Anotanga sei investor kuronga basa neramangwana?

Kutengeserana kweramangwana inzira inonakidza uye inoshanda yekuwana pane iripo capital pane kudyara mumasheya, mari, real estate, nezvimwe. Chishandiso chacho chinoshamisa pakuti chinopa sarudzo yakakura yemaitiro. Semhando yakakosha yekutengeserana, ramangwana rinozivikanwa mumusika wemari. Vanounza purofiti yakakura nemaitiro ane hunyanzvi.

Musika wemangwana unoshanda sei?

Kutengeserana kweramangwana kunosanganisira kufanotaura kushanduka kwemusika kuitira kutenga / kutengesa zvinhu nemutengo wakanaka. Chimiro chemudziyo wemari ndeichi:

1. Kugadzikana. Futures imhando yekontrakiti yakapedzwa pane stock exchange, uko, pamwe chete nemamiriro ese, mutengo uye nguva yekuendesa zvinhu zvinotenderwa pamberi. Mumashoko akapfava, mutengi anozvipira kutenga nhumbi dzekutengesa nemutengo wakatarwa mushure menguva yakati. Uyezve, investor ane rombo rakanaka. Kana mutengo wezvigadzirwa uchikwira mukati menguva yakatarwa, achaita purofiti. Kana ikadonha, inenge yarasika. Muchiitiko chakanakisisa, hapana mumwe wemapato echibvumirano achaita purofiti uye haana kurasikirwa (mumwe nomumwe anoramba “newake”).
2. Kuitwa kwekumanikidza kwechibvumirano . Kutenga uye kutengeswa kwezvinhu mushure mekupera kwechibvumirano chisungo, kwete kodzero, yemapato. Iko kushandiswa kwemari kunoshanda sechivimbiso chekuzadzika kwezvinodiwa. Pamberi pekupedzisira kwekutengeserana, mari yeinishuwarenzi (guarantee) inounganidzwa kubva kune vatori vechikamu. Kazhinji i5% yemari yekontrakiti. Uyezve, pane zvirango.
3. Zvinhu zvakasiyana-siyana. Iko hakuna chaiyo hurongwa hwekusarudza chinhu chekutengeserana. Zvinogoneka kutenga / kutengesa zvibatiso, mareti emari, mari, indices, nezvimwe.

Nyanzvi dzezvemari dzinoisa kutengeserana kweramangwana sekufungidzira. Kuisa mari chaiko kunosanganisira kuisa mari mukutenga chimwe chinhu. Chibvumirano cheramangwana chinofananidzwa nebheti, kureva kuti vatori vechikamu vanongoita mabheti kana mutengo wechinhu uchidonha kana kukwira.

Benefits of future trading

Chimbo chemari chinoshandiswa zvakasimba nevaya vanoda kuwana mari yakawedzerwa nyore uye nokukurumidza. Vamwe vatengesi vanotenda kuti zvakanakira zvaro zvinopfuura zvipingamupinyi. Mativi akanaka:

1. Kune zvakawanda zvakasiyana siyana zvinowanikwa kusvika kumisika yezvigadzirwa. Portfolio diversification iri nyore.
2. Kutengesa zvinzvimbo zvipfupi hakuna muganho. Kutengeswa kwezvinhu izvo mutengesi asina kunonzi “pfupi” – kutengesa kupfupi. Kana ichienzaniswa nemasheya, saka panguva yakagoverwa kutengeswa kwechigadzirwa, zvinokwanisika kutenga / kutengesa remangwana kakawanda.
3. High level of liquidity. Futures chinhu chinobva pamusika chiridzwa. Kuitwa kwechibvumirano kunoitika munguva pfupi. Mukana wekukura kwemutengo unowedzera, i.e. mukana wekugamuchira mari wakakwira kupfuura nekudyara kwenguva refu.
4. Standard fomu. Vatori vechikamu havadi kutaurirana nezve izvo zvekontrakiti. Mamiriro ese atopihwa.
5. Chikumbaridzo chekupinda chakaderera. Kubhadhara nechibvumirano hakufanirwe kuitwa nekukurumidza. Zvakakwana kuunza inishuwarenzi. Muganho unosvika 15% yehuwandu hwekutengesa kukosha. Imwe mari yacho inogadzirirwa kubhadhara pakupera kwechibvumirano. Mukuwedzera, nekuda kwehutano hwechinhu chebvumirano, hapana chikonzero chekubhadhara bhuroka kuitira kuchengetedza zvivimbiso. A remangwana dhiri ingori kudomwa kwechinzvimbo muhwaro hwehomwe.
6. Mikana yekuenderera mberi nekutengesa mushure mekupera kwechikamu chikuru. Kuti uite izvi, pane chikamu chekukurumidzira chinowedzera nzira kwemaawa mashomanana.

Izvo zvakashata zverudzi urwu rwekudyara ndiko kushaikwa kwekuwedzera, i.e. haugone kubvunza broker chikwereti chemari kana chinhu chekudyara pachacho. Chikonzero kusavapo kwechido chekuva nemari yose paakaunti kamwechete pakutanga kwekutengeserana. Uye ephemerality yechinhu hachikubvumiri kuti uve nechikwereti chimwe chinhu chisipo. Rimwe divi rakashata nderekuti mutengesi, paanenge achinyorera kutengwa kwechinhu, haazive kuti ndiani achava wechipiri mubatanidzwa. Izvi zvinowedzera mwero wengozi.

Nekuwanda kwese kwakanakira, chishandiso hachikurudzirwe kushandiswa nevanotanga. Futures yekutengesa inoshanduka kuita kasino isina ruzivo rwakakwana uye ruzivo mumusika wemari. Vanotangisa vanowana fungidziro yekuti zviri nyore “kufungidzira” simba rekuchinja kwemitengo.

Leverage

Kupihwa kwemamiriro akakosha ekubhadharwa kwezvibvumirano zveramangwana hakubvumiri kushandisa masevhisi ekukweretesa ebroker. Saizvozvowo, hazvibviri kutaura pamusoro pekuwanikwa kwehuwandu hwemhando iyi yekudyara. Leverage yakatsiviwa nechibatiso. Munhu anodyara mari ane kodzero yekutenga kondirakiti yeramangwana pasina kana mari yacho yese. Kutsinhana kunofananidzira muchengeti wekutevedzera mitemo, uye inoda chete chikamu chemari inofanira kubhadharwa (mubhadharo wepamberi). Iyi ndiyo GO (chibatiso kana dhipoziti).

Kufunga pamberi pekutengesa

Usati watengesa ramangwana, ita shuwa kuti unonzwisisa uye unonzwisisa zvizere njodzi dzese dzine chekuita nekutengesa kwakadaro. Tevere, iwe unofanirwa kutora akati wandei zviito: sarudza bhuroka, sarudza chikamu chemusika uye wega sarudza rudzi rwemangwana rekutengesa iwe pachako.

Kusarudza Brokerage Firm

Abroker anoshanda mumhando iyi yekudyara achapa mutengesi iyo yepamusoro sevhisi uye kurudziro. Nekudaro, kune vakazvimirira vega, izvi zvinogona kudhura. Sarudzo iri nani ingave yekusarudza dhisikiro seti yemasevhisi pamuripo diki. Sarudza femu yebrokerage zvichibva pane zvinotevera zviratidzo:

• kubheja komisheni;
• margin zvinodiwa (yekutanga chiyero);
• marudzi aripo ekutengeserana;
• platform software;
• kureruka kwekutarisa kwekutarisa kubva pakuona kwemushandisi;
• kukurumidza uye kunaka kwebasa remutengesi paunenge uchishumira vamwe vatengi.

Zvikamu zvemisika yemangwana

Paunenge uchitengesa masheya, maindasitiri mazhinji akasiyana anowanikwa (kubva kune tekinoroji kuenda kune yekunze mari yebhangi deposits). Nemakina ekutengesa akafanana emhando dzeindasitiri, kuchine nuances yemhando dzavo dzega. Mamiriro acho akafanana nekutengeserana kweramangwana. Pasinei nekufanana kwekutengeserana kweramangwana, zvakasiyana-siyana zvezviridzwa zvinotariswa kuti zvakakosha kutarisa marudzi ose emhando. Enzanisa ivo nezvibvumirano zvekutengesa zvekusimudzira kuti uwane kunzwisisa kwakajeka kwezvinoitika kana uchisarudza spectrum yebasa. Ramba uchifunga kuti imwe neimwe yemisika (simbi, mari, zviwanikwa zvesimba, nezvimwewo) ine hunhu nuances: mutsauko muhuwandu hwemari, makondirakiti mavhoriyamu, margin zvinodiwa.

Mhando dzekutengeserana mumusika wemangwana

Kutenga kontrakiti kana kuitengesa, uchitarisira kuhwina pakukwira / kudonha kwemutengo, ndiyo iri nyore mhando yekutengeserana kunzwisisa. Iri nerudzi urwu rwekutengeserana kwaunofanirwa kutanga kutengesa mumusika weramangwana. Sezvaunodzidza uye uchibatanidzwa mukuita, shandisa dzimwe nzira dzakaoma kunzwisisa. Mhando dzekutengeserana:

1. Bet pazvinzvimbo pamitengo yekontrakiti uye chigadzirwa pachayo. Mutengesi anogadza nzvimbo yakareba mumusika wemangwana uye panguva imwechete nzvimbo pfupi mumusika wemari. Chinokosha chebheti kuchinja kwemitengo yezvinhu pachayo uye mitengo yeramangwana racho. Iyo yakazara purofiti kubva kune ese zvigaro ichasiyana. Mutengesi anofarira kuvhara zvigaro zvose, ari mutema.
2. Bet pazvinzvimbo zvekondirakiti. Chinokosha chebheti ndechekushandura mutsauko pakati pemitengo yezvibvumirano zviviri. Kushanda logic kwakafanana neyakapfuura.
3. Kushandisa remangwana rekutengesa kurwisa kuderera kwemusika wemasheya. Zvikasadaro, hedging. Nenzira yekufananidzira, inoratidzika seizvi: mutengi ane bhokisi guru rezvikamu, uye haadi kuvatengesa. Musika wemari uri kudzvanya nekugona kwekudonha kwakanyanya kwemitengo. Nzira yekubuda ichave kutengeswa kwavo nenzira yekontrakiti yeramangwana. Kureva kuti, ramangwana rinova inishuwarenzi pamusoro pekudonha kwemitengo mumusika wemasheya.

Iyo yakanyanya mari-inokwezva remangwana

Kunyangwe isu tiri kutaura nezvenzvimbo dzemumba kana dzekune dzimwe nyika, iyo nheyo haina kuchinjika. Iko kushanduka kukuru (mutengo kushanduka) uye liquidity (kukwanisa kukurumidza kushandura zvinhu kuti zvive mari nemutengo wakanaka) zvinogara zviri hunhu hwemaindisi emusika anozivikanwa. Mari yekubheja (euro kudhora, Swiss franc kuJapan yen, nezvimwewo) zvakare mvura uye inoshanduka. Essence yavo inofananidzwa neindices, asi mabheti ari nyore kunzwisisa.
Mafambisirwo asina njodzi shoma ndeaya:

• kutorwa kweramangwana rezvikamu zvemakambani makuru uye akabudirira;
• kutengesa ramangwana resimbi dzinokosha.

Preliminary market analysis

Nokuda kwesarudzo yakarurama yekontrakiti yeramangwana, zviri pachena kuti zvakakosha kudzidza mamiriro ezvinhu aripo pamusika. Pazasi ndiwo anonyanya kushanda uye akajairika marudzi ekuongorora pakati pevatengesi.

Fundamental

Chidzidzo chinoongorora zviratidzo zvezviyero zvakasiyana zvinokanganisa mitengo yekondirakiti mune ramangwana. Sezvo mutengo weramangwana uchienderana nemutengo weiyo pfuma yepasi, zvinhu zvese zvinogona kukanganisa reshiyo yekugovera-yekuda chiyero uye iyo iri pasi peasset inoongororwa. Mienzaniso:

1. Mari yemberi. Pano, zviratidzo zvemisika yakakurumbira senge FOREX, kunyanya mazinga emitengo yemubereko, kukwira kwemitengo munyika dzine mari dzenyika dzinoenderana, nhau dzehupfumi, uye zvinhu zvinongoerekana zvaitika.
2. Stock uye bond ramangwana. Basa guru muchikamu ichi rinotambwa nedata kubva pakushuma pamusoro pekufamba kwemari kwese kwekambani inoburitsa (kuburitsa zvibatiso). Kunyanya kutariswa kunobhadharwa kune yakakosha ratios (zviratidzo zvekukura kwekambani, mambure emari panguva ino uye mumasimba, nezvimwewo).

Technical

Kuongorora kunobva pane data kubva kumatengo ematengo. Nheyo yeiyi nzira ndeyekusimbisa kuti mutengo unoshanduka chero nguva. Kunyangwe kana pasina shanduko pane chati, kana uchikwira kusvika pakuwedzera kwemiganhu kana kuderera kwavo, kugadzikana kwakadaro kumire kusati kwasvika mutengo kana kudonha. Basa rinokosha mukuongorora rinoitwa ne:

• mapatani (mienzaniso yekuchinja kwemitengo mumatanho apfuura);
• kutsigirwa uye kupikisa mazinga (zvipingamupinyi zvisingakundiki pamutengo kwenguva yakareba).

Iko kusanganiswa kweizvi nezvimwe zviratidzo zvinopa chikonzero chekugumisa kuti kutengeserana kwakakosha. Yese data yakavakirwa pahwaro hwemutengo wekuchinja chati.

Kuvhura account yekutengesa

Pasina kusarudzika, ese mastock exchanges anopa mukana wekutengesa mune ramangwana. Basa rinotanga nekuvhura account yebrokerage:

1. Kusarudzwa kwekambani yepakati mukutengeserana kunobva pakudzidza kwemashoko echibvumirano. Tarisa rezinesi rebroker pawebhusaiti yeMoscow Interbank Currency Exchange MICEX (https://www.moex.com/).
2. Mapepa anodiwa kuvhura account anosiyana zvishoma zvichienderana nesangano chairo, asi rondedzero huru ndeyotevera:
   • kushandiswa maererano nemuenzaniso wakagadzwa nesangano;
   • pasipoti / imwe chitupa gwaro;
   • TIN chitupa;
   • SNILS.

Sarudza pane mari yekuendesa kuaccount. Kune vakasiyana vatengesi, iyo shoma yekupinda chikumbaridzo inosiyana zvakanyanya. Zvadaro, ita zvinotevera:

1. Sarudza iyo account yekuvhura – yenguva dzose (mutero we13%) kana account yega (IIA) (pano unogona kusarudza rudzi rwekubvisa mutero – pamupiro kana mari).
2. Sarudza chirongwa chemutero, uchifunga nezve ese akarongwa mabasa emari.
3. Sarudza nzira iri nyore yekuvhura – shanyira hofisi yekambani iwe pachako kana nekunyoresa online. Muchiitiko chekutanga, zvakakwana kuunza mapepa ezvinyorwa. Nyanzvi ichaita zvakasara. Mune yechipiri, iwe uchafanirwa kuzadza makoramu ese anodiwa iwe pachako. Kunyoresa kusimbiswa kunoitwa kuburikidza nekuzivikanwa kuburikidza ne “Gosuslugi” kana SMS simbiso.
4. Zvinyorwa zvinogadziriswa mukati memazuva 2-3. Mushure mekupera kwenguva, meseji yeSMS inotumirwa kune yakatsanangurwa nhamba yefoni ine chiziviso chekuvhura account.
5. Iyo account haisi kushanda kusvika dhipoziti yekutanga. Izadze nekadhi rebhangi, kutamisa kubva kumaakaundi ekuchengetedza, mari.

Iyo inoshanda yekutengesa account inokutendera iwe kuti utange kutenga nekutengesa remangwana.

Contract classification

Iyo tekinoroji yekudyidzana nayo zvinoenderanawo nerudzi rwechibvumirano chakasarudzwa. Usati watanga kutengesa, nyatsodzidza maitiro emhando mbiri idzi.

1. Delivery. Iro iro zita remhando yekontrakiti rinotaura nezve hunhu hwayo – inofanirwa kunge iri chaiyo kuendesa kwechigadzirwa zvichienderana nemhedzisiro yekutengeserana. Kutevedzera chibvumirano kunodzorwa nekutsinhana, kuranga vatori vechikamu nefaindi kana paine kutyora kwemamiriro. Mhando inoshandiswa, sekutonga, nemabhizimisi ekurima uye emabhizimisi. Kufarira kunotsanangurwa nekudiwa kwekutenga zvine pundutso izvo zvakabikwa pachezvazvo kana zvimwe zvinhu zvinodiwa mukugadzira.
2. Estimated. Mamiriro echibvumirano akapedzwa pasi pemhando iyi haapi kupa kuendeswa kwechinhu chechibvumirano. Kutengeserana kunoitwa pahwaro hwekutsinhana kwemari. Chaizvoizvo, zvibvumirano zvekugadzirisa zvinoitwa nevatengesi kuti vawane mari kuburikidza nekutengeserana kwekufungidzira.

Kutengesa algorithm

Kutengeserana pastock exchange hakuitwe pasina kufunga. Kutengeserana kweramangwana kunoda hurongwa hwekuita hwakajeka hunosiyana kubva pamamiriro ezvinhu kuenda kune mamiriro, asi hune musana mukuru – algorithm yekutengesa:

1. Kusarudza kukosha kwechibvumirano panguva ino.
2. Kuongororwa kwehuwandu hweinishuwarenzi premium (GO).
3. Kuverengera kwenhamba yezvibvumirano zviripo nekupatsanura huwandu hwedhipoziti nehukuru hwemargin.

Muenzaniso: Unoda kuziva huwandu hwegoridhe remangwana makondirakiti aripo kuti atengerwe nemadhipoziti e1, 5 uye gumi zviuru zvemadhora. Maverengero ane fungidziro nekuda kwekusagadzikana kwekutengesa paramita. Iyo inotevera data inowanikwa:

• mutengo wetroy ounce parizvino i1,268 zviuru zvemadhora;
• GO 0.109 zviuru zvemadhora.

Kuti uverenge huwandu hwezvibvumirano zvehukuru hwakasiyana dhipoziti, mari yedhipoziti inokamurwa nehuwandu hweGO:

Iwe unofanirwa kuziva nezvengozi. Nzira inonzwisisika ndeyekudzikamisa njodzi kune 3% yedhipoziti.

Margin uye mhedzisiro yemari

Nzvimbo yakazaruka ndeyeramangwana rakatengwa. Pakupera kwezuva, margin inowedzerwa pachinzvimbo chayo (musiyano pakati pemutengo wekutenga uye kukosha pakupera kwekutengesa).

Nenguva iyo kontrakiti yakavharwa, chiratidzo ichi chine ruzivo pamusoro pekuwedzera kwemazuva ose, kuva chiratidzo chemugumisiro wezvemari wekutengeserana.

Vatengesi vane ruzivo vanoita kuverenga kwekutanga kwekubatsira kwekutengeserana (variation margin). Izvi zvinokutendera kuti usapotsa iyo yakanakisa nguva yekuvhara chinzvimbo. Profitability inoverengerwa neformula: VM = (Pn – Pn-1) × N, apo:

• Pn kukosha kwechibvumirano munguva ino yenguva;
• Pn-1 – kukosha kweasset pakupera kwezuva rapfuura rekutengesa;
• N ndiyo nhamba yezvibvumirano.

Mibvunzo yakajairika yevatsva

Iyo yakawanda yeanovice yemari nhamba inonyudzwa mumusoro wekufarira kwaari, iyo yakawanda mibvunzo inova yakakosha kwaari. Izvi zvinowedzera mheziro yezivo. Pazasi pane mibvunzo yakajairika pakati pevachangotanga:

1. Ndekupi kwandinogona kuona runyoro rwezvese zvazvino remangwana? Kuchinjana kune marezenisi kunoratidza runyoro rwezvibvumirano zveramangwana zviripo munguva chaiyo. Chero kuchinjana kunoitwa nemutengesi kunofarira kuvandudzwa nenguva kwemazita.
2. Ndekupi kwandingadhaunirodha nhoroondo yequotation? Pane chero shanduko pane sevhisi ine archive yemakotesheni. Kuti uite izvi, unogona kushandisa kutsvaga pane saiti nekupinda “Quotes Archive” mubhokisi rekutsvaga. Dzimwe nguva unogona kudhawunirodha makotesheni zvakananga kuburikidza nechati sevhisi nekuisa iyo “Maximum bars” parameter zvichienderana nekuti 1 zuva rakaenzana ne1440 maminetsi. Usati wadhawunirodha, mushandisi anokurudzirwa kusarudza kutanga uye kupera kwenguva yenguva yekufarira.
3. Nzira yekusarudza zuva remangwana rakakodzera? Kusarudzwa kwezuva rekupera (zuva iro chibvumirano chinopera) zvinoenderana nechinhu chiri pasi. Inoitika pane mamwe mazuva akatarwa nekuchinjana. Sarudzo yemutengesi iri pakuti pakuita sarudzo yekupedzisa kutengeserana, kuongororwa kunodiwa zvichienderana nerudzi rweasset. Ndiko kuti, kusarudzwa kwezuva remangwana chikamu chekuongororwa kwekutanga kwemusika, iyo inotsanangurwa pamusoro apa.
4. Chii chinoitika pazuva rekupedzisira rekutengesa? Pazuva rino, shanduko inoitisa recalculations kune ese akavhurika nzvimbo mumusika weramangwana, i.e. rino ndiro zuva iro zvisungo pasi pechibvumirano zvinozadzikiswa. Zvinenge zvisingabviri kufanotaura maitiro emusika pazuva rino. Vatengesi vanofanirwa kuve vakangwarira pamazuva ekuvhara kuitira kuti kusagadzikana kusingatarisirwi kurege kukonzera kurasikirwa. Mukuwedzera, izuva rekupedzisira rekutengesa kuti iwe unogona “kurova jackpot”.
5. Pane remangwana risingaperi here? Hongu, kune ramangwana risina zuva rekupera. Pasi pezvibvumirano zvakadaro, kuverengera kunoitwa kweawa. Avo vanobata nzvimbo refu (refu) vanobhadhara avo vanobata mapfupi (mapfupi) pamwero wakatemwa nekutsinhana. Ichi chiitiko chinokwereta kuvapo kwacho nekuda kwekuchengetedza kukosha kwehupenyu husingagumi pasina kuvhara nzvimbo. Kukosha uku kunofanirwa kunge kuri pamwero wemutengo wepasi kune indices.
6. Ndeupi musiyano pakati pezvinzvimbo zvipfupi uye refu muchibvumirano? Pfupi – mugumisiro wekutengeswa kwechibvumirano. Muridzi wenzvimbo pfupi ane chisungo chekutengesa pfuma yepasi pamutengo wakabvumiranwa muchibvumirano. Yakareba – mhedzisiro yekutenga chibvumirano. Muridzi wayo ane chisungo chekutenga pfuma yepasi pamusi wekupera kwechibvumirano pamutengo wakatarwa.
7. Vanoisa mari vanoda ramangwana here? Mumwe nemumwe investor anozvisarudzira kana achida kutengeserana mumusika weramangwana. Sarudzo yezviridzwa zvemari zvinoenderana nezvido zvemunhu, ruzivo uye chikwama chemuridzi. Vamwe vanhu havashandise remangwana rekutengesa sechinhu chega chemari. Asi, vanotarisa remangwana seimwe yesarudzo dzekusiyanisa mari. Icho chishandiso chekudzikisa njodzi. Inosanganisira kuisa mari muzvinhu zvakasiyana-siyana.

Unogona kudzidzira kutengesa remangwana uye kuwana mari muvhidhiyo inotevera: https://www.youtube.com/watch?v=csSZvzVJ4I0&ab_channel=RamyZaycman Futures, sechimbo chekuchinjana, haina kugara ichiita basa rekufungidzira. Kuburikidza nekutengeserana kweramangwana, vatengesi (mapurazi, mafekitari, nezvimwewo) vakazvidzivirira kubva pakuchinja kwemitengo. Ikozvino kutengeserana kweramangwana kwawana nzvimbo inoshamisa uye mukurumbira. Zviri nani kutanga rudzi urwu rwekuita zvemari neruzivo mukutengesa mumisika yemasheya.