Як працює Санкт-Петербурзька біржа: індекс, акції, котирування SPB Exchange

Як працює Санкт-Петербурзька біржа: індекс, акції, котирування SPB Exchange. ПАТ “Санкт-Петербурзька біржа” https://spbexchange.ru/ru/about/ – це платформа, яка з самого початку свого заснування організовує торги фінансовими інструментами, поступово вбирає та розширює інші напрямки, що дозволяють конкурувати з рівними або більш масштабними біржами.

Історія заснування та розвитку ПАТ СПБ

Санкт-Петербурзька біржа бере свій початок із заснування самого міста. У 1703 Петро 1, надихнувшись у подорожах фондової торгівлею, наказав відтворити щось подібне в столиці Великої Росії. Протягом двох років будівля старанно зводилася та здійснювалися перші фінансові операції. У 1997 році система була поповнена автоматизованими форматами торгів, куди згодом перейшли всі фінансові інструменти. У 2009 році компанія, яка мала некомерційний характер і була Ленінградською, стає акціонерним товариством і змінює назву на “Санкт-Петербурзьку біржу”. З 2013 року, укладаючи контракт з
Московською фондовою біржею”, місто на Неві проводить у себе всі фінансові угоди, а столична система приймає він завдання клірингового центру. Через два роки до структури Санкт-Петербурзької біржі приєднався аналітичний сервіс. Його завданням було надати учасникам біржової торгівлі інформацію щодо іноземних фінансових активів російською мовою. Сервіс обробляє іноземні інструменти та відповідає за навчально-пояснювальні лекції у сфері фінансової грамотності. У середині наступного року на майданчику було прийнято технологію, яка надавала доступ до міжнародної ліквідності. Відтепер трейдери та інвестори з Росії могли здійснювати фінансові операції одразу після того, як було відкрито торги на іноземних біржових нішах. На сьогоднішній день ПАТ СПБ співпрацює як із фондовим ринком, так і з терміновою його областю, паралельно проводячи публічний продаж товарів,

Довідка! Раніше на аукціон виставлялися інструменти лише російських компаній, проте у 2014 році до біржі приєднався та активно розпочав свою торгівлю ринок іноземних активів.

Принцип роботи Санкт-Петербурзької біржі: структура та учасники біржової торгівлі

Організація торгівлі в ПАТ СПБ досить великомасштабна і включає наступні галузі:

• ринок цінних паперів , заснований 1998 року; з 2014 року до російської ніші приєднався іноземний ринок, на сьогодні кількість елементів перевищує понад 1000;
• терміновий ринок ; починав свою роботу з ф’ючерсами, договір за яким був уперше укладений у 1994 році, проте з 2014 року діяльність за цим напрямком припинено.

Система функціонування біржі

Торговий процес на майданчику ПАТ СПБ здійснюється щодня з 10:00 ранку до 01:45 згідно з годинною зоною столиці. До полудня швидкість продажу невелика. Вона збільшується, коли запускається процес у Сполучених Штатах, тоді до ліквідності російських інструментів додається ліквідність іноземної біржі, ціни зростають до модулів, встановлених зарубіжними ринками.

Зверніть увагу! У дні, коли США відзначаються державні урочисті заходи, торговий процес на майданчику припиняється.

Ліквідність на біржі

Інструменти іноземних компаній продаються та купуються за долари, російські активи, відповідно, за рублі. Один об’єкт пропозиції дорівнює одному фінансовому інструменту. Це практичне рішення для учасників біржової торгівлі, які мають невеликий капітал. Для торгового процесу біржа використовує самі послуги, як і Московський ринок. Сюди входить також торгова
система QUIK , підтримуються мобільні програми для гаджетів. Деякі брокерські компанії надають можливість здійснювати торгові операції на базі ПАТ СПБ з
кредитним плечем (плечо – допоміжний інструмент, коли кошти торгівлі перевищують власний капітал, брокер позичає їх додаткову кількість для здійснення угоди) і виконувати короткі фінансові операції.

Зверніть увагу! Перелік фінансових інструментів, які підтримують вищеописані доповнення, кожен брокер має свій.

Торговий процес здійснюється у форматі Т+2: набуваючи активів на початку тижня, на руки інвестор отримує його через два дні – в середу, коли розрахунок фінансової операції буде завершений.

ПАТ СПБ: чим торгують з урахуванням біржі?

На основі ПАТ “Санкт-Петербурзької біржі” здійснюються фінансові операції купівлі/продажу акцій, облігацій, деривативів та інших інструментів. Крім того, ведеться робота з елементами товарної біржі (сюди входить сировина, дорогі метали, у тому числі чорні та кольорові, продовольчі та непродовольчі товари, продукти хімічної та сільськогосподарської галузі, а також будівельні компоненти). Усі фінансові інструменти разом утворюють перелік допущених до торгівлі інструментів. Перелік розділений на 3 категорії:

1. Котирувальний список 1-го розряду . Для того, щоб бути внесеним сюди, актив має відповідати низці жорстких вимог щодо обсягу торгів та ліквідності. Оцінюються як фінансові інструменти, а й значення організації, яка формує і випускає ці папери.
2. Котирувальний список 2-го розряду . Тут пред’являються лояльніші умови і до активів, і до емітенту.
3. Некотирувальна сторона переліку . У цій частині зібрані всі інші типи паперів.

Некотирувальна сторона списку, у свою чергу, підрозділяється ще на 2 категорії:

• схід – група сформована для організацій, які використовують капітал для здійснення далекосхідних заходів;
• кваліфікований трейдер – сюди входять елементи, визначені для досвідчених учасників біржової торгівлі.

Процес реєстрації на майданчику ПАТ СПБ та початок торгів

Як учаснику біржової торгівлі підключитися до торгового процесу

Насамперед необхідно визначитися з брокерською компанією:

1. Виберіть брокера зі списку акредитованих учасників торгового процесу.
2. Уважно ознайомтеся з умовами договору на брокерське обслуговування та поставте свій підпис, погодившись з усіма умовами та вимогами.

https://articles.opexflow.com/brokers/brokerskoe-obsluzhivanie-v-rossii.htm

Процедура реєстрації

Для проходження процедури реєстрації як учасника біржової торгівлі на організованих торгах фінансовими інструментами ПАТ “Санкт-Петербурзької біржі” слід зібрати та надати необхідні для цього папери:

• підтвердження про допуск інвестора до торгового процесу, зазначене підписом заявника;
• документи, у тому числі заява юридичної особи з проханням про реєстрацію підопічного як учасника біржової торгівлі;
• оригінальний бланк анкети заявника;
• два екземпляри договору про надання послуг щодо здійснення організованого торговельного процесу активами;
• оригінальна довіреність або копія, завірена нотаріусом, у якій зазначено повноваження потенційного інвестора;
• оригінал раніше підписаної згоди на обробку персональних даних майданчиком ПАТ СПБ.

Всі папери, що надаються, ретельно проглядаються платформою, перевіряються відповідності з вимогами закону РФ і внутрішніми умовами Біржі. Організатори можуть попросити надати додаткові відомості та папери, що вказують на фінансовий стан потенційного інвестора. Розгляд документів організаторами торгів займає до десяти робочих днів із дати надання Заявником усіх необхідних для реєстрації паперів. Якщо всі надані папери відповідають усім Правилам допуску до участі у торговому процесі, майданчик зі свого боку ставить підписи у двох примірниках договору та один з них надсилає Заявнику, також надсилається рахунок для перерахування плати за відкриття допуску до організованих торгів цінними паперами. Рішення про допуск Заявника до участі в організованих торгах приймається організаторами Біржі протягом 3-х робочих днів, як тільки за вказаним рахунком буде перераховано у повному обсязі плату за допуск до фінансових операцій, що здійснюються на базі Біржі. Щойно рішення про зарахування Заявника до Реєстру Учасників торгів та Клієнтів буде ухвалено, інвестору прийде відповідне повідомлення, надіслане за контактними даними, залишеними в анкеті.

Торговий календар

Торговий (економічний) календар – це свого роду джерело актуальних новин, у якому зібрані дані про економічні заходи, що відбувається у всьому світі. Календар включає:

• публікацію різних звітних документів за певними показовими елементами;
• вказівку вихідних, святкових та робочих днів;
• письмове оголошення про будь-які заходи, які набрали чинності законами та постановами, що стосуються економічної сфери життя;
• інші важливі заходи.

Окрім запланованих подій у календарі також відзначаються прогнози аналітиків щодо певного економічного елементу, зведення періодів та актуальні новини. За допомогою торгового календаря користувач може провести аналіз ситуації на біржі та попередньо визначити майбутню вартість валюти або активів.

Кліринг та розрахунки

Процес безготівкових розрахунків між сторонами в угоді проводить кліринговий центр Московської фондової біржі. Кліринговий центр виконує обов’язки центрального агента. У процесі безготівкового обміну у угоді організація виконує:

1. Визначає рівні вимоги по угодах, вчиненим у період з 7-ї години вечора першого дня до того ж часу дня Т0.
2. Виявляє елементи ризиків активів на наступний день торгівлі.
3. Перераховує гарантійне забезпечення по відкритих позиціях з огляду на нові ризики.
4. Перераховує засоби забезпечення з огляду на нові ризик-елементи.

За результатами роботи клірингового центру формуються звітні листи у відповідному форматі. Учасник клірингу зобов’язаний не пізніше 4 години вечора по московській годинній зоні в день розрахунку виконати зобов’язання – покласти на торговий рахунок кошти або фінансові інструменти в необхідному обсязі. Якщо учасник не виконав свої зобов’язання достатньою мірою, клірингова організація запускає процедуру врегулювання непоставки.

Учасники торгів на фондовому ринку

Список всіх акредитованих учасників торгів на фондовому ринку представлений на офіційному сайті ПАТ “Санкт-Петербурзька біржа”. у таблиці можна знайти всю актуальну інформацію про учасників:

• повне найменування підприємства;
• ІПН;
• місто реєстрації;
• контактні дані;
• дата допуску до торгового процесу;
• категорія.

Рейтинг учасників торгового процесу на майданчику ПАТ СПБ

Зведення найкращих компаній, що торгують на платформі ПАТ СПБ за квітень 2022 року:

Найменування	Кількість клієнтів	Оцінка
Тінькофф Інвестиції	57 000	4.4/5
Фінам	180 000	4.3/5
Відкриття Брокер	244 814	4.2/5
ВТБ	533 269	4.0/5

Документація та звітність

На офіційному сайті ПАТ “Санкт-Петербурзької Біржі” представлена ​​вся актуальна інформація про звітність та документацію організації, розформована за такими категоріями:

1. Документи для учасників торгів.
2. Документи для учасників клірингу.
3. Документи організації технічного доступу.

Технологічні рішення

Технічні та мережеві послуги забезпечує компанія НП РТС. ПАТ “Санкт-Петербурзька Біржа” надає своїм учасникам біржової торгівлі програмно-апаратний комплекс, що прямо веде на фінансові ринки:

1. Виділений канал.
2. Шифрований канал через Інтернет “мережа в мережу”.
3. Підключення через інтернет за допомогою VPN-клієнта.

Інтерфейси

Торговий майданчик має мережеве обладнання та програмні забезпечення, доступні у різних інтерфейсах. Сюди входять:

1. Транзакційний торговий шлюз . Подає торговельні завдання та отримує звітні листи за ними.
2. Шлюз управління ризиками . Змінює ліміти, ризик-елементи, а також трансляції положень та додаткові джерела.
3. Шлюз мовлення ринкових даних . Відображає поточний стан ринку та актуальні дані про елементи, що купуються/продаються.

Тарифи

Тарифні плани та всі умови щодо них можна знайти на офіційному сайті ПАТ “Санкт-Петербурзької біржі”.

Зверніть увагу! Рекомендується вибирати тарифний план, залежно від стилю торгівлі. Якщо ви практикуєте активну торгівельну роботу, вигіднішим буде тариф із мінімальним комісійним збором, для збору інвестиційного портфеля та вкладення капіталу підійде варіант із мінімальною вартістю за обслуговування рахунку та безкоштовним депозитарієм.

Графіки котирувань

Графік гаданих цін формується з урахуванням показника “Поточна вартість ринку”:

1. Показник “Поточна ціна ринку” показує рівень цінових модулів на іноземні активи та фінансові інструменти, зібрані у процесі торгового процесу на майданчику ПАТ СПБ та ціни, встановлені на іноземному ринку, на якому іноземний інструмент вперше пройшов процедуру лістингу.
2. Показник обчислюється періодично – з моменту відкриття та до моменту закриття торговельного процесу на майданчику з усіх аукціонних фінансових інструментів іноземного випуску.
3. “Поточна вартість ринку” розраховується з метою донесення актуальної інформації до учасників біржової торгівлі і не є інструментів, використавши який можна призупинити торговий процес на підставі законодавства РФ.

Індекс

Біржовий (фондовий) індекс – це показник, що вказує на стан ринку фінансових інструментів, що розраховується виходячи з ринкової капіталізації включених до нього компаній на основі середнього рівня цін на момент закінчення торговельного процесу на біржі. Дані показники дозволяють оцінити стан біржі загалом, виявити, якому періоді у економічному циклі перебуває ринок.
ПАТ “Санкт-Петербурзька біржа” надає учасникам біржової торгівлі непогані інструменти для роботи на біржі. Однак доступ до роботи з цими інструментами і до торгового процесу в принципі доступний далеко не кожному інвестору, трейдерам-початківцям буде важко розібратися в системі торгів. Потрапити до списку учасників можуть кваліфіковані трейдери, які мають достатню кількість досвіду. Крім того, важливо пам’ятати, що залишаючись громадянином Росії та проживаючим на її території, ви наділені відповідними ризиками, незважаючи на те, що купуєте фінансові інструменти іноземного випуску. У тому випадку, якщо ви початківець або трейдер і ви маєте хоча б деякі уявлення про біржову торгівлю, можете спробувати стати учасником торгів на базі ПАТ СПБ. Надалі, якщо робота не буде складною і незрозумілою,