האינדיקטורים העיקריים של ניתוח טכני במסחר והשימוש בהם בבורסה – אנציקלופדיה של אינדיקטורים טכניים, מגמתיים, מתנודדים. סוחרים רבים מעדיפים לבנות תחזיות על סמך אינדיקטורים בסיסיים, שלא תמיד באים לידי ביטוי בערך הנכס. ואינדיקטורים טכניים מספקים סט מקיף של נתונים אובייקטיביים המאפשרים לנווט במצב השוק ולחזות את דינמיקת המחירים.
מהם אינדיקטורים טכניים במסחר
אינדיקטור טכני הוא מודל מתמטי קפדני הנבנה על בסיס מידע שוק אובייקטיבי ומשמש לניבוי מגמות. מטבעו, הוא פונקציה של מחיר ומתבטא בפורמט גרפי. הכלי לוקח בחשבון נתונים היסטוריים על שווי הנכס, מספר העסקאות שהושלמו ופתוחות. באמצעות נוסחאות או דפוסים היוריסטיים מתוכנתים, המחוון מייצר אותות לגבי שינויים פוטנציאליים בשוק. מידע זה משמש את הסוחרים כדי לאשר או להפריך את התחזיות שלהם.
סיווג אינדיקטורים לניתוח טכני
כיום פותחו אינדיקטורים טכניים רבים, המסווגים ל-2 קבוצות עיקריות: מובילים ופיגורים. אלגוריתמים מהסוג הראשון לוקחים בחשבון את קצב שינוי המחירים בזמן אמת ומייצרים אותות לגבי שינוי סביר במחזור הכלכלי או המגמה הכללית. לעומת זאת, אינדיקטורים לפיגור בניתוח טכני מסתכלים על נתונים היסטוריים ומשמשים כדי לאשר או להכחיש אירוע מחיר, כמו מגמת התחזקות. בהתאם לשיטת חישוב מדדי התחזית, האינדיקטורים מחולקים ל-2 קטגוריות:
- מדדי מגמה של ניתוח טכני המשמשים לזיהוי מגמה ולקביעת עוצמתה. רובם שייכים למעמד של אינדיקטורים בפיגור, כי ליישם את עקרון החלקת המחירים. בעת השימוש בהם יש להעריך מראש את מצב השוק ולקבוע האם נוצרה מגמה. בשוק שטוח, אינדיקטורים למגמה של ניתוח טכני נותנים אותות כוזבים ומעודדים סוחרים לבצע עסקאות מפסידות.
- תנודה (דירוג) , משמש לזיהוי תנאי שוק של נכסים שנמכרו יתר על המידה או קניית יתר. רובם שייכים למעמד האינדיקטורים המובילים. הם יעילים ביותר כאשר אין מגמה בולטת בשוק.
כיצד להשתמש באינדיקטורים
לאינדיקטורים טכניים במסחר יש 3 שימושים עיקריים:
- להודיע על פריצת קווי תמיכה והתנגדות ;
- לאשר את האותות של כלי ניתוח טכניים אחרים, למשל, דפוסי תרשים;
- לעזור לחזות מחירים עתידיים.
אינדיקטורים טכניים חלים על כל סוג של מכשירים פיננסיים המלווים בנתונים אובייקטיביים היסטוריים. עם זאת, הם נמצאים בשימוש נפוץ יותר בשוקי הסחורות והמטבעות, שבהם הסוחרים מתמקדים בעיקר בהערכת שינויים במחירים לטווח קצר. משקיעים משלבים לעתים קרובות מספר אינדיקטורים של ניתוח טכני. אין שילוב מיטבי של כלים, כל סוחר בונה את המערכת היעילה שלו. כדי להגביר את הדיוק של התחזיות, אינדיקטורים טכניים משולבים עם כלים סובייקטיביים יותר, כגון דפוסי תרשים. הם נכללים גם במערכות מסחר אוטומטיות, לאור האופי הכמותי שלהם.
יתרונות וחסרונות של אינדיקטורים
למרות שניתוח טכני אף פעם לא נתפס ככלי הבלעדי או העיקרי לביצוע תחזיות, יש לו מספר יתרונות חשובים:
- משקף את סנטימנט השוק הנוכחי;
- לספק נתונים אובייקטיביים לניתוח (מחירים והיקפים);
- לאפשר לך לזהות בקלות דפוסים, מה שמקל על קבלת החלטות מסחר;
- יעיל בחיזוי מגמות לטווח קצר.
