Что такое ETF FXRL, состав фонда, график онлайн, прогноз на 2022 год.
ETF и БПИФы — биржевые фонды, инвестирующие в рынок акций, инструменты денежного рынка, драгоценные металлы или сырьевые товары.
Они следуют за каким-то индексом или собирают портфель на основе популярной стратегии. FXRL — биржевой фонд от компании Finex, зарегистрированной в Ирландии, содержит акции в тех же пропорциях, что и в российского индекса РТС. Инвесторы могут приобрести FXRL за рубли или доллары.
Состав фонда ETF FXRL на 2022 год
Индекс РТС состоит из акций 43 крупнейших компаний России, номинирован в долларах. Наибольший вес занимают компании сектора энергетики (нефть и газ), затем следуют финансы и материалы. Но FInex, обязуюсь повторять динамику РТС, оставляет за собой право не иметь в портфеле некоторые бумаги.
Дело в том, что в индекс РТС входят низколиквидные акции, и если фонд их купит или продаст, это может повлиять на котировки. Поэтому вместо них приобретаются высоколиквидные акции.
Доли владения ценными бумагами фонда немного отличаются от индекса РТС. Утверждается, что это не имеет большого значения, ошибка слежения составляет 0.5% в год. Точный состав портфеля УК Финекс каждый день публикует на своем сайте https://finex-etf.ru/products/FXRL.
На начало 2022 год топ-10 бумаг выглядит так:
- Газпром 16.27%;
- Лукойл 13.13%;
- Сбербанк 12.4%;
- ГМК Норильский Никель 6.4%;
- Новатэк 5.96%;
- Тинькофф 3.68%;
- Полиметалл 2.13%;
- Татнефть 2.01%.
Крупнейшие акции занимают в фонде около 70% веса, остальные ценные бумаги занимают менее процента. Например, Аэрофлот 0.3%.
Список эмитентов пересматривается ежеквартально. Вес бумаг изменяются в режиме онлайн, файл с актуальными весами бумаг Финекс публикует на сайте фонда ежедневно.
Дивиденды фонд реинвестирует в полном объеме, увеличивая активы.
Важно! Компания Финекс зарегистрирована в Ирландии, и значит платит налог на дивиденды 15%. Если инвестор покупает ETF не на ИИС или владеет FXRL менее 3 лет, придется заплатить налог на дивиденды дважды, 15%+13%=28%.
Доходность фонда FXRL
Инвестиции в FXRL — это вложение в широкий спектр российских акций. Но признать его высоко диверсифированным не получится, заметен перекос в сторону компаний нефтегазовой промышленности. Несмотря на это, ETF FXRL — хороший выбор для тех, кто желает инвестировать в российскую экономику.
На февраль 2022 года стоимость FXRL составляет 39200. Чтобы приобрести 1 акцию фонда необходимо 39.2 рублей. Если инвестор решит купить все акции индекса РТС в необходимых пропорциях, потребуется не менее 350 тыс рублей.
Вне зависимости от того, покупает инвестор FXRL за рубли или доллары, динамика фонда зависит от курса рубля к доллару.
В индекс входят акции России, которые рассчитываются в рублях, но сам он номинирован в долларах. Следует учитывать, что во время снижения рынка акций курс рубля резко падает и индекс РТС снижается сильнее, чем индекс ММВБ.
Во время роста рынка акций курс рубля может как расти, так и падать, и индекс РТС будет расти медленнее чем индекс Мосбиржи. Вложения в РТС себя полностью оправдают в случае одновременного роста акций и роста курса рубля.
Полные расходы за владение фондов TER 0.9% в год. Сюда включаются плата за управление, оплату депозитария, брокерских комиссий за ребалансировку, административные расходы.
Конкретные расходы по каждой статье не раскрываются, указаны максимальные потери инвестора. Эта сумма не оплачивается дополнительно, а вычитается из котировок.
Сообщается, что TER уплачивается ежедневно, но вычитается из суммы активов фонда раз в квартал. Инвестор должен оплачивать расходы независимо от наличия дохода от владения ETF.
Фонд был основан в феврале 2016 года. Это хороший период для рынка акций России. Индекс РТС, и FXRL показывает сильный бычий тренд.
Доходность за все время наблюдений составила 154.11% в рублях и 151.87% в долларах, за 2021 год 13.64% в рублях и 10.26% в долларах. Было несколько крупных коррекций, в некоторых случаях длящихся 3-4 месяца, после которых следовало установление нового максимума.
Инвестиции в FXRL — высокорискованные, фонд не содержит облигаций, и поэтому обладает волатильностью рынка акций.
Стоит инвестировать в FXRL, если вы:
- считаете, что мощный рост российского рынка акций будет продолжен;
- собираетесь инвестировать на срок не менее 3 месяцев;
- хотите инвестировать в долларах США;
- обладаете небольшим капиталом и не можете себе позволить собрать портфель из акций РФ;
- обладаете высоко диверсифицированным по классам активов и географии портфелем;
- опасаетесь покупать фьючерс на индекс РТС, из-за предоставляемого автоматически кредитного плеча.
Что выгоднее ETF FXRL или БПИФ SBMX:
Как купить ETF FXRL
Чтобы приобрести биржевой фонд FXRL от компании Finex, необходимо иметь брокерский счет с доступом на Московскую биржу.
Если у вас нет счета, его можно открыть по ссылке на официальном сайте Финекс Купить ETF. Чтобы не платить налоги следует приобрести FXRL на индивидуальный инвестиционный счет или на обычный брокерский счет с удержанием не менее 3 лет. Внести на брокерский счет для покупки фонда можно как рубли, так и доллары.
Фонд можно найти на сайте брокера или через специализированное приложение, введя тикер “FXRL” или ISIN код IE00BQ1Y6480. Далее следует ввести необходимое число акций, приложение автоматически покажет стоимость сделки, и подтвердить операцию.
Цена одной акции всего 39.2 руб, поэтому приобрести его можно, имея минимальный депозит. Благодаря низкой стоимости можно очень точно подсчитать необходимое количество акций для требуемого веса в портфеле.
Перспективы ETF FXRL
FXRL достаточно точно следует за бенчмарком, качество управления компании Finex одно из лучших в России. Комиссия фонда считается высокой для мирового рынка, но для России является среднерыночной. Это один из лучших способов инвестиции в российскую экономику.
Однако целесообразность долгосрочных вложений в российский рынок акций находится под вопросом. Инвестиции находятся под политическими и экономическими рисками, Россия непрерывно с 2014 находится под угрозой ужесточения санкций.
Российский фондовый рынок обладает одной из самых высоких в мире дивидендных доходностей, также он до сих пор остается достаточно дешевых относительно прибылей компаний. Это говорит о склонности к росту на периоде свыше 10 лет.
Эти два фактора приводят к тому, что периоды бурного роста сменяются достаточно глубокими до 25% коррекциями. Падение рынка обусловлено высказываниями политиков о новых санкциях, угрозах военных действий, коррекцией на американском рынке или падением цен на нефть.
Этот фактор следует учитывать при инвестициях в биржевой фонд FXRL, покупать его не ежемесячно или ежеквартально, а после значимых коррекций.
Индекс РТС один из самых быстрорастущих мировых индексов. С начала торгов в 1995 до 2022 года он прибавил 1400%. Для сравнения американский индекс SP500 за аналогичный промежуток показал рост на 590%. Но в отличие от американского рынка,где рост на недельном графике напоминает скорее линию под углом 45 градусов, РТС сильно штормит.
Россия пережила с тех пор несколько сильных кризисов, которые обесценили вложения. Если бы инвестор купил индекс РТС на максимумах весной 2008 года, он до сих пор не вышел бы из просадки. если не усреднял позицию.
Индекс ММВБ с 2008 года показал рост на 100%. Такая разница обусловлена курсом национальной валюты.
В состав обоих индексов входят одинаковые акции в равных долях. Но курс доллара к рублю вырос в два раза, прочно обосновавшись выше 75 рублей. После событий 2014, года многие аналитики утверждали, что рубль вернет позиции и будет снова по 35-45.
В настоящее время аналитики склонны в прогнозу в 100 рублей за доллар. Благодаря политике Центробанка котировки доллара к рублю стали менее волатильными во время потрясений.
О стабилизации же ситуации и начало тренда на укрепление рубля говорить рано. Индекс ММВБ при этом более прогнозируем, потому что зависит от курса национальной валюты косвенно. Компании экспортеры вынуждены учитывать его.
Индекс РТС же не сможет показать значимый рост даже при росте акций Мосбиржи, если курс рубля подвергнется очередному потрясению. При покупке биржевого фонда ETF FXRL следует оценить возможные риски и составить прогноз на динамику национальной валюты, можно приобрести небольшую долю для диверсификации.
Для инвесторов, считающих, что национальная валюта будет укрепляться ETF FXRL — лучший вариант вложений в российскую экономику.
Если вам понравилась статья, то подписывайтесь на мой телеграм канал.
