja kezdő és tapasztalt kereskedők számára egyaránt. Jó mennyiségi kedvezmények, nagyszerű kereskedési platform, nincs díj befizetésért és pénzfelvételért, alacsony minimális befizetés, 24 órás támogatás, széles körű eszközök.
8. Az OANDA a legrégebbi online piactér, amely több mint 150 országban dolgozik ügyfelekkel. Előnyök – alacsony jutalékok, CFD szerződések széles választéka, alacsony jutalékok, alacsony minimális betét. Hátrányok – hosszú ellenőrzés, magas jutalék a számláról történő pénzfelvételért.
9. Az FXPro egy jól ismert forex bróker, aki CFD-szerződésekkel kereskedik. Számla nyitható mind az mt4 és mt5 terminálon, mind a böngészőben.
10. A SaxoBank az egyik legjobb kereskedési platform, saját kereskedési programokkal, széles eszköztárral rendelkezik, és nincs pénzfelvételi díja. Hátránya a magas minimális befizetés.

Érdemes megjegyezni, hogy a számlatarifákban minden bróker meghatározza a letét összegét, amelyen a pozíciót felszámolják. Ez lehet 50-20% vagy 0% (a pozíciók csak akkor záródnak le, ha az ügyfél elvesztette az összes pénzeszközét). Többek között ezt is figyelembe kell venni a bróker kiválasztásakor. Ezenkívül a brókerek különböző tőkeáttételt kínálnak, egyes brókerek nem számítanak fel swapot egy pozíció másik napra történő átviteléért. Sok tényezőt kell értékelni. Például a Fibogroup bróker 10 dollár fedezetet igényel, hogy 0,01 lot cfd-t nyithasson a Nasdaq 100 indexen, nincs jutalék vagy swap, a fedezetfelhívás szintje 50%. A Roboforex brókernek 30 dollárra van szüksége, a margin call szintje 20%, a swap 5 p/nap. Az első brókernek kisebb a kötelező letétje, ugyanakkor kevesebb eszközmozgást igényel a kiálláshoz. Alkalmas napi és heti grafikonokon való kereskedésre.
Néha a piac gyorsan mozog, gyakran nagy hézagokkal. Például az OPEC 2020-as döntése után a wti olaj több mint 10%-os réssel nyitott. Ebben az esetben a bróker nem tud pozíciókat zárni úgy, hogy az ügyfél számláján maradjon pénz. Van, amikor egy tranzakció lezárása után mínuszba kerül az ügyfél számlája, így az ügyfél eladósodott a brókerrel szemben. Sok CFD kereskedést kínáló bróker rendelkezik ilyen esetekre biztosítási alappal, és védelmet kínál ügyfeleinek a negatív egyenleg ellen. Ilyen helyzetben nem követelnek pénz letétet az adósság törlesztéséhez, a negatív számlát automatikusan nullára írják le. A kereskedés megkezdése előtt tisztázni kell, hogy az alkusz rendelkezik-e biztosítási betéttel.

A CFD kereskedés előnyei és hátrányai.

Nézzük meg közelebbről a CFD-kkel való kereskedés előnyeit és hátrányait. Előnyök:

• minimális befizetéssel kezdheti meg a kereskedést;
• egyetlen számla – egy portfólióban tarthat részvényeket, indexeket, árukat, valutákat és kriptoeszközöket.
• letéti hitelnyújtás.

Hibák:

• A Cfd képzés nem alkalmas befektetésre a sok bróker által alkalmazott cseredíjak miatt;
• CFD – nem ingatlan, nem vehet fel hitelt biztosíték ellenében és nem használhatja elszámolásra;
• sok bróker magas jutalékot számít fel a CDF-re;
• Sok részvény CFD magasabb spreadekkel rendelkezik, mint a részvények. Scalpingra és napon belüli kereskedésre nem alkalmasak ;
• pontosan ki kell számítani a tranzakciók volumenét, hogy a pozíciókat a bróker ne kényszerlikvidálja.

CFD vagy különbözeti szerződések: mi ez, kereskedési terminológia: https://youtu.be/0QMRySZLKRU

GYIK

Lehetséges-e egy hangszerre egyidejűleg hosszú és rövid ügyleteket kötni? A számla típusától függ. A fedezett számlákon van ilyen lehetőség.
Jogosult vagyok osztalékra részvény CFD vásárlásakor? Nem, de sok bróker fizet “osztalékkorrekciót”.
Elkerülhető a jutalék fizetése a CFD-k kereskedése során? A bróker bevétele vagy kiterjesztett spread, vagy jutalék. Az ügyfél megfelelő feltételekkel választhat brókert, skalpolásnál kifizetődőbb megemelt jutalékot fizetni.
Mi történik a cfd-vel, ha a részvényeket felosztják? Felosztáskor minden nyitott megbízás törlésre kerül, a nyitott tranzakciókat a „Split” megjegyzéssel erőszakosan lezárjuk.
Van a CFD-knek lejárati ideje?Az ügyfél addig tölthet be pozíciókat, ameddig csak akar. A bróker ragasztást is alkalmaz a megfelelő határidős ügyletek lejáratának napján