בעוד שאינדיקטורים טכניים שימושיים כעזרי חיזוי, יש להם מספר חסרונות משמעותיים:
- הם נותנים אותות מעורבים . ככלל, סוחרים משתמשים במספר אלגוריתמים מתמטיים כדי לשפר את הדיוק של התחזיות שלהם. אבל בשילוב, האינדיקטורים מספקים מידע סותר, מה שמסמן את כדאיות הקנייה והמכירה של נכס כאחד. במקרה זה, אי אפשר לקבל החלטת מסחר יעילה.
- אל תיקח בחשבון אינדיקטורים בסיסיים . בעקבות האותות של אינדיקטורים טכניים בלבד, אינך יכול לסחור ביעילות. מכשירים מסוג זה אינם משקפים את השינוי במחזוריות הכלכלית, שינויים בכלכלה העולמית ובפוליטיקה וכו’.
- מותאם רק לתנאי שוק מסוימים . ככלל, אינדיקטורים מפותחים עבור מכשירים פיננסיים מסוימים או מצבי שוק. לכן, כל שינוי יכול להשפיע על יעילות האותות.
סיכונים והזדמנויות
השימוש באינדיקטורים טכניים כרוך בכמה סיכונים, כולל:
- פרשנות שגויה של אותות טכניים . יש לכך מספר סיבות: הזנחה של כל נפח האינדיקטורים האובייקטיביים, ניתוח של קבוצה קטנה של נתונים היסטוריים, הטיות אישיות וסטריאוטיפים מתמשכים.
- ההסתברות לבנות תחזיות מבעוד מועד , שכן ניתוח טכני הוא היעיל ביותר במסחר לטווח קצר. אם אתה צריך לבנות תחזית לטווח ארוך, עליך לשלב את המכשירים הנבחרים עם נתונים בסיסיים.
- סבירות גבוהה להיכנע לרגשות ולהפסיד הון . הסיבה לכך היא שניתוח טכני אינו מספק הבנה מעמיקה של תופעות שוק. כאשר משקיע עושה טעות, הוא מתחיל להיכנס לפאניקה. זה מוביל בהכרח להתמוטטות.
ניתוח טכני בשילוב עם יסוד מספק הזדמנויות נהדרות לבניית תחזיות מדויקות ביותר של דינמיקת המחירים העתידית היחסית. הוא מספק למשקיע מערך מקיף של נתונים אובייקטיביים המאפשר לנווט בקלות במצב.
האינדיקטורים הטכניים הטובים והפופולריים
כיום ישנם תתי סוגים רבים של אינדיקטורים בהתאם לסוג המידע המשמש בניתוח. הפופולריים ביותר כוללים את הדברים הבאים:
- מחוון נפח איזון , או OBV . כחלק מניתוח טכני, הוא משמש לקביעת חוזקם של שוורים ודובים. התחזית בנויה על בסיס מדדי נפח, שהשינוי בהם משקף את מצב הרוח של הקהל. עלייה ב-OBV פירושה שהקונים מוכנים לבצע עסקה. להיפך, הירידה שלו מסמנת עלייה במכירות.
שימוש באותות מהצומת של OBV והממוצע הנע שלו - אינדיקטור צבירה/חלוקה, או A/D . הוא נמצא בשימוש נרחב כדי לאשר או להפריך את חוזקה של המגמה הנוכחית. החיזוי מתבצע על בסיס אינדיקטורים אובייקטיביים של נפח וערך, המאפשרים להבין האם נכסים נצברים או מתפזרים לאורך זמן. קו A/D עולה מאשר מגמת עלייה, בעוד קו יורד מסמן התעצמות של מגמת ירידה.
- מחוון תנועה כיוונית, או ADX . הוא שייך לקטגוריית כלי הטרנדים ומשמש למדידת חוזק ומומנטום של טרנד. כולל 3 קווים: ADX ראשי (מרכזי) ועזר +DI ו-DI (ממוקם בצדדים). ערך ADX מעל 25 מצביע על מגמה חזקה, מתחת ל-20 מצביע על מגמה חלשה. ההצטלבות של רמות +DI ו-DI על ידי הקו המרכזי מסמנת היפוך מגמה פוטנציאלי.
- אינדיקטור התכנסות-דיברגנציה ממוצע נע, או MACD . עוזר לקבוע את הכיוון והמומנטום של מגמה באמצעות ניתוח ממוצעים נעים. מחושב על ידי הפחתת EMA (26) מ-EMA (12). תוצאת החישוב היא EMA (9), המכונה בדרך כלל קו האות MACD. הנקודות שבהן הוא חוצה את EMA (26) ו-EMA (12) משמשות כטריגרים פוטנציאליים לקנייה או מכירה של נכס.
מחוון MACD - אינדקס חוזק יחסי, או RSI . כלי זה עוזר לקבוע את עוצמת המגמה הנוכחית ואת הסבירות להיפוך. בפועל, הוא מוצא יישומים: הוא מאפשר לזהות את המצב של קניית יתר או מכירת יתר, לתקן את התחזקות או דעיכת המגמה, לקבוע את רמות התמיכה וההתנגדות. בעת חיזוי, הוא משווה את החוזק של נכס בתקופות של צמיחה וירידה.
- מחוון ארון . עוזר לקבוע את הווקטור והחוזק של המגמה על ידי ניתוח האם המחיר מגיע לשיאים או לשפל חדשים לתקופת החישוב. בתנאי שוק תנודתיים, הוא יוצר לעתים קרובות אותות מסחר כוזבים.
- המתנד הסטוכסטי הוא האינדיקטור הפופולרי ביותר המאותת על מצב של קניית יתר או מכירת יתר של נכס. מעריך את מיקומו של המחיר הנוכחי ביחס לטווח המחירים של התקופה שנבחרה, מקצה לו ערך אחוז מ-0 עד 100. מאמינים כי מחירים במגמת עלייה נסגרים ליד הגבוה, ובמגמת ירידה נסגרת ליד הנמוך.
מחוון סטוכסטי
זוהי קבוצה בסיסית של אינדיקטורים לניתוח טכני המשמשים סוחרים מנוסים. משקיעים מתחילים מוזמנים ללמוד ולתרגל כלים אלו על מנת להבין במהירות ובצורה טובה יותר את עקרונות תפקוד השווקים הפיננסיים. עם זאת, אין להזניח דגמים אחרים, עליהם נכתבו ספרים רבים. לדוגמה, האנציקלופדיה של ר. קולבי לאינדיקטורים של שוק טכני היא מאוד אינפורמטיבית ושימושית.
יישום בפועל
לפני השימוש באינדיקטורים, יש להגדיר אסטרטגיה בסיסית. במילים אחרות, לעצב מערכת של כללי התנהגות אובייקטיביים ומוחלטים בעת קבלת החלטות מסחר. האסטרטגיה לא צריכה להיות פשוטה או מורכבת מדי. כדי שזה יהיה בר קיימא, יש לענות על מספר שאלות אוניברסליות:
- איזה סוג ואיזה פרמטרים של המחוון לבחור;
- כמה נכסים יש לקנות או למכור;
- עם הגעה לאילו ערכים יש צורך לפתוח או לסגור עמדה;
- כיצד לגדר עסקה;
- מהם כללי ניהול הכסף;
- מה הם כללי היציאה.
5 האינדיקטורים המובילים לניתוח טכני למסחר: https://youtu.be/1mCz-LZTbfM מומלץ לבסס את האסטרטגיה שלך על סוגים שונים של אינדיקטורים, כמו מומנטום ומגמה. השימוש בכלים דומים מוביל לעיוות מידע או ליצירת אותות שווא כתוצאה ממספר חישובים המבוססים על אותו עיקרון. https://articles.opexflow.com/analysis-methods-and-tools/osnovy-i-methody-texnicheskogo-trajdinga.htm בחירת האינדיקטורים תלויה בסוג האסטרטגיה ולוקחת בחשבון סגנון מסחר וסובלנות סיכונים. סוחר המתמקד בתקופות ארוכות טווח ומקסום רווחים יכול לעקוב אחר המגמה ולהשתמש באינדיקטורים של מגמה (ממוצעים נעים, ADX וכו’). משקיעים המעוניינים לעשות רווחים קטנים תכופים פועלים בשווקים תנודתיים מאוד ומשתמשים במתנדים.
