Mille poolest erineb investeerimine kauplemisest ja mida valida olenevalt eesmärgist?

Spekulant versus mõistlik investor ehk mille poolest kaupleja erineb pikaajalisest investorist? Algaja aktsiaturul osaleja seisab silmitsi investeerimis- ja spekulatiivse lähenemisega. Erinevus nende vahel ei ole ilmne, mistõttu tundub, et võite probleemi uurimise vahele jätta, mis on suur viga. Need on aktsiaturu põhitõed, mida pead mõistma, et vältida uusi küsimusi, tõsiseid vigu ja rahakaotust. Mis vahe on siis kauplemisel ja investeerimisel – alustame põhitõdedest.

Kaupleja spekulatiivne lähenemine

Spekulatiivset lähenemist kasutavad kauplejad, kes teenivad raha lühiajaliste turukõikumiste pealt, olles näinud õiget olukorda, teevad tehingu, mis kestab mõnest sekundist kuni ühe aastani. Kaupleja, kes sõlmib teist tehingut, kasutab skalpimise meetodit, sõna otseses mõttes lõikab ära väikese kasumi suurte varade puhul. Tunnikaubandusega tegelevat inimest nimetatakse päevasiseseks kauplejaks, järgmisesse päeva ta tehinguid praktiliselt ei kanna. Mitmepäevase vahemikuga tehinguid nimetatakse swing-kauplemiseks, sellist tehingut saab edasi lükata kuid, kuid kuni aasta.
Kauplemine pole lihtne, sest nõuab pidevat tähelepanu ja keskendumist. Arvuti taga olemine on väsitav, lisaks viivad psühholoogilised tegurid tervise halvenemiseni. Nendel põhjustel on lihtsast rahast rääkiv reklaam ja sotsiaalvõrgustikud valed, millel pole tegelikku alust. Ükski signaalid, indikaatorid ja muud tööriistad ei aita teil hõlpsalt raha saada. Spekulatiivne lähenemine ei sobi kõigile, see nõuab terasest närvi, oskust end raskel hetkel kontrollida ja külma pead kogu töö vältel. Lisaks peate uurima kõiki tehnilise analüüsi peensusi, kaupleja peamist tööriista, aga ka tehnilisi näitajaid, käibevara analüüsimise abilisi.
Pärast seda võite hakata börsil raha teenima, kuigi alati see ei õnnestu, vead börsil on tavaline asi ja kaupleja praktika osa. Töö põhineb kurnaval turuanalüüsil, läbi varade hinnagraafiku. Sobivat olukorda nähes teeb kaupleja tehingu.
Sellised diagrammid kaupleja töös on tavalised [/ caption] Hinnaliikumise ennustamiseks viitab kaupleja hinnamuutuste statistilistele mustritele ja matemaatilistele tehnikatele. Selleks vaatab ta ennekõike graafikut ja uurib, kuidas on hind teatud aja jooksul muutunud. Kui graafikut pikemalt uurida, siis märkad, et hind liigub teatud seaduste – mustrite järgi. Need tekivad tänu sellele, et rahvahulgal on ajastust sõltumata samad eelistused ja harjumused. Mõned kauplejad üldiselt ignoreerivad uudiseid ja vaatavad ainult graafikut, kuid on ka neid, kes keskenduvad uudistele ja tegevussündmustele, kuid neid huvitab ettevõtte finantsaruannete avaldamine mitte pikemas, vaid lühiajalises perspektiivis.
Kaupleja elu – mitte kõik pole selleks valmis [/ caption]

Tuleb meeles pidada, et enne tegi kaupleja tõesti kõik tehingud oma kätega ja loomulikult peeti seda ametit väga kurnavaks. Nüüd on olukord muutumas, sest käsitsi kauplemine asendub masinkaubandusega – algoritmkauplemisega. Tegemist on olukorraga, kus tehinguid börsil teevad robotid, kuid inimene koostab esmalt oma kauplemissüsteemi, mille järgi kirjutab kauplemisnõustaja.

Siin on inimfaktor, kuid selline masin säästab kaupleja aega. Statistika on üllatav: New Yorgi börsil teevad umbes 95 protsenti kõigist spekulatiivsetest tehingutest robotid ehk täna on kauplemine robotite lahing. Esiteks tähendab kauplemine kauplemist futuuride börsiturul ehk kindlusturul. See võib olla Moskva börsi tuletisinstrumentide turg, kus kaubeldakse futuuride ja optsioonidega, või välisturg. Lisaks hõlmab kauplemine tööd valuutaturul. Siin on petturfirmad, on Venemaa Panga tegevusloaga või välismaiste litsentsidega ettevõtteid. Need ettevõtted on küll veidi korralikumad, kuid isegi neil on kauplejate statistika pikal silmapiiril üsna kurb. Selle põhjuseks on hoolimatute reklaamide tegemine ja inimeste meelitamine kauplemisele, kellel on psühholoogiliselt vaja investeerida.
Kauplemisel on mitmeid vaieldamatuid eeliseid: esiteks ei ole kauplejate raha pikka aega külmutatud ja teiseks võite teenida turu kõikumiste pealt ja võite ka nende kõikumiste pealt raha kaotada, teenida saab nii kasvu kui ka languse pealt, mida ei saa öelda investeerimiskäsitluse kohta .

Investeeringute panus tulevikku

Investeerimine on kauplemisele vastupidine. Kui kaupleja teenib tänu lühiajalistele kõikumistele, siis investorid ei pööra neile kõikumistele tähelepanu. Nende eesmärk on globaalsed perspektiivid ja pikaajaline horisont. Investori jaoks pole vahet, kas aktsia
hind langes täna 20 protsenti või tõusis homme 30 protsenti.

Kui kaupleja tugineb matemaatilisele statistilisele tõenäosusele, siis investori ülesanne on läbi viia asjatundlik info kogumine ja analüüs ning teha õige otsus pikaks perioodiks.

Kuidas investorid teavet analüüsivad: kui nad valivad aktsiat, mida osta, vaatavad nad, millises riigis selle aktsiaga kaubeldakse, milline on sealne investeerimiskliima, milline on poliitiline, makromajanduslik olukord, seejärel valivad nad majandusharu, kust aktsiat osta soovivad, vaadatakse, kui paljulubav see on, kas on languses, seal on raha ja arengupotentsiaali. Alles seejärel valitakse konkreetne ettevõte, analüüsitakse selle ärimudeli efektiivsust, võetakse arvesse finantsnäitajaid, avaldusi, suhtarve, püütakse mõista, kuidas aktsia börsikursid vastavad selle tegelikule väärtusele. Investorid püüavad valida alahinnatud odavaid ettevõtteid ootusega, et praegu turg lihtsalt ei mõista veel selle ettevõtte väärtust, kuid aja jooksul noteeringud tõusevad. Investori loogika on see, et kui äri on hea, toimiv, perspektiivikas, siis varem või hiljem jõuavad ettevõtte noteeringud järele ja investor teab, kuidas oodata. Otsuste tegemisel juhinduvad investorid fundamentaalanalüüsist, kuid tehniline analüüs pole neile võõras. Investor vaatab diagrammi, et valida õige sisenemispunkt.

Fundamentaalanalüüs on keeruline aeganõudev protsess, kuid tänapäeval on see tänu tehnoloogia arengule muutunud lihtsamaks. Nüüd pole vaja ise jooni ja indikaatoreid tõmmata. Fundamentaalanalüüsis pole üldse vaja kõiki koefitsiente iseseisvalt arvutada – on olemas spetsiaalsed programmid, aktsiakarjujad, mis muudavad investori jaoks investeerimisinstrumendi valimise lihtsamaks.

Mis kasu on investeerimisest?

Asjaolu, et esiteks on see kauplemisega võrreldes muidugi märkimisväärne aja kokkuhoid – ja investeerimine ei pruugi olla põhikutse, vaid mõni hobi vabal ajal. Investeeringul on ka miinuseid: esiteks on raha pikaks ajaks külmutatud, kapital ei ole mobiilne. Investeerimine on töömahukas protsess. Teadmiste täiendamiseks ei tohiks aega raisata, tuleb häälestuda pikale ootamisele ning turu ja omavahendite languse üle elada. Samuti ei pea te peatuma ühe ettevõtte juures, vaid moodustama täisväärtusliku portfelli, mis vastab kõigile isiklikele vajadustele ja vajadustele.

Investeeringud vs kauplemine – investori ja kaupleja vahe on selge

Artiklis tuuakse välja ühised punktid ühe elukutse kohta, kuid erineva lähenemisega. Kaupleja ja investor on võrdselt head, kumbki taotleb oma eesmärki. Mõlemad peavad õppima ja end täiendama, et iga tehing ja iga analüüs vilja kannaks. Investori ja kaupleja sissetulekud erinevad oma aja tõttu. Võime öelda, et kaupleja hea kasumlikkus on 30%, kuid see pole nii, see on hea sissetulek ja see on üle turu keskmise. Kui kaupleja pole kaotanud, siis on ta juba teeninud, nagu erialaringkondades öeldakse.Investor on tagasihoidlikum ja loodab saada 10-15% aastas ja paljud jäävad rahule.
Kaupleja ja investori tee [/ caption] Lähenemisviisi valik sõltub inimesest, tema eesmärkidest, iseloomust ja võimetest. Igaüks ei mahu karu nahka ja olla karu, kaupleja jaoks on iseloomu ladu oluline, see on osa edukast tööst. Investoritel on äraootamise tõttu lihtsam, võite kanda kahju ja oodata aastaid kasumit. Amet on kindlasti atraktiivne ega lähe üleliigseks, vihmaseks päevaks on rahakarpi vaja igaüks ning investeeringud võimaldavad teha kompetentse musta kasti, millega kaasneb lisatulu.