Birjada volatillik nədir, aşağı və yüksək volatillik, hesablanması və təhlili. Dəyişkənlik anlayışı tez-tez ticarətin genişliyində tapıla bilər. Çünki orada çox məşhurdur. Bu termin ən çox uğurlu əməliyyatların aparılması və müxtəlif aktivlərin hərəkəti üçün müsbət proqnoz deməkdir. Buradan belə nəticəyə gələ bilərik ki, volatillik ticarətdə kifayət qədər vacib bir hissədir, onsuz hər hansı bir bazarın iştirakçılarının nədən danışdığını sadəcə olaraq başa düşməmək olar.
Dəyişkənlik valyuta bazarında müxtəlif aktivlərin qiymətlərinin dəyişməsidir. Mövqeyindən asılı olaraq, yüksək və aşağı ola bilər, bu mövqe mövqelərin dəyərindəki maksimum və minimum boşluq arasındakı boşluqdan asılıdır.
Dəyişkənliyə nə təsir edir
Dəyişkənliyə kifayət qədər çox sayda xarici və daxili amillər təsir göstərir. Bura daxildir: müxtəlif qlobal və korporativ hadisələr, makroiqtisadi amillər, investisiya bazarı xəbərləri, həmçinin investor əhval-ruhiyyəsi. Məsələn, iri və orta sərmayədarlar qrupunun aktivlərə zərrə qədər də şübhəsi varsa, onları kütləvi şəkildə satmağa başlayırlar və volatillik məhz bundan artır. Dəyişkənliyin artmasına səbəb olan ən tez-tez və vacib amillər və hallar aşağıda təqdim olunacaq. Onlardan bəzilərini təqdim edirik:
- Əhəmiyyətli iqtisadi, bazar və siyasi hadisələr . Bu faktora bir ölkənin digərinə qarşı müxtəlif qadağaları və ya bir böyük şirkətin digərinə qarşı qadağaları daxildir.
- İqtisadi və Siyasi İnkişaflar . Bu amil volatilliyə ən çox təsir edir. Həm də bu amili iki böyük qrupa bölmək olar:
- Makroiqtisadiyyat . Bu qrup işsizlik səviyyəsi, ÜDM dinamikası, baza faiz dərəcələri, inflyasiya, monetar şərait və s. haqqında bütün məlumatları təmsil edir.
- Geosiyasət . Və bu qrupa seçkilərlə bağlı, dövlət qulluqçuları haqqında, sanksiyalar və s. haqqında tamamilə bütün məlumatlar daxildir.Əsasən, bunlar dünyada birja və birja bazarına çox təsir edən ən əhəmiyyətli və ən mühüm hadisələrdir və həm də onun inkişafına səbəb ola bilər. dəyişkənlik.
- Şirkət hesabatı . Həmçinin, müəyyən bir şirkətin məhsullarının dəyişkənliyinə onların maliyyə hesabatları, məhsulun icmalları və ya əhəmiyyətli yeni məhsulların təqdim edilməsi haqqında məlumat, investorun günü və s. Bu, həm də dəyişkənliyin dəyişdirilməsi üçün kifayət qədər populyar bir səbəbdir, çünki şirkətlər tez-tez bir növ gözlənilməz hadisələr və vəziyyətlərlə üzləşirlər.
- Xəbərlər və Müxtəlif Populyar Şayiələr . Bu səbəb də kifayət qədər populyardır, çünki mediada həmişə dəyişkənliyin artmasına və ya azalmasına təsir edə biləcək çoxlu şayiələr var. Məsələn: İnternetdə Yandex-in Tinkoff Bankı satın alması barədə məlumat çıxandan sonra. Bu söz-söhbətlərə əsasən, Yandex və Tinkoff səhmlərinin dəyişkənliyi dərhal artdı və demək olar ki, maksimum mövqeyinə çatdı.
- Bazar manipulyasiyası . Bu səbəb öz qərarları ilə birja və fond bazarlarında volatillik mövqeyinə böyük təsir göstərən iri iş adamlarının və marketmeykerlərin hərəkətlərinə əsaslanır. Amma onu da unutmaq olmaz ki, dəyişkənliyə təkcə cəmiyyət üzərində böyük gücə malik olan populyar insanlar deyil, həm də sosial şəbəkələrin adi istifadəçiləri təsir edə bilər. Ancaq bu cür manipulyasiyalar etməzdən əvvəl, bu hərəkətlərin müəyyən çox yaxşı olmayan nəticələrə səbəb ola biləcəyini unutmamalıyıq. Onları sübut etmək çətin olsa da, nüfuzunuzu riskə atmamaq daha yaxşıdır.
Dəyişkənliyin müsbət və mənfi tərəfləri
Özünə hörmət edən hər bir investor fond bazarındakı hər bir konsepsiyanın müsbət və mənfi cəhətlərindən xəbərdar olmalıdır. Ona görə də hər bir konsepsiyada olduğu kimi volatilliyin investor üçün həm müsbət, həm də mənfi tərəfləri var.
Müsbət tərəf
Dəyişkənlik investorlara fond bazarında sərfəli əməliyyatlar aparmağa kömək edəcək bir çox üstünlüklərə malikdir. Burada ən vaciblərindən biridir. Birjada azalma olduqda, dəyişkənlik bütün investorlara gəlirli və gəlirli aktivlər almağa kömək edir. Böyük bir şirkətin səhmlərinin qiyməti dəyişkənliyə görə düşdüyü anda, bu anda çarpanlar kifayət qədər aşağı olur və məhz bu zaman səhmləri və qiymətli kağızları cəlbedici qiymətə, böyük endirimlərlə almaq olar.
Mənfi tərəf
Lakin dəyişkənliyin investor üçün özünəməxsus çatışmazlıqları və mənfi cəhətləri var. Ancaq bu çatışmazlıqlar yalnız dəyişkənliyin özündən qorxan təcrübəsiz investorlara təsir göstərir. Bu mənfi cəhətlərdən bəziləri:
- Əsasən dəyişkənlik qorxusu səbəbindən investorlar maliyyə gəlirlərinə təsir edən kifayət qədər axmaq və əsassız qərarlar qəbul edirlər. Məsələn: bəzən qiymətli kağızlarını və səhmlərini qiymətlər əhəmiyyətli dərəcədə aşağı düşəndə satırlar, lakin artıq eyni zamanda yüksəlməyə başlayırlar. Məhz buna görə dəyişkənliyin hərəkətini diqqətlə izləmək və onun əsas hərəkətlərini yadda saxlamaq lazımdır.
- Dəyişkənliyin hərəkətinə görə portfelin ümumi dəyəri açıq şəkildə azala bilər. Bu problem investorlar üçün olduqca yaygındır. Axı, bütün aktivlər satılana qədər, onlar yalnız zərər hesab olunacaqlar. İnvestorlar üçün bu, kifayət qədər ağır emosional yükdür, ona görə də bu, diqqətlə izlənilməlidir, əks halda bu, çox yaxşı nəticələrə gətirib çıxarmaya bilər.
Birjada volatillikdən necə istifadə etmək olar
Dəyişkənlik maliyyə bazarında kifayət qədər böyük rol oynayır, buna görə də xüsusi taktika hazırlayarkən diqqətinizi ona yönəldə bilərsiniz. Əsasən, təcrübəli investorlar riski minimuma endirmək üçün maliyyə bazarına yalnız sakitlik dövründə daxil olur, daha sonra isə aktivliyin və volatilliyin aşkar artımını gözləyirlər, çünki qiymətlərin geniş diapazonu var. Hazırda bu taktika digərləri arasında ən düzgün və sərfəli taktikadır.
- Aşağı dəyişkənlik . Bu göstərici bizə deyə bilər ki, bazar sifarişlərlə dolu deyil və kifayət qədər balanslıdır, yəni müəyyən vaxtda qiymət dəyişməməlidir. Ancaq bu, yalnız ticarət həcmi eyni qaldığı müddətcədir. Yəni hər hansı bir zamanda bazarda satıcı və ya alıcının sayında qəfil dəyişiklik olarsa, o zaman qiymət çox güclü qalxmalı olacaq.
- Yüksək dəyişkənlik . İnvestor bazarda yüksək volatilliyin olduğunu görsə, bu, indi bazara girməyin sadəcə mənası olmadığını göstərə bilər, çünki daha ucuz qiymətə bir şey almaq mümkün olmayacaq. Yadda saxlamaq lazımdır ki, bu da çox təhlükəli bir hərəkət hesab olunur, çünki bu halda siz nəinki heç nə əldə edə bilməzsiniz, həm də qırmızı ilə ticarət edə bilərsiniz.
- Dəyişkənliyin azalması . Dəyişkənlik azalarsa, bu, aşağı dəyişkənliyin investora qiymətin yalnız yaxın gələcəkdə artacağını və müxtəlif aktiv və qiymətli kağızları axtarmaq üçün birja və birja bazarlarına daxil olmaq üçün ən yaxşı vaxt olduğunu söyləyə biləcəyi ilə eynidir. .
- Artan volatillik . Bu dəyişkənlik mövqeyi investora bunun bazara girmək və onun üçün kifayət qədər sərfəli alışlar etmək üçün əla fürsət olduğunu söyləyə bilər, lakin mövqelər açmaq imkanı artdıqca itki riski də artır.
Dəyişkənliyin hesablanması
Birjada iki növ volatillik var:
- Həyata keçirilmiş və ya tarixi . Bu konsepsiya əvvəllər müəyyən edilmiş hesablaşma dövrü üçün qiymətin ən orta göstəricidən sapmasını göstərir. Həm də bilməlisiniz ki, ən çox dəyişkənlik faizlə ölçülür.
- Gözlənilir . Bu dəyişkənlik treyderin yaxın gələcəkdə gözlədiyi gələcək qiymət dəyişkənliyini təmsil edir. Yəni daha proqnozlaşdırıcı dəyər hesab olunur. Siz həmçinin bilməlisiniz ki, əksər hallarda gözlənilən dəyişkənlik real olana uyğun gəlmir. Bunun səbəbi, gələcəyi hər zaman dəqiq proqnozlaşdırmaq sadəcə mümkün deyil.
- Dəyişkənliyi hesablamağa başlamaq üçün demək olar ki, bütün kompüterlərdə olan Excel proqramını açmalısınız.
- Proqrama bütün mövcud məlumatları yükləyin və sonra dəyişkənliyi və gəliri hesablamaq üçün istədiyiniz düstur daxil edin.
- Ümumi simvolda istədiyiniz nəticəni əldə edin.
