Фонд базарындагы үзгәрүчәнлек – нәрсә ул, аны сәүдәдә ничек кулланырга

Фонд базарындагы үзгәрүчәнлек нәрсә, түбән һәм югары үзгәрүчәнлек, исәпләү һәм анализ. Тотрыклылык төшенчәсен еш кына сәүдә киңлегендә табарга мөмкин. Чөнки ул анда бик популяр. Бу термин еш кына уңышлы операцияләр ясауны һәм төрле активларның хәрәкәте өчен уңай фаразны аңлата. Моннан без нәтиҗә ясый алабыз: үзгәрүчәнлек сәүдәдә бик мөһим өлеш, ансыз теләсә нинди базарда катнашучыларның нәрсә турында сөйләшкәннәрен аңламаска мөмкин.
andгары һәм түбән үзгәрүчәнлек [/ caption]

Atзгәрүчәнлек – алмашу базарындагы төрле активларның бәяләренең үзгәрүе. Аның позициясенә карап, ул югары һәм түбән булырга мөмкин, бу позиция позицияләр кыйммәтендәге максималь һәм минималь аерма арасындагы аермага бәйле.

Фонд биржасының үзгәрүчәнлеген аңлау өстенлекләре бик зур, аеруча сәүдәгәрләр һәм кыска вакытлы инвесторлар өчен, чөнки базардагы бәяләр гел күтәрелә-төшә. Моннан чыгып, үзгәрүчәнлек сәүдәгәргә актив бәясенең үзгәрү диапазонын күрсәтә. Ягъни, үзгәрүләр диапазоны никадәр югары булса, үзгәрүчәнлек шулкадәр югары. Бу шулай ук ​​капма-каршы юнәлештә эшли, ягъни базар күбрәк тынычлангач, үзгәрүчәнлек минимумга төшә. Atзгәрүчәнлек үзе актив бәянең проценты буларак исәпләнә. Нинди үзгәрүчәнлек, башлап җибәрүчеләр өчен сәүдә: https://youtu.be/_jPvtBZ4WJI

Нинди үзгәрүчәнлеккә тәэсир итә

Тотрыклылык шактый күп тышкы һәм эчке факторлардан тәэсир итә. Бу үз эченә ала: төрле глобаль һәм корпоратив вакыйгалар, макроэкономик факторлар, инвестиция базары яңалыклары, шулай ук ​​инвесторлар рухы. Мисал өчен, эре һәм урта инвесторлар төркеме активларга карата бераз шикләнсә дә, аларны күпләп сата башлыйлар, һәм нәкъ менә шуннан үзгәрүчәнлек үсә. Иң еш һәм мөһим факторлар һәм үзгәрүчәнлек арту очраклары түбәндә күрсәтеләчәк. Менә аларның кайберләре:

1. Мөһим икътисади, базар һәм политик вакыйгалар . Бу фактор бер илнең икенчесенә каршы төрле тыюларын, яки бер зур компаниянең икенчесенә каршы тыюларын үз эченә ала.
2. Икътисади һәм сәяси үсеш . Бу фактор үзгәрүчәнлеккә иң зур йогынты ясый. Alsoәм шулай ук ​​бу факторны ике зур төркемгә бүлеп була:
   1. Макроэкономика . Бу төркем эшсезлек дәрәҗәсе, ИДП динамикасы, төп процент ставкалары, инфляция, акча шартлары һ.б. турында барлык мәгълүматны күрсәтә.
   2. Геосәясәт . Бу төркем сайлау, дәүләт хезмәткәрләре, санкцияләр һәм башкалар турында бөтен мәгълүматны үз эченә ала. Нигездә, бу дөньядагы иң мөһим һәм иң мөһим вакыйгалар, биржа һәм биржа базарына зур йогынты ясый, һәм шулай ук ​​аның сәбәбен китерә ала. үзгәрүчәнлек.

3. Компания отчеты . Шулай ук, билгеле бер компания продуктларының үзгәрүчәнлеге аларның финанс хисабына, продукт рецензиясенә яки мөһим яңа продуктлар кертү турындагы мәгълүмат, инвестор көне һ.б. Бу шулай ук ​​үзгәрүчәнлекне үзгәртү өчен бик популяр сәбәп, чөнки компанияләрдә еш кына көтелмәгән вакыйгалар һәм ситуацияләр бар.
4. Яңалыклар һәм төрле популяр имеш-мимешләр . Бу сәбәп шулай ук ​​бик популяр, чөнки массакүләм мәгълүмат чараларында үзгәрүчәнлекнең артуына яки кимүенә тәэсир итә торган имеш-мимешләр күп. Мәсәлән: Интернетта Яндексның Tinkoff Банкны сатып алуы турында мәгълүмат барлыкка килгәннән соң. Бу имеш-мимешләргә нигезләнеп, Яндекс һәм Тинкофф акцияләренең үзгәрүчәнлеге шунда ук артты һәм максималь позициясенә диярлек иреште.
5. Базар манипуляциясе . Бу сәбәп эре эшкуарларның һәм базар җитештерүчеләренең эшләренә нигезләнә, алар, карарлары белән, биржа һәм фонд базарындагы үзгәрүчәнлек позициясенә зур йогынты ясыйлар. Ләкин без шуны да онытмаска тиеш: җәмгыять өстендә һәм аларның фикерендә зур популяр булган популяр кешеләр генә үзгәрүчәнлеккә тәэсир итә ала, шулай ук ​​социаль челтәрнең гади кулланучылары. Ләкин сез мондый манипуляцияләр ясаганчы, бу гамәлләр билгеле бер яхшы нәтиҗәләргә китерергә мөмкинлеген онытмаска тиеш. Аларны исбатлау кыен булса да, абруен куркыныч астына куймаска яхшырак.

Тесла акцияләренең үзгәрүчәнлеге [/ caption] үзгәрүчәнлек акцияләре 2022 – АКШ базары: https://youtu.be/myyw5OngAHg

Тынычлыкның уңай һәм тискәре яклары

Everyәрбер үз-үзен хөрмәт итүче инвестор фонд базарындагы һәр төшенчәнең уңай якларын белергә тиеш. Шуңа күрә, һәр концепциядәге кебек, үзгәрүчәнлек инвестор өчен уңай һәм тискәре якларга ия.

Уңай ягы

Тотрыклылык бик күп өстенлекләргә ия, бу инвесторларга фонд базарында керемле операцияләр ясарга булышачак. Менә иң мөһиме. Фонд биржасында кимчелек булганда, үзгәрүчәнлек барлык инвесторларга керемле һәм керемле активлар сатып алырга булыша. Зур компаниянең акция бәясе үзгәрүчәнлек аркасында төгәл төшкән вакытта, бу мизгелдә мультипликаторлар шактый түбән була һәм нәкъ шул вакытта акцияләрне һәм кыйммәтле кәгазьләрне кызыклы бәягә, зур ташламалар белән сатып алып була.

Тискәре ягы

Ләкин үзгәрүчәнлекнең инвестор өчен кайбер кимчелекләре һәм кимчелекләре бар. Ләкин бу җитешсезлекләр үзгәрүчәнлектән курыккан яңа инвесторларга гына кагыла. Менә шул начар якларның кайберләре:

1. Бу, нигездә, үзгәрүчәнлектән курку аркасында, инвесторлар финанс керемнәренә тәэсир итә торган акылсыз һәм акылсыз карарлар кабул итәләр. Мәсәлән: кайвакыт алар кыйммәтле кәгазьләрен һәм акцияләрен бәяләр сизелерлек төшкәндә саталар, ләкин шул ук вакытта алар күтәрелә башлыйлар. Шуңа күрә үзгәрүчәнлек хәрәкәтен игътибар белән күзәтергә һәм аның төп хәрәкәтләрен ятларга кирәк.
2. Тотрыклылык хәрәкәте аркасында портфолионың гомуми бәясе ачык булырга мөмкин. Бу проблема инвесторлар өчен бик еш очрый. Барлык активлар сатылганчы, алар югалтулар гына булып саналачак. Инвесторлар өчен бу бик авыр эмоциональ йөк, шуңа күрә моны игътибар белән күзәтергә кирәк, югыйсә бу бик яхшы нәтиҗәләргә китермәскә мөмкин.

Сбербанк акцияләренең үзгәрүчәнлеге (VIX), онлайн курку индексы https://www.google.com/finance/quote/VIX:INDEXCBOE?sa=X&ved=2ahUKEwj2-KX11o31AhUz7rsIHb2oAuMQ3ecFegQICBAc

Фонд базарында үзгәрүчәнлекне ничек кулланырга

Финанс базарында үзгәрүчәнлек бик зур роль уйный, шуңа күрә махсус тактика эшләгәндә сез аңа игътибар итә аласыз. Нигездә, тәҗрибәле инвесторлар, рискны киметү өчен, финанс базарына тыныч вакытта гына керәләр, аннары активлыкның һәм үзгәрүчәнлекнең ачык артуын көтәләр, чөнки бәяләр үзгәрүенең зур диапазоны бар. Хәзерге вакытта бу тактика бүтәннәр арасында иң дөрес һәм керемле.
Шулай ук, без үзгәрүчәнлекнең берничә халәте барлыгын онытмаска тиеш, һәм аларга игътибар итеп, инвестицияләнгән финансларыгызны югалтмас өчен, барлык гамәлләрегезне алдан исәпләргә кирәк. Менә бу дәүләтләрнең кайберләре:

1. Түбән үзгәрүчәнлек . Бу күрсәткеч безгә базарда заказлар белән тулы түгел һәм ул шактый балансланган, ягъни билгеле вакытта бәя үзгәрмәскә тиеш дип әйтә ала. Ләкин бу сәүдә күләме элеккечә калган вакытта гына. Ягъни, теләсә кайсы вакытта базарда сатучылар яки сатып алучылар саны кинәт үзгәрсә, ул вакытта бәя бик нык күтәрелергә тиеш.
2. Highгары үзгәрүчәнлек . Әгәр дә инвестор базарда югары үзгәрүчәнлек барлыгын күрсә, бу хәзер базарга керүнең бернинди мәгънәсе юклыгын күрсәтергә мөмкин, чөнки сату бәясеннән бернәрсә дә сатып алу мөмкин булмаячак. Сез шулай ук ​​онытмаска тиеш, бу шулай ук ​​бик куркыныч адым дип санала, чөнки бу очракта сез бернәрсә дә ала алмыйсыз, кызыл төстә дә сәүдә итә аласыз.
3. Тынычлык кимү . Әгәр дә үзгәрүчәнлек түбәнәя икән, димәк, түбән үзгәрүчәнлек инвесторга бәянең якын киләчәктә генә үсәчәген һәм бу төрле активлар һәм кыйммәтле кәгазьләр эзләү өчен фонд биржасына керү өчен иң яхшы вакыт икәнен әйтә ала. .
4. Көчле үзгәрүчәнлек . Бу үзгәрүчәнлек позициясе инвесторга әйтә ала, бу базарга керү һәм аның өчен бик файдалы сатып алулар ясау өчен менә дигән мөмкинлек, ләкин, позиция ачу мөмкинлеге арта барган саен, югалту куркынычы да арта.

Atзгәрүчәнлекне исәпләү

Фонд биржасында ике төрле үзгәрүчәнлек бар:

1. Чынбарлыкта яки тарихи . Бу концепция бәянең иң уртача күрсәткечтән тайпылуын күрсәтә. Сез шулай ук ​​белергә тиеш, еш үзгәрүчәнлек процент белән үлчәнә.
2. Көтелгән . Бу үзгәрүчәнлек сәүдәгәр якын киләчәктә көткән бәянең үзгәрүен күрсәтә. Ягъни, ул алдан әйтелгән кыйммәт булып санала. Сез шулай ук ​​белергә тиеш, күпчелек очракта көтелгән үзгәрүчәнлек реальгә туры килми. Чөнки киләчәкне һәрвакыт төгәл алдан әйтеп булмый.

Төрле тармакларда үзгәрүчәнлек [/ caption] Киләчәк үзгәрүчәнлекне исәпләү өчен формулалар кулланырга кирәк түгел. Нигездә, тәҗрибәле инвесторлар аны элегрәк кемдер ясаган таблицалар буенча исәплиләр, һәм мәгълүмат теләсә нинди скринардан алынган. https://marketchameleon.com/volReports/VolatilityRankings – үзгәрүчәнлекне исәпләү өчен балллау ысулы:
үзгәрүчәнлекне мөстәкыйль исәпләү өчен иң популяр ысулларның берсе – Excel электрон таблицаларын куллану. Бу стандарт тайпылыш функциясен кулланып эшләнергә мөмкин. Барлык исәпләүләрне дә дөрес ясар өчен, сез алдан билгеләнгән схема буенча эшләргә тиеш:

1. Volзгәрүчәнлекне исәпли башлау өчен сезгә Excel программасын ачарга кирәк, ул барлык санакларда диярлек урнашкан.
2. Программага барлык булган мәгълүматны йөкләгез, аннары үзгәрүчәнлекне һәм керемнәрне исәпләү өчен кирәкле формуланы кертегез.
3. Гомуми иконада кирәкле нәтиҗәне алыгыз.

Excel программасында Газпромның тарихи үзгәрүчәнлеген исәпләү мисалы китерелгән.