სასანთლე ფორმირებები ვაჭრობაში – ტენდენციის გაგრძელებისა და შებრუნების შაბლონები

პროფესიონალი ტრეიდერის ერთ-ერთი მთავარი ამოცანაა გამოყენებული აქტივების ფასის პროგნოზირება. ამისთვის არსებობს სპეციალური მათემატიკური მოდელები, რომლებიც ითვალისწინებენ მიმდინარე ბაზრის ტენდენციას, ასევე შესაძლო გადახრას საწყისი კურსიდან. ეს ყველაფერი არის ნებისმიერი კონსერვატიული საინვესტიციო პოლიტიკის საფუძველი. მაგრამ ასევე ბევრი მოვაჭრე იყენებს სასანთლე ფორმირებებს ვაჭრობაში. მათი დახმარებით შეგიძლიათ იწინასწარმეტყველოთ ფასების ტენდენცია. და რაც მთავარია, პრაქტიკულად არ არის საჭირო რთული მათემატიკური ფორმულების გამოყენება. ამის ნაცვლად, ძირითადად გამოიყენება გრაფიკული ანალიზი, რაც მნიშვნელოვნად აჩქარებს გადაწყვეტილების მიღებას ტრეიდერისთვის. ამავდროულად, სანთლის ფორმირებები შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც მოკლევადიან შესყიდვებში, ასევე აქტივებში გრძელვადიან ინვესტიციებში.

სასანთლე ფორმირების კითხვა

სანამ დაიწყებთ იმის გაგებას, თუ როგორ 
მუშაობს და ყალიბდება სანთლის ფორმირებები , თქვენ უნდა ისწავლოთ მათი „წაკითხვა“. პირობითად, სქემაზე თითოეული სანთელი შედგება “განყოფილებებისგან”:

• ზედა ვერტიკალური ხაზი მიუთითებს მაქსიმალურ ტენდენციაზე, ანუ აქტივის ღირებულებაზე მითითებული დროის განმავლობაში;
• ზედა ჰორიზონტალური ხაზი (მართკუთხედი კიდე) არის დახურვის/გახსნის, ან მაქსიმალური ფასი საანგარიშო პერიოდის დასაწყისში;
• ქვედა ჰორიზონტალური ხაზი (მართკუთხედის კიდე) არის გახსნა/დახურვა ან მინიმალური ფასი საანგარიშო პერიოდის დასაწყისში;
• ქვედა ვერტიკალური ხაზი არის აქტივის მინიმალური ფასი.

პირობითად, არსებობს სანთლების ორი ვარიაცია:

1. “ხარი” . მართკუთხედი თეთრი ან შეუვსებელია. ანუ, როდესაც ფასი პოზიციის გახსნისას დაბალი იყო, ვიდრე დახურვის ღირებულება.
2. “დათვი” . ყველაფერი ზუსტად საპირისპიროა “ბულშის” მიმართ. ანუ, პოზიციის გახსნისას ღირებულება უფრო მაღალი იყო, ვიდრე ფასი დახურვისას.

დაუყოვნებლივ შეიძლება აღინიშნოს, რომ დიაგრამა სასანთლეებით პოტენციურ ტრეიდერს გაცილებით მეტ ინფორმაციას აძლევს ანალიზისთვის, ვიდრე ჩვეულებრივი დაცემის ან ზრდის ხაზი. სწორედ ამიტომ გამოცდილი ინვესტორები ყველაზე ხშირად იყენებენ სასანთლე ფორმირებებს ტერმინალებთან მუშაობისას, Metatrader-ის მსგავსად. ტრეიდერს შეუძლია საკუთარი შეხედულებისამებრ დააწესოს სანთლის ფორმირების ინტერვალი. ეს შეიძლება იყოს 1 წუთი, 1 საათი ან 1 თვე. ეს ყველაფერი პირდაპირ დამოკიდებულია მის ინდივიდუალურ საფასო პოლიტიკაზე.

სასანთლე სქემების ძირითადი უპირატესობები და უარყოფითი მხარეები

აშკარა უპირატესობა არის მეტი ვიზუალური ინფორმაცია შემდგომი ანალიზისთვის. და გრძელვადიან პერსპექტივაში სანთლები შეიძლება მიუთითებდეს მიმდინარე ტენდენციაზე სრულფასოვანი ტექნიკური ანალიზის საჭიროების გარეშე. ეს ეხება როგორც მოკლევადიან, ასევე გრძელვადიან პოზიციებს. მეორე უპირატესობა: სანთლებიდან მიღებული ინფორმაცია საკმარისია
ბოტების გამოყენებით ნახევრად ავტომატური ვაჭრობისთვის. მაგრამ ყოველთვის არის პოზიციების გარღვევის რისკი, ამიტომ სტოპ ლოსის დატოვება აუცილებელია. ყოველი ტრეიდერი მზად უნდა იყოს ღია ბაზარზე სიტუაციის უეცარი ცვლილებისთვის. და ერთადერთი მნიშვნელოვანი ნაკლი არის დიაგრამის სიგლუვის ნაკლებობა, რაც ართულებს პოზიციების ოპტიმალურად გახსნას (ზუსტად ზედა ან ქვედა წერტილში), განსაკუთრებით დიდი უფსკრულით ვაჭრობისას. მაგრამ ბროკერების უმეტესობა ამ მინუსს ასწორებს ეგრეთ წოდებული „მოძრავი საშუალოს“ დამატებით გადახდის ტერმინალებში, რომელიც ავტომატურად გამოითვლება სასანთლე ფორმირებების ძირითადი დიაგრამის საფუძველზე. ეს მხოლოდ შესაძლებელს ხდის ტენდენციის შეფასებას დროის ზუსტი პერიოდისთვის (რომელიც ტრეიდერს აინტერესებს). გამოცდილი ტრეიდერები კი ირწმუნებიან, რომ მათ არ აქვთ მოძრავი საშუალოს გამოყენების განსაკუთრებული საჭიროება. როგორც სათანადო გამოცდილების ქონა, ის აღიქმება ქვეცნობიერის დონეზე. მაგრამ ეს ვარიანტი აღარ არის დამწყებთათვის.

სასანთლეების ნიმუშების სახეები

დაუყოვნებლივ უნდა აღინიშნოს, რომ სანთლის შაბლონები უფრო მეტად დაკავშირებულია მათემატიკური და ტექნიკური მონაცემების ანალიზთან. შესაბამისად, ისინი არ ითვალისწინებენ მესამე მხარის მოვლენებს, რომლებიც გავლენას ახდენს აქტივების საფასო პოლიტიკაზე. ბევრი ნიმუშია და მოვაჭრეები დღესაც აგრძელებენ მათ შედგენას. მაგრამ მათთვის, ვინც ჯერ კიდევ სწავლის ეტაპზეა, სასარგებლო იქნება რამდენიმე ყველაზე პოპულარულის სწავლა:

1. სრული ტანის ბუშტის სანთელი . მიუთითებს, რომ ზრდის ტენდენცია გაგრძელდება უახლოეს პერიოდში.
2. სრული ტანის დათვის სანთელი . მიუთითებს, რომ დაცემის ტენდენციის გაგრძელება უახლოეს მომავალშია მოსალოდნელი.
3. დოჯი . ანუ როცა არ არის სანთელი, როგორც ასეთი, რადგან არ არის განსხვავება გახსნასა და დახურვას შორის ინტერვალში. გამოცდილი ინვესტორები გვირჩევენ, ამ პერიოდში თავი შეიკავონ ნებისმიერი ტრანზაქციისგან, ანუ, თუ შესაძლებელია, არ მიიღონ ბაზარზე მონაწილეობა.
4. ფარდული . მიუთითებს აქტივის მაღალ ცვალებადობაზე. ამას დიდი ალბათობით კლების ტენდენცია მოჰყვება.

ყველაზე რთული და ამავდროულად მთავარია გვახსოვდეს, რომელი ციფრი მიუთითებს ზრდის და დაღმავალ ტენდენციაზე და რომელ ფორმირებებშია მოსალოდნელი ნეიტრალური ბაზრის მდგომარეობა. მთავარი წესია: როდესაც შესამჩნევია ზრდის ტენდენცია, მაშინ უნდა გაიხსნას შეკვეთები, დაცემის ტენდენციის შემთხვევაში ისინი უნდა დაიხუროს. ეს წესი ასევე მოქმედებს ხაზოვანი დიაგრამების გამოყენებისას. ბუნებრივია, თქვენ ასევე უნდა გაითვალისწინოთ სანთლის ადგილმდებარეობა. ანუ ზუსტად სად არის: ფორმირების ზედა ან ბოლოში. ყოველთვის არა, მაგრამ ხშირად ეს მხოლოდ მკვეთრი ტენდენციის შეცვლაზე მიუთითებს. მაგრამ აქ უკვე რეკომენდებულია სანთლების შეკვეთის გათვალისწინება. მაგალითად, თუ ზედიზედ არის 3 დაწნული ტოპი, მაშინ დიდი ალბათობით ამას მოჰყვება დათვის გაპარსული თავი ან თუნდაც შებრუნებული დათვის ჩაქუჩი. ამ ტენდენციების გაგება ყოველთვის გამოცდილებასთან ერთად მოდის.
მაგრამ თქვენ ყოველთვის უნდა დაიწყოთ მარტივი ნიმუშებით. მათი წაკითხვა და ანალიზი ბევრად უფრო ადვილია. და მოგვიანებით – გადადით საერთო კომბინაციებზე.

კლასიკური სასანთლე ფორმირებები ვაჭრობისთვის

ყველა ტრეიდერს აქვს საკუთარი სავაჭრო სტილი. და ეს მხოლოდ ტენდენციების მათი ინდივიდუალური ხედვის გავლენას ახდენს. და აქ მთავარია დაიჭიროთ „რიტმი“, რომელიც არ ეწინააღმდეგება ბაზრის ძირითად ტენდენციებს. ანუ თქვენ უნდა შეიმუშაოთ საკუთარი სტრატეგია, რომლის მიხედვითაც შესრულდება ოპერაციები. მაგალითად, ბევრი მოვაჭრე ვაჭრობას მხოლოდ „სამი თეთრი ჯარისკაცის“ გამოჩენის შემდეგ ხურავს. ეს არის კონსერვატიული მიდგომა, მაგრამ მუშაობს მხოლოდ ძალიან არასტაბილურ აქტივებთან მოკლე ვაჭრობისთვის. და არსებობს რამდენიმე ასეთი ზოგადად მიღებული სტრატეგია, რომელიც შეგიძლიათ გამოიყენოთ საკუთარი უნიკალური შესაქმნელად:

1. გარღვევა დღის განმავლობაში . ყველაზე ხშირად ასოცირდება ნებისმიერ სიახლესთან, რომელიც გავლენას ახდენს მთელი ბაზრის საინვესტიციო ფონზე. თან ახლავს გრძელი უფსკრული ზემოთ ან ქვემოთ. როგორც წესი, ეს ხდება დილით, როცა ბაზარი ახლახან იხსნება და ფასები სწორდება. თავად სავაჭრო დიაპაზონი ყალიბდება 9:30-დან 9:50 საათამდე (GMT) ინტერვალში. და ამის შემდეგ დაუყოვნებლივ, რეკომენდებულია შეკვეთების გახსნა, ანუ დაახლოებით 9:50 საათიდან და მომდევნო 20-30 წუთში. შემდეგ თქვენ უნდა ჩამოაყალიბოთ მიზნობრივი მოგება (თითოეული აქტივისთვის – ინდივიდუალურად), განათავსოთ ავტომატური შეკვეთა (გაჩერება). ერთადერთი გაფრთხილება: თუ 11:00 საათის შემდეგ ვაჭრობა არ აჩვენებს მოგებას, მაშინ უნდა განიხილოთ მისი იძულებით დახურვის ვარიანტი, თუნდაც ზარალი დაფიქსირდეს.
2. ვაჭრობა ბრეაუტის წინააღმდეგ. აქ მნიშვნელოვანია, რომ შეძლოთ ამ ავარიების გამოსწორება. ამას ხშირად წინ უძღვის  ჩაქუჩის სანთლის ფორმირება.. თქვენ არ უნდა “რეაგირდეთ” თითოეულ ავარიაზე და დაუყოვნებლივ გახსნათ ან დახუროთ შეკვეთა ასეთ სიტუაციაში. ეს უმეტეს შემთხვევაში მთავრდება იმით, რომ წარმატებული ტრანზაქციების პროცენტი არ აღემატება 50%-ს. ვაჭრობის ზოგადი წესები ამ შემთხვევაში: აქტივი ქმნის უფსკრული მაღლა ან ქვევით აქტიური ავარიით. შემდეგი, თქვენ უნდა დაელოდოთ სავაჭრო დიაპაზონს (9:30-დან). თუ 10:00 საათამდე არის შემდგომი უფსკრული იმავე მიმართულებით, მაშინ ავარია ვერ დასრულდება. წინააღმდეგ შემთხვევაში, თქვენ უნდა გააკეთოთ გარიგება 9:50 საათიდან 10:10 საათამდე საპირისპირო მიმართულებით (ანუ ავარიის საწინააღმდეგოდ). ანაზღაურება მაღალია, ასეთი ფორმირება განსაკუთრებით კარგად მუშაობს არასტაბილურ აქტივებთან, ანუ რომელთა ფასი მკვეთრად იცვლება ყოველ სავაჭრო პერიოდში.

   

3. სავაჭრო დიაპაზონი . ეს კარგი ვარიანტია ვაჭრობისთვის დილის 11 საათიდან საღამოს 2 საათამდე. ამ პერიოდისთვის აუცილებელია ზედა და ქვედა დიაპაზონების ჩამოყალიბება, რომელთა შორის ხდება მნიშვნელობის ძირითადი რყევა. და სწორედ მაშინ, როდესაც სანთელი მიდის ქვედა საზღვარზე, თქვენ უნდა გახსნათ გარიგება. გაყიდვა ხორციელდება “ზედაზე”. შეგიძლიათ გამოიყენოთ ავტომატური გაჩერებები საკომისიოს გამოკლების გამოკლებით და თქვენთვის მისაღები მოგების დატოვების გზით.
4. ავარია დღის ბოლოს . გამოიყენება შუადღის 14:00 საათის შუალედში, ანუ ბაზრის დახურვისას. არასტაბილურობა ბუნებრივად იზრდება ამავე დროს. ტრეიდერის ამოცანაა დააფიქსიროს პოზიცია, როდესაც ფასი “ტოვებს” დილის დიაპაზონს (ღირებულების დიაპაზონს). სწორედ ასეთი ვაჭრობის დასაწყისში გჭირდებათ გარიგების გახსნა. ასევე რეკომენდირებულია ფასის დაბრუნებაზე სტოპ ლოსის დადება, განსაკუთრებით მაშინ, როდესაც არსებობს აქტივის ფასის გარე კონტროლის რისკი (მაგალითად, დივიდენდების შემდეგი გადახდა აქციების შემთხვევაში ან ვალუტის ღირებულების ხელოვნური რეგულირება. ინტერვენციებზე).
5. ფორმირების პინცეტი სანთელი . კიდევ ერთი პოპულარული სტრატეგია. და ეს არის  სასანთლეების საპირისპირო ფორმირების ვარიაცია . დრო არ არის გათვალისწინებული. “იწყება” იმ მომენტიდან, როდესაც არის სამი სანთელი იმავე ტენდენციაში გრძელი ჩრდილით. პირველი მიუთითებს, მაგალითად, აღმავალ ტენდენციაზე მაღალი ჩრდილით. მეორეც იგივეა, მაგრამ ამავე დროს მისი ტენდენცია არ აღემატება პირველის ჩრდილს. ამ შემთხვევაში, ალბათობა იმისა, რომ მესამე სანთელი საპირისპირო მიმართულებით წავა, ძალიან დიდია. შესაბამისად, შეგიძლიათ გააკეთოთ როგორც გახსნის, ასევე დახურვის შეკვეთები.
6. ფორმირების თასი სახელურით სანთლით . იგი გამოითვლება შედარებით ხანგრძლივ პერიოდებზე, სულ მცირე 10-15 სანთლის დაჭერით. აჩვენებს ბაზრის წინააღმდეგობის საერთო დონეს. ამ დონის გარღვევა უბრალოდ მიუთითებს სტაბილურ ტენდენციაზე (გაზრდისკენ). ნიმუში შესანიშნავია არასტაბილურ აქტივებთან მუშაობისთვის, ანუ, როდესაც ფასის რყევა უმნიშვნელოა. სხვათა შორის, არსებობს მსგავსი “ინვერსიული თასი” ნიმუში. ეს ასევე მიუთითებს კლების ტენდენციაზე.

უნდა გვახსოვდეს, რომ ფორმირებები და სხვადასხვა სტრატეგიები არ არის თითოეული შეკვეთიდან მოგების გარანტია. ეს არის ტენდენციის პროგნოზირების ერთ-ერთი ვარიაცია, როგორც გრაფიკის ტექნიკური ანალიზის ნაწილი. მაგრამ ისინი ხშირად არიან ავტომატური სავაჭრო ბოტების საფუძველი. ანუ ზემოაღნიშნული სქემის მიხედვით მუშაობენ. სასანთლე ფორმირებები ვაჭრობაში – სასანთლეების ყველა ნიმუში ერთ ვიდეოში, სავაჭრო ტრენინგი: https://youtu.be/CE2QfmaJCiw

ნიმუშის შესაბამისობა

ისევ და ისევ, ბევრი ასეთი ნიმუშია. ტრეიდერის ამოცანაა შეძლოს სანთლის ფორმირების შეფასება ცალ-ცალკე თითოეული აქტივისთვის, რომლებთანაც მუშაობს. ეს საშუალებას გაძლევთ განავითაროთ გამოცდილება, რომლითაც შეგიძლიათ იწინასწარმეტყველოთ ღირებულების შემდგომი ზრდა ან შემცირება. მოკლედ, სასანთლე ფორმირებები არის მარტივი და ეფექტური ინსტრუმენტი ტენდენციის სწრაფად შესაფასებლად. მაგრამ ის შეიძლება გამოყენებულ იქნას მრავალ რთულ სტრატეგიაში. 10 ათასზე მეტია, ყველა მათგანის შესწავლა შეუძლებელია. ტრეიდერს უბრალოდ უნდა ჰქონდეს მათი ძირითადი გაგება, რათა ჩამოაყალიბოს საკუთარი ფორმირებები